Patrick Chardonnens Jean-Pierre Chardonnens. Kaufpreisallokation bei Unternehmenszusammenschlüssen nach IFRS 3. Adoc Editions SA

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1 Patrick Chardonnens Jean-Pierre Chardonnens Kaufpreisallokation bei Unternehmenszusammenschlüssen nach IFRS 3 Adoc Editions SA

2 1. Auflage ISBN , Adoc Editions SA, Hünenberg See. Alle Rechte vorbehalten. Ohne Genehmigung des Verlegers ist es nicht gestattet, das Buch oder Teile daraus in irgendeiner Form zu reproduzieren. 4

3 Sponsoren Wir danken folgenden Firmen, welche die Entwicklung dieser Studie durch ihre Beiträge unterstützt haben. 1) HAUTE ÉCOLE DE GESTION HOCHSCHULE FÜR WIRTSCHAFT SCHOOL OF MANAGEMENT Fribourg Freiburg CREATE YOUR FUTURE Ihr Logo in unseren Publikationen. Interessiert? Kontaktieren Sie uns : adoc-editions@adoc.info 1) Die Autoren übernehmen allein die Verantwortung für diese Studie. 5

4 Vorwort Vorwort Unternehmenszusammenschlüsse haben starke Auswirkungen auf die Finanzlage von Unternehmen. Für internationale Firmengruppen wird die Rechnungslegung bei Mergers & Acquisitions nach den IFRS Standards erstellt. Diese internationalen Rechnungslegungsstandards sind bekanntlich anspruchsvolle Normen und demzufolge nicht leicht zu verstehen, auch wenn sie für den Anleger eine verbesserte Transparenz bieten sollten. Diese Studie analysiert den Ablauf der Kaufpreisallokation bei Unternehmens zusammenschlüssen nach IFRS 3. Die Haupthemen sind die Darstellung der Erwerbsmethode. die Bilanzierung von immateriellen Werten. die anwendbaren Bewertungsmethoden. die Behandlung des Goodwills. Die Darstellung der «Purchase Price Allocation» wird mit einem praxisorientierten Fall ergänzt. 6

5 Inhaltsverzeichnis Inhaltsverzeichnis Unternehmenszusammenschlüsse nach IFRS 3 1. Mergers & Acquisitions Der Markt für Mergers & Acquisitions Die Gründe für Unternehmenszusammenschlüsse Die Arten von M&A Transaktionen Der Ablauf der M&A Transaktion Die Post Merger Integration Die Bilanzierung von Mergers & Acquisitions Der Goodwill IFRS 3 - Unternehmenszusammenschluss Purchase Price Allocation nach IFRS Die Transaktion beim Erwerber Die Identifizierung eines Unternehmenszusammenschlusses Die Identifizierung des Erwerbers Die Bestimmung des Erwerbszeitpunkts Die übertragene Gegenleistung Die übernommene Firma Die erworbenen Netto-Aktiven Die identifizierten immateriellen Vermögenswerte Die latenten Ertragssteuern Der Geschäfts- oder Firmenwert Die Ermittlung des Goodwills Die Werthaltigkeit des Goodwills Die Angaben im Konzernabschluss 33 Fallstudie : Die ATAK Gruppe 3. Der Unternehmenszusammenschluss Die Übernahmetransaktion Die ATAK Gruppe Die übernommene Firma Die Gründe für die Übernahme Der Kaufvertrag Die Berechnung des PPA-Betrags Die Identifizierung des Unternehmenszusammenschlusses Die Identifizierung des Erwerbers Die Bestimmung des Übernahmezeitpunkts Die Festlegung des Kaufpreises Die Berechnung des PPA-Betrags 46 7

6 Inhaltsverzeichnis 4. Die Kaufpreisallokation Die Bewertung der übernommenen Vermögenswerte zu beizulegenden Zeitwerten Die Identifizierung der immateriellen Vermögenswerte Die absatzbezogenen immateriellen Werte Die kundenbezogenen immateriellen Werte Die kunstbezogenen immateriellen Vermögenswerte Die vertragsbezogenen immateriellen Vermögenswerte Die technologiebezogenen immateriellen Vermögenswerte Die nicht bilanzierten Verbindlichkeiten oder Eventualverbindlichkeiten Die Bewertung der nicht-vertraglichen Kundenbeziehungen Der resultierende Goodwill Die Vorbereitung für die Konsolidierung 59 ZUSAMMENFASSUNG 62 LITERATURVERZEICHNIS 63 AUTOREN 65 8