Erläuterungen zum Handbuch Transaction Management unter T2S Leitfaden für den österreichischen Kapitalmarkt

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1 Erläuterungen zum Handbuch Transaction Management unter T2S Leitfaden für den österreichischen Kapitalmarkt Aufgrund von Kundenrückfragen soll dieses Ergänzungsblatt nachgefragte Themengebiete im Rahmen der Abwicklung von Claims und Transformations näher erläutern: SWIFT MT566 Corporate Action Confirmations für Claims und Transformations Bei Kapitalmaßnahmen In Ergänzung zu Punkt MT566 Corporate Action Confirmations des Leitfadens wird festgehalten, dass im Falle von Kapitalmaßnahmen sowohl geld-, als auch stückeseitig für Claims und Transformations kein SWIFT MT566 versendet wird. Derartige Durchführungsbestätigungen werden erst mit Inbetriebnahme der Version 2 des Asset Servicing Systems bereitgestellt. Hinsichtlich Claims werden daher im Rahmen von Kapitalmaßnahmen für folgende SWIFT Qualifier/Ereignisse keine SWIFT MT566 CLAI versendet: CAEV BONU (MAND) DRAW (MAND) DRCA (MAND) DRIP (CHOS) DVCA (CHOS) DVOP (CHOS) DVSC (MAND) DVSE (MAND) LIQU (MAND) PINK (MAND) RHDI (MAND) SOFF (MAND) Gratisaktien Verlosung, Auslosung Definition Ausschüttung aufgrund Verkauf von nicht anspruchsberechtigten Wertpapieren Reinvestierung Dividendenzahlung Stockdividende wahlweise in bar Kuponausschüttung Stockdividende Liquidation/Liquidationserlös Naturalausschüttung Ausschüttung Rechte Spin-Off 1

2 Hinsichtlich Transformations werden daher im Rahmen von Kapitalmaßnahmen für folgende SWIFT Qualifier/Ereignisse keine SWIFT MT566 TRAN versendet: CAEV CHAN CONV (MAND) DETI (MAND) EXOF (MAND) LIQU (MAND) MRGR PARI SOFF SPLF SPLR TEND (MAND) Definition Umtausch (bei ISIN-Wechsel) Wandlung Trennung Optionsschein Obligatorischer Umtausch Liquidation (falls Stückebuchung) Merger Pari-Passu Spin-off Split Reverse Split Tender Bei Erträgnissen Hinsichtlich Transformations werden im Rahmen von Erträgniszahlungen für folgende SWIFT Qualifier/Ereignisse keine SWIFT MT566 TRAN versendet: CAEV Definition EXWA (MAND) MCAL PCAL REDM Ausübung Optionsschein Vorzeitige Tilgung Teiltilgung/Nennwertherabsetzung Endfällig Tilgung Alternatives Monitoring von Claims/Transformations ohne SWIFT MT566 Corporate Action Confirmations Die Teilnehmer erhalten im Rahmen der EOD Verarbeitung eine Statusnachricht SWIFT MT548 über die Erstellung eines Market Claims bzw. je einen MT548 für das Storno der Underlying Instruktion und die Erstellung einer Transformation. Darin sind sowohl die Referenz der Claim/Transformation Settlement Instruktion an T2S, als auch die Referenz der Underlying Settlement Instruktion (MT ) und die Corporate Action Referenz (CORP) enthalten. Darüber hinaus können im Fall von Statusänderungen noch weitere SWIFT MT548 Nachrichten an die Teilnehmer übermittelt werden. Die Information über die Ausführung der Claim/Transformation Settlement Instruktion erfolgt mittels MT544 MT547. Sämtliche dieser SWIFT Nachrichten können vom Teilnehmer wahlweise bezogen werden. 2

3 Sonderkonstellationen bei der Erstellung von Claims und Transformations Claims/Transformations bei Transaktionen mit einer External (nicht auf T2S) Claims/Transformations aus einer Transaktion mit einer External, welche seitens dieser External generiert werden, werden seitens der nachgezogen. Dies gilt sowohl für Zahlungen in EUR, als auch in Non-EUR bzw. Stück/Nominale. Claims/Transformations in Non-EUR (ohne Konvertierung) Claims/Transformations aus einer INTRA Transaktion (zwischen 2 Teilnehmern) werden seitens der dann durchgeführt, wenn es sich bei der Ausschüttungswährung um eine Non-EUR Währung handelt, die nicht konvertiert wird. Bei dieser Konstellation werden für Claims keine MT54X Nachrichten erstellt, da die Abwicklung nicht über T2S erfolgt. Dies umfasst derzeit folgende Währungen: ARS, AUD, BGN, CAD, CHF, CZK, GBP, HKD, HRK, HUF, JPY, NOK, NZD, PLN, RON, RUB, SEK, TRY, USD, ZAR. Claims/Transformations aus einer CROSS Transaktion (zwischen einem Teilnehmer und einem Teilnehmer einer anderen auf T2S) in Non-EUR (nicht konvertiert) werden seitens der dann durchgeführt, wenn die die Lagerstelle ist ( ist Issuer ) und die Ausschüttungswährung des zugrundeliegenden Ereignisses eine der oben erwähnten Währungen umfasst. Claims/Transformations aus einer CROSS Transaktion (zwischen einem Teilnehmer und einem Teilnehmer einer anderen auf T2S) in Non-EUR (nicht konvertiert) werden seitens der dann nachgezogen, wenn diese andere die Lagerstelle ist ( ist Investor ) und Claims/Transformations von dieser erstellt werden. Claims/Transformations in Non-EUR (mit Konvertierung) Im Falle einer Konvertierung von Non-EUR in EUR werden bei - INTRA Transaktionen (zwischen 2 Teilnehmern) sowie - CROSS Transaktionen (zwischen einem Teilnehmer und einem Teilnehmer einer anderen auf T2S) in Wertpapieren wo die Issuer ist keine Claims und keine Transformations erstellt. Claims/Transformations aus einer CROSS Transaktion (zwischen einem Teilnehmer und einem Teilnehmer einer anderen auf T2S) in Non-EUR (mit Konvertierung in EUR) werden seitens der dann nachgezogen, wenn diese andere die Lagerstelle ist ( ist Investor ) und Claims/Transformations von dieser erstellt werden. 3

4 Übersicht über die Erstellung von Claims und Transformations Ausschüttungswährung Geschäftstyp EUR ohne Konvertierung non-eur Konvertierung in EUR Intra ist Issuer oder Investor Claim/Transformation wird erstellt Claim erfolgt direkt auf Fremdwährungskonten des Depotinhabers bei der OeKB. Transformation wird erstellt. Es wird kein Claim und keine Transformation erstellt Cross ist Issuer ist Investor Claim/Transformation wird erstellt Claim erfolgt direkt auf Fremdwährungskonten des Depotinhabers bei der OeKB. Transformation wird erstellt. Es wird kein Claim und keine Transformation erstellt External ist Investor Wenn Lagerstelle reguliert, analoge Buchungen auf OeKB 4

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