Unternehmenspräsentation

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1 Untrnhmnspräsntation MBB Industris AG Brlin Dutschs Eignkapitalforum 2010 Frankfurt am Main Sit 1

2 AGENDA Übrblick Gschäftsntwicklung Finanzknnzahln Aktinkursntwicklung Ausblick Sit 2

4 MBB Industri-Btiligungn im Mittlstand ÜBERBLICK Profil... Zahln Q1-Q MBB rwirbt und ntwicklt Industriuntrnhmn sit 1995 MBB stht für Mssrschmitt-Bölkow-Blohm MBB ist sit 2006 börsnnotirt, sit 2008 im Prim Standard MBB bfindt sich zu 73 % im Eigntum ds Managmnts MBB stht für langfristig wrtgtribn Untrnhmnsntwicklung und ist nicht Exit-orintirt MBB zahlt Dividnd MBB bsitzt schs Btiligungsuntrnhmn 89 Mio. Umsatz 656 Mitarbitr 9,4 Mio. inmaligr Entkonsolidirungsvrlust Dlignit minus 1,27 Ergbnis pro Akti* 1,6 Mio. oprativs Ergbnis 45 Mio. (48 %) Eignkapital 31 Mio. liquid Mittl 6 % Dividnd in Mio. Marktkapitalisirung * Dr Wrt bziht sich auf das Gsamtrgbnis Sit 4

6 MBB mit 6 Btiligungsuntrnhmn PORTFOLIOGESELLSCHAFTEN Untrnhmn Bschribung Antil Umsatz 2010 Mitarbitr Börsnnotirtr Holzwrkstoffproduznt mit Schwrpunkt in dr Automobilindustri 80 % 24 Mio. 183 Produznt von Polyurthan-Boards für dn intrnationaln Modll- und Wrkzugbau 100 % 8 Mio. 38 Marktführndr polnischr Tissuproduznt mit Fokus bdrucktr Srvittn 78 % 20 Mio. 240 IT-Dinstlistr mit ignn Rchnzntrn spzialisirt auf Cloud-Computing 80 % 22 Mio. 90 Hrstllr und Vrarbitr von Polyurthan- Wichschaumstoffn 100 % 24 Mio. 89 Papirhandlhaus für Tissuhalbfabrikat, Spzialpapir und Hyginpapirprodukt 80 % 16 Mio. 16 Sit 6

7 Dlignit - in ökologischr Wrkstoff für tchnologisch Anwndungn ANWENDUNGSBEISPIELE DELIGNIT Skid-Block Spacshuttl Scald Composits LLC Dlignit -Panzrholz Typ B Rnault Mastr nu Fahrzuggnration ausgrüstt mit Snoks-Dopplkabin (Multi Cab) und VANYCARE -Ausstattung Profssional Bodn und Wand High End Plattnspilr Hrstllr Clar Audio Dlignit -Panzrholz Warnvrtilzntrum Dlignit -Industribodn Eco Filmbschichtt Zugmodll Variobahn und Flirt Dlignit -Railfloor Basic Havy Foil S4 und Eco Sit 7

8 Dlignit mit positivm Ergbnisffkt durch Rstrukturirung RESTRUKTURIERUNG DELIGNIT Dlignit bis August 2010 Maßnahmn Dlignit % % % , ,5 134,7 136,7 136,6 136,6 140,2 144,2 Jan Fb Mär Apr Mai Juni Juli Aug Sp Okt EBITDA Licht Nutzfahrzug Schwr Nutzfahrzug Krisnbdingt Umsatzvrlust > 50 % in dr Automobilindustri Umsatz sinkt von 42 auf 24 Mio. Produktionskapazität vrblibt bi 45 Mio. Margndruck wgn nidrigr Kapazitätsauslastung auch bi Wttbwrbrn Finanzschuldn rund 12,5 Mio. Ergbnisnivau bis Aug minus 2 Mio. p.a. Mhrhitlichr Vrkauf dr rumänischn Gsllschaftn Konzntration auf dn dutschn Standort Fokussirung auf margnstarks Gschäft; Automotiv & Tchnological Applications Vrinbarung mit Arbitnhmrvrtrtrn zur Liharbit Sanirungsbitrag dr dutschn Bankn in Q4/2010 Kapitalrhöhung um bis zu 2,2 Mio. ; 1,5 Mio. MBB; Zichnungsfrist : Pris 1,10 pro Akti MBB Entkonsolidirungsvrlust von 9,4 Mio. in Q3/2010 In Q4/2010 Erholungstndnzn auf dn Dlignit- Märktn Umsatzplan 2011 bi 23 Mio. Produktionskapazität aktull 30 Mio. Nt-dbt Q4/2010 ca. 5 Mio. nidrig Finanzirungsund Tilgungslastn nidrigr Abschribungn Aktulls & rwartts Ergbnisnivau positiv Sit 8

9 DTS Systm ght in di Fläch DTS STANDORTENTWICKLUNG Bis 2008 Sit Btiligung MBB Standort End Gründung dr Gsllschaft in Hrford mit ignm Rchnzntrum 2008 Gründung inr Vrtribsnidrlassung in Bochum 2009 Gründung ins Vrtribsund Srviccntrs in Brmn 2009 Ausbau dr Gschäftsstll Bochum in in Vrtribs- und Srviccntr 2009 Gründung ins Vrtribsbüros in Hannovr 2010 Gründung ins Vrtribsbüros in Darmstadt 2010 Zukauf dr ICSmdia GmbH, Münstr in di DTS-Grupp; ICSmdia mit Vrtrib, Srvic und zwitm Rchnzntrum Brmn Hannovr Münstr Hrford Bochum Darmstadt Rchnzntrum Vrtribsbüro / Srviccntr Sit 9

10 MBB ntwicklt Firmn nachhaltig: DTS Systm vom Systmhaus zum Cloud-Spzialistn DTS STRATEGISCHE ENTWICKLUNG DTS 2008 Maßnahmn Zil DTS 2011 / 2012 Klassischs Systmhaus- Gschäft mit hohm Hardwarantil Im Rchnzntrum ausschlißlich Housing von Frmdrchnrn Umsatzantil Dinstlistungn < 15 % Vrtribsfokus auf Rchnzntrumslistung Auswitung dr Vrtribsund Srvicaktivitätn in wichtig dutsch Zilmärkt Modrnisirung ds Rchnzntrums Hrford Umzug von Kundn auf DTS-ign Standard- Systm Gwinnung von global agirndn Großkundn Fokus auf stratgisch passnd Buy-and-Build- Akquisitionn Führndr Anbitr von modularn Cloud-Computing- Lösungn für mittlständisch Untrnhmnskundn Vrtribs- und Srvic- Stützpunkt dutschlandwit Umsatzantil Dinstlistungn > 50 % Sit 10

11 CT Formpolstr mit Marktintritt in zwi nu Märkt CTF STRATEGISCHE ENTWICKLUNG Profil... Märkt... Boot / LKW / Bus Mdizin Möbl / / Orthopädi Büro Marktintritt 2011 Hrstllung von Matratzn- und Sitzkrnn aus PUR-Wichschaum Industrill Frtigung in Löhn, Manufakturbtrib in Mülhim und Worms Wbshop Intgration & Optimirung rfolgt 2010 Rohstoffprisntwicklung hat 2010 starkn Einfluss auf das Ergbnis Markt Vrpackungsmittl Caravan Matratzn- Möbl / Handl Büro Vrpackungsmittl Konfktionär Matratzn- Caravan Handl Konfktionär Sit 11

12 Hank stigrt Ergbnis trotz Rohstoffprisanstig ENTWICKLUNG HANKE 2009/2010 Unitary cllulos cost L N 2000 P Vrdopplung dr Rohstoffkostn + Invstitionn von 6 Mio. in 2009/ a ry u n Ja a y h l u b r a rc p ri a y A M un J ul y J F M t g u s u A r b m p t S r r b b o O ct m o v N r b m c D a ry u n Ja a y l u b r F M arch A pri a y M un J ul y J t g u s u A r b m p t S r b o O ct r r y b b a r m m u v o c n Ja N D a y l u b r F M arch A pri a y M un J ul y J t g u s u A Daily PM capacity Gstign Kapazität = Gsunkn Margn und stignd absolut Erträg a r y u n Ja a y r u b F h ril M arc p A M ay J un J uly A ugust r r t mb b p O cto S r r v mb c mb o N D a r y u n Ja a y r u b F h M arc ril p A M ay J un J uly r r A ugust t mb b c to p O S r r v mb c mb o N D a r y u n Ja a y r u b F h M arc ril p A M ay J un J uly A ugust r r t mb b p O cto S r v mb o N r c mb D Sit 12

13 MBB rwartt dutlichs Ergbniswachstum in 2011 PROGNOSE 2011 BETEILIGUNGSUNTERNEHMEN Untrnhmn Umsatz 2011 Ergbnis 2011 Sit 13

14 Durch Zukäuf wolln wir auf bis zu 300 Mio. Umsatz wachsn UMSATZENTWICKLUNG MBB Wachstum 29 Mio. Cash für Zukäuf Hohr Bkannthitsgrad & tablirts Ntzwrk Exzllnt Rfrnzn bi Konzrnn, Familin und Arbitnhmrvrtrtrn Stignds Angbot an Untrnhmnsvrkäufn Portfolio als Plattform für Buy-and-Build Sit 14

15 wir suchn dshalb gzilt witr mittlständisch Btiligungn MARKTSEGMENT MBB Umsatz j Untrnhmn X > 500 Mio Mio. Ab 10 Mio. Groß Privat Equity Funds Mittlr Privat Equity Funds MBB Industris AG und Btilungsholdings u. a. Mittlständlr, klin Btiligungholdings MBB Auswahlkritrin Nachvollzihbars tablirts Gschäftsmodll Nachhaltig zu rwartndr positivr Cash-Flow Nischnmarktplayr Umsatz > 10 Mio. Mhrhitlich Btiligung > 75 % Mittlständisch Industriuntrnhmn* mit positivr Ergbnishistori Wachstum, Sondrsituationn, tc. * Laut Statistischm Bundsamt ca Untrnhmn in Dutschland Sit 15

17 Ergbnis wgn Entkonsolidirungsvrlust ngativ VERGLEICH NEUN MONATE IN T GuV fortgführt Konzrngschäftsbrich nach IFRS 9 Monat Monat 2010 Ergbnisbstandtil 2010 Umsatz Btribslistung EBITDA EBITDA-Marg ,5 % ,8 % EBIT EBIT-Marg 7,6 % -8,7 % EBT EBT-Marg Konzrnübrschuss ,5 % ,4 % Konzrnübrschuss Entkonsolidirungsvrlust Oprativs Ergbnis EPS in 0,48-1,20* * Gsamtrgbnis ps minus 1,27 Sit 17

18 Wgn Untrnhmnskäufn & Dividnd licht rduzirts Nt Cash VERGLEICH KONZERNBILANZ 2009 UND 2010 IN T Bilanz nach IFRS Vrglich 2009 und 2010 Bilanzsumm ,8 % Eignkapital ,5 % EK-Quot 54,5 % 48,2 % - 11,6 % Ntto- Finanzvrmögn ,1 % Liquid Mittl * - 12,9 % Davon in dr AG * * Nach Ausschüttung dr Dividnd i.h.v. 3,3 Mio. Sit 18

19 Marktkapitalisirung maßgblich untrlgt durch Cash HGB BILANZ MBB INDUSTRIES AG Bilanz MBB Industris AG nach HGB zum % Finanzvrbindlichkitn. 4 Mio % 80 % Btiligungn 15 Mio. Sonstigs 2 Mio % 60 % 50 % 40 % 30 % 20 % Sonst. Umlaufvrmögn 2 Mio. Cash, Wrtpapir & Edlmtall 29 Mio. (63 %) Eignkapital 40 Mio. (87 %) Marktkapitalisirung % 0 % 0 Aktiva 46 Mio. Passiva 46 Mio. Sit 19

21 Ertrag und Substanz sichrn zukünftig Dividndn AKTIENKURSENTWICKLUNG ( ) UND FAKTEN Kursvrlauf sit Wissnswrts MBB-Akti MBB Industris AG GEX PXAP MDAX SDAX + 11,9 % + 13,8 % + 17,7 % + 26,5 % + 31,4 % Prim Standard Sgmnt Sit Januar 2010 Til ds DAXplus-Family-Indx Marktkapitalisirung aktull 41,4 Mio. Ø Handlsvolumn dr ltztn 9 Monat Aktin pro Tag Dividndnrndit für 2009: rund 6,35 %* Für Gschäftsjahr 2010 dividndnfähig Managmnt hält ca. 73 % dr MBB-Aktin Analystnstudi durch Clos Brothrs Sydlr aus 10/2010 mit Buy und 8,40 Euro * Stand 30. Juni 2010 Sit 21

23 Di Chancn für MBB übrwign AUSBLICK Stärkn Langjährig rfahrns Managmnttam Substanz- und Liquiditätsstärk Schwächn Grings Größnwachstum in 2010 Nidrig Profitabilität in 2010 Etablirts Nischnplayr-Portfolio Exzllnt Rfrnzn im Markt Gutr Gschäftsvrlauf im 4. Quartal Chancn Risikn Ergbniswachstum ds Portfolios Stignd Kapitalmarktrträg Wachstum durch nu Btiligungn Gsamtwirtschaftlich Entwicklung Ngativ Entwicklung inzlnr bsthndr odr nur Btiligungn Einmalig Erlös durch Exits Sit 23

24 FINANZKALENDER Quartalsfinanzbricht Q3/ Novmbr 2010 Analystnkonfrnz / EK-Forum Novmbr 2010 Gschäftsjahrsnd 31. Dzmbr 2010 Hauptvrsammlung Juli 2011 Sit 24

25 KONTAKT MBB Ann-Katrin Altmann MBB Industris AG Joachimstalr Straß 34 D Brlin Tl: Fax: Mail: Wb: Sit 25

26 HAFTUNGSAUSSCHLUSS - DISCLAIMER Di Informationn disr Präsntation stlln kin Angbot zum Vrkauf und kin Auffordrung zur Abgab ins Angbots zum Kauf odr zur Zichnung von Aktin dr MBB Industris AG dar, sondrn dinn ausschlißlich Informationszwckn. Dutschr Rchtsrahmn Di nachfolgndn Informationn richtn sich ausschlißlich an Prsonn, di ihrn Wohn- bzw. Gschäftssitz in Dutschland habn. Nur disn Intrssntn ist dr Zugriff auf di nachfolgndn Informationn gstattt. Di Einstllung disr Informationn ins Intrnt stllt kin Angbot an Prsonn mit Wohn- bzw. Gschäftssitz in andrn Ländrn, insbsondr in dn Vrinigtn Staatn von Amrika, Großbritannin und Nordirland, Kanada und Japan dar. Di Aktin dr MBB Industris AG wrdn ausschlißlich in dr Bundsrpublik Dutschland öffntlich zum Kauf und zur Zichnung angbotn. Di nachfolgndn Informationn dürfn in andrn Rchtsordnungn nur in Einklang mit dn dort gltndn Rchtsvorschriftn vrtilt wrdn und Prsonn, di in Bsitz disr Informationn glangn, habn sich übr di dort gltndn Rchtsvorschriftn zu informirn und dis zu bfolgn. All Angabn rfolgn ohn Gwähr. Kin Anlagbratung Di nachfolgndn Informationn stlln kin Anlagbratung dar. Zukunftsaussagn Sowit in dn nachfolgndn Informationn Prognosn, Einschätzungn, Minungn odr Erwartungn gäußrt odr Zukunftsaussagn gtroffn wrdn, könnn dis Aussagn mit bkanntn sowi unbkanntn Risikn und Ungwisshitn vrbundn sin. Di tatsächlichn Ergbniss und Entwicklungn könnn dahr wsntlich von dn gäußrtn Erwartung und Annahmn abwichn. Risikobhaftt Anlag Aktin von Wachstumsuntrnhmn könnn groß Chancn aufwisn, abr zwangsläufig auch di hirmit vrbundnn Risikn. Aktin von Wachstumsuntrnhmn stlln somit prinzipill in risikobhaftt Gldanlag dar. Ein Vrlust ds Invstmnts kann nicht ausgschlossn wrdn. Dshalb ignt sich dis Anlagform gnrll hr zur Divrsifizirung im Rahmn inr Portfoliostratgi. Vrtraulichkit Di in disr Präsntation nthaltnn Informationn sind strng vrtraulich. Si sind nur für dn jwilign Adrssatn bstimmt und dürfn nicht ohn vorhrig Zustimmung dr MBB Industris AG vrbritt wrdn. Bi Fragn wndn Si sich an: MBB Industris AG Joachimstalr Straß 34 D Brlin wb: Tlfon: Tlfax: anfrag@mbbindustris.com Sit 26