Halbjahresbericht 2014/2015

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1 ab Asset management UBS Funds Halbjahresbericht 2014/2015 Investmentgesellschaft luxemburgischen Rechts (SICAV) R.C.S. Luxemburg N B Ungeprüfter UBS Global Solutions UBS Global Solutions Balanced CHF UBS Global Solutions Balanced EUR UBS Global Solutions Bonds Dynamic EUR UBS Global Solutions Corporate Bonds EUR UBS Global Solutions Equity EUR UBS Global Solutions Fixed Income EUR UBS Global Solutions Global Equities Dynamic EUR UBS Global Solutions Global Equities Dynamic II EUR UBS Global Solutions Growth EUR UBS Global Solutions High Yield and EMMA Bonds USD UBS Global Solutions Income EUR UBS Global Solutions Key Multi-Manager Hedge Fund UBS Global Solutions Yield CHF UBS Global Solutions Yield EUR

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3 Ungeprüfter Inhaltsverzeichnis Seite ISIN Management und Verwaltung 2 Charakteristik der Gesellschaft 3 UBS Global Solutions 6 UBS Global Solutions Balanced CHF 7 F-acc/ LU UBS Global Solutions Balanced EUR 11 F-acc/ LU K-acc/ LU UBS Global Solutions Bonds Dynamic EUR 15 F-acc/ LU F-UKdist/ LU UBS Global Solutions Corporate Bonds EUR 19 F-acc/ LU F-UKdist/ LU UBS Global Solutions Equity EUR 23 F-acc/ LU UBS Global Solutions Fixed Income EUR 27 F-acc/ LU UBS Global Solutions Global Equities Dynamic EUR 31 F-acc/ LU F-UKdist/ LU UBS Global Solutions Global Equities Dynamic II EUR 35 F-acc/ LU F-UKdist/ LU UBS Global Solutions Growth EUR 39 F-acc/ LU UBS Global Solutions High Yield and EMMA Bonds USD 44 (EUR hedged) F-acc/ LU (EUR hedged) F-UKdist/ LU UBS Global Solutions Income EUR 48 F-acc/ LU UBS Global Solutions Key Multi-Manager Hedge Fund 52 F-acc EUR/ LU F-acc CHF/ LU F-acc USD/ LU UBS Global Solutions Yield CHF 56 F-acc/ LU UBS Global Solutions Yield EUR 60 F-acc/ LU Erläuterungen zum Halbjahresbericht 64 Verkaufsrestriktionen Innerhalb der USA dürfen Aktien dieser Gesellschaft weder angeboten noch verkauft oder ausgeliefert werden. 1

4 Management und Verwaltung Gesellschaftssitz 33A, avenue J.F. Kennedy, L-1855 Luxemburg R.C.S. Luxemburg N B Administrationsstelle UBS Fund Services (Luxembourg) S.A., 33A, avenue J.F. Kennedy, L-1855 Luxemburg Verwaltungsrat André Müller-Wegner, Präsident Executive Director, UBS AG, Basel und Zürich Andreas Aebersold, Mitglied Executive Director, UBS AG, Basel und Zürich Christian Schön, Mitglied Executive Director, UBS (Luxemburg) S.A., Luxemburg Jeremy Stenham, Mitglied (seit 20. November 2014) Chartered Accountant, Independent Director, London Abschlussprüfer der Gesellschaft und der Verwaltungsgesellschaft PricewaterhouseCoopers, Société coopérative 2, rue Gerhard Mercator, B.P. 1443, L-1014 Luxemburg Der Verkaufsprospekt, das KIID, die Satzung der Gesellschaft, Jahres- und Halbjahresberichte sowie die eingetretenen Änderungen im Wertpapierbestand der in dieser Publikation erwähnten Gesellschaft können kostenlos bei den Vertriebsstellen und am Sitz der Gesellschaft angefordert werden. Verwaltungsgesellschaft UBS Third Party Management Company S.A. 33A, avenue J.F. Kennedy, L-1855 Luxemburg R.C.S. Luxemburg N B Portfolio Manager UBS AG, Schweiz Vertrieb in Deutschland Zahl- und Informationsstelle UBS Deutschland AG, Bockenheimer Landstrasse 2-4, D Frankfurt am Main Der Verkaufsprospekt, das KIID, die Vertragsbedingungen, Jahres- und Halbjahresberichte sowie die eingetretenen Änderungen im Wertpapierbestand des in dieser Publikation erwähnten Anlagefonds können kostenlos bei UBS Deutschland AG, Bockenheimer Landstr. 2-4, D Frankfurt am Main, angefordert werden. Depotbank, Hauptzahlstelle und Vertriebsstelle UBS (Luxembourg) S.A., 33A, avenue J.F. Kennedy, L-1855 Luxemburg UBS Global Solutions 2

5 Charakteristik der Gesellschaft UBS Global Solutions (im Folgenden die «Gesellschaft») bietet Anlegern eine Reihe verschiedener Subfonds («Umbrella-Struktur») an, die Anlagen gemäss der in diesem Verkaufsprospekt beschriebenen Anlagepolitik vornehmen. Bei Auflage eines neuen Subfonds wird der Verkaufsprospekt, der genaue Angaben zu jedem Subfonds enthält, aktualisiert. Die Gesellschaft wurde am 10. Januar 2008 als offener Organismus für gemeinsame Anlagen (OGA) in der Rechtsform einer «Société d Investissement à Capital Variable» (SICAV) gemäss Teil II des Gesetzes von 2010 gegründet. Die Gesellschaft ist beim luxemburgischen Handels- und Gesellschaftsregister unter der Nummer B eingetragen. Die Gesellschaft wurde mit Wirkung vom 17. April 2014 von einem OGA gemäss Teil II des Gesetzes von 2010 in einen OGA gemäss Teil I des Gesetzes von 2010 umgewandelt. Die Gesellschaft ist gemäss Teil I des Gesetzes von 2010 zugelassen. Die ursprüngliche Satzung der Gesellschaft wurde am 16. Februar 2008 im «Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations» (nachfolgend «Mémorial») veröffentlicht. Jegliche Abänderung der Satzung wird im Mémorial, einer Luxemburger Tageszeitung und gegebenenfalls in den offiziellen Publikationen der jeweiligen Länder, in denen die Aktien der Gesellschaft verkauft werden, veröffentlicht. Die Abänderungen werden nach ihrer Genehmigung in der Hauptversammlung für alle Aktionäre rechtlich bindend. Zum 31. Januar 2015 sind folgende Subfonds aktiv: UBS Global Solutions Rechnungswährung der Subfonds Balanced CHF CHF Balanced EUR EUR Bonds Dynamic EUR EUR Corporate Bonds EUR EUR Equity EUR EUR Fixed Income EUR EUR Global Equities Dynamic EUR EUR Global Equities Dynamic II EUR EUR Growth EUR EUR High Yield and EMMA Bonds USD USD Income EUR EUR Key Multi-Manager Hedge Fund EUR Yield CHF CHF Yield EUR EUR Für die Subfonds können verschiedene Aktienklassen angeboten werden. Informationen dazu, welche Aktienklassen für welchen Subfonds verfügbar sind, sind bei der Verwaltungsstelle erhältlich. «F» Aktien der Klasse F sind Personen vorbehalten, die eine schriftliche Vermögensverwaltungsvereinbarung mit der UBS AG, Basel und Zürich, oder ihren Zweigniederlassungen und Tochtergesellschaften («UBS») oder mit von UBS gesponserten Dachfonds geschlossen haben. Für die Klasse F wird keine Vertriebsstelle ernannt. Aktien der Klasse F, die von Personen gehalten werden, die nicht mehr an die Bedingungen einer schriftlichen Vermögensverwaltungsvereinbarung mit UBS oder mit von UBS gesponserten Dachfonds gebunden sind, werden zu ihrem dann geltenden Nettoinventarwert zwangsweise zurückgenommen, es sei denn, der betreffende Inhaber beantragt deren Umtausch in Aktien der Klasse P, wobei einem solchen Antrag ausschliesslich nach Ermessen der Gesellschaft und/oder der Verwaltungsgesellschaft entsprochen wird. In Bezug auf UBS Global Solutions Key Multi-Manager Hedge Fund sind Aktien der Klasse F ausschliesslich institutionellen Anlegern zur Zeichnung vorbehalten. «K» Aktien der Klasse K sind Personen vorbehalten, die (i) eine schriftliche Vermögensverwaltungsvereinbarung mit UBS geschlossen haben und die (ii) zu einem bestimmten Kundensegment gehören. Aktien der Klasse K, die von Personen gehalten werden, die nicht mehr an die Bedingungen einer schriftlichen Vermögensverwaltungsvereinbarung mit UBS gebunden sind, werden zu ihrem dann geltenden Nettoinventarwert zwangsweise zurückgenommen, es sei denn, der betreffende Inhaber beantragt deren Umtausch in Aktien der Klasse P, wobei einem solchen Antrag ausschliesslich nach Ermessen der Gesellschaft und/oder der Verwaltungsgesellschaft entsprochen wird. Für die Klasse K wird keine Vertriebsstelle ernannt. Aktien der Klasse K werden nur vom Subfonds UBS Global Solutions Balanced EUR ausgegeben. «V» Aktien der Klasse V sind Personen vorbehalten, die eine schriftliche Beratungsvereinbarung mit UBS geschlossen haben. Aktien der Klasse V, die von Personen gehalten werden, die nicht mehr an die Bedingungen einer schriftlichen Beratungsvereinbarung mit UBS AG, Basel und Zürich, oder ihren Zweigniederlassungen und UBS Global Solutions 3

6 Tochtergesellschaften gebunden sind, werden zu ihrem dann geltenden Nettoinventarwert zwangsweise zurückgenommen, es sei denn, der betreffende Inhaber beantragt deren Umtausch in Aktien der Klasse P, wobei einem solchen Antrag ausschliesslich nach Ermessen der Gesellschaft und/oder der Verwaltungsgesellschaft entsprochen wird. «X» Aktien der Klasse X sind ausschliesslich institutionellen Anlegern vorbehalten, die mit der UBS AG oder einer ihrer berechtigten Gegenparteien eine schriftliche Vereinbarung über Anlagen in einen oder mehrere Subfonds der Gesellschaft geschlossen haben. Die maximale pauschale Verwaltungskommission für Aktien der Klasse X beinhaltet nicht die für das Portfoliomanagement und den Vertrieb zahlbaren Gebühren, die gemäss den vorgenannten Vereinbarungen direkt den Anlegern belastet werden können. Aktien der Klasse X, die von Personen gehalten werden, die nicht mehr an die Bedingungen einer schriftlichen Vereinbarung mit der UBS AG oder mit einer ihrer berechtigten Gegenparteien gebunden sind, werden nach ausschliesslichem Ermessen der Gesellschaft und/oder der Verwaltungsgesellschaft zu ihrem dann geltenden Nettoinventarwert zwangsweise zurückgenommen oder auf Antrag des betreffenden Inhabers in Aktien einer anderen Klasse umgetauscht. Umtauschanträgen wird ausschliesslich nach Ermessen der Gesellschaft und/oder der Verwaltungsgesellschaft entsprochen. «P» Aktien der Klasse P sind für alle Anleger erhältlich. «acc» Bei Aktienklassen mit dem Namenszusatz «-acc» werden die Erträge nicht ausgeschüttet, es sei denn, die Gesellschaft fasst einen anders lautenden Beschluss. «dist» Bei Aktienklassen mit dem Namenszusatz «-dist» werden die Erträge ausgeschüttet, es sei denn, die Gesellschaft fasst einen anders lautenden Beschluss. Währung Jede der oben genannten Aktienklassen kann auf eine der folgenden Referenzwährungen lauten: CAD, CHF, EUR, GBP, SGD, USD. Bei Aktienklassen, die in der Rechnungswährung des betreffenden Subfonds ausgegeben werden, wird die Währung nicht im Namen der Aktienklasse angegeben. Absicherung Jede der oben genannten Aktienklassen, die auf eine andere Währung als die Rechnungswährung des betreffenden Subfonds lautet, kann auch abgesichert werden; in diesem Fall trägt die betreffende Aktienklasse den Zusatz «hedged» in ihrem Namen. In Bezug auf Aktienklassen mit dem Namenszusatz «hedged» werden Devisengeschäfte und Devisentermingeschäfte getätigt, um den Nettoinventarwert des Subfonds, der in der Rechnungswährung des Subfonds berechnet wird, gegenüber dem Nettoinventarwert der auf andere Währungen lautenden Aktienklassen abzusichern. Es ist zwar nicht möglich, den gesamten Nettoinventarwert einer Aktienklasse vollständig gegen Wechselkursschwankungen der Rechnungswährung abzusichern, jedoch wird angestrebt, eine Währungsabsicherung für die Rechnungswährung gegenüber der entsprechenden Währung der Aktienklassen in Höhe von 90% bis 110% des Nettoinventarwerts sicherzustellen. Veränderungen im Wert der abgesicherten Teile des Portfolios und der Umfang an Zeichnungsund Rücknahmeanträgen für Aktien, die nicht auf die Rechnungswährung lauten, können jedoch dazu führen, dass die Höhe der Währungsabsicherung die angegebenen Grenzwerte vorübergehend übersteigt. Die Verwaltungsgesellschaft und der Portfoliomanager werden alle notwendigen Massnahmen ergreifen, um zu erreichen, dass die Absicherung wieder innerhalb der vorgenannten Grenzwerte liegt. «UKdist» Jede der oben genannten Aktienklassen kann auch den Namenszusatz «UKdist» tragen. In Bezug auf jede Aktienklasse mit dem Namenszusatz «UKdist» ist beabsichtigt, dass ein Betrag in Höhe von 100% der meldepflichtigen Erträge im Sinne der britischen Bestimmungen für «Reporting Funds» an die betreffenden Aktionäre ausgeschüttet wird, wenn die Aktienklassen den britischen Bestimmungen für «Reporting Funds» unterliegen. Die Gesellschaft beabsichtigt nicht, in anderen Ländern steuerpflichtige Beträge für diese Aktienklassen bereitzustellen, und jede Aktienklasse mit dem Namenszusatz «UKdist» ist ausschliesslich für Anleger bestimmt, deren Anlage in der Aktienklasse im Vereinigten Königreich steuerpflichtig ist. Die Summe des Nettovermögens der Subfonds ergibt das Gesamtnettovermögen der Gesellschaft, welches jederzeit dem Stammkapital der Gesellschaft entspricht und aus voll eingezahlten, nennwertlosen Aktien (die «Aktien») besteht. Auf Hauptversammlungen steht jedem Aktionär, unabhängig von dem jeweiligen Wert der Aktien der einzelnen Subfonds, pro gehaltener Aktie eine Stimme zu. Aktien eines bestimmten Subfonds oder einer bestimmten Klasse berechtigen auf Versammlungen dieses UBS Global Solutions 4

7 Subfonds oder dieser Klasse zur Abgabe einer Stimme pro gehaltener Aktie. Die Gesellschaft bildet eine rechtliche Einheit. In Bezug auf die Beziehungen zwischen den Aktionären gilt jeder Subfonds als separate Einheit, getrennt von den anderen Subfonds. Die Vermögenswerte eines Subfonds dienen ausschliesslich zur Erfüllung der Bedürfnisse dieses Subfonds und des Rechts von Gläubigern, deren Ansprüche in Zusammenhang mit diesem Subfonds erwachsen sind. Der Verwaltungsrat der Gesellschaft (der «Verwaltungsrat») ist berechtigt, neue Subfonds aufzulegen und/oder bestehende Subfonds aufzulösen oder innerhalb dieser Subfonds unterschiedliche Aktienklassen mit bestimmten Merkmalen einzurichten. Der aktuelle Verkaufsprospekt wird nach der Einrichtung eines neuen Subfonds oder einer neuen Aktienklasse aktualisiert. Bei der Ausgabe und Rücknahme von Aktien der Gesellschaft kommen die im jeweiligen Land geltenden Bestimmungen zur Anwendung. Gültigkeit haben nur die Informationen, die im Verkaufsprospekt und in einem der im Verkaufsprospekt aufgeführten Dokumente enthalten sind. Die Jahres- und Halbjahresberichte stehen den Aktionären am Sitz der Gesellschaft und der Depotbank zur Verfügung. Keine Zeichnung darf auf der Grundlage der Geschäftsberichte entgegengenommen werden. Die Zeichnungen erfolgen nur auf der Grundlage des aktuellen Verkaufsprospektes, dem der letzte Jahresbericht und gegebenenfalls der letzte Halbjahresbericht beigefügt sind. Die Zahlen in diesem Bericht sind historisch und nicht notwendigerweise indikativ für zukünftige Ergebnisse. Die Gesellschaft ist weder zeitlich noch betragsmässig begrenzt. Das Geschäftsjahr der Gesellschaft endet am 31. Juli. Die ordentliche Hauptversammlung findet jährlich am 31. Januar um Uhr am Sitz der Gesellschaft statt. Ist dieser Tag in Luxemburg kein Geschäftstag, so wird die ordentliche Hauptversammlung am darauf folgenden Geschäftstag abgehalten. Die Aktien der Subfonds der Gesellschaft sind nicht an der Luxemburger Börse notiert. UBS Global Solutions 5

8 UBS Global Solutions Konsolidierte Nettovermögensaufstellung EUR Aktiva Wertpapierbestand, Einstandswert Wertpapierbestand, nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) Total Wertpapierbestand (Erläuterung 1) Bankguthaben, Sicht- und Fristgelder Andere liquide Mittel (Margins) Forderungen aus Wertpapierverkäufen (Erläuterung 1) Forderungen aus Zeichnungen Zinsforderungen aus liquiden Mitteln Forderungen aus Dividenden Sonstige Forderungen Nicht realisierter Kursgewinn (-verlust) aus Finanzterminkontrakten (Erläuterung 1) Nicht realisierter Kursgewinn (-verlust) aus Devisenterminkontrakten (Erläuterung 1) Total Aktiva Passiva Kontokorrentkredit Zinsverbindlichkeiten aus Kontokorrentkredit Verbindlichkeiten aus Wertpapierkäufen (Erläuterung 1) Verbindlichkeiten aus Rücknahmen Rückstellungen für pauschale Verwaltungskommission (Erläuterung 2) Rückstellungen für Abonnementsabgabe (Erläuterung 3) Total Rückstellungen für Aufwendungen Total Passiva Nettovermögen am Ende der Berichtsperiode Konsolidierte Ertrags- und Aufwandsrechnung EUR Erträge Zinsertrag auf liquide Mittel Dividenden Retrozessionen Total Erträge Aufwendungen Pauschale Verwaltungskommission (Erläuterung 2) Abonnementsabgabe (Erläuterung 3) Zinsaufwand auf Kontokorrentkredit Sonstige Aufwendungen Total Aufwendungen Nettoerträge (-verluste) aus Anlagen Realisierte Gewinne (Verluste) (Erläuterung 1) Realisierter Kursgewinn (-verlust) aus marktbewerteten Wertpapieren ausser Optionen Realisierter Kursgewinn (-verlust) aus Finanzterminkontrakten Realisierter Kursgewinn (-verlust) aus Devisenterminkontrakten Realisiertes Ergebnis aus Zeichnungen/Rücknahmen (Erläuterung 4) Total der realisierten Kursgewinne (-verluste) Realisierter Währungsgewinn (-verlust) Total der realisierten Gewinne (Verluste) Realisierter Nettogewinn (-verlust) der Berichtsperiode Veränderungen der nicht realisierten Werterhöhung (-minderung) (Erläuterung 1) Nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) marktbewerteter Wertpapiere ausser Optionen Nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) von Finanzterminkontrakten Nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) von Devisenterminkontrakten Total der Veränderungen der nicht realisierten Werterhöhung (-minderung) Nettoerhöhung (-minderung) des Nettovermögens infolge Geschäftstätigkeit UBS Global Solutions 6 Die Erläuterungen sind integraler Bestandteil des Berichtes.

9 UBS Global Solutions Balanced CHF Wichtigste Daten ISIN Nettovermögen in CHF Klasse F-acc LU Aktien im Umlauf Nettoinventarwert pro Aktie in CHF Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in CHF Siehe Erläuterung 1 Struktur des Wertpapierbestandes Geographische Aufteilung in % des Nettovermögens Luxemburg Irland Grossbritannien 1.36 Total Wirtschaftliche Aufteilung in % des Nettovermögens Anlagefonds Total UBS Global Solutions Balanced CHF Die Erläuterungen sind integraler Bestandteil des Berichtes. 7

10 Nettovermögensaufstellung CHF Aktiva Wertpapierbestand, Einstandswert Wertpapierbestand, nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) Total Wertpapierbestand (Erläuterung 1) Bankguthaben, Sicht- und Fristgelder Forderungen aus Wertpapierverkäufen (Erläuterung 1) Zinsforderungen aus liquiden Mitteln Forderungen aus Dividenden Sonstige Forderungen Nicht realisierter Kursgewinn (-verlust) aus Devisenterminkontrakten (Erläuterung 1) Total Aktiva Passiva Kontokorrentkredit Zinsverbindlichkeiten aus Kontokorrentkredit Verbindlichkeiten aus Wertpapierkäufen (Erläuterung 1) Verbindlichkeiten aus Rücknahmen Rückstellungen für pauschale Verwaltungskommission (Erläuterung 2) Rückstellungen für Abonnementsabgabe (Erläuterung 3) Total Rückstellungen für Aufwendungen Total Passiva Nettovermögen am Ende der Berichtsperiode Ertrags- und Aufwandsrechnung CHF Erträge Zinsertrag auf liquide Mittel Dividenden Retrozessionen Total Erträge Aufwendungen Pauschale Verwaltungskommission (Erläuterung 2) Abonnementsabgabe (Erläuterung 3) Zinsaufwand auf Kontokorrentkredit Sonstige Aufwendungen Total Aufwendungen Nettoerträge (-verluste) aus Anlagen Realisierte Gewinne (Verluste) (Erläuterung 1) Realisierter Kursgewinn (-verlust) aus marktbewerteten Wertpapieren ausser Optionen Realisierter Kursgewinn (-verlust) aus Devisenterminkontrakten Realisiertes Ergebnis aus Zeichnungen/Rücknahmen (Erläuterung 4) Total der realisierten Kursgewinne (-verluste) Realisierter Währungsgewinn (-verlust) Total der realisierten Gewinne (Verluste) Realisierter Nettogewinn (-verlust) der Berichtsperiode Veränderungen der nicht realisierten Werterhöhung (-minderung) (Erläuterung 1) Nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) marktbewerteter Wertpapiere ausser Optionen Nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) von Devisenterminkontrakten Total der Veränderungen der nicht realisierten Werterhöhung (-minderung) Nettoerhöhung (-minderung) des Nettovermögens infolge Geschäftstätigkeit UBS Global Solutions Balanced CHF 8 Die Erläuterungen sind integraler Bestandteil des Berichtes.

11 Veränderungen des Nettovermögens CHF Nettovermögen zu Beginn der Berichtsperiode Zeichnungen Rücknahmen Total Mittelzufluss (-abfluss) Nettoerträge (-verluste) aus Anlagen Total der realisierten Gewinne (Verluste) Total der Veränderungen der nicht realisierten Werterhöhung (-minderung) Nettoerhöhung (-minderung) des Nettovermögens infolge Geschäftstätigkeit Nettovermögen am Ende der Berichtsperiode Entwicklung der Aktien im Umlauf Klasse F-acc Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode Anzahl der ausgegebenen Aktien Anzahl der zurückgegebenen Aktien Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode UBS Global Solutions Balanced CHF Die Erläuterungen sind integraler Bestandteil des Berichtes. 9

12 Aufstellung der Wertpapierbestände und anderer Nettovermögenswerte per 31. Januar 2015 Bezeichnung Anzahl/ Bewertung in CHF in % des Nominal NR Kursgewinn Netto- (-verlust) auf Futures/ vermögens Optionen/Devisenterminkontrakten/ Swaps (Erl. 1) OGAW/Andere OGA im Sinne des Artikels 41 (1) e) des abgeänderten luxemburgischen Gesetzes vom 17. Dezember 2010 Investmentzertifikate, open end Irland USD DCI INVESTMENT GRADE CORPORATE BOND FUND-A USD INC MED DUR EUR FINISTERRE EMERGING DEBT FUND EURO HEDGED-I-ACC-SUBS EUR GAM STAR FUND PLC - GLOBAL RATES EUR-ACC EUR LEGG MASON GLOB FUNDS-WESTERN ASSET MACRO OPP BD-SHS-EUR-ACC EUR LEGG MASON GLOBAL FUNDS-WESTERN ASSET MACRO OPP BD-S HDG EUR EUR LYXOR NEWCITS IRL PLC-LYXOR/TIEDEMANN ARBITRAGE STRAT-EUR-I EUR MS PSAM GLOBAL EVENT UCITS FUND-P CHF NEUBER BERMAN HIGH YIELD BOND FUND-I2 CHF HEDGED EUR OLD MUTUAL GLOBAL FUNDS PLC-OM GBL EQ AB RETRN-I-ACC-EUR HDG USD SOURCE MARKETS PLC TECH S&P US SELCT SECT UCITS ETF A-USD-AC USD SSGA SPDR ETFS EUROPE I PLC - SPDR S&P US DIVIDEND ARIST ETF USD UBS ETFS PLC-MSCI EMERGING MARKETS TRN INDEX SF- (USD)-A Total Irland Luxemburg EUR ALKEN FUND - ABSOLUTE RETURN EUROPE-EU EUR ALLIANCE BERNSTEIN - SELECT ABSOLUTE ALPHA PORTFOLIO-S1EURH CHF AXA WORLD FUNDS - US HIGH YIELD BONDS-I CHF HDG-CAP USD BLACKROCK GLOBAL FUNDS SICAV-EMERGING MARKETS BOND FUND-D EUR BLACKROCK STRATEGIC FUNDS-EUROPEAN CREDIT STRATEGICS FUND-I EUR DB PLATINUM SICAV-IVORY OPTIMAL-I5C-E-CAPITALIZATION CHF DB X-TRACKERS SMI ETF-1D CHF FIDELITY FUNDS SICAV-US HIGH YIELD FUND-Y (CHF HGD)-ACC CHF FOCUSED FUND - MEDIUM TERM MIXED PLUS (CHF) F-ACC CHF FOCUSED SICAV - HIGH GRADE BOND CHF-F ACC CHF FOCUSED SICAV - HIGH GRADE LONG TERM BOND CHF-F ACC USD GOLDMAN SACHS GLOBAL HIGH YIELD PORTFOLIO-IS-DIST USD GOLDMAN SACHS GROWTH & EMERGING MARKETS DEBT PORTFOLIO-RDUSD USD JPMORGAN FUNDS SICAV-EMERGING MARKETS DEBT FUND-C USD USD MFS MERIDIAN FUNDS-EMERGING MARKETS DEBT FUND-1X CHF MIRABAUD EQUITIES - SWISS SMALL AND MID-I USD MULTI MANAGER ACCESS-US EQUITIES B USD PICTET SICAV - GLOBAL EMERGING DEBT-I USD CAPITALISATION EUR RWC FUNDS SICAV - RWC EUROPE ABSOLUTE ALPHA FUND-B CHF SCHRODER INTERNATIONAL SELECTION FUND SICAV-SWISS EQUITY-C CHF UBAM SICAV - SWISS EQUITY-IC-CAPITALISATION USD UBS (LUX) BOND SICAV - USD CORPORATES (USD) F-ACC CHF UBS (LUX) BOND SICAV - USD HIGH YIELD (USD) (CHF HDGD) F-ACC USD UBS (LUX) EQUITY SICAV - USA QUANTITATIVE (USD) F-ACC CHF UBS ETF - MSCI SWITZERLAND 20/35 UCITS ETF A-DIST GBP UBS ETF MSCI UNITED KINGDOM UCITS ETF (GBP)-A EUR UBS ETF SICAV - UBS ETF MSCI EMU-A USD UBS ETF SICAV- UBS-ETF MSCI USA-A Total Luxemburg Grossbritannien USD M&G INVESTMENT FUNDS 1 - AMERICAN FUND-C Total Grossbritannien Total Investmentzertifikate, open end Total OGAW/Andere OGA im Sinne des Artikels 41 (1) e) des abgeänderten luxemburgischen Gesetzes vom 17. Dezember Total des Wertpapierbestandes Devisenterminkontrakte Devisenterminkontrakte (Kauf/Verkauf) CHF JPY CHF GBP CHF USD CHF EUR CAD CHF GBP CHF CHF EUR USD CHF CHF CAD CHF EUR CHF GBP JPY CHF Total Devisenterminkontrakte (Kauf/Verkauf) Bankguthaben, Sicht- und Fristgelder und andere liquide Mittel Kontokorrentkredit und andere kurzfristige Verbindlichkeiten Andere Aktiva und Passiva Total des Nettovermögens UBS Global Solutions Balanced CHF 10 Die Erläuterungen sind integraler Bestandteil des Berichtes.

13 UBS Global Solutions Balanced EUR Wichtigste Daten ISIN Nettovermögen in EUR Klasse F-acc LU Aktien im Umlauf Nettoinventarwert pro Aktie in EUR Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR Klasse K-acc LU Aktien im Umlauf Nettoinventarwert pro Aktie in EUR Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR Siehe Erläuterung 1 Struktur des Wertpapierbestandes Geographische Aufteilung in % des Nettovermögens Luxemburg Irland Grossbritannien 1.30 Total Wirtschaftliche Aufteilung in % des Nettovermögens Anlagefonds Total UBS Global Solutions Balanced EUR Die Erläuterungen sind integraler Bestandteil des Berichtes. 11

14 Nettovermögensaufstellung EUR Aktiva Wertpapierbestand, Einstandswert Wertpapierbestand, nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) Total Wertpapierbestand (Erläuterung 1) Bankguthaben, Sicht- und Fristgelder Forderungen aus Wertpapierverkäufen (Erläuterung 1) Forderungen aus Zeichnungen Zinsforderungen aus liquiden Mitteln Forderungen aus Dividenden Sonstige Forderungen Nicht realisierter Kursgewinn (-verlust) aus Devisenterminkontrakten (Erläuterung 1) Total Aktiva Passiva Verbindlichkeiten aus Wertpapierkäufen (Erläuterung 1) Verbindlichkeiten aus Rücknahmen Rückstellungen für pauschale Verwaltungskommission (Erläuterung 2) Rückstellungen für Abonnementsabgabe (Erläuterung 3) Total Rückstellungen für Aufwendungen Total Passiva Nettovermögen am Ende der Berichtsperiode Ertrags- und Aufwandsrechnung EUR Erträge Zinsertrag auf liquide Mittel Dividenden Retrozessionen Total Erträge Aufwendungen Pauschale Verwaltungskommission (Erläuterung 2) Abonnementsabgabe (Erläuterung 3) Zinsaufwand auf Kontokorrentkredit Sonstige Aufwendungen Total Aufwendungen Nettoerträge (-verluste) aus Anlagen Realisierte Gewinne (Verluste) (Erläuterung 1) Realisierter Kursgewinn (-verlust) aus marktbewerteten Wertpapieren ausser Optionen Realisierter Kursgewinn (-verlust) aus Devisenterminkontrakten Realisiertes Ergebnis aus Zeichnungen/Rücknahmen (Erläuterung 4) Total der realisierten Kursgewinne (-verluste) Realisierter Währungsgewinn (-verlust) Total der realisierten Gewinne (Verluste) Realisierter Nettogewinn (-verlust) der Berichtsperiode Veränderungen der nicht realisierten Werterhöhung (-minderung) (Erläuterung 1) Nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) marktbewerteter Wertpapiere ausser Optionen Nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) von Devisenterminkontrakten Total der Veränderungen der nicht realisierten Werterhöhung (-minderung) Nettoerhöhung (-minderung) des Nettovermögens infolge Geschäftstätigkeit UBS Global Solutions Balanced EUR 12 Die Erläuterungen sind integraler Bestandteil des Berichtes.

15 Veränderungen des Nettovermögens EUR Nettovermögen zu Beginn der Berichtsperiode Zeichnungen Rücknahmen Total Mittelzufluss (-abfluss) Nettoerträge (-verluste) aus Anlagen Total der realisierten Gewinne (Verluste) Total der Veränderungen der nicht realisierten Werterhöhung (-minderung) Nettoerhöhung (-minderung) des Nettovermögens infolge Geschäftstätigkeit Nettovermögen am Ende der Berichtsperiode Entwicklung der Aktien im Umlauf Klasse F-acc Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode Anzahl der ausgegebenen Aktien Anzahl der zurückgegebenen Aktien Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode Klasse K-acc Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode Anzahl der ausgegebenen Aktien Anzahl der zurückgegebenen Aktien Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode UBS Global Solutions Balanced EUR Die Erläuterungen sind integraler Bestandteil des Berichtes. 13

16 Aufstellung der Wertpapierbestände und anderer Nettovermögenswerte per 31. Januar 2015 Bezeichnung Anzahl/ Bewertung in EUR in % des Nominal NR Kursgewinn Netto- (-verlust) auf Futures/ vermögens Optionen/Devisenterminkontrakten/ Swaps (Erl. 1) OGAW/Andere OGA im Sinne des Artikels 41 (1) e) des abgeänderten luxemburgischen Gesetzes vom 17. Dezember 2010 Investmentzertifikate, open end Irland USD DCI INVESTMENT GRADE CORPORATE BOND FUND-A USD INC MED DUR EUR FINISTERRE EMERGING DEBT FUND EURO HEDGED-I-ACC-SUBS EUR GAM STAR FUND PLC - GLOBAL RATES EUR-ACC EUR ISHARES IV PUBLIC LTD COMPANY MSCI EMU MID CAP UCITS ETF-ACC EUR LEGG MASON GLOB FUNDS-WESTERN ASSET MACRO OPP BD-SHS-EUR-ACC EUR LEGG MASON GLOBAL FUNDS-WESTERN ASSET MACRO OPP BD-S HDG EUR EUR LYXOR NEWCITS IRL PLC-LYXOR/TIEDEMANN ARBITRAGE STRAT-EUR-I EUR MS PSAM GLOBAL EVENT UCITS FUND-P USD NEUBERGER BERMAN INVESTMENT FDS-NEUBER BERMAN H/Y BD-I2USD EUR OLD MUTUAL GLOBAL FUNDS PLC-OM GBL EQ AB RETRN-I-ACC-EUR HDG EUR PIMCO SELECT FUNDS-EURO AGGREGATE HIGH QUALITY FUND-ACC INST USD SOURCE MARKETS PLC TECH S&P US SELCT SECT UCITS ETF A-USD-AC USD SSGA SPDR ETFS EUROPE I PLC - SPDR S&P US DIVIDEND ARIST ETF USD UBS ETFS PLC-MSCI EMERGING MARKETS TRN INDEX SF- (USD)-A Total Irland Luxemburg EUR ALKEN FUND - ABSOLUTE RETURN EUROPE-EU EUR ALLIANCE BERNSTEIN - SELECT ABSOLUTE ALPHA PORTFOLIO-S1EURH EUR AXA WORLD FUNDS - US HIGH YIELD BONDS-I EUR HDG-CAP EUR BLACKROCK GLOBAL FUNDS SICAV-EURO MARKETS FUND-D/2 CAP USD BLACKROCK GLOBAL FUNDS SICAV-EMERGING MARKETS BOND FUND-D EUR BLACKROCK STRATEGIC FUNDS-EUROPEAN CREDIT STRATEGICS FUND-I EUR DB PLATINUM SICAV-IVORY OPTIMAL-I5C-E-CAPITALIZATION EUR FIDELITY FUNDS SICAV - EURO BLUE CHIP FUND-Y-ACC-EURO-CAP EUR FIDELITY FUNDS SICAV-US HIGH YIELD FUND-Y (EURO HGD) EUR FOCUSED FUND - MEDIUM TERM MIXED PLUS (EUR) F-ACC EUR FOCUSED FUND - MIXED PLUS (EUR) F-ACC USD FOCUSED SICAV - HIGH GRADE LONG TERM BOND USD-F ACC USD GOLDMAN SACHS GLOBAL HIGH YIELD PORTFOLIO-IS-DIST USD GOLDMAN SACHS GROWTH & EMERGING MARKETS DEBT PORTFOLIO-RDUSD USD JPMORGAN FUNDS SICAV-EMERGING MARKETS DEBT FUND-C USD USD MFS MERIDIAN FUNDS-EMERGING MARKETS DEBT FUND-1X USD MULTI MANAGER ACCESS-US EQUITIES B EUR MULTI MANAGER ACCESS - EMU EQUITIES B USD PICTET SICAV - GLOBAL EMERGING DEBT-I USD CAPITALISATION EUR RWC FUNDS SICAV - RWC EUROPE ABSOLUTE ALPHA FUND-B EUR SCHRODER INTERNATIONAL SELECTION FUND SICAV-EURO EQUITY C USD UBS (LUX) BOND SICAV - USD CORPORATES (USD) F-ACC USD UBS (LUX) BOND SICAV - USD HIGH YIELD (USD) F-ACC USD UBS (LUX) EQUITY SICAV - USA QUANTITATIVE (USD) F-ACC EUR UBS (LUX) SICAV 1 - MEDIUM TERM EUR CORP BDS (EUR) F-UKDIST EUR UBS (LUX) SICAV 1 SICAV - EMU EQUITIES ENHANCED (EUR) F-ACC CHF UBS ETF - MSCI SWITZERLAND 20/35 UCITS ETF A-DIST GBP UBS ETF MSCI UNITED KINGDOM UCITS ETF (GBP)-A EUR UBS ETF SICAV - UBS ETF MSCI EMU-A JPY UBS ETF SICAV - UBS-ETF MSCI JAPAN USD UBS ETF SICAV- UBS-ETF MSCI USA-A Total Luxemburg Grossbritannien USD M&G INVESTMENT FUNDS 1 - AMERICAN FUND-C Total Grossbritannien Total Investmentzertifikate, open end Total OGAW/Andere OGA im Sinne des Artikels 41 (1) e) des abgeänderten luxemburgischen Gesetzes vom 17. Dezember Total des Wertpapierbestandes Devisenterminkontrakte Devisenterminkontrakte (Kauf/Verkauf) EUR CHF EUR GBP EUR USD EUR JPY EUR CHF CAD EUR GBP EUR EUR CHF USD EUR EUR CHF CHF EUR EUR CAD EUR GBP Total Devisenterminkontrakte (Kauf/Verkauf) Bankguthaben, Sicht- und Fristgelder und andere liquide Mittel Andere Aktiva und Passiva Total des Nettovermögens UBS Global Solutions Balanced EUR 14 Die Erläuterungen sind integraler Bestandteil des Berichtes.

17 UBS Global Solutions Bonds Dynamic EUR Wichtigste Daten ISIN Nettovermögen in EUR Klasse F-acc 1 LU Aktien im Umlauf Nettoinventarwert pro Aktie in EUR Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR Klasse F-UKdist 3 LU Aktien im Umlauf Nettoinventarwert pro Aktie in EUR Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR Erste NAV: Siehe Erläuterung 1 3 Erste NAV: Struktur des Wertpapierbestandes Geographische Aufteilung in % des Nettovermögens Luxemburg Irland Total Wirtschaftliche Aufteilung in % des Nettovermögens Anlagefonds Total UBS Global Solutions Bonds Dynamic EUR Die Erläuterungen sind integraler Bestandteil des Berichtes. 15

18 Nettovermögensaufstellung EUR Aktiva Wertpapierbestand, Einstandswert Wertpapierbestand, nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) Total Wertpapierbestand (Erläuterung 1) Bankguthaben, Sicht- und Fristgelder Forderungen aus Zeichnungen Forderungen aus Dividenden Nicht realisierter Kursgewinn (-verlust) aus Devisenterminkontrakten (Erläuterung 1) Total Aktiva Passiva Verbindlichkeiten aus Wertpapierkäufen (Erläuterung 1) Rückstellungen für pauschale Verwaltungskommission (Erläuterung 2) Rückstellungen für Abonnementsabgabe (Erläuterung 3) Total Rückstellungen für Aufwendungen Total Passiva Nettovermögen am Ende der Berichtsperiode Ertrags- und Aufwandsrechnung EUR Erträge Dividenden Total Erträge Aufwendungen Pauschale Verwaltungskommission (Erläuterung 2) Abonnementsabgabe (Erläuterung 3) Zinsaufwand auf Kontokorrentkredit Total Aufwendungen Nettoerträge (-verluste) aus Anlagen Realisierte Gewinne (Verluste) (Erläuterung 1) Realisierter Kursgewinn (-verlust) aus marktbewerteten Wertpapieren ausser Optionen Realisierter Kursgewinn (-verlust) aus Devisenterminkontrakten Realisiertes Ergebnis aus Zeichnungen/Rücknahmen (Erläuterung 4) Total der realisierten Kursgewinne (-verluste) Realisierter Währungsgewinn (-verlust) Total der realisierten Gewinne (Verluste) Realisierter Nettogewinn (-verlust) der Berichtsperiode Veränderungen der nicht realisierten Werterhöhung (-minderung) (Erläuterung 1) Nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) marktbewerteter Wertpapiere ausser Optionen Nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) von Devisenterminkontrakten Total der Veränderungen der nicht realisierten Werterhöhung (-minderung) Nettoerhöhung (-minderung) des Nettovermögens infolge Geschäftstätigkeit UBS Global Solutions Bonds Dynamic EUR 16 Die Erläuterungen sind integraler Bestandteil des Berichtes.

19 Veränderungen des Nettovermögens EUR Nettovermögen zu Beginn der Berichtsperiode 0.00 Zeichnungen Rücknahmen Total Mittelzufluss (-abfluss) Nettoerträge (-verluste) aus Anlagen Total der realisierten Gewinne (Verluste) Total der Veränderungen der nicht realisierten Werterhöhung (-minderung) Nettoerhöhung (-minderung) des Nettovermögens infolge Geschäftstätigkeit Nettovermögen am Ende der Berichtsperiode Entwicklung der Aktien im Umlauf Klasse F-acc Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode Anzahl der ausgegebenen Aktien Anzahl der zurückgegebenen Aktien Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode Klasse F-UKdist Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode Anzahl der ausgegebenen Aktien Anzahl der zurückgegebenen Aktien Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode UBS Global Solutions Bonds Dynamic EUR Die Erläuterungen sind integraler Bestandteil des Berichtes. 17

20 Aufstellung der Wertpapierbestände und anderer Nettovermögenswerte per 31. Januar 2015 Bezeichnung Anzahl/ Bewertung in EUR in % des Nominal NR Kursgewinn Netto- (-verlust) auf Futures/ vermögens Optionen/Devisenterminkontrakten/ Swaps (Erl. 1) OGAW/Andere OGA im Sinne des Artikels 41 (1) e) des abgeänderten luxemburgischen Gesetzes vom 17. Dezember 2010 Investmentzertifikate, open end Irland EUR DCI INVESTMENT GRADE CORPORATE BOND FUND-B EUR INC MED DUR EUR MELLON GLOBAL FUNDS PLC - EUROLAND BOND FUND-S-EUR EUR PIMCO FUNDS GLOBAL INVESTORS SERIES-EURO BOND-S EUR ACCUM EUR PIMCO FUNDS-GLOBAL INVESTMENT GRADE CREDIT FD-INV EUR HDG-S Total Irland Luxemburg EUR BLACKROCK GLOBAL FUNDS SICAV- EURO BOND FUND-D2 CAP EUR FOCUSED FUND - CORPORATE BOND USD (EUR HEDGED) F-ACC EUR FOCUSED SICAV - HIGH GRADE BOND USD (EUR HEDGED) F-ACC EUR FOCUSED SICAV-HIGH GRADE LONG TERM BOND USD (EUR HGD) F-ACC EUR GOLDMAN SACHS GLOBAL HIGH YIELD PORTFOLIO-R-DIST EUR NORDEA 1 SICAV - US CORPORATE BOND FUND-HBI-EUR-CAP EUR PIONEER FUNDS FCP EURO AGGREGATE BOND EUR-J CAPITALISATION EUR SCHRODER INTERNATIONAL SELECTION FD-GLOBAL CORP BD-C EUR HGD EUR UBS (LUX) BOND SICAV-USD HIGH YIELD (USD) (EUR HDG) F-UKDIST EUR UBS (LUX) MONEY MARKET FUND - EUR F-ACC EUR UBS (LUX) SICAV 1 - MEDIUM TERM EUR CORP BDS (EUR) F-UKDIST EUR UBS ETF SICAV-UBS ETF-BARCLAYS EUR ALC 1-5 Y UCITS ETF A DIS Total Luxemburg Total Investmentzertifikate, open end Total OGAW/Andere OGA im Sinne des Artikels 41 (1) e) des abgeänderten luxemburgischen Gesetzes vom 17. Dezember Total des Wertpapierbestandes Devisenterminkontrakte Devisenterminkontrakte (Kauf/Verkauf) CAD EUR EUR CHF GBP EUR USD EUR CAD EUR EUR CHF USD EUR GBP EUR CHF EUR EUR CAD CHF EUR GBP EUR EUR CHF USD EUR Total Devisenterminkontrakte (Kauf/Verkauf) Bankguthaben, Sicht- und Fristgelder und andere liquide Mittel Andere Aktiva und Passiva Total des Nettovermögens UBS Global Solutions Bonds Dynamic EUR 18 Die Erläuterungen sind integraler Bestandteil des Berichtes.

21 UBS Global Solutions Corporate Bonds EUR Wichtigste Daten ISIN Nettovermögen in EUR Klasse F-acc 1 LU Aktien im Umlauf Nettoinventarwert pro Aktie in EUR Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR Klasse F-UKdist 3 LU Aktien im Umlauf Nettoinventarwert pro Aktie in EUR Ausgabe- und Rücknahmepreis pro Aktie in EUR Erste NAV: Siehe Erläuterung 1 3 Erste NAV: Struktur des Wertpapierbestandes Geographische Aufteilung in % des Nettovermögens Luxemburg Irland Total Wirtschaftliche Aufteilung in % des Nettovermögens Anlagefonds Total UBS Global Solutions Corporate Bonds EUR Die Erläuterungen sind integraler Bestandteil des Berichtes. 19

22 Nettovermögensaufstellung EUR Aktiva Wertpapierbestand, Einstandswert Wertpapierbestand, nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) Total Wertpapierbestand (Erläuterung 1) Bankguthaben, Sicht- und Fristgelder Forderungen aus Zeichnungen Forderungen aus Dividenden Total Aktiva Passiva Verbindlichkeiten aus Wertpapierkäufen (Erläuterung 1) Rückstellungen für pauschale Verwaltungskommission (Erläuterung 2) Rückstellungen für Abonnementsabgabe (Erläuterung 3) Total Rückstellungen für Aufwendungen Total Passiva Nettovermögen am Ende der Berichtsperiode Ertrags- und Aufwandsrechnung EUR Erträge Dividenden Total Erträge Aufwendungen Pauschale Verwaltungskommission (Erläuterung 2) Abonnementsabgabe (Erläuterung 3) Total Aufwendungen Nettoerträge (-verluste) aus Anlagen Realisierte Gewinne (Verluste) (Erläuterung 1) Realisiertes Ergebnis aus Zeichnungen/Rücknahmen (Erläuterung 4) Total der realisierten Kursgewinne (-verluste) Total der realisierten Gewinne (Verluste) Realisierter Nettogewinn (-verlust) der Berichtsperiode Veränderungen der nicht realisierten Werterhöhung (-minderung) (Erläuterung 1) Nicht realisierte Werterhöhung (-minderung) marktbewerteter Wertpapiere ausser Optionen Total der Veränderungen der nicht realisierten Werterhöhung (-minderung) Nettoerhöhung (-minderung) des Nettovermögens infolge Geschäftstätigkeit UBS Global Solutions Corporate Bonds EUR 20 Die Erläuterungen sind integraler Bestandteil des Berichtes.

23 Veränderungen des Nettovermögens EUR Nettovermögen zu Beginn der Berichtsperiode 0.00 Zeichnungen Rücknahmen Total Mittelzufluss (-abfluss) Nettoerträge (-verluste) aus Anlagen Total der realisierten Gewinne (Verluste) Total der Veränderungen der nicht realisierten Werterhöhung (-minderung) Nettoerhöhung (-minderung) des Nettovermögens infolge Geschäftstätigkeit Nettovermögen am Ende der Berichtsperiode Entwicklung der Aktien im Umlauf Klasse F-acc Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode Anzahl der ausgegebenen Aktien Anzahl der zurückgegebenen Aktien Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode Klasse F-UKdist Anzahl der Aktien im Umlauf zu Beginn der Berichtsperiode Anzahl der ausgegebenen Aktien Anzahl der zurückgegebenen Aktien Anzahl der Aktien im Umlauf am Ende der Berichtsperiode UBS Global Solutions Corporate Bonds EUR Die Erläuterungen sind integraler Bestandteil des Berichtes. 21

24 Aufstellung der Wertpapierbestände und anderer Nettovermögenswerte per 31. Januar 2015 Bezeichnung Anzahl/ Bewertung in EUR in % des Nominal NR Kursgewinn Netto- (-verlust) auf Futures/ vermögens Optionen/Devisenterminkontrakten/ Swaps (Erl. 1) OGAW/Andere OGA im Sinne des Artikels 41 (1) e) des abgeänderten luxemburgischen Gesetzes vom 17. Dezember 2010 Investmentzertifikate, open end Irland EUR DCI INVESTMENT GRADE CORPORATE BOND FUND-B EUR INC MED DUR EUR PIMCO FUNDS-GLOBAL INVESTMENT GRADE CREDIT FD-INV EUR HDG-S Total Irland Luxemburg EUR FOCUSED FUND - CORPORATE BOND USD (EUR HEDGED) F-ACC EUR NORDEA 1 SICAV - US CORPORATE BOND FUND-HBI-EUR-CAP EUR SCHRODER INTERNATIONAL SELECTION FD-GLOBAL CORP BD-C EUR HGD EUR UBS (LUX) MONEY MARKET FUND - EUR F-ACC EUR UBS (LUX) SICAV 1 - MEDIUM TERM EUR CORP BDS (EUR) F-UKDIST EUR UBS ETF SICAV-UBS ETF-BARCLAYS EUR ALC 1-5 Y UCITS ETF A DIS Total Luxemburg Total Investmentzertifikate, open end Total OGAW/Andere OGA im Sinne des Artikels 41 (1) e) des abgeänderten luxemburgischen Gesetzes vom 17. Dezember Total des Wertpapierbestandes Bankguthaben, Sicht- und Fristgelder und andere liquide Mittel Andere Aktiva und Passiva Total des Nettovermögens UBS Global Solutions Corporate Bonds EUR 22 Die Erläuterungen sind integraler Bestandteil des Berichtes.