Präsentation ThyssenKrupp Unternehmenspräsentation SdK / Kreissparkasse Kaiserslautern. 29. August 2012 Christian Schulte, Investor Relations

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1 Christian Schulte, Investor Relations

2 Agenda Kapitalmarkt Strategische Weiterentwicklung Ergebnisentwicklung und Ausblick 1

3 Kursentwicklung & Newsflow seit 2011 TK vs. DAX since 2011 (in %; Index = ; Status: ) DAX TK Jan-11 Apr-11 Jul-11 Oct-11 Jan-12 Apr-12 Jul-12 o Q1 2010/11: Bestätigung Ergebnis- Ausblick, höhere Verluste Steel Americas Ankündigung Strategische Weiterentwicklung Konjunktur-Sorgen in Folge Verschärfung Staatsschulden-Krise, rückläufige Stahlpreise Konjunktur-Optimismus, positives Kapitalmarkt-Sentiment, höhere Stahlpreise Bekanntgabe Inoxum- Outokumpu-Transaktion o6 Q1 2011/12: hohe Verluste Steel Americas o o o Q2 2011/12: Prüfung der strategischen Perspektive Steel Americas: - positive Resonanz, jedoch seitens Kapitalmarkt potentielle Risiken im Vordergrund Zunehmendes Investoreninteresse: Anfragen nach IR calls / Management Meetings Q3 2011/12: guter Fortschritt bei Abbau Nettofinanzschulden, Bestätigung Ausblick 2

4 Kursentwicklung seit 2011 im Vergleich zu Peers aus Werkstoff- und Industriegüter-Sektor Status: ThyssenKrupp vs. Werkstoff-Peers (in %; Index= ) (ArcelorMittal; Klöckner; Outokumpu; Voestalpine) ThyssenKrupp vs. Industriegüter-Peers (in %; Index= ) (Continental; FLSmidth; Kone; Sandvik; Siemens) Conti KON VOE TK AM KLÖ SIE SAN FLS TK 20 OUT Jan- 11 Mar- 11 May- 11 Jul- 11 Sep- 11 Nov- 11 Jan- 12 Mar- 12 May- 12 Jul Jan- 11 Mar- 11 May- 11 Jul- 11 Sep- 11 Nov- 11 Jan- 12 Mar- 12 May- 12 Jul- 12 3

5 Agenda Kapitalmarkt Strategische Weiterentwicklung Ergebnisentwicklung und Ausblick 4

6 ThyssenKrupp Konzern Überblick und Eckdaten 9 Monate 2011/12 ThyssenKrupp Umsatz: 31,2 Mrd Bereinigtes EBIT: 339 Mio Mitarbeiter ( ): * Inoxum (nicht-fortgeführte Aktivität) 5 Steel Europe Umsatz: 8,3 Mrd ber. EBIT: 184 Mio Mitarbeiter: Steel Americas Umsatz: 1,6 Mrd ber. EBIT: -778 Mio Mitarbeiter: Materials Services Umsatz: 9,9 Mrd ber. EBIT: 222 Mio Mitarbeiter: Stainless Global* Umsatz: 4,8 Mrd ber. EBIT: -58 Mio Mitarbeiter: Elevator Technology Umsatz: 4,1 Mrd ber. EBIT: 421 Mio Mitarbeiter: Plant Technology Umsatz: 3,0 Mrd ber. EBIT: 380 Mio Mitarbeiter: Components Technology Umsatz: 5,5 Mrd ber. EBIT: 365 Mio Mitarbeiter: Marine Systems Umsatz: 0,9 Mrd ber. EBIT: 140 Mio Mitarbeiter: 3.781

7 Bau: Unsere Kompetenzen Menschen in Gebäuden schneller ans Ziel bringen. Das leisten unsere Aufzüge, Fahrtreppen und Fahrsteige. Mit innovativen Lösungen helfen wir Bauherren dabei, Kosten, Platz und Energie zu sparen. So kann der Energieverbrauch bei Aufzügen um bis zu 66% reduziert werden. 6

8 Bau: Unsere Kompetenzen 7

9 Automobil: Unsere Kompetenzen Zusammen wird es leichter. Wir entwickeln Materialien und Komponenten, mit denen Autos nicht nur leichter, sondern auch sicherer und umweltfreundlicher werden. ThyssenKrupp entwickelt dafür seine Werkstoffe ständig weiter und liefert die maßgeschneiderten Teile aus Stahl. Zudem arbeiten wir an Lösungen für effiziente elektrische Mobilität. 8

10 Luft- und Raumfahrt: Unsere Kompetenzen Punktlandung. Wir helfen dabei, das Fliegen effizienter zu machen. Beispielsweise bieten wir Fluggastbrücken für den derzeit größten Passagierjet A380 oder Zuschnitt und Supply Chain Management von Aluminiumteilen für den Flugzeugbau an. 9

11 Energie: Unsere Kompetenzen Wohin der Wind weht. Mit unseren Großwälzlagern liefern wir die Schlüsselkomponente für Windenergieanlagen. Forschung, Innovation und eine erstklassige Technologie sind dabei die Basis für marktgerechte Produkte und Leistungen. Aber auch für Werkstoffe, Servicelifte, Anlagenbau und Condition Monitoring sind wir starker Partner der Branche. 10

12 Energie: Unsere Kompetenzen 11

13 Chemie: Unsere Kompetenzen Kunststoff, ganz natürlich. Wir arbeiten an Materialien von morgen. So entstehen in unseren Großanlagen auf umweltfreundliche Weise Polylactide aus Zucker. Wir bieten die ganze Bandbreite des Spezial- und Großanlagenbaus. Moderne Verfahrenstechnik sorgt dabei für einen effizienten Umgang mit Energie und Rohstoffen. 12

14 Chemie: Unsere Kompetenzen 13

15 Minerals & Mining: Unsere Kompetenzen Auf die Zukunft gebaut. Mit innovativen Lösungen im Anlagenbau und in der Fördertechnik bieten wir unseren Kunden deutliche Kostenvorteile, steigern die Ressourceneffizienz und schonen die Umwelt. So können wir durch unsere vollmobilen Brechanlagen den LKW-Einsatz im Tagebau und damit auch die CO 2 -Emissionen deutlich reduzieren. 14

16 Minerals & Mining: Unsere Kompetenzen 15

17 Minerals & Mining: Unsere Kompetenzen 16

18 ThyssenKrupp Viel mehr als nur Stahl! 17

19 Solide Ergebnisse im Industriegüter-Geschäft, Werkstoffe deutlich volatiler Ber. EBIT Fortgeführte Aktivitäten (Mio ) Konzern % 122 Industriegüter Marge Werkstoffe Marge (exkl. Steel Americas) Werkstoffe Marge nicht konsolidiert -35 Q1 Q2 Q3 Q /11 Q1 Q2 Q3 2011/12 18

20 ThyssenKrupps führende Engineering-Kompetenz unterstützt weltweit nachhaltigen Fortschritt Treiber Nachfrage ( mehr ) Geschäftsmöglichkeiten Nachfrage ( besser ) Restriktionen Demografie Mehr Konsum- und Investitionsgüter Ressourcen Reduktion CO 2 - Ausstoß, regenerative Energien Klimawandel Urbanisierung Mehr Infrastruktur und Gebäude Führende Engineering-Kompetenz in Effiziente Infrastruktur und Verfahren / Prozesse Begrenzte Ressourcen Globalisierung Mehr Ressourcenund Energieverbrauch Material Mechanical Plant Infrastruktur Effiziente Ressourcen- und Energienutzung, Alternative Energien Politische Rahmenbedingungen Geschäftsmöglichkeiten für ThyssenKrupp: Positionierung in Wachstumsfeldern Geschäftsmöglichkeiten für ThyssenKrupp: Differenzierung mit Lösungen 19

21 ThyssenKrupp Der diversifizierte Industriekonzern Geschäftsübergreifende Synergien Fokus auf Kernaktivitäten mit führenden Marktpositionen Effiziente Kapitalallokation auf Basis klar definierter Kennzahlen Best-in-Class Performance in allen Geschäften Infrastruktur Führende Ingenieurkompetenz Ressourcen Diversifizierung über Geschäftszyklen Finanzielle Stabilität & Flexibilität Stabile Erträge & Cashflow-Profile 20

22 ThyssenKrupp Konzept zur Strategischen Weiterentwicklung ~90% umgesetzt Portfolio Optimierung Change Management Performance Orientierung Strategische Offensive Stabilisierung Finanzen Trennung von Nicht- Kerngeschäften Führung und Kultur Verbesserungen bei Ergebnis & Cash Ausbau Kerngeschäfte Finanzielle Belastbarkeit Positionierung des Konzerns Aktuell Metal Forming Xervon Ziviler Schiffbau closed closed Zusätzlich Stainless Global Waupaca Tailored Blanks Bilstein-Gruppe (Springs & Stabilizers) Bilstein-Gruppe (Auto Systems Brazil) closed closed signed carved-out closed Führungsphilosophie Transparenz Leitbild Regionale Entwicklung Innovationsorientierung Mitarbeiter Regelmäßiges Benchmarking Umsatzwachstum (Preis und Volumen) Kontrolle von Kosten & Cash Verbesserung der Kapitaleffizienz Ausbau der Marktposition Kleinere Akquisitionen: Technologien & Services Steigerung der F&E Mittel Positiver Free Cash Flow Senkung Nettofinanzschulden Investment- Grad Dividende Strategische Entwicklung Bilstein-Gruppe Presta Steering Hochlauf & Strategische Überprüfung Steel Americas Strategische Überprüfung in Umsetzung Weitere Desinvestitionen: Construction (Steel Europe) Berco (Components Technology) 21

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24 Ursprüngliche transatlantische Wachstumsstrategie Steel Americas Jetzt in strategischer Überprüfung BA Steel Americas BA Steel Europe TK Steel USA ~4 Mio t Fertigprodukte TK Steel Europe ~16 Mio t Fertigprodukte TK CSA ~ 5 Mio t Brammen Kostenvorteile durch Produktion in Brasilien Ausbau der starken europäischen Marktposition bei hochwertigem Qualitätsflachstahl Übertragung des bewährten Geschäftsmodells von Steel Europe in die modernen industriellen Zentren der USA 23

25 Überprüfung der strategischen Perspektive von Steel Americas Schlüsselaspekte Verarbeitungseffizienz Qualitätsposition Technologieposition Integr. Brammenkostenvorteil in NAFTA Potential für Premium-Margen Situation Positive Mittelfrist-Perspektive: führende Technologie- und wettbewerbsfähige Kostenposition erreichbar State-of-the-art Brammenwerk in Brasilien und Verarbeitungswerk im Süden der USA Benchmark-Potential in Latein-Amerika & NAFTA nach konsequenter Optimierung Rückläufiger Kostenvorteil ex Brasilien Faktorkosten-Inflation (insbes. Lohn) Aufwertung BRL vs USD Änderung Erzpreis-Niveau & -Modelle Preisprämien für Auto-Güten erreichbar bei zunehmendem Wettbewerb Markteintritt beinhaltet signifikantes Exposure zu höchst Preis-sensitiven SSC und Abverkauf von Überbeständen Nächste Schritte: Abschluss Hochlauf mit anschließender operativer Optimierung Vergleich des erwarteten Business Case mit allen strategischen Optionen 24

26 Change Management: Personelle Änderungen begleiten die Strategische Weiterentwicklung Technology, Innovation & Quality Achatz Corporate Center / Group Services Controlling & Risk Gesing Materials Management Holzer ThyssenKrupp Business Services Grobosch Steel Europe N.N. (CFO*) Eichelkraut / Fischer Steel Americas Eichler (CEO) / N.N. (CFO*) TK CSA Oliveira (CEO) * komissar.: P. Urban Materials Services Keysberg TK Steel USA Dohr (CEO) Elevator Technology Schierenbeck (CEO**) / Keles (CFO) ** ab 2013 Plant Technology Components Technology Evers (CFO) Inoxum Neues Management-Team implementiert Verselbstständigung Marine Systems Schönewolf (CFO) 25

27 Performance-Orientierung Beispiel Elevator Technology Starkes Wachstum mit temporärer Verwässerung der Marge Umsatz-Split/-Wachstum Elevator nach Regionen Umsatz, Mrd % 43% Asien/ Pazifik Americas 40% Wachstum % 18% +102% +4.9% Auftragseingang Elevator auf Rekord-Niveau Auftragseingang, Mrd 5.1 ytd (9M 11/12): China +42% Indien +18% Americas +21% % 06/07 Europa 42% 10/11 Temporäre Verwässerung der Marge Ber. EBIT in Mio Marge% % 06/07 07/08 08/09 09/10 10/11 11/12E Mittelfrist- Ziel: 15% 06/07 07/08 08/09 09/10 10/11 11/12E Restrukturierung in Europa und USA Belegschaftsanpassung Spanien / USA vor 2012 (USA ; Spanien -300 MA) Restrukturierung in 2012: Effizienzsteigerung Produktionsprozesse Strukturanpassung ans Marktumfeld (Süd-Europa -300 MA) Ges. Restrukturierungsaufwand 2011/12: 50 Mio Weitere Maßnahmen in Vorbereitung 26

28 Agenda Kapitalmarkt Strategische Weiterentwicklung Ergebnisentwicklung und Ausblick 27

29 Q3 2011/12 Highlights Fortgeführte Aktivitäten Industriegüter-Geschäft Auftragseingang: grundlegender Trend solide Rekord-Niveau bei Elevator Technology Yoy Rückgang bei Marine Systems aufgrund Großauftrag im Q3 des Vorjahres Werkstoff-Geschäft Auftragseingang: Preis- und mengenbedingter Rückgang Ber. Konzern-EBIT auf Vorquartalsniveau 6 von 7 BAs positiv, 5 mit Verbesserung zum Vorquartal, Ausnahme Steel Americas: Vorratsabwertung, Wechselkurseffekte, Reduktionsmittelverbräuche Marine Systems: normalisiertes Ergebnis Reduktion Netto-Finanzschulden 1 Mrd Free Cash-Flow Wert-Kristallisierung durch Verkauf Waupaca Strat. Überprüfung Steel Americas in Umsetzung Weitere Desinvestitionen: Construction (SE), Berco (CT) Geschäftsjahres-Ausblick bestätigt Auftragseingang (in Mio ) nicht konsolidiert MS Bereinigtes EBIT (in Mio ) nicht konsolidiert % yoy -79% yoy -108 Konzern 453 Netto-Finanzschulden (in Mio ) -12% qoq % qoq Industriegüter Q3 Q2 2010/ / Werkstoffe Q

30 Alle Fortgef. Aktivitäten (außer Steel Americas) mit +ven EBIT-Beiträgen Ber. EBIT (Mio ); Marge (%) Steel Europe 9, ,0 30 1, , , ,3 147 Elevator Technology Steel Americas , , ,6 140 Plant Technology Materials Services 3, ,6 90 2,7 92 7, , ,2 134 Components Technology Stainless Global* 0,0 0 1,1 19** -21** , ,5 78 7,8 23 Marine Systems Q3 2010/11 Q2 Q3 2011/12 Q3 2010/11 Q2 Q3 2011/12 * Inoxum ** Q2 and Q3 2011/12 EBIT exkl. regulärer Abschreibungen von 48 Mio und 49 Mio 29

31 Ausblick Geschäftsjahr 2011/12 Fortgeführte Aktivitäten Konzern GJ 2011/12 Bereinigtes EBIT im mittleren dreistelligen Millionen-Euro-Bereich Capex max. 2 Mrd Netto-Finanzschulden: auf Q3-Niveau Business Areas Bereinigtes EBIT, in Mio Q3 Erwartungen für Q4 Steel Europe Steel Americas Materials Services Elevator Technology Plant Technology Components Technology Marine Systems 52 Stabile Entwicklung Verbesserungen durch den technischen Hochlauf, aber Herausforderungen durch US-Marktsituation Stabile Entwicklung Mögliche Herausforderungen durch Marktsituation in Südeuropa Relativ stabile Entwicklung Effekte aus niedrigerer Kapazitätsauslastung und Wegfall des Ergebnisbeitrags von Waupaca Stabile Entwicklung 30

32 Unser Konzept zur nachhaltigen Wertschaffung Portfolio Optimierung Change Management Performance Orientierung Strategische Offensive Stabilisierung Finanzen Positionierung von ThyssenKrupp Alternative strategische Optionen + Weitere Desinvestitionen: Construction (SE) Berco (CT) Führung und Kultur Verbesserungen bei Ergebnis und Cash + Hochlauf & strategische Überprüfung Steel Americas Ausbau strategisch vielversprechender Geschäfte Finanzieller Spielraum 31

33 Anhang 32

34 Unternehmensgeschichte vor er Jahre ab er Jahre Friedrich Krupp gründet Gussstahlfabrik in Essen Die Familie Hoesch gründet Eisen- und Stahlwerk in Dortmund August Thyssen produziert ersten Stahl in Duisburg Bereits globale Aktivitäten der drei Konzerne Erfindung des rostfreien Stahls durch die Firma Krupp Neuorganisationen und Ergänzung des Produktionsprogramms Einbindung in die Kriegswirtschaft Neuer Beginn: Aktivitäten in neuen Geschäftsfeldern, starkes Wachstum durch vertikale und horizontale Erweiterung Breite Produktpalette: Stahl, Edelstahl, Werkstoffe, Automobilteile, Maschinen, Industrieanlagen, Aufzüge, Handel, Dienstleistungen Zusammenschluss Krupp/Hoesch Fusion Fried. Krupp AG Hoesch-Krupp und Thyssen AG zur ThyssenKrupp AG 33

35 Aktionärsstruktur AKBH Stiftung 25,33% Privataktionäre 10,00% Streubesitz 74,67% Internationale Mutual Funds 64,67% Quelle: ThyssenKrupp Shareholder ID 09/2011, ThyssenKrupp Registrierungen zur Hauptversammlung 34

36 Finanzkalender November GJ 2011/12 (22.), Conference Call Januar Ordentliche Hauptversammlung (18.) Februar Mai Q1 2012/13 (12.), Conference Call Q2 2012/13 (15.), Conference Call 35

37 Kontaktdaten für institutionelle Investoren und Analysten ThyssenKrupp Corporate Center Investor Relations Telefonnummern Dr. Claus Ehrenbeck Leiter Investor Relations Christian Schulte Klaudia Kelch IR Manager (Stellv. Leiter) IR Manager Rainer Hecker Sabine Sawazki IR Manager IR Manager Hartmut Eimers Ute Kaatz IR Manager (Privatanleger) Event Manager Wenn Sie zu der IR -Liste hinzugefügt werden möchten, senden Sie uns eine kurze mit Ihren Kontaktdaten! 36

38 Disclaimer ThyssenKrupp AG The information set forth and included in this presentation is not provided in connection with an offer or solicitation for the purchase or sale of a security and is intended for informational purposes only. This presentation contains forward-looking statements that are subject to risks and uncertainties. Statements contained herein that are not statements of historical fact may be deemed to be forward-looking information. When we use words such as plan, believe, expect, anticipate, intend, estimate, may or similar expressions, we are making forward-looking statements. You should not rely on forward-looking statements because they are subject to a number of assumptions concerning future events, and are subject to a number of uncertainties and other factors, many of which are outside of our control, that could cause actual results to differ materially from those indicated. These factors include, but are not limited to, the following: (i) market risks: principally economic price and volume developments, (ii) dependence on performance of major customers and industries, (iii) our level of debt, management of interest rate risk and hedging against commodity price risks; (iv) costs associated with, and regulation relating to, our pension liabilities and healthcare measures, (v) environmental protection and remediation of real estate and associated with rising standards for real estate environmental protection, (vi) volatility of steel prices and dependence on the automotive industry, (vii) availability of raw materials; (viii) inflation, interest rate levels and fluctuations in exchange rates; (ix) general economic, political and business conditions and existing and future governmental regulation; and (x) the effects of competition. Please note that we disclaim any intention or obligation to update or revise any forward-looking statements whether as a result of new information, future events or otherwise. 37