hausinvest weiter auf Erfolgskurs

Transkript

1 Die Erweiterung des Orio Centers in Bergamo, Italien wurde im Mai 2017 erfolgreich abgeschlossen. Diese Verbraucherinformation dient Werbezwecken. hausinvest weiter auf Erfolgskurs hausinvest hat das Geschäftshalbjahr zum 30. September 2017 mit einer sehr guten Performance von 2,3 Prozent p. a.¹ abgeschlossen. Das entspricht dem Vorjahresergebnis und zeigt die verlässlich stabile Entwicklung des Fonds selbst vor dem Hintergrund der weiter anhaltenden Nied rig zinspolitik der Zentralbanken. Zum Halbjahresende per 30. September 2017 gehörte hausinvest mit einem Fondsvolumen von rund 12,7 Milliarden Euro und rund Anlegern zu den beliebtesten Offenen Immobilienfonds in Deutschland. 93 Immobilien in 16 Ländern zählt der Fonds. Wie sich hausinvest in den sechs Monaten des Geschäftshalbjahres entwickelt hat, erfahren Sie auf den folgenden Seiten. ¹ Berechnet nach BVI-Methode (ohne Ausgabeaufschlag, Ausschüttung sofort wieder angelegt). Wertentwicklungen der Vergangenheit bieten keine Gewähr für die Zukunft. Information zum Halbjahresabschluss Januar 2018

2 Portfolioüberblick 93 Immobilien in 16 Ländern Zum 30. September 2017 umfasste das Portfolio von hausinvest 93 Immobilien in 16 Ländern und 56 Städten. Mit einem Anteil von 58,7 Prozent am gesamten Immobilienvermögen bilden die Kernmärkte Deutschland, Großbritannien und Frankreich den Schwerpunkt der Anlagestrategie. Ausgewählte europäische Länder ergänzen das Portfolio im Sinne einer breiten Immobilienstreuung. In den skandinavischen Märkten ist hausinvest mittlerweile nicht mehr investiert. Das außereuropäische Engagement des Fonds erstreckt sich derzeit auf Standorte in den USA, in Australien und in Singapur. Die insgesamt breite Immobilienstreuung macht hausinvest unabhängiger von konjunkturellen Entwicklungen in Einzelmärkten. 77 Prozent junge Immobilien Das hausinvest-portfolio ist modern: Zum Ende des Geschäftshalbjahres per 30. September 2017 waren rund 77 Prozent der Immobilien jünger als fünfzehn Jahre. Für junge Immobilien fallen niedrigere Instandhaltungskosten an, die Chancen für lukrative Vermietungen, künftige Wertsteigerungen oder höhere Erlöse bei möglichen Verkäufen steigen. Eine wesentliche Aufgabe des Fondsmanagements ist es deshalb, das Immobilienportfolio durch gezielte Investitionen in den Bestand wettbewerbsfähig zu erhalten. Um bei Objekten älteren Baujahrs die Attraktivität für potenzielle Mieter zu erhöhen, werden diese bei Bedarf grundlegend revitalisiert und damit zukunftsfähig gemacht. Aktuell werden sechs Bestandsimmobilien, darunter die Büroimmobilie Espace Kléber in Paris, modernisiert. Espace Kléber wird derzeit von einem Alleinmieter- auf ein Mehrmieter- Haus umgebaut. Besonderer Wert wird neben effizienten Geografische Verteilung der Fondsimmobilien¹ Immobilienverkehrswert² in T Anzahl Objekte Nutzfläche² gesamt in m² Deutschland 24,3 % Großbritannien 22,1 % Frankreich 12,3 % USA 9,5 % Italien 7,8 % Niederlande 4,5 % Singapur 3,7 % Tschechien 3,1 % Luxemburg 2,1 % Portugal 1,9 % Belgien 1,8 % Türkei 1,7 % Österreich 1,4 % Spanien 1,4 % Polen 1,3 % Australien 1,0 % Gesamt 100,0 % ¹ Basis: Verkehrswerte direkt und indirekt gehaltener Immobilien, inklusive im Bau befindlicher Liegenschaften und unbebauter Grundstücke ² Anteilig, bezogen auf Beteiligungsquote Stand: 30. September 2017 Wirtschaftliche Altersstruktur der Fondsimmobilien¹ Immobilienverkehrswert² in T Anzahl Objekte Nutzfläche² gesamt in m² Bis 5 Jahre 6,4 % Jahre 35,0 % Jahre 35,4 % Jahre 11,4 % Über 20 Jahre 11,8 % Gesamt 100,0 % ¹ Basis: Verkehrswerte direkt und indirekt gehaltener Immobilien, exklusive im Bau befindlicher Liegenschaften und unbebauter Grundstücke ² Anteilig, bezogen auf Beteiligungsquote Stand: 30. September 2017

3 Weitere Informationen zur Port foliostruktur finden Sie im Halbjahresbericht ab Seite 11. Mietbereichen auf eine einladende Gestaltung der Gemeinschaftsflächen gelegt: Lobby, Caféteria, Dachterrasse und der be grünte Innenhof sollen Mehrwerte für die Mieter schaffen. Die Fertigstellung ist für Ende 2017 geplant. Gastronomie insgesamt sind rund Unternehmen aus unterschiedlichen Branchen Mieter in den hausinvest- Immo bilien und leisten ihren Beitrag zur stabilen Ertragslage des Fonds Mieter hausinvest streut sein Immobilienvermögen breit. Es gilt dabei sowohl regional als auch in Bezug auf die Hauptnutzungsarten und Größenklassen der Fondsimmobilien den optimalen Mix zu finden. Zum Portfolio des Fonds gehören schwerpunktmäßig Büroimmobilien. 43,5 Prozent der gesamten Mieteinnahmen kommen aus diesem Segment. Einzelhandelsobjekte machen einen Anteil von derzeit 39,7 Prozent aus. Die restlichen 16,8 Prozent verteilen sich auf sonstige Nutzungsarten wie Hotels und Wohnen. Der Bereich Hotel ist im Jahresvergleich am stärksten gewachsen. Ob aus dem Segment Büro, Shopping, Hotel oder Hauptnutzungsarten der Fondsimmobilien1 Stand: 30. September ,5 % 1 Anteilig, bezogen auf Beteiligungsquote. 39,7 % 9,8 % 3,7 % 3,3 % Büro Handel/ Gastronomie Hotel Kfz Sonstige Der neu gestaltete Innenhof der Büroimmobilie Espace Kléber: Eine grüne Oase mitten in der Stadt. Größenklassen der Fondsimmobilien (Verkehrswerte)¹ Stand: 30. September ,3 % 18,8 % 14,6 % 18,9 % 8,8 % 6,5 % 1,0 % 0,2 % > 500 Mio. (2 Objekte) > 200 Mio. 500 Mio. (10 Objekte) > 150 Mio. 200 Mio. (5 Objekte) > 100 Mio. 150 Mio. (11 Objekte) > 50 Mio. 100 Mio. (25 Objekte) > 25 Mio. 50 Mio. (17 Objekte) > 10 Mio. 25 Mio. (6 Objekte) 10 Mio. (2 Objekte) 1 Basis: Verkehrswerte direkt und indirekt gehaltener Immobilien, exklusive im Bau befindlicher Liegen schaften und unbebauter Grundstücke.

4 Portfoliomanagement Weitere Informationen zu den Immobilienaktivitäten finden Sie im Halbjahresbericht ab Seite 13. Neue Immobilien im Bestand Vier Immobilien und ein Grundstück sind im Geschäftshalbjahr in den Fondsbestand übergegangen. Zusätzlich hat das Fondsmanagement in neue Bauvorhaben investiert. Insbesondere das Hotelsegment ist gewachsen: Im August 2017 wurde das Boutique-Hotel The Everly in Los Angeles ins Portfolio übernommen. Der Pachtvertrag für das nahe dem Hollywood Boulevard gelegene Hotel läuft über 20 Jahre. Zusätzlich wurde in das Pacific Beach Hotel auf Hawaii investiert. Hier laufen derzeit bei vollem Betrieb Umbau- und Modernisierungsmaßnahmen. Nach der geplanten Fertigstellung im 1. Quartal 2018 wird das Hotel als Alohilani Resort Waikiki Beach Gäste aus aller Welt beherbergen. In Deutschland runden die Bauvorhaben für ein 4-Sterne-Business-Hotel der NH-Gruppe und ein Budget-Hotel der Novum Hotel Gruppe das Portfolio ab. Zusätzlich zu den Hotels wurde mit dem Erwerb des Forum City Mülheim in Mülheim an der Ruhr das Segment der Shopping-Center im Fonds ausgebaut. Im US-amerikanischen Seattle konnte die Büroimmobilie Dexter Station für das Fondsportfolio gesichert werden. Hauptmieter ist für mindestens zehn Jahre Facebook. Sechs Objekte veräußert Das Fondsmanagement nutzt auch weiterhin den günstigen Marktzyklus, um sich von Immobilien zu trennen, die langfristig nicht mehr ins Portfolio passen oder ihre Marktreife erreicht haben. Im Geschäftshalbjahr wurden sechs Immobilien darunter drei Bürogebäude in den Niederlanden erfolgreich veräußert. Die strategische Reduzierung des Niederlande-Anteils am Gesamtportfolio wurde mit den Transaktionen fortgeführt. Mit dem Verkauf der Einzelhandelsimmobilien Malmö Plaza in Schweden und Commercial Mall Hakata in Japan hat sich der Fonds aus diesen Ländern zurückgezogen und hält hier mittlerweile keine Immobilie mehr. In Berlin wurde das Motel One am Spittelmarkt veräußert. Der erzielte Verkaufspreis von rund 43 Millionen Euro lag deutlich über dem letzten Verkehrswert. Bauvorhaben schreiten weiter voran Das Fondsmanagement hat in den vergangenen Jahren für hausinvest verstärkt in Bauvorhaben investiert. Das aktuell hohe Preisniveau für langfristig vermietete Bestandsimmobilien lässt aus Fondssicht wenig Spielraum für lohnenswerte Investitionen. Bauvorhaben haben den Vorteil, dass Objekte für hausinvest frühzeitig gesichert werden können. Gemeinsam mit starken Partnern werden Immobilien entwickelt, welche die Bedürfnisse von Mietern und Anlegern gleichermaßen treffen so zum Beispiel neun Hotels, die derzeit für hausinvest in Deutschland, Tschechien und den Niederlanden gebaut werden. Diese sind bereits langfristig an internationale Hotelketten verpachtet. Bei den im Bau befindlichen Bestandsimmobilien laufen die Maßnahmen ebenfalls erfolgreich: Planmäßig wurde im Mai 2017 die Erweiterung des Orio Centers eröffnet. Alle neuen Flächen (rund m²) waren bereits vor der Fertigstellung an renommierte Einzelhandelsmarken vermietet. Gleiches ist auch für das Shopping-Center Westfield im Westen von London zu erwarten. Im Frühling 2018 soll der komplette Erweiterungsbau mit rund m² Fläche eröffnen. Ankermieter ist die Kaufhauskette John Lewis eine britische Institution im Bereich Einzelhandel, welche mit ihrem gehobenen Sortiment noch mehr Besucher nach Westfield ziehen wird. Das Alohilani Resort Waikiki Beach auf Hawaii wurde im April 2017 für rund 347 Millionen Euro erworben. In Rotterdam wurde im Juni 2017 die Büroimmobilie Blaak 31 für rund 76 Millionen Euro verkauft. Das Hotelprojekt niu in Frankfurt feierte Anfang Dezember 2017 Richtfest und soll im 2. Quartal 2019 fertiggestellt sein.

5 Vermietungsquote auf 93,4 Prozent gesteigert Mit einer Vermietungsleistung von rund m² im Geschäftshalbjahr erzielte hausinvest eine Vermietungsquote von 93,4 Prozent zum 30. September Im Vergleich zum Vorjahreszeitraum konnte die Quote um 0,8 Prozentpunkte gesteigert werden. Zur guten Vermietungsleistung hat unter anderem die Vollvermietung der Münchner HighLight Towers beigetragen: Die letzten m² sind ab Februar 2018 vermietet. In der Büroimmobilie Palatin in Paris wurde eine Großvermietung von m² an ein französisches Energie-Infrastrukturunternehmen abgeschlossen. Ab März 2018 ist auch das Bürohochhaus Robinson Road in Singapur wieder voll belegt: Rund m² Fläche wurden an WeWork vergeben. Mindestens zehn Jahre wird das Unternehmen, welches Co-Working Plätze anbietet, die Flächen nutzen. Die Vertragsabschlüsse sorgen für Stabilität im Fonds, vor allem weil die Vermietungsexperten von hausinvest dabei eine ausgewogene Struktur der Mietvertragslaufzeiten sowie der Mieterbranchen im Blick haben. Zwischenausschüttung hausinvest schüttet seine erwirtschafteten Erträge in der Regel jährlich im Juni aus. Der Fonds hat darüber hinaus am 15. September 2017 eine unterjährige Zwischenausschüttung vorgenommen, um seinen Anlegern realisierte Gewinne aus der Veräußerung von Immobilien mit einer Einkommensteuerliche Behandlung¹ Stand: 15. September 2017 Zwischenausschüttung je Anteil 0,55 Euro einkommensteuerfrei 1 Für Anteile im Privatvermögen. Haltedauer von mehr als 10 Jahren auszuschütten. Diese Erträge waren für den Privatanleger zu 100 Prozent steuerfrei. Die steuerfreie Ausschüttung dieser Veräußerungsgewinne war nur noch bis zum 31. Dezember 2017 möglich, da ab 2018 eine neue Besteuerungsregelung greift. Großvermietung: Rund m² Fläche wurden im Palatin in Paris vermietet. WeWork zieht auf drei Etagen der Immobilie Robinson Road in Singapur ein. Ab Februar 2018 voll vermietet die Münchner HighLight Towers.

6 Auf einen Blick Die Chancen von hausinvest Bequem und einfach in solide Immobiliensachwerte investieren Stabile Erträge bei geringen Wertschwankungen (Wert entwicklungen der Vergangenheit bieten keine Gewähr für die Zukunft) Breite Risikostreuung der Immobilien über Länder, Standorte, Nutzungsarten und Mieter Hohe Vermietungsquote Grundsätzlich börsentägliche Ausgabe und Rücknahme der Anteile über die Fondsgesellschaft¹ Steuerliche Vorteile durch den hohen steuerfreien Anteil am Anlageerfolg (abhängig von den persönlichen Verhältnissen des jeweiligen Anlegers, kann künftig Änderungen unterworfen sein) Die Risiken von hausinvest Die Werte von Immobilien und Liquiditätsanlagen können schwanken Risiken einer lmmobilienanlage wie zum Beispiel Ver mietungsquote, Lage, Bonität der Mieter, Projektentwicklungen Trotz weitgehender Währungssicherung verbleibt ein Restwährungsrisiko Bei Rückgaben von Anteilen gilt eine 24-monatige Mindesthaltedauer und eine 12-monatige Kündigungsfrist¹ Ein grundsätzliches Risiko bei Immobilienfonds besteht in der vorübergehenden Aussetzung der Anteilscheinrücknahme aufgrund nicht ausreichender Liquidität bis hin zu einer geordneten Auflösung des Fonds Die vor dem 22. Juli 2013 erworbenen Fondsanteile können zum Nachteil der ab dem 22. Juli 2013 erworbenen Anteile möglicherweise schneller liquidiert werden 1 Für die ab dem 22. Juli 2013 erworbenen Anteile gilt eine 24-monatige Mindesthaltedauer und eine 12-monatige Kündigungsfrist. Für die vor dem 22. Juli 2013 erworbenen Anteile sind diese Fristen nur zu beachten, sofern die Freibetragsgrenze von pro Kalender halbjahr überschritten wird. Die Rückgabe ist dann nicht möglich, wenn die Fondsgesellschaft aufgrund der gesetzlichen Vorschriften die Anteilscheinrücknahme ausgesetzt hat. hausinvest im Überblick Stand ISIN/WKN Fondsvermögen1 Grundvermögen2 Bruttoliquidität3 Fondsobjekte Immobilienstreuung über Vermietungsquote4 Ausschüttung je Anteil ( ) Steuerfreier Anteil am Anlageerfolg5 Regelmäßiger Ausgabeaufschlag Verwaltungsvergütung Verwahrstellenvergütung6 TER (Gesamtkostenquote)7 Wertentwicklung ( ) für den Anleger (netto)8 Quelle: Commerz Real DE / ,5 Mio ,3 Mio ,5 Mio Länder/56 Städte 93,4 % 0,60 69,5 % max. 5,0 % max. 1,0 % p. a. max. 0,025 % p. a. 1,05 % der Anteilpreise (brutto) ,5 %10 2,4 % ,5 % 2,5 % ,7 % 2,7 % ,3 % 2,3 % ,5 % 2,5 % 3 Jahre 7,6 % 5 Jahre 12,9 % Seit Fondsauflegung ,3 % 1 Nettofondsvermögen (ohne Verbindlichkeiten und Rückstellungen). 2 Inklusive unbebaute Grundstücke und im Bau befindliche Objekte sowie in Grundstücksgesellschaften gehaltene Immobilien. 3 Bankguthaben und Termingelder sowie Wertpapiere (100 % des Kurswertes). 4 Per Für Anteile im Privatvermögen von Bestandsanlegern. Zum Geschäftsjahresende per Depotbank ist die BNP PARIBAS Securities Services S. C. A. Zweigniederlassung Frankfurt am Main. 7 Zum Geschäftsjahresende per Bei der Modellrechnung der Wertentwicklung für den Anleger (netto) werden ein Anlagebetrag von und 5 % Ausgabeaufschlag unterstellt, der beim Kauf anfällt und im ersten Jahr abgezogen wird. Der Ausgabeaufschlag ist ein Höchstbetrag, der im Einzelfall geringer ausfallen kann. Zusätzlich können Depotgebühren zur Verwahrung der Anteile anfallen, welche die Wertentwicklung für den Anleger mindern können. 9 Berechnet nach BVI-Methode (ohne Ausgabeaufschlag, Ausschüttung sofort wieder angelegt). 10 Enthält Ausgabeaufschlag. Wertentwicklungen der Vergangenheit bieten keine Gewähr für die Zukunft. Ausführliche Informationen finden Sie im aktuellen Jahres- und Halbjahresbericht, im Verkaufsprospekt sowie in den Wesentlichen Anlegerinformationen, die Sie kostenlos in deutscher Sprache in Schrift- bzw. Dateiform bei Ihrem Berater oder direkt bei uns erhalten. Zusätzlich können Sie die Unterlagen im Internet unter herunterladen. Diese Broschüre dient ausschließlich Informationszwecken und stellt weder eine individuelle Anlageempfehlung noch ein Angebot zum Kauf oder Verkauf von Wertpapieren oder sonstigen Finanzinstrumenten dar. Diese Ausarbeitung ersetzt nicht eine individuelle anleger- und anlagegerechte Beratung. CRI /00/22 AM-Gruppe 231 CGI 05 BB DEVK W&W W 0374 Stand ; sofern nicht anders angegeben. (12/2017) Irrtum und Änderungen vorbehalten. Commerz Real Investment gesellschaft mbh Friedrichstraße Wiesbaden Telefon: hausinvest@commerzreal.com