Final Terms Endgültige Bedingungen

Transkript

1 4 November November 2011 Final Terms Endgültige Bedingungen EUR 100,000, % Notes of 2007/2017 Tranche 10 EUR % Schuldverschreibungen von 2007/2017 Tranche 10 (to be consolidated and form a single series with the Issuer s EUR 150,000, % Notes of 2007/2017 issued on 29 May 2009, Tranche 9 EUR 150,000, % Notes of 2007/2017 issued on 16 February 2009, Tranche 8 EUR 200,000, % Notes of 2007/2017 issued on 10 November 2008, Tranche 7 EUR 250,000, % Notes of 2007/2017 issued on 28 April 2008, Tranche 6 EUR 250,000, % Notes of 2007/2017 issued on 15 April 2008, Tranche 5 EUR 250,000, % Notes of 2007/2017 issued on 28 February 2008, Tranche 4 EUR 250,000, % Notes of 2007/2017 issued on 1 October 2007, Tranche 3 EUR 250,000, % Notes of 2007/2017 issued on 3 September 2007, Tranche 2; and EUR 1,500,000, % Notes of 2007/2017 issued on 31 August 2007, Tranche 1) issued pursuant to the (die konsolidiert werden und eine einheitliche Serie bilden mit den am 29. Mai 2009 emittierten EUR 150,000, % Schuldverschreibungen von 2007/2017 Tranche 9, 16. Februar 2009 emittierten EUR 150,000, % Schuldverschreibungen von 2007/2017 Tranche November emittierten EUR 200,000, % Schuldverschreibungen von 2007/2017 Tranche April 2008 emittierten EUR ,125 % Schuldverschreibungen von 2007/2017 Tranche April 2008 emittierten EUR ,125 % Schuldverschreibungen von 2007/2017 Tranche Februar 2008 emittierten EUR ,125 % Schuldverschreibungen von 2007/2017 Tranche 4 1. Oktober 2007 emittierten EUR ,125 % Schuldverschreibungen von 2007/2017 Tranche 3 3. September 2007 emittierten EUR ,125 % Schuldverschreibungen von 2007/2017 Tranche 2; sowie mit den am 31. August 2007 emittierten EUR ,125% Schuldverschreibungen von 2007/2017 Tranche 1 der Emittentin)

2 issued pursuant to the begeben aufgrund des Euro 80,000,000,000 Euro Debt Issuance Programme dated 18 April 2011 datiert 18. April 2011 of der Deutsche Bank Aktiengesellschaft Issue Price: plus accrued interest for 69 days Ausgabepreis: 110,608 zuzüglich aufgelaufener Zinsen für 69 Tage Issue Date: 8. November 2011 Tag der Begebung: 8. November 2011

3 These Final Terms are issued to give details of an issue of Securities under the Euro 80,000,000,000 Debt Issuance Programme of Deutsche Bank Aktiengesellschaft (the "Programme"). Full information on Deutsche Bank Aktiengesellschaft and the offer of the Securities is only available on the basis of the combination of (i) the Base Prospectus dated 18 April 2011 pertaining to the Programme (the Prospectus ) (including the documents incorporated into the Prospectus by reference), (ii) any supplement to the Prospectus, (iii) these Final Terms and (iv) the Terms and Conditions of the Securities (the Original Conditions ) included in the Base Prospectus dated 22 August 2007 (the Original Prospectus ). Terms used herein shall be deemed to be defined as such for the purposes of the Original Conditions, as contained in the Original Prospectus. Diese Endgültigen Bedingungen enthalten Angaben zur Emission von Schuldverschreibungen im Rahmen des Euro Debt Issuance Programme der Deutsche Bank Aktiengesellschaft (das Programm ). Vollständige Informationen über die Deutsche Bank Aktiengesellschaft und das Angebot der Schuldverschreibungen können nur (i) dem Basisprospekt vom 18. April 2011 über das Programm (der Prospekt ) (einschließlich der per Verweis in den Prospekt einbezogenen Dokumente) zusammen mit (ii) etwaigen Nachträgen zum Prospekt, (iii) diesen Endgültigen Bedingungen, (iv) den in dem Basisprospekt vom 22. August 2007 (der Original Prospekt ) enthaltenen Endgültigen Bedingungen (die Original Bedingungen ) entnommen werden. Hierin verwendete Begriffe gelten als definiert für Zwecke der Original Bedingungen, die im Original Prospekt enthalten sind. Part I: Terms and Conditions Teil I: Emissionsbedingungen The Conditions and the German or English language translation thereof, if any, are attached to these Final Terms and replace in full the Terms and Conditions as set out in the Prospectus and take precedence over any conflicting provisions in these Final Terms. Die Bedingungen sowie eine etwaige deutsch- oder englischsprachige Übersetzung sind diesen Endgültigen Bedingungen beigefügt. Die Bedingungen ersetzen vollständig die im Prospekt abgedruckten Emissionsbedingungen und gehen etwaigen abweichenden Bestimmungen dieser Endgültigen Bedingungen vor. The Issuer is not obliged to gross up any payments in respect of the Securities and all amounts payable in respect of the Securities shall be made with such deduction or withholding of taxes, duties or governmental charges of any nature whatsoever imposed, levied or collected by the way of deduction or withholding, if such deduction or withholding is required by law. Die Emittentin ist nicht verpflichtet, zusätzliche Beträge auf die Schuldverschreibungen zu zahlen und alle in Bezug auf die Schuldverschreibungen zahlbaren Beträge werden unter Abzug oder Einbehalt von Steuern, Abgaben oder staatlicher Gebühren gleich welcher Art gezahlt, falls der Abzug oder Einbehalt gesetzlich vorgeschrieben ist.

4 1. ISSUER EMITTENTIN Issuer Emittentin Guarantor Garantin 2. FORM OF CONDITIONS FORM DER BEDINGUNGEN 3. GOVERNING LAW ANWENDBARES RECHT Deutsche Bank Aktiengesellschaft Deutsche Bank Aktiengesellschaft Integrated Conditions Konsolidierte Bedingungen German Law Deutsches Recht 4. TYPE OF SECURITIES SCHULDVERSCHREIBUNGSTYP Legal type Rechtsform Appellation Bezeichnung Bearer Securities Inhaberschuldverschreibungen Notes Anleihen 5. CURRENCY, DENOMINATION, FORM, CERTAIN DEFINITIONS ( 1) WÄHRUNG, STÜCKELUNG, FORM, BESTIMMTE DEFINITIONEN ( 1) Currency and Denomination Währung und Stückelung Specified Currency Festgelegte Währung Aggregate Principal Amount Gesamtnennbetrag Specified Denomination(s) Festgelegte Stückelung(en) Calculation Amount Berechnungsbetrag Euro ("EUR") Euro ("EUR") 100,000, EUR 50,000 EUR Form of Bearer Securities Form der Inhaberschuldverschreibungen TEFRA D TEFRA D Temporary Global Security exchangeable for: Vorläufige Globalurkunde austauschbar gegen: Permanent Global Security Dauerglobalurkunde Exchangeable on request Austauschbar auf Verlangen

5 Exchange Event provisions Bestimmungen über Austauschereignisse Global securities(s) to be in NGN form Globalurkunde(n) in NGN-Format Clearing System Clearing System No Nein Clearstream Banking AG, Frankfurt ("CBF") Neue Börsenstrasse Frankfurt am Main Germany Clearstream Banking AG, Frankfurt ("CBF") Neue Börsenstrasse Frankfurt am Main Deutschland Clearstream Banking AG société anonyme, Luxembourg ( CBL ) 42 Avenue JF Kennedy 1855 Luxemburg Clearstream Banking AG société anonyme, Luxembourg ( CBL ) 42 Avenue JF Kennedy 1855 Luxemburg Euroclear Bank S.A./N.V. ( Euroclear ) 1 Boulevard du Roi Albert II 1210 Brussels Belgium Euroclear Bank S.A./N.V. ( Euroclear ) 1 Boulevard du Roi Albert II 1210 Brüssel Belgien 6. STATUS ( 2) STATUS ( 2) Status of Securities Status der Schuldverschreibungen Unsubordinated Nicht-nachrangig 7. INTEREST ( 3) ZINSEN ( 3) Fixed Rate Securities Festverzinsliche Schuldverschreibungen Rate of Interest, Interest Periods and Interest Payment Dates Zinssatz, Zinsperioden und Zinszahltage Partly paid Securities Teileingezahlte Schuldverschreibungen Interest Commencement Date Verzinsungsbeginn Rate of Interest Zinssatz Interest Periods Zinsperioden No Nein 31 August August % per annum 5,125 % per annum The period from (and including) the Interest Commencement Date to (but excluding) the first Interest

6 Payment Date and thereafter from (and including) each Interest Payment Date to (but excluding) the next following Interest Payment Date. Der Zeitraum vom Verzinsungsbeginn (einschließlich) bis zum ersten Zinszahltag und danach jeweils von einem Zinszahltag (einschließlich) bis zum nächstfolgenden Zinszahltag (ausschließlich) Unadjusted Interest Periods Nicht-angepasste Zinsperioden Following Business Day Convention Folgender Geschäftstag-Konvention Interest Payment Date(s) Zinszahltag(e) annually on 31 August jährlich am 31. August Interest Amount Zinsbetrag Day Count Fraction Zinstagequotient 8. PAYMENTS ( 4) ZAHLUNGEN ( 4) Relevant Financial Centre(s) (for determining the Payment Business Day) Relevante(s) Finanzzentren(um) (zur Feststellung des Zahlungsgeschäfttages) Actual/Actual (ISDA) Actual/Actual (ISDA) Target2 Target2 9. REDEMPTION ( 5) RÜCKZAHLUNG ( 5) Redemption at Maturity Rückzahlung bei Fälligkeit Maturity Date Fälligkeitstag Redemption Amount Rückzahlungsbetrag Early Redemption Amount Vorzeitiger Rückzahlungsbetrag 31 August August 2017 Specified Denomination Festgelegte Stückelung Early Redemption Amount Vorzeitiger Rückzahlungsbetrag Redemption Amount Rückzahlungsbetrag 10. FISCAL AGENT/PAYING AGENT/CALCULATION AGENT/DETERMINATION AGENT ( 6) FISCAL AGENT/ZAHLSTELLE/BERECHNUNGSSTELLE/FESTLEGUNGSSTELLE ( 6) Fiscal Agent Fiscal Agent Deutsche Bank Aktiengesellschaft Trust & Securities Services Grosse Gallusstrasse Frankfurt am Main Germany

7 Deutsche Bank Aktiengesellschaft Trust & Securities Services Grosse Gallusstrasse Frankfurt am Main Deutschland Paying Agent Zahlstelle Calculation Agent Berechnungsstelle Determination Agent Feststellungsstelle 11. TAXATION ( 7) STEUERN ( 7) Withholding tax gross-up obligation of the Issuer Quellensteuerausgleich durch die Emittentin Country Staat Deutsche Bank Luxembourg S.A. 2 boulevard Konrad Adenauer L-1115 Luxembourg Deutsche Bank Luxembourg S.A. 2 boulevard Konrad Adenauer L-1115 Luxemburg No Nein Germany Deutschland 12. NOTICES ( 12) MITTEILUNGEN ( 12) Publication Veröffentlichung Place and medium of publication Ort und Medium der Veröffentlichung Notice deemed to have been validly given on Mitteilung gilt als wirksam bekannt gemacht am Notification to Clearing System Mitteilung an das Clearing System Substitution of notice pursuant to paragraph (1) Ersetzung der Mitteilung nach Absatz (1) Notice to Clearing System deemed to have been validly given on Mitteilung an das Clearing System gilt als wirksam bekannt gemacht am Notifications by Securityholders Mitteilungen durch Gläubiger der Schuldverschreibungen Applicable Anwendbar Luxembourg (Tageblatt) Luxemburg (Tageblatt) day of publication Tag der Veröffentlichung Applicable Anwendbar Applicable Anwendbar the seventh day after the day on which the notice was given to the Clearing System siebten Tag nach dem Tag, an dem die Mitteilung dem Clearing System bekannt gemacht wurde

8 13. LANGUAGE OF CONDITIONS ( 14) SPRACHE DER BEDINGUNGEN ( 14) German and English (German controlling) Deutsch und Englisch (deutscher Text maßgeblich)

9 Part II: Additional Information Teil II: Zusätzliche Angaben 1. ADMISSION TO TRADING, LISTING AND DEALING ARRANGEMENTS ZULASSUNG ZUM HANDEL, NOTIERUNG UND HANDELSREGELN Listing(s) Börsenzulassung(en) Yes Ja Official List of the Luxembourg Stock Exchange Official List der Luxemburger Börse Regulated Market Bourse de Luxembourg Geregelter Markt Bourse de Luxembourg In the case of Securities which are interchangeable with Securities that are already issued, indicate that the Securities already issued are admitted to trading on an exchange. Im Fall von Schuldverschreibungen, die mit bereits begebenen Schuldverschreibungen fungibel sind, ist anzugeben, ob die bereits begebenen Schuldverschreibungen zum Handel an einer Börse zugelassen sind. Expected date of admission Erwarteter Termin der Zulassung Estimate of the total expenses related to admission to trading Geschätzte Gesamtkosten für die Zulassung zum Handel Name and address of the entities which have a commitment to act as intermediaries in secondary trading, providing liquidity through bid and offer rates and description of the main terms of their commitment Name und Anschrift der Institute, die aufgrund einer Zusage als Intermediäre im Sekundärhandel tätig sind Liquidität mittels Geld- und Briefkursen erwirtschaften und Beschreibung der wesentlichen Bedingungen ihrer Zusage. 8 November November 2011 EUR 2,000 EUR Deutsche Bank AG, London Branch Winchester House 1 Great Winchester Street London EC2N 2DB England Deutsche Bank AG, London Branch Winchester House 1 Great Winchester Street London EC2N 2DB England 2. RATINGS RATINGS The Securities have not been rated. Die Schuldverschreibungen wurden nicht geratet.

10 3. INFORMATION CONCERNING THE SECURITIES TO BE OFFERED / ADMITTED TO TRADING INFORMATIONEN ÜBER DIE ANZUBIETENDEN BZW. ZUM HANDEL ZUZULASSENDEN SCHULDVERSCHREIBUNGEN Reasons for the offer Gründe für das Angebot General funding purposes Refinanzierung Estimated net proceeds Geschätzter Nettobetrag des Emissionserlöses EUR 110,608,000 plus accrued interest EUR zzgl. aufgelaufene Zinsen Estimated total expenses of the issue Geschätzte Gesamtkosten der Emission 4. YIELD RENDITE 5. TERMS AND CONDITIONS OF THE OFFER BEDINGUNGEN DES ANGEBOTS 6. DISTRIBUTION VERTRIEB Method of distribution Vertriebsmethode If non-syndicated, name of relevant Dealer: Wenn nicht-syndiziert, Name des jeweiligen Dealer: Stabilising Dealer/Manager Kursstabilisierender Dealer/Manager EUR 2,000 EUR % 3.10% Not Applicable Nicht Anwendbar Non-syndicated Nicht-syndiziert Deutsche Bank AG, London Branch Deutsche Bank AG,. London Branch Deutsche Bank AG, London Branch Winchester House 1 Great Winchester Street London EC2N 2DB United Kingdom Deutsche Bank AG, London Branch Winchester House 1 Great Winchester Street London EC2N 2DB Vereinigtes Königreich 7. SECURITIES IDENTIFICATION NUMBERS WERTPAPIERKENNNUMMERN Temporary Common Code Vorläufiger Common Code Permanent Common Code Dauer Common Code Temporary ISIN Code Vorläufiger ISIN Code Permanent ISIN Code Dauer ISIN Code Temporary German Securities Identification Number (WKN) Vorläufige Wertpapierkennnummer (WKN) DE000DB5DDJ1 DE000DB5DDJ1 DE000DB5S5U8 DE000DB5S5U8 DB5DDJ DB5DDJ

11 Permanent German Securities Identification Number (WKN) Dauer Wertpapierkennnummer (WKN) DB5S5U DB5S5U 8. EUROSYSTEM ELIGIBILITY EUROSYSTEM-FÄHIGKEIT Intended to be held in a manner which would allow Eurosystem eligibility. Es ist vorgesehen, dass die Schuldverschreibungen in Eurosystem-fähiger Weise gehalten werden. Yes Ja 9. ADDITIONAL TAX INFORMATION ZUSÄTZLICHE ANGABEN ZUR BESTEUERUNG The above Final Terms comprises the details required to list this issue of Securities (as from 8 November 2011) under the Euro 80,000,000,000 Debt Issuance Programme of Deutsche Bank. Die vorstehenden Endgültigen Bedingungen enthalten die Angaben, die für die Zulassung dieser Emission von Schuldverschreibungen (ab dem 8. November 2011) unter dem Euro Debt Issuance Programme der Deutschen Bank erforderlich sind. The Issuer accepts responsibility for the information contained in the Final Terms as set out in the Responsibility Statement on page 2 of the Prospectus provided that, with respect to any information included herein and specified to be sourced from a third party (i) the Issuer confirms that any such information has been accurately reproduced and as far as the Issuer is aware and is able to ascertain from information available to it from such third party, no facts have been omitted, the omission of which would render the reproduced information inaccurate or misleading and (ii) the Issuer has not independently verified any such information and accepts no responsibility for the accuracy thereof. Die Emittentin übernimmt die Verantwortung für die in diesen Endgültigen Bedingungen enthaltenen Informationen, wie im Responsibility Statement auf Seite 2 des Prospekts bestimmt. Hinsichtlich der hierin enthaltenen und als solche gekennzeichneten Informationen von Seiten Dritter gilt Folgendes: (i) Die Emittentin bestätigt, dass diese Informationen zutreffend wiedergegeben worden sind und soweit es der Emittentin bekannt ist und sie aus den von diesen Dritten zur Verfügung gestellten Informationen ableiten konnte es wurden keine Fakten unterschlagen, deren Fehlen die reproduzierten Informationen unzutreffend oder irreführend gestalten würden, (ii) die Emittentin hat diese Informationen nicht selbständig überprüft und übernimmt keine Verantwortung für ihre Richtigkeit. DEUTSCHE BANK AKTIENGESELLSCHAFT