Dexia Dynamix R.C.S. Luxembourg B

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1 R.C.S. Luxembourg B SICAV de droit luxembourgeois SICAV under Luxembourg Law SICAV luxemburgischen Rechts BEVEK naar Luxemburgs recht Rapport semiannuel non révisé au 30 septembre 2012 Unaudited semiannual report as at September 30, 2012 Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30. September 2012 Nietgereviseerd halfjaarverslag op 30 september 2012

2 SICAV de droit luxembourgeois SICAV under Luxembourg Law SICAV luxemburgischen Rechts BEVEK naar Luxemburgs recht Rapport semiannuel non révisé pour la période du 1er avril 2012 au 30 septembre 2012 Unaudited semiannual report for the period from April 1, 2012 to September 30, 2012 Ungeprüfter Halbjahresbericht für den Zeitraum vom 1. April 2012 bis zum 30. September 2012 Nietgereviseerd halfjaarverslag voor de periode van 1 april 2012 tot 30 september 2012 Für die folgenden Teilfonds ist keine Anzeige nach 132 Investmentgesetz erstattet worden und Anteile dieser Teilfonds dürfen nicht an Anleger in der Bundesrepublik Deutschland öffentlich vertrieben werden: Dexia Dynamix 93 Dexia Dynamix Low Dexia Dynamix Medium Aucune souscription ne peut être reçue sur la base des rapports annuels. Les souscriptions ne sont valables que si elles sont reçues sur la base du prospectus d'émission accompagné du dernier rapport annuel et, après sa parution, du dernier rapport semestriel. No subscription can be accepted on the basis of the financial reports. Subscriptions are only valid if they are made on the basis of the prospectus accompanied by the latest annual report and the latest semiannual report, if published thereafter. Zeichnungen können nicht auf der Grundlage des Jahresberichts angenommen werden. Zeichnungen sind nur dann gültig, wenn sie auf der Grundlage des Verkaufsprospektes und der wesentlichen Anlagerinformationen zusammen mit dem aktuellsten Jahresbericht und, sofern anschließend veröffentlicht, dem aktuellsten Halbjahresbericht angenommen werden. Er kan geen inschrijving aanvaard worden op basis van financiële verslagen. Inschrijvingen zijn uitsluitend geldig op basis van het uitgifteprospectus, die slechts waardevol is indien hij vergezeld is van het laatst beschikbaar jaarverslag alsook van het laatste halfjaarverslag indien dit recenter is dan het laatste jaarverslag.

3 Société d Investissement à Capital Variable R.C.S. Luxembourg B Administration de la SICAV Conseil d'administration Président JeanYves MALDAGUE, Managing Director of Dexia Asset Management Luxembourg S.A. Administrateurs Jan VERGOTE, Head of Investment Strategy of Belfius Banque S.A. JeanMichel LOEHR, Chief Industry & Government Relations of RBC Investor Services Bank S.A (anciennement RBC Dexia Investor Services Bank S.A.) Fabrice CUCHET, Global Head of Alternative Investment of Dexia Asset Management Vincent HAMELINK, Member of the Executive Committee of Dexia Asset Management Véronique DI MARIA, Head of Wealth Management Private Banking of Banque Internationale à Luxembourg S.A. Siège social 69, route d Esch, L1470 Luxembourg Société de Gestion Dexia Asset Management 136, route d Arlon, L1150 Luxembourg L implémentation de la fonction de Gestion de Portefeuille est déléguée à : Dexia Asset Management 11, Place Rogier, B1210 Bruxelles La fonction d Agent Administratif est déléguée à : RBC Investor Services Bank S.A. (anciennement RBC Dexia Investor Services Bank S.A.) 14, Porte de France, L4360 EschsurAlzette Les fonctions d Agent de Transfert (en ce compris les activités de Teneur de Registre) sont déléguées à : RBC Investor Services Bank S.A. (anciennement RBC Dexia Investor Services Bank S.A.) 14, Porte de France, L4360 EschsurAlzette Administration of the SICAV Board of Directors Chairman JeanYves MALDAGUE, Managing Director of Dexia Asset Management Luxembourg S.A. Directors Jan VERGOTE, Head of Investment Strategy of Belfius Banque S.A. JeanMichel LOEHR, Chief Industry & Government Relations of RBC Investor Services Bank S.A (formerly RBC Dexia Investor Services Bank S.A.) Fabrice CUCHET, Global Head of Alternative Investment of Dexia Asset Management Vincent HAMELINK, Member of the Executive Committee of Dexia Asset Management Véronique DI MARIA, Head of Wealth Management Private Banking of Banque Internationale à Luxembourg S.A. Registered office 69, route d Esch, L1470 Luxembourg Management Company Dexia Asset Management 136, route d Arlon, L1150 Luxembourg Implementation of the Portfolio Management activity is delegated to: Dexia Asset Management 11, Place Rogier, B1210 Brussels The Administrative Agent function is delegated to: RBC Investor Services Bank S.A. (formerly RBC Dexia Investor Services Bank S.A.) 14, Porte de France, L4360 EschsurAlzette The Transfer Agent functions (including the Register Holding activities) are delegated to: RBC Investor Services Bank S.A. (formerly RBC Dexia Investor Services Bank S.A.) 14, Porte de France, L4360 EschsurAlzette 3

4 Société d Investissement à Capital Variable R.C.S. Luxembourg B Verwaltung der SICAV Verwaltungsrat Vorsitzender JeanYves MALDAGUE, Managing Director of Dexia Asset Management Luxembourg S.A. Mitglieder Jan VERGOTE, Head of Investment Strategy of Belfius Banque S.A. JeanMichel LOEHR, Chief Industry & Government Relations of RBC Investor Services Bank S.A. (vormals RBC Dexia Investor Services Bank S.A.) Fabrice CUCHET, Global Head of Alternative Investment of Dexia Asset Management Vincent HAMELINK, Member of the Executive Committee of Dexia Asset Management Véronique DI MARIA, Head of Wealth Management Private Banking of Banque Internationale à Luxembourg S.A. Gesellschaftssitz 69, route d Esch, L 1470 Luxemburg Verwaltungsgesellschaft Dexia Asset Management 136, route d Arlon, L1150 Luxemburg Die Implementierung des Portfoliomanagements ist delegiert an: Administratie van de BEVEK Raad van Bestuur Voorzitter JeanYves MALDAGUE, Managing Director of Dexia Asset Management Luxembourg S.A. Bestuurders Jan VERGOTE, Head of Investment Strategy of Belfius Bank N.V. JeanMichel LOEHR, Chief Industry & Government Relations of RBC Investor Services Bank S.A. (voorheen RBC Dexia Investor Services Bank S.A.) Fabrice CUCHET, Global Head of Alternative Investment of Dexia Asset Management Vincent HAMELINK, Member of the Executive Committee of Dexia Asset Management Véronique DI MARIA, Head of Wealth Management Private Banking of Banque Internationale à Luxembourg S.A. Maatschappelijke zetel 69, route d Esch, L 1470 Luxemburg Beheermaatschappij Dexia Asset Management 136, route d Arlon, L1150 Luxemburg De uitvoering van het Portefeuillebeheer is gedelegeerd aan: Dexia Asset Management 11, Place Rogier, B1210 Brüssel Die Funktion der Verwaltungsstelle ist delegiert an: RBC Investor Services Bank S.A. (vormals RBC Dexia Investor Services Bank S.A.) 14, Porte de France, L4360 EschsurAlzette Die Funktionen der Transferstelle (die die Tätigkeit als Registerführer einschließt) sind delegiert an: RBC Investor Services Bank S.A. (vormals RBC Dexia Investor Services Bank S.A.) 14, Porte de France, L4360 EschsurAlzette Dexia Asset Management Rogierplein, 11, B1210 Brussel De functie van Administratief Agent is gedelegeerd aan: RBC Investor Services Bank S.A. (voorheen RBC Dexia Investor Services Bank S.A.) 14, Porte de France, L4360 EschsurAlzette De functies van Transferagent (waaronder de activiteiten van Registerhouder) zijn gedelegeerd aan: RBC Investor Services Bank S.A. (voorheen RBC Dexia Investor Services Bank S.A.) 14, Porte de France, L4360 EschsurAlzette 4

5 Société d Investissement à Capital Variable R.C.S. Luxembourg B Administration de la SICAV (suite) Banque Dépositaire et Agent Payeur RBC Investor Services Bank S.A. (anciennement RBC Dexia Investor Services Bank S.A.) 14, Porte de France, L4360 EschsurAlzette Auditeur PricewaterhouseCoopers, Société coopérative 400, Route d'esch, L1471 Luxembourg Agent payeur et agent d information pour Dexia Dynamix Global 93 en Allemagne Marcard, Stein & Co. AG Ballindam 36, D20095 Hambourg Administration of the SICAV (continued) Custodian Bank and Paying Agent RBC Investor Services Bank S.A. (formerly RBC Dexia Investor Services Bank S.A.) 14, Porte de France, L4360 EschsurAlzette Auditor PricewaterhouseCoopers, Société coopérative 400, Route d'esch, L1471 Luxembourg Paying and information agent for Dexia Dynamix Global 93 in Germany Marcard, Stein & Co. AG Ballindam 36, D20095 Hambourg 5

6 Société d Investissement à Capital Variable R.C.S. Luxembourg B Verwaltung der SICAV (Fortsetzung) Depotbank und Zahlstelle RBC Investor Services Bank S.A. (vormals RBC Dexia Investor Services Bank S.A.) 14, Porte de France, L4360 EschsurAlzette Abschlussprüfer PricewaterhouseCoopers, Société coopérative 400, Route d'esch, L1471 Luxemburg Zahlstelle und Informationsstelle für Dexia Dynamix Global 93 in Deutschland Marcard, Stein & Co. AG Ballindam 36, D20095 Hamburg Administratie van de BEVEK (vervolg) Depothoudende Bank en Betaalagent RBC Investor Services Bank S.A. (voorheen RBC Dexia Investor Services Bank S.A.) 14, Porte de France, L4360 EschsurAlzette Bedrijfsrevisor PricewaterhouseCoopers, Société coopérative 400, Route d'esch, L1471 Luxemburg Betaalagent en inlichtingendienst voor Dexia Dynamix Global 93 in Duitsland Marcard, Stein & Co. AG Ballindam 36, D20095 Hamburg 6

7 Détails sur la SICAV La valeur nette d inventaire par action de chaque compartiment de Dexia Dynamix est déterminée chaque jour ouvrable bancaire («jour d évaluation») à Luxembourg, sous la responsabilité du Conseil d Administration de la SICAV. La valeur nette d inventaire par action de chaque compartiment, le prix d émission, de rachat et de conversion des actions de chaque compartiment peuvent être obtenus au siège social de la SICAV. Details about the SICAV The net asset value per share of each subfund of Dexia Dynamix is determined each bank working day ( valuation day ) in Luxembourg, under the supervision of the Board of Directors of the SICAV. The net asset value per share of each subfund, the subscription, redemption s price and of conversion of each subfund may be obtained from the registered office of the SICAV. En plus, des avis seront publiés dans le Mémorial et dans un journal luxembourgeois (le «Luxemburger Wort») ainsi que dans les presses des pays où la SICAV est commercialisée si la législation de ces pays l'exige. Notices are also published in the Mémorial and in a Luxembourg newspaper ( Luxemburger Wort ), as well as in Newspapers in those countries where shares in the SICAV are sold if the legislation of those countries so permits. L exercice social commence le 1 er l année suivante. avril et se termine le 31 mars de The accounting year begins on April 1 st, and ends on March 31, of the following year. La SICAV publie annuellement un rapport détaillé sur son activité et la gestion de ses avoirs comprenant l état consolidé des actifs nets et l état des variations des actifs nets consolidés exprimés en EUR, la composition détaillée des avoirs de chaque compartiment et le rapport d audit. En outre, elle procède à la publication d un rapport semestriel comprenant notamment, en ce qui concerne chaque compartiment, la composition du portefeuilletitres, le nombre d actions en circulation et le nombre d actions émises et rachetées depuis la dernière publication. Le Prospectus et les rapports annuel et semestriel de la SICAV et les changements intervenus dans les portefeuillestitres sont tenus gratuitement à la disposition du public au siège social de la SICAV à Luxembourg. L'Assemblée Générale Annuelle des Actionnaires de la SICAV a lieu chaque année au siège social de la SICAV, ou à tout autre endroit à Luxembourg qui sera spécifié dans la convocation. L'Assemblée Générale Annuelle se tient le premier lundi du mois de septembre à heures, ou si celuici était férié, le jour ouvrable bancaire suivant. Des avis de toutes les Assemblées Générales sont envoyés par lettre à tous les actionnaires nominatifs, à leur adresse figurant sur le registre des actionnaires, au moins huit jours avant l'assemblée Générale. The SICAV publishes a detailed annual report on its activities and the assets under management. The report includes a consolidated statement of net assets and statement of changes in net assets expressed in EUR, details of the composition of each subfund and the Audit report. In addition, it publishes a semiannual report, detailing, with regard to each subfund, the composition of the portfolio, the number of outstanding shares and the number of shares issued and redeemed since the previous publication. The prospectus and the annual and semiannual reports of the SICAV and the changes in the investment portfolio are available free of charge at the SICAV's registered office in Luxembourg. The Annual General Meeting of Shareholders of the SICAV is held each year at the registered office of the SICAV or at any other place in Luxembourg which will be specified in the notice of meeting. The Annual General Meeting is held on the first Monday of September at 3.00 p.m. or, if this day were to be a public holiday, on the next bank working day. Notices of all the General Meetings are sent by letter to all the registered shareholders, at their address shown in the register of shareholders, at least eight days before the General Meeting. Ces avis indiquent l'heure et le lieu de l'assemblée Générale, les conditions d'admission, l'ordre du jour et les exigences de la loi luxembourgeoise en matière de quorum et de majorité nécessaires. These notices shall indicate the time and place of the General Meeting, the conditions for admission, the agenda and the requirements of Luxembourg law concerning the necessary quorum and majority. Informations pour les investisseurs en Allemagne Pour les compartiments suivants, aucune annonce n a été formulée concernant le paragraphe 132 de la loi d investissement et les actions du compartiment ne doivent pas être distribuées aux investisseurs en Allemagne : Dexia Dynamix 93 ; Dexia Dynamix Low ; Dexia Dynamix Medium. Le prospectus de vente détaillé et les informations clés pour l investisseur, les statuts, les rapports annuels et les rapports semestriels chacun sous forme imprimée ainsi que la valeur nette d inventaire par action et les prix d émission, de rachat sont disponibles sans frais auprès du bureau de l agent payeur et agent d information en Allemagne. Information for Investors in Germany For the following subfunds, no advertisement was formulated concerning paragraph 132 of the law of investment and the shares of the subfund should not be distributed to the investors in Germany: Dexia Dynamix 93; Dexia Dynamix Low; Dexia Dynamix Medium. The detailed sales prospectus and the Key Investor Information Documents, the articles of incorporation, annual reports and semiannual reports each in hard copy as well as the net asset value per share and the issue, redemption may be obtained free of charge from the German paying and information agent s office. 7

8 Angaben zur SICAV Für sämtliche Teilfonds des Dexia Dynamix wird an jedem Bankgeschäftstag ( Bewertungstag ) in Luxemburg der Nettoinventarwert pro Aktie bestimmt. Für die Bestimmung des Nettoinventarwerts ist der Verwaltungsrat der SICAV verantwortlich. Der Nettoinventarwert pro Aktie jedes Teilfonds, der Ausgabe, Rücknahmeund Umtauschpreis der Anteile eines jeden Teilfonds sind beim Gesellschaftssitz der SICAV erhältlich. Daneben erfolgen Bekanntmachungen im Mémorial, in einer luxemburgischen Tageszeitung ( Luxemburger Wort ) sowie in den Pressen der Länder, in denen die Anteile der SICAV vertrieben werden sofern die nationale Gesetzgebung dies vorschreibt. Das Geschäftsjahr beginnt am 1. April des Jahres und endet am 31. März des darauffolgenden Jahres. Die SICAV veröffentlicht jedes Jahr einen detaillierten Bericht über ihre Tätigkeit und die Verwaltung ihrer Vermögenswerte, der aus der in EUR erstellten konsolidierten Nettovermögensaufstellung, der Veränderung des Nettovermögens, der detaillierten Aufstellung der Vermögenswerte aller Teilfonds sowie dem Prüfungsvermerk besteht. Darüber hinaus wird ein Halbjahresbericht des Fonds veröffentlicht, der die Zusammensetzung des Fondsvermögens, die Anzahl der umlaufenden Anteile und die Anzahl der seit dem letzten Bericht ausgegebenen und zurückgenommenen Anteile umfaßt. Der Prospekt und die Jahres und Halbjahresberichte der SICAV und die Aufstellungen über die Veränderungen des Wertpapierbestands sind auf Anfrage kostenlos am Sitz der SICAV in Luxemburg erhältlich. Die Ordentliche Hauptversammlung der Aktionäre der SICAV findet jedes Jahr am Hauptsitz der SICAV oder an jeglichem anderen in der Einberufung genau angegebenen Ort statt. Die Ordentliche Hauptversammlung findet am ersten Montag des Monats September um 15 Uhr statt oder, falls dieser auf einen Feiertag fällt, am darauf folgenden Bankarbeitstag. Bekanntmachungen über Hauptversammlungen werden mindestens acht (8) Tage vor der Hauptversammlung brieflich allen Inhabern von Namensaktien an die im Register der Aktionäre verzeichnete Anschrift zugesandt. In diesen Bekanntmachungen werden Ort und Uhrzeit der Hauptversammlung sowie die Teilnahmebedingungen, die Tagesordnung und die Erfordernisse des luxemburgischen Rechts in Bezug auf Beschlussfähigkeit und notwendige Mehrheiten angegeben Informationen für Anleger in Deutschland Für die folgenden Teilfonds ist keine Anzeige nach 132 Investmentgesetz erstattet worden und Anteile dieser Teilfonds dürfen nicht an Anleger in Deutschland öffentlich vertrieben werden: Dexia Dynamix 93; Dexia Dynamix Low; Dexia Dynamix Medium. Der ausführliche Prospekt und die wesentlichen Anlegerinformationen, die Satzung, die Jahresberichte und Halbjahresberichte jeweils in Papierform sowie der Nettoinventarwert pro Aktie und die Ausgabeund Rücknahmepreise stehen bei der deutschen Zahl und Informationsstelle zur Verfügung und sind dort kostenlos erhältlich. Details over de BEVEK De nettoinventariswaarde per aandeel van elk compartiment van Dexia Dynamix wordt op elke bankwerkdag ( waarderingsdag ) in Luxemburg bepaald, onder de toezicht van de Raad van Bestuur van de BEVEK. De inventariswaarde van de nettoactiva per aandeel van elk compartiment, de uitgifte, terugkoopprijs en de omzetting van de aandelen van elk compartiment kunnen bekomen worden op de maatschappelijke zetel van de BEVEK. Bovendien wordt een kennisgeving gepubliceerd in het Mémorial en in een Luxemburgse krant ( Luxemburger Wort ) alsmede in de pers van de landen waar de BEVEK gecommercialiseerd wordt indien de wetgeving van die landen dat vereist. Het boekjaar begint op 1 april en eindigt op 31 maart van het volgende jaar. De BEVEK publiceert elk jaar een gedetailleerd verslag over haar activiteit en over het beheer van haar vermogen. Dat verslag bevat tevens de balans en de geconsolideerde resultatenrekening uitgedrukt in EUR, de gedetailleerde samenstelling van het vermogen van elk compartiment en het verslag van de Bedrijfsrevisor. Bovendien publiceert het Fonds een halfjaarverslag dat het volgende zal bevatten, voor elk compartiment, de samenstelling van de portefeuille, het aantal deelbewijzen in omloop en het aantal deelbewijzen dat sedert de laatste publicatie werd uitgegeven en teruggekocht. Het prospectus en de jaar en halfjaarverslagen van de BEVEK en de veranderingen in de effectenportefeuilles staan gratis ter beschikking van het publiek bij de maatschappelijke zetel van de BEVEK in Luxemburg. De jaarlijkse algemene aandeelhoudersvergadering van de BEVEK wordt ieder jaar in het hoofdkantoor van de BEVEK of op een andere in de oproep vermelde plaats in Luxemburg gehouden. De jaarlijkse algemene aandeelhoudersvergadering wordt om uur op de eerste maandag van september gehouden, of als dat een feestdag is, op de eerstvolgende bankwerkdag. Er worden per brief kennisgevingen van alle algemene vergaderingen verstuurd aan alle aandeelhouders op naam, naar hun adres dat vermeld is in het aandeelhoudersregister, en ten minste acht dagen vóór de algemene vergadering. In deze convocaties worden het tijdstip en de locatie van de algemene vergadering vermeld, en de toelatingsvoorwaarden, de dagorde en de eisen van de Luxemburgse wet inzake quorum en noodzakelijke meerderheid. Inlichtingen voor beleggers in Duitsland Voor de volgende compartimenten werd geen enkele aankondiging geuit betreffende paragraaf 132 van de investeringswet en de aandelen van het compartiment moeten bijgevolg niet verdeeld worden onder de investeerders in Duitsland: Dexia Dynamix 93; Dexia Dynamix Low; Dexia Dynamix Medium. De papieren versie van het prospectus en de Essentiële Beleggersinformatie, de statuten, de jaarverslagen en halfjaarverslagen telkens op papier alsook de nettoinventariswaarde per aandeel en de uitgifte en inkoop zijn kosteloos verkrijgbaar bij het Duitse betaal en informatiekantoor. 8

9 Informationen für Anleger in Deutschland (Fortsetzung) Eine Liste der Veränderungen im Wertpapierbestand des Dexia Dynamix Global 93 ist auch bei der deutschen Zahl und Informationsstelle kostenlos erhältlich. Deutsche Zahl und Informationsstelle: Marcard, Stein & Co. AG Ballindam 36, D20095 Hamburg 9

10 Etat des actifs nets au 30 septembre 2012 Statement of net assets as at September 30, 2012 Nettovermögensaufstellung zum 30. September 2012 Actifs Portefeuilletitres à la valeur d'évaluation Options (position longue) à la valeur d'évaluation Avoirs en banque A recevoir sur souscriptions Intérêts à recevoir, nets Plusvalue nette non réalisée sur futures Autres actifs Total des actifs Passifs Options (position courte) à la valeur d'évaluation A payer pour investissements achetés A payer sur rachats Moinsvalue nette non réalisée sur futures Commission de gestion à payer Commission de performance à payer Commission d'administration à payer Commission d'agent administratif à payer Commission d'agent de transfert et de teneur de registre à payer Commission de montage à payer Commission de banque dépositaire et d'agent payeur à payer Taxe d'abonnement à payer Autres frais à payer Total des passifs Total des actifs nets Assets Investment portfolio at market value Options (long position) at market value Cash at bank Receivable on subscriptions Interest receivable, net Net unrealised profit on futures Other assets Total assets Liabilities Options (short position) at market value Payable on investments securities Payable on redemptions Net unrealised depreciation on futures Management fees payable Performance fees payable Administration fees payable Administrative fees payable Transfer agent and registrar fees payable Handling fees payable Depositary bank and paying agent fees payable Subscription tax payable Other fees payable Total liabilities Total net assets Aktiva Wertpapierbestand zum Marktwert Optionen zum Marktwert (Langfristige Kapitalanlagen) Bankguthaben Forderungen aus Zeichnung von Anteilen Forderungen aus Zinsen, netto Nicht realisierter Gewinn aus Futures Sonstige Aktiva Aktiva, insgesamt Passiva Optionen zum Marktwert (Kurzfristige Kapitalanlagen) Verbindlichkeiten aus Wertpapierkäufen Verbindlichkeiten aus der Rückgabe von Anteilen Nicht realisierter Verlust aus Futures Zu zahlende Verwaltungsgesellschaftsgebühr Zu zahlende Performancegebühr Zu zahlende Administrationsgebühr Zu zahlende Gebühr der Verwaltungsstelle Zu zahlende Gebühr der Transferstelle und des Registerführers Zu zahldende Transaktionsgebühr Zu zahlende Zahl und Depotbankgebühr Zu zahlende Abonnementssteuer Ausstehende Sonstige Aufwendungen Passiva, insgesamt Nettovermögen, insgesamt Les notes annexées font partie intégrante des états financiers. The accompanying notes form an integral part of the financial statements. Die beigefügten Erläuterungen bilden einen integralen Bestandteil des Geschäftsberichtes. De toelichtingen in bijlage maken integraal deel uit van de financiële staten. 10

11 Staat van de nettoactiva op 30 september 2012 Dexia Dynamix Global 93 Dexia Dynamix 93 Dexia Dynamix Low EUR EUR EUR Activa Effectenportefeuille tegen waarderingswaarde Opties tegen waarderingswaarde (lange posities) Banktegoeden Te ontvangen op inschrijvingen (2b) (2e,8) Te ontvangen nettointerest Nietgerealiseerde nettomeerwaarde op futures Andere activa Totaal van de activa (2e,9) Passiva Opties tegen waarderingswaarde (korte posities) (2e,8) Te betalen voor aankoop van effecten Te betalen op terugkopen Nietgerealiseerde netto minderwaarde op futures (2e,9) Te betalen beheerprovisie (3) Te betalen prestatieprovisie (7) Te betalen administratieprovisie (4) Te betalen commissie van de administratief agent Te betalen commissie van de transferagent en registerhouder Te betalen montageprovisie Te betalen provisie voor de (5) depothoudende bank en betaalagent Te betalen abonnementstaks (6) Andere te betalen kosten Totaal van de passiva Totaal van de nettoactiva

12 12 EUR Dexia Dynamix Medium Total / Totaal EUR Dexia Dynamix

13 Changements intervenus dans le nombre d'actions pour la période clôturée au 30 septembre 2012 Changes in the number of shares outstanding for the period ended September 30, 2012 Veränderungen der sich im Umlauf befindlichen Aktien für die am 30. September 2012 endende Berichtsperiode Nombre d'actions en circulation au début de la période Nombre d'actions émises Nombre d'actions rachetées Nombre d'actions en circulation à la fin de la période Number of shares outstanding at the beginning of the period Number of shares issued Number of shares repurchased Number of shares outstanding at the end of the period Anzahl der sich im Umlauf befindlichen Aktien am Anfang der Berichtsperiode Anzahl der ausgegebenen Aktien Anzahl der zurückgegebenen Aktien Anzahl der sich im Umlauf befindlichen Aktien am Ende der Berichtsperiode Statistiques Statistics Statistiken Total actifs nets * 30 septembre mars mars 2011 Total net assets * September 30, 2012 March 31, 2012 March 31, 2011 Nettovermögen, insgesamt * 30. September März März 2011 Valeur nette d'inventaire par action 30 septembre mars mars 2011 Distribution aux actionnaires par action 30 septembre mars mars 2011 Net asset value per share September 30, 2012 March 31, 2012 March 31, 2011 Distributions to shareholders per share September 30, 2012 March 31, 2012 March 31, 2011 Nettoinventarwert pro Aktie 30. September März März 2011 Ausschüttungen an die Anteilinhaber je Aktie 30. September März März 2011 * Le montant de la valeur nette d'inventaire reflète le montant total des différentes classes d'actions. * The amount of the net asset value reflects the total amount of the various share classes. * Der Betrag des Nettoinventarwertes spiegelt den Gesamtbetrag der verschiedenen Aktienklassen wider. * Het bedrag van de nettoinventariswaarde vertegenwoordigt de totale optelsom van de verschillende aandelenklassen. 13

14 Wijzigingen in het aantal aandelen in omloop voor de periode afgesloten op 30 september 2012 Dexia Dynamix Global 93 Dexia Dynamix 93 Dexia Dynamix Low Classique Institutionelle S Classique Institutionelle Capitalisation Capitalization Thesaurierung Kapitalisatie Capitalisation Capitalization Thesaurierung Kapitalisatie Capitalisation Capitalization Thesaurierung Kapitalisatie Capitalisation Capitalization Thesaurierung Kapitalisatie Capitalisation Capitalization Thesaurierung Kapitalisatie Aantal aandelen in omloop aan het begin van de periode Aantal uitgegeven aandelen Aantal teruggekochte aandelen , ,439 (60.934,052) 1, , ,000 (260,000) , ,000 (24.474,000) Aantal aandelen in omloop aan het einde van de periode ,302 1, , ,420 Statistieken Totaal nettoactiva * 30 september maart maart 2011 EUR EUR EUR EUR EUR Nettoinventariswaarde per aandeel 30 september maart maart ,78 108,21 110,10 103,67 101,79 103,53 103,66 101,94 103,96 107,53 106,57 109,75 109,67 108,31 Uitkeringen aan de aandeelhouders per aandeel 30 september maart maart

15 Dexia Dynamix Low Dexia Dynamix Medium Institutionelle Institutionelle Distribution Distribution Ausschüttung Distributie Capitalisation Capitalization Thesaurierung Kapitalisatie 1, , ,000 (11.177,418) 1, ,984 EUR EUR ,48 106,32 105, , , ,33 15

16 Dexia Dynamix Global 93 Portefeuilletitres au 30 septembre 2012 Investment portfolio as at September 30, 2012 Wertpapierbestand zum 30. September 2012 Effectenportefeuille op 30 september 2012 (exprimé en EUR) (expressed in EUR) (ausgedrückt in EUR) (uitgedrukt in EUR) Dénomination Quantité Devise Valeur d'évaluation % actifs nets Description Number of shares Currency Evaluation % net assets Bezeichnung Bestand Währung Marktwert % des Nettovermögens Benaming Hoeveelheid Munt Waarderingswaarde % nettoactiva Positions longues Long positions Langfristige Kapitalanlagen Lange posities Fonds d'investissement Investment funds Anlagefonds Beleggingsfondsen France France Frankreich Frankrijk Dexia Treasury Management C Cap. 163 EUR ,34 Lyxor ETF S&P 500 VIX Futures Enhanced Roll EUR , ,49 Luxembourg Luxembourg Luxemburg Luxemburg Dexia Bonds Emerging Markets C Cap. 800 USD ,36 Dexia Bonds Euro C Cap EUR ,32 Dexia Bonds Euro Corporate C Cap. 500 EUR ,77 Dexia Bonds Euro Government C Cap EUR ,86 Dexia Bonds Euro High Yield C Cap EUR ,95 Dexia Bonds Euro Inflation Linked C Cap EUR ,17 Dexia Bonds Euro Long Term C Cap. 475 EUR ,44 Dexia Bonds Euro Short Term C Cap EUR ,00 Dexia Bonds Total Return C Cap EUR ,10 Dexia Equities L Asia Premier C Cap USD ,43 Dexia Equities L Emerging Markets C Cap EUR ,71 Dexia Equities L Europe C Cap EUR ,80 Dexia Equities L Europe High Dividend C Cap EUR ,69 Dexia Equities L Japan C Cap JPY ,02 Dexia Money Market Euro AAA C Cap EUR ,38 Dexia Quant Equities Europe C Cap EUR ,69 Dexia Quant Equities USA Cap. USD USD , ,24 Total fonds d'investissement Total investment funds Total Anlagefonds Totaal beleggingsfondsen ,73 Options Options Optionen Opties Allemagne Germany Deutschland Duitsland Call Dow Jones Euro Stoxx 50/Pr.Ind EUR ,33 16

17 Dexia Dynamix Global 93 Portefeuilletitres au 30 septembre 2012 Investment portfolio as at September 30, 2012 Wertpapierbestand zum 30. September 2012 Effectenportefeuille op 30 september 2012 (exprimé en EUR) (expressed in EUR) (ausgedrückt in EUR) (uitgedrukt in EUR) (suite) (continued) (Fortsetzung) (vervolg) Dénomination Quantité Devise Valeur d'évaluation % actifs nets Description Number of shares Currency Evaluation % net assets Bezeichnung Bestand Währung Marktwert % des Nettovermögens Benaming Hoeveelheid Munt Waarderingswaarde % nettoactiva Allemagne (suite) Germany (continued) Deutschland (Fortsetzung) Duitsland (vervolg) Put Dow Jones Euro Stoxx 50/Pr.Ind EUR , ,63 Total options Total options Total optionen Totaal opties ,63 Total positions longues Total long positions Total Langfristige Kapitalanlagen Totaal lange posities ,36 Positions courtes Short positions Kurzfristige Kapitalanlagen Korte posities Options Options Optionen Opties Allemagne Germany Deutschland Duitsland Call Dow Jones Euro Stoxx 50/Pr.Ind (688) EUR (64.672) (0,12) Put Dow Jones Euro Stoxx 50/Pr.Ind (344) EUR (65.016) (0,12) ( ) (0,24) Total options Total options Total optionen Totaal opties ( ) (0,24) Total positions courtes Total short positions Total Kurzfristige Kapitalanlagen Totaal korte posities ( ) (0,24) Total du portefeuilletitres Total investment portfolio Wertpapierbestand, insgesamt Totaal van de effectenportefeuille* ,12 Coût d'acquisition Acquisition cost Einstandswert Aanschaffingswaarde * Incluant la valeur des options. Including the value of options. Einschließlich des Wertes der Optionen. Inclusief de waardering van de opties. Les notes annexées font partie intégrante des états financiers. The accompanying notes form an integral part of the financial statements. Die beigefügten Erläuterungen bilden einen integralen Bestandteil der Finanzberichte. De toelichtingen maken integraal deel uit van de financiële staten. 17

18 Dexia Dynamix Global 93 Répartition géographique et économique du portefeuilletitres au 30 septembre 2012 (en pourcentage de l'actif net) Geographical and economic breakdown of investments as at September 30, 2012 (expressed as a percentage of net assets) Geographische und wirtschaftliche Zusammensetzung des Wertpapierbestandes zum 30. September 2012 (% des Nettovermögens) Geografische spreiding en economische indeling van de effectenportefeuille op 30 september 2012 (in procenten van de nettoactiva) Répartition géographique Geographical breakdown Geographische Zusammensetzung Geografische spreiding Luxembourg Luxembourg Luxemburg Luxemburg 92,24 France France Frankreich Frankrijk 6,49 Allemagne Germany Deutschland Duitsland 0,39 99,12 Répartition économique Economic breakdown Wirtschaftliche Zusammensetzung Economische indeling Fonds d'investissement Investment funds Investmentfonds 98,73 Beleggingsfondsen Options Options Optionen Opties 0,39 99,12 18

19 Dexia Dynamix 93 Portefeuilletitres au 30 septembre 2012 Investment portfolio as at September 30, 2012 Wertpapierbestand zum 30. September 2012 Effectenportefeuille op 30 september 2012 (exprimé en EUR) (expressed in EUR) (ausgedrückt in EUR) (uitgedrukt in EUR) Dénomination Quantité Devise Valeur d'évaluation % actifs nets Description Number of shares Currency Evaluation % net assets Bezeichnung Bestand Währung Marktwert % des Nettovermögens Benaming Hoeveelheid Munt Waarderingswaarde % nettoactiva Positions longues Long positions Langfristige Kapitalanlagen Lange posities Fonds d'investissement Investment funds Anlagefonds Beleggingsfondsen France France Frankreich Frankrijk Dexia Index Arbitrage C Cap EUR ,16 Dexia Treasury Management C Cap. 190 EUR ,35 Lyxor ETF S&P 500 VIX Futures Enhanced Roll EUR , ,67 Luxembourg Luxembourg Luxemburg Luxemburg Dexia Bonds Emerging Markets I Cap. 560 USD ,21 Dexia Bonds Euro Corporate I Cap. 276 EUR ,15 Dexia Bonds Euro Government I Cap EUR ,81 Dexia Bonds Euro I Cap EUR ,89 Dexia Bonds Euro Inflation Linked I Cap EUR ,87 Dexia Bonds Euro Long Term I Cap. 265 EUR ,04 Dexia Bonds Euro Short Term I Cap EUR ,96 Dexia Bonds High Yield I Cap EUR ,32 Dexia Bonds Total Return I Cap. 350 EUR ,00 Dexia Equities L Asia Premier I Cap USD ,15 Dexia Equities L Emerging Markets I Cap EUR ,60 Dexia Equities L Europe High Dividend I Cap EUR ,46 Dexia Equities L Europe I Cap EUR ,54 Dexia Equities L Japan I Cap JPY ,02 Dexia Money Market Euro AAA I Cap EUR ,76 Dexia Quant Equities Europe I Cap EUR ,51 Dexia Quant Equities USA I Cap USD , ,22 Total fonds d'investissement Total investment funds Total Anlagefonds Totaal beleggingsfondsen ,89 Options Options Optionen Opties Allemagne Germany Deutschland Duitsland Call Dow Jones Euro Stoxx 50/Pr.Ind EUR ,31 19

20 Dexia Dynamix 93 Portefeuilletitres au 30 septembre 2012 Investment portfolio as at September 30, 2012 Wertpapierbestand zum 30. September 2012 Effectenportefeuille op 30 september 2012 (exprimé en EUR) (expressed in EUR) (ausgedrückt in EUR) (uitgedrukt in EUR) (suite) (continued) (Fortsetzung) (vervolg) Dénomination Quantité Devise Valeur d'évaluation % actifs nets Description Number of shares Currency Evaluation % net assets Bezeichnung Bestand Währung Marktwert % des Nettovermögens Benaming Hoeveelheid Munt Waarderingswaarde % nettoactiva Allemagne (suite) Germany (continued) Deutschland (Fortsetzung) Duitsland (vervolg) Put Dow Jones Euro Stoxx 50/Pr.Ind EUR , ,59 Total options Total options Total optionen Totaal opties ,59 Total positions longues Total long positions Total Langfristige Kapitalanlagen Totaal lange posities ,48 Positions courtes Short positions Kurzfristige Kapitalanlagen Korte posities Options Options Optionen Opties Allemagne Germany Deutschland Duitsland Call Dow Jones Euro Stoxx 50/Pr.Ind (504) EUR (47.376) (0,11) Put Dow Jones Euro Stoxx 50/Pr.Ind (252) EUR (47.628) (0,12) (95.004) (0,23) Total options Total options Total optionen Totaal opties (95.004) (0,23) Total positions courtes Total short positions Total Kurzfristige Kapitalanlagen Totaal korte posities (95.004) (0,23) Total du portefeuilletitres Total investment portfolio Wertpapierbestand, insgesamt Totaal van de effectenportefeuille* ,25 Coût d'acquisition Acquisition cost Einstandswert Aanschaffingswaarde * Incluant la valeur des options. Including the value of options. Einschließlich des Wertes der Optionen. Inclusief de waardering van de opties. Les notes annexées font partie intégrante des états financiers. The accompanying notes form an integral part of the financial statements. Die beigefügten Erläuterungen bilden einen integralen Bestandteil der Finanzberichte. De toelichtingen maken integraal deel uit van de financiële staten. 20

21 Dexia Dynamix 93 Répartition géographique et économique du portefeuilletitres au 30 septembre 2012 (en pourcentage de l'actif net) Geographical and economic breakdown of investments as at September 30, 2012 (expressed as a percentage of net assets) Geographische und wirtschaftliche Zusammensetzung des Wertpapierbestandes zum 30. September 2012 (% des Nettovermögens) Geografische spreiding en economische indeling van de effectenportefeuille op 30 september 2012 (in procenten van de nettoactiva) Répartition géographique Geographical breakdown Geographische Zusammensetzung Geografische spreiding Luxembourg Luxembourg Luxemburg Luxemburg 82,22 France France Frankreich Frankrijk 13,67 Allemagne Germany Deutschland Duitsland 0,36 96,25 Répartition économique Economic breakdown Wirtschaftliche Zusammensetzung Economische indeling Fonds d'investissement Investment funds Investmentfonds 95,89 Beleggingsfondsen Options Options Optionen Opties 0,36 96,25 21

22 Dexia Dynamix Low Portefeuilletitres au 30 septembre 2012 Investment portfolio as at September 30, 2012 Wertpapierbestand zum 30. September 2012 Effectenportefeuille op 30 september 2012 (exprimé en EUR) (expressed in EUR) (ausgedrückt in EUR) (uitgedrukt in EUR) Dénomination Description Bezeichnung Benaming Quantité/ Valeur nominale Number of shares/ Face value Bestand/ Nennwert Hoeveelheid/ Nominale waarde Devise Valeur d'évaluation % actifs nets Currency Evaluation % net assets Währung Marktwert % des Nettovermögens Munt Waarderingswaarde % nettoactiva Positions longues Long positions Langfristige Kapitalanlagen Lange posities Obligations Bonds Anleihen Obligaties EtatsUnis United States Vereinigte Staaten Verenigde Staten Goldman Sachs FRN EUR ,27 JPM FRN EUR , ,48 France France Frankreich Frankrijk BFCM FRN EUR ,29 BNPP FRN EUR ,21 BPCE FRN EMTN EUR ,21 Société Générale FRN EUR , ,72 GrandeBretagne Great Britain Großbritannien GrootBrittannië Barclays FRN EUR ,29 HSBC BK FRN EUR ,21 LLoyds FRN EUR , ,79 Norvège Norway Norwegen Noorwegen Dnb NOR Bank ASA FRN EUR , ,28 PaysBas Netherlands Niederlande Nederland ABN Amro FRN EUR ,25 ING Bank NV FRN EUR ,28 KBC IFIMA NV FRN EUR ,28 Rabobank FRN EUR , ,35 Suède Sweden Schweden Zweden Nordea FRN EUR , ,30 Total obligations Total bonds Total Anleihen Totaal obligaties ,92 22

23 Dexia Dynamix Low Portefeuilletitres au 30 septembre 2012 Investment portfolio as at September 30, 2012 Wertpapierbestand zum 30. September 2012 Effectenportefeuille op 30 september 2012 (exprimé en EUR) (expressed in EUR) (ausgedrückt in EUR) (uitgedrukt in EUR) (suite) (continued) (Fortsetzung) (vervolg) Dénomination Description Bezeichnung Benaming Quantité/ Valeur nominale Number of shares/ Face value Bestand/ Nennwert Hoeveelheid/ Nominale waarde Devise Valeur d'évaluation % actifs nets Currency Evaluation % net assets Währung Marktwert % des Nettovermögens Munt Waarderingswaarde % nettoactiva Fonds d'investissement Investment funds Anlagefonds Beleggingsfondsen France France Frankreich Frankrijk Dexia Index Arbitrage C Cap. 330 EUR ,90 Dexia Long Short Credit C Cap. 18 EUR ,85 Dexia MultiStrategies C Cap. 620 EUR ,92 Dexia Risk Arbitrage C Cap. 22 EUR , ,90 Luxembourg Luxembourg Luxemburg Luxemburg Dexia Prime Advanced Cash + 40 Euro C Cap EUR , ,98 Total fonds d'investissement Total investment funds Total Anlagefonds Totaal beleggingsfondsen ,88 Options Options Optionen Opties Allemagne Germany Deutschland Duitsland Put Dow Jones Euro Stoxx 50/Pr.Ind EUR ,62 Put S&P 500 Indices USD , ,81 Total options Total options Total optionen Totaal opties ,81 Total positions longues Total long positions Total Langfristige Kapitalanlagen Totaal lange posities ,61 Positions courtes Short positions Kurzfristige Kapitalanlagen Korte posities Options Options Optionen Opties Allemagne Germany Deutschland Duitsland Call Dow Jones Euro Stoxx 50/Pr.Ind (73) EUR (1.460) (0,01) 23

24 Dexia Dynamix Low Portefeuilletitres au 30 septembre 2012 Investment portfolio as at September 30, 2012 Wertpapierbestand zum 30. September 2012 Effectenportefeuille op 30 september 2012 (exprimé en EUR) (expressed in EUR) (ausgedrückt in EUR) (uitgedrukt in EUR) (suite) (continued) (Fortsetzung) (vervolg) Dénomination Description Bezeichnung Benaming Quantité/ Valeur nominale Number of shares/ Face value Bestand/ Nennwert Hoeveelheid/ Nominale waarde Devise Valeur d'évaluation % actifs nets Currency Evaluation % net assets Währung Marktwert % des Nettovermögens Munt Waarderingswaarde % nettoactiva Allemagne (suite) Germany (continued) Deutschland (Fortsetzung) Duitsland (vervolg) Put Dow Jones Euro Stoxx 50/Pr.Ind (25) EUR (2.000) 0,00 (3.460) (0,01) Total options Total options Total optionen Totaal opties (3.460) (0,01) Total positions courtes Total short positions Total Kurzfristige Kapitalanlagen Totaal korte posities (3.460) (0,01) Total du portefeuilletitres Total investment portfolio Wertpapierbestand, insgesamt Totaal van de effectenportefeuille* ,60 Coût d'acquisition Acquisition cost Einstandswert Aanschaffingswaarde * Incluant la valeur des options. Including the value of options. Einschließlich des Wertes der Optionen. Inclusief de waardering van de opties. Les notes annexées font partie intégrante des états financiers. The accompanying notes form an integral part of the financial statements. Die beigefügten Erläuterungen bilden einen integralen Bestandteil der Finanzberichte. De toelichtingen maken integraal deel uit van de financiële staten. 24

25 Dexia Dynamix Low Répartition géographique et économique du portefeuilletitres au 30 septembre 2012 (en pourcentage de l'actif net) Geographical and economic breakdown of investments as at September 30, 2012 (expressed as a percentage of net assets) Geographische und wirtschaftliche Zusammensetzung des Wertpapierbestandes zum 30. September 2012 (% des Nettovermögens) Geografische spreiding en economische indeling van de effectenportefeuille op 30 september 2012 (in procenten van de nettoactiva) Répartition géographique Geographical breakdown Geographische Zusammensetzung Geografische spreiding PaysBas Netherlands Niederlande Nederland 20,35 France France Frankreich Frankrijk 19,62 GrandeBretagne Great Britain Großbritannien GrootBrittannië 11,79 EtatsUnis United States Vereinigte Staaten Verenigde Staten 7,48 Suède Sweden Schweden Zweden 4,30 Norvège Norway Norwegen Noorwegen 4,28 Luxembourg Luxembourg Luxemburg Luxemburg 2,98 Allemagne Germany Deutschland Duitsland 0,80 71,60 Répartition économique Economic breakdown Wirtschaftliche Zusammensetzung Economische indeling Banques et autres institutions financières Banks and financial institutions 57,64 Banken, Finanzinstitute Banken, financiële instellingen Fonds d'investissement Investment funds Investmentfonds 8,88 Beleggingsfondsen Holdings et sociétés financières Holding and finance companies Holdingund Finanzgesellschaften Holdingmaatschappijen en financiële 4,28 vennootschappen Options Options Optionen Opties 0,80 71,60 25

26 Dexia Dynamix Medium Portefeuilletitres au 30 septembre 2012 Investment portfolio as at September 30, 2012 Wertpapierbestand zum 30. September 2012 Effectenportefeuille op 30 september 2012 (exprimé en EUR) (expressed in EUR) (ausgedrückt in EUR) (uitgedrukt in EUR) Dénomination Description Bezeichnung Benaming Quantité/ Valeur nominale Number of shares/ Face value Bestand/ Nennwert Hoeveelheid/ Nominale waarde Devise Valeur d'évaluation % actifs nets Currency Evaluation % net assets Währung Marktwert % des Nettovermögens Munt Waarderingswaarde % nettoactiva Positions longues Long positions Langfristige Kapitalanlagen Lange posities Obligations Bonds Anleihen Obligaties EtatsUnis United States Vereinigte Staaten Verenigde Staten Goldman Sachs FRN EUR ,63 JPM FRN EUR , ,58 France France Frankreich Frankrijk BNPP FRN EUR ,95 BPCE FRN EMTN EUR ,95 Société Générale FRN EUR , ,18 GrandeBretagne Great Britain Großbritannien GrootBrittannië Barclays FRN EUR ,95 HSBC BK FRN EUR ,27 LLoyds FRN EUR , ,51 Norvège Norway Norwegen Noorwegen Dnb NOR Bank ASA FRN EUR , ,26 PaysBas Netherlands Niederlande Nederland ABN Amro FRN EUR ,33 ING Bank NV FRN EUR ,26 KBC IFIMA 4% EUR ,73 Rabobank FRN EUR , ,97 Suède Sweden Schweden Zweden Nordea FRN EUR , ,29 Total obligations Total bonds Total Anleihen Totaal obligaties ,79 26

27 Dexia Dynamix Medium Portefeuilletitres au 30 septembre 2012 Investment portfolio as at September 30, 2012 Wertpapierbestand zum 30. September 2012 Effectenportefeuille op 30 september 2012 (exprimé en EUR) (expressed in EUR) (ausgedrückt in EUR) (uitgedrukt in EUR) (suite) (continued) (Fortsetzung) (vervolg) Dénomination Description Bezeichnung Benaming Quantité/ Valeur nominale Number of shares/ Face value Bestand/ Nennwert Hoeveelheid/ Nominale waarde Devise Valeur d'évaluation % actifs nets Currency Evaluation % net assets Währung Marktwert % des Nettovermögens Munt Waarderingswaarde % nettoactiva Fonds d'investissement Investment funds Anlagefonds Beleggingsfondsen Belgique Belgium Belgien België Dexia Equities B European Property Securities C Cap. 700 EUR , ,11 France France Frankreich Frankrijk Dexia Index Arbitrage C Cap. 425 EUR , ,01 Luxembourg Luxembourg Luxemburg Luxemburg Dexia Money Market Euro AAA I Cap. 350 EUR , ,97 Total fonds d'investissement Total investment funds Total Anlagefonds Totaal beleggingsfondsen ,09 Options Options Optionen Opties Allemagne Germany Deutschland Duitsland Put Dow Jones Euro Stoxx 50/Pr.Ind EUR ,17 Put S&P 500 Indices USD , ,50 Total options Total options Total optionen Totaal opties ,50 Total positions longues Total long positions Total Langfristige Kapitalanlagen Totaal lange posities ,38 Positions courtes Short positions Kurzfristige Kapitalanlagen Korte posities Options Options Optionen Opties Allemagne Germany Deutschland Duitsland Call Dow Jones Euro Stoxx 50/Pr.Ind (119) EUR (2.380) (0,01) 27