PVO Personal Versicherungskasse Obwalden Jahresbericht 2011 Kurzfassung
Inhaltsverzeichnis Vorwort 4 3 Organigramm 5 Vorstand 5 Kommissionen 6 Geschäftsführung 6 Kontrollstelle 6 Versicherungsexperte 6 Aufsichtsbehörde 6 Arbeitgeber-Delegierte per 31.12.2011 (2010 2014) 7 Arbeitnehmer-Delegierte per 31.12.2011 (2010 2014) 8 Bilanz per 31.12.2011 11 Betriebsrechnung 2011 12 Anlagen, Vermögen, Verpflichtungen 13 Performance/ Bestand 13 Deckungsgrad 13 Wichtige Zahlen auf einen Blick 14
Vorwort 4 Dr. Notker Dillier Daniel Küpfer Liebe Kundin, Lieber Kunde Die Personalversicherungskasse Obwalden hat wiederum ein intensives Geschäftsjahr hinter sich. Wie die meisten Kassen stehen auch wir im Spannungsfeld zwischen dem politisch Wünschbaren und dem realistisch Erreichbaren. Die europäische Schuldenkrise, die Unruhen im Nahen Osten sowie die Erdbebenkatastrophe mit der Havarie des Kernkraftwerks Fukushima in Japan hatten weltweit zu Unsicherheiten geführt und die Aktienmärkte reagierten mit deutlichen Kursverlusten. Die Zinsen in der Schweiz waren und sind nach wie vor auf historischen Tiefstniveaus und eine 10-jährige Bundesobligation hat zurzeit noch eine Rendite von knapp 0.7% pro Jahr. In diesem Umfeld war es äusserst schwierig, ein angemessenes Anlageergebnis zu erzielen. Performance Die Personalversicherungskasse Obwalden erzielte im Jahr 2011 eine Performance von +0.13 %. Für ein ausgeglichenes Resultat hätte unsere Kasse aber eine Performance von mindestens 3.00 % erreichen müssen. Nur Dank einem wiederum positiven Risikoverlauf bei den Aktivversicherten konnte eine Unterdeckung vermieden werden. Im Vergleich zu anderen Pensionskassen darf dieses Ergebnis jedoch als hinreichend betrachtet werden. Kennzahlen wie der UBS-PK Barometer oder der CS-PK-Index zeigen Durchschnittsrenditen von -0.47 % resp. -0.56 % auf. Unter dem Aspekt der langfristigen Sicherung des finanziellen Gleichgewichts ist die erzielte Performance im Vergleich zur Sollrendite von 3.5 % jedoch unbefriedigend. Damit unsere Kasse in den nächsten Jahren die notwendigen Wertschwankungsreserven von 17.10% (aktuell 0.94 %) bilden kann ist eine Zielrendite vom mindestens 4.50 % pro Jahr notwendig. Deckungsgrad Der Deckungsgrad per 31.12.2011 ist zwar um 1.88 Prozentpunkte gesunken, beträgt aber nach wie vor 100.94 %. Diese Entwicklung ist vorwiegend auf die Neubemessung der technischen Rückstellungen und der allgemeinen Risikoschwankungsreserven zurück zu führen. Dies führte bei den Aktivversicherten zu einer Entlastung der Vorsorgeverpflichtungen. Ohne diese positiven Sonderfaktoren hätte die Personalversicherungskasse Obwalden per Ende 2011 eine Unterdeckung ausweisen müssen. Versicherungstechnische Grundlagen Die neusten versicherungstechnischen Grundlagen (VZ 2010) zeigen wiederum eine Erhöhung der Lebenserwartung auf. Gleichzeitig sind die zukünftigen Renditeerwartungen nochmals deutlich gesunken. Angesichts dieser Entwicklung hat der Vorstand der Personalversicherungskasse Obwalden entschieden, den versicherungstechnischen Zinssatz für das Rentnerdeckungskapital per 31.12.2011 von aktuell 3.50 % auf neu 3.25 % zu reduzieren. Dadurch erhöht sich das Rentnerdekkungskapital um rund 4.4 Mio. und der Deckungsgrad reduzierte sich zusätzlich um 0.90 %. Diese Umstellung hat keinen Einfluss auf die bereits laufenden Renten und die aktuell gültigen Umwandlungssätze. Ausbildung Delegierte Das Bundesgesetz über die berufliche Alters-, Hinterlassenen- und Invalidenvorsorge (BVG) verpflichtet die Vorsorgeeinrichtung eine stufengerechte Ausbildung für ihre Gremien anzubieten. Im Herbst 2011 wurden für unsere Delegierten zwei halbtägige Ausbildungskurse durchgeführt. Nebst den Themen wie Rechte und Pflichten der Delegierten und Entwicklung in der beruflichen Vorsorge wurden auch technische Inhalte wie Leistungs- und Finanzierungsgrundlagen sowie die Anlagestrategie behandelt. Herausforderung Das Marktumfeld und die strukturellen Rahmenbedingungen stellen die PVO vor grosse Herausforderungen. Damit das finanzielle Gleichgewicht der Kasse sichergestellt werden kann, ist der Vorstand zusammen mit den Delegierten gefordert, Möglichkeiten aufzuzeigen und geeignete Massnahmen innert nützlicher Frist umzusetzen. Der Vorstand und die Geschäftsführung danken allen Versicherten, angeschlossenen Arbeitgebern und Delegierten für das Vertrauen, das Engagement und die konstruktive Zusammenarbeit ganz herzlich. Dr. Notker Dillier Präsident des Vorstands Daniel Küpfer Geschäftsführer
Organigramm/ Vorstand Aufsichtsbehörde 5 Delegiertenversammlung Kontrollstelle Vorstand Pensionskassen-Experte Anlagekommission Verwaltungsausschuss Liegenschaftskommission Geschäftsführung Name, Jahrgang, Wohnort Wahlkreis Ausbildung, Bisherige und aktuelle öffentliche Erst- Funktion im Vorstand berufliche Tätigkeit Ämter, wesentliche Führungs- malige und Aufsichtsfunktionen in Wahl Gremien, mit welchen die PVO Beziehungen pflegt Arbeitnehmervertreter Dr. Notker Dillier, 1954, Sarnen Kantonale Dr. iur., Rechtsanwalt 1994 Präsident Verwaltung und Notar, Rechtskonsulent des Regierungsrats Hans Geser, 1944 Ramers- Einwohnergemeinde Leiter Liegenschafts- alt Kantonsrat 2008 Mitglied/Präsident berg Sarnen verwaltung Gemeinde alt Gemeinderat Liegenschaftskommission Sarnen Joe Kretz, 1958, Engelberg Einwohnergemeinde Schulleiter 1990 Mitglied Engelberg Peter Windlin, 1954, Sarnen Obwaldner Lehrgang General- 1996 Mitglied/Präsident Kantonalbank management WWZ Anlagekommission Basel, Vizedirektor der Obwaldner Kantonalbank Silvia Matter-Häcki, Engelberg Einwohnergemeinde Stv. Heimleiterin 2010 1962, Mitglied Engelberg
6 Name, Jahrgang, Wohnort Wahlkreis Ausbildung, Bisherige und aktuelle öffentliche Erst- Funktion im Vorstand berufliche Tätigkeit Ämter, wesentliche Führungs- malige und Aufsichtsfunktionen in Wahl Gremien, mit welchen die PVO Beziehungen pflegt Arbeitgebervertreter Hans Wallimann, 1953, Giswil Kantonale Agro-Ing. HTL, Regierungsrat, Finanzdirektor 2002 Vizepräsident Verwaltung Regierungsrat Mathias Ming, 1945, Lungern Einwohnergemeinde Kaufmann alt Gemeindepräsident 1986 Mitglied Lungern Beat von Wyl, 1955, Sarnen Einwohnergemeinde Kaufmann alt Gemeindepräsident, 1990 Mitglied Sarnen Weiterbildung Fach- Verwaltungsrat Raiffeisenbank richtung Finanzen/ Alpnach-Kerns-Sarnen Steuern, Leiter Finanzen & Controlling Sika Sarnafil AG Eduard Omlin, 1943, Sachseln Elektrizitätswerk Dipl. Wirtschaftsprüfer, alt Kantonsrat, 1993 Mitglied Obwalden Verwaltungsratspräsi- Mitglied des Verwaltungsdent der Orfida Treu- gerichts hand und Revisions AG Rita Anton Seguin, 1958, Sachseln Kantonsspital Dipl. Finanzwirt Spitaldirektorin/CEO 2008 Mitglied Obwalden Kantonsspital Obwalden Kommissionen Verwaltungsausschuss: Dr. Notker Dillier, Vorsitz, Hans Wallimann, Peter Windlin, Hans Geser und der Geschäftsführer (mit beratender Stimme). Anlagekommission: Peter Windlin, Vorsitz, Beat von Wyl, Eduard Omlin, Notker Dillier, Joe Kretz und der Geschäftsführer (mit beratender Stimme). Liegenschaftskommission: Hans Geser, Vorsitz, Mathias Ming, Rita Anton Seguin, Silvia Matter-Häcki und der Geschäftsführer (mit beratender Stimme). Geschäftsführung/ Rechnungswesen/ Verwaltung Daniel Küpfer, Geschäftsführer Conny Niederberger, Stv. Geschäftsführerin Sabina Fallegger, Sachbearbeiterin Rechnungswesen Cornelia Rohrer, Sachbearbeiterin Immobilien Erwin Windlin, Hauswart Adresse: Museumstrasse 3, 6061 Sarnen Telefon: 041 660 79 66 Fax: 041 660 80 39 E-Mail: info@pvow.ch Internet: www.pvow.ch Kontrollstelle BDO AG, Landenbergstrasse 34, 6002 Luzern Versicherungsexperte Bruno Filiberti, dipl. Pensionsversicherungsexperte, Mercer (Switzerland) SA, Tessinerplatz 5, 8027 Zürich Aufsichtsbehörde Zentralschweizer BVG- und Stiftungsaufsicht (ZBSA), Bundesplatz 14, 6002 Luzern
Delegierte 31.12.2011 (Wahlperiode 2010 2014) Arbeitgeber-Delegierte Wahlkreis I, Kantonale Verwaltung Wallimann Hans Regierungsrat Rebstock 11 6074 Giswil Odermatt Daniel Finanzverwalter Schürliweg 2 6062 Wilen Wahlkreis II, Kantonsspital Anton Seguin Rita Spitaldirektorin/CEO Brünigstrasse 38 6055 Alpnach Wahlkreis III, Einwohnergemeinde Sarnen Iten Manfred Gemeindepräsident Aamattweg 5 6060 Sarnen Gwerder Hansruedi Gemeinderat Spis 80 6060 Sarnen Wahlkreis IV, Einwohnergemeinde Kerns Windlin André Gemeinderat Herrschwandstrasse 2 6067 Melchtal De Col Marco Gemeinderat Breitenmatt 2 6064 Kerns Bösch Roland Gemeindeschreiber Flüelistrasse 4B 6064 Kerns Wahlkreis V, Einwohnergemeinde Sachseln Dreyer Werner Gemeinderat Schönbüel 11 6072 Sachselnl Wahlkreis VI, Einwohnergemeinde Alpnach Siegrist Michael Gemeindepräsident Brünigstrasse 38 6055 Alpnach Küchler Thomas Gemeinderat Baumgartenstrasse 3 6055 Alpnach Wahlkreis VII, Einwohnergemeinde Giswil Strasser André Gemeinderat Grossteilerstrasse 55 6074 Giswil Wahlkreis VIII, Einwohnergemeinde Lungern Vogler Josef Gemeindepräsident Brünigstrasse 66 6078 Lungern Wahlkreis IX, Einwohnergemeinde Engelberg Odermatt Martin Talammann Dorfstrasse 1, Postfach 158 6391 Engelberg Wahlkreis X, Seniorenresidenz «am Schärme» Sarnen Madera Zdenek Direktor Bergli 8 6060 Ramersberg Wahlkreis XI, Betagtenheim «Eyhuis» Lungern Imfeld Robert Badmattweg 16 6078 Lungern Wahlkreis XII, Betagtenheim «d r Heimä», Giswil Dercourt Gunther Geschäftsführer Hostattstrasse 12 6060 Sarnen Ming Doris Präsidentin Schribersmattweg 17 6074 Giswil Wahlkreis XIII, Bürgergemeinden und Korporationen Imfeld Erwin Korporationsverwalter Brunnmattweg 11 6060 Sarnen Wahlkreis XIV, Korporation Kerns Reinhard Josef Korporationsrat Hofstrasse 18 6064 Kerns Wahlkreis XV, selbst. Kirchgemeinden Wechsler Hans Peter alt Gemeindeschreiber Schribersmatt 3 6074 Giswil Wahlkreis XVI, EWO Kerns Bechter Hans-Jörg Verwaltungsrats-Präsident Im Steinacher 6 6390 Engelberg Omlin Eduard Verwaltungsrat Pappelweg 3 6072 Sachseln 7
8 Wahlkreis XVII, Obwaldner Kantonalbank Durrer Hansruedi Mitglied der Geschäftsleitung Goldetsacherstrasse 11 6062 Wilen Sidler-Gisler Beatrice Mitglied der Geschäftsleitung Sonnenbergstrasse 13 6060 Sarnen Kiefer Gabriela Personalleiterin Sonnhaldenstrasse 15 6052 Hergiswil Frühauf Evelyn Direktionsassistentin Rüteli 2 6055 Alpnach Wahlkreis XVIII, Stiftung Rütimattli Halter Beat Präsident Stiftungsrat Spitalmattenweg 16 6060 Sarnen Lustenberger Gerda Geschäftsleiterin Büntenstrasse 11 6060 Sarnen Wahlkreis XIX, Stiftsschule Engelberg Bucher Margrit Buchhalterin Gersmattstrasse 10 6072 Sachseln Wahlkreis XX, Ausgleichskasse Obwalden Hischier Albert Leiter AHV-IV-Stelle Schwandenallee 10a 6047 Kastanienbaum Wahlkreis XXI, Informatikleistungszentrum Zumstein Oskar Geschäftsführer Grundwaldstrasse 13 6074 Giswil Wahlkreis XXII, Spitex Obwalden Abächerli Edith Vizepräsidentin Hofstrasse 7 6074 Giswil Röttger Iréne Geschäftsführerin Ried Ost 12 6074 Giswil Wahlkreis XXIII, Schweiz. Rotes Kreuz Geissbühler Marc Global Hotelindex AG Stanserstrasse 7 6362 Stansstad Wahlkreis XXIV, Übrige Institutionen Ming Mathias alt Gemeindepräsident Brünigstrasse 83 6078 Lungern Arbeitnehmer-Delegierte Wahlkreis I, Kantonale Verwaltung Dr. Dillier Notker Rechtskonsulent Kirchstrasse 8 6060 Sarnen Geisser René Polizist Langacher 42 6390 Engelberg Marti Markus Leiter Amt für Arbeit Hostettweg 5 6064 Kerns Gasser Andreas KTD-Sachbearbeiter Rebstock 1 6074 Giswil Enz Josef Dipl. Bauleiter Freiteilmattlistrasse 36 6060 Sarnen Von Wyl Robert Abteilungsleiter Brodhubel 14 6072 Sachseln Jakober André Revisor Bahnhofstrasse 9 6055 Alpnach Dorf Brücker Richard Dip. Ing. Agr. ETH Rebstock 14 6074 Giswil Kälin Peter Lehrer BWZ Sonnmattstrasse 13 6060 Sarnen Gautschi Peter Abteilungsleiter AMBS Chuematt 12 6072 Sachseln Loosli Pamela Lic. oec. publ. Dorfplatz 9 6060 Sarnen Vogler Ruedy Techn. Kaufmann Strüpfistrasse 3 6078 Lungern Lardon Francoise Lehrerin BWZ Sandbachstrasse 14 6064 Kerns von Rotz Marie-Theres Kaufm. Angestellte Hoheneich 4 6064 Kerns Schmid Marc Wirtschaftslehrer Brunnhalde 2 6006 Luzern Bossert Martin Gymnasiallehrer Feld 7 6362 Stansstad Wahlkreis II, Kantonsspital Fanger Ursula Telefonistin Hubelstrasse 11 6063 Stalden Frischkopf Benno Krankenpfleger Brunnmattstrasse 14 6048 Horw Mathis Bernhard Koch Chatzenrain 6 6064 Kerns
Rietveld Ruud Physiotherapeut Goldmattweg 14 6060 Sarnen Scheidegger Esther Krankenschwester Feldheim 8 6060 Sarnen von Rotz Armin Elektromonteur Allmendstrasse 40 6072 Sachseln von Ah Ursula Pflegefachfrau Chilchweg 5 6073 Flüeli-Ranft Schmid Niklaus Seelsorger Huwelgasse 14 6064 Kerns Eiholzer Maria Kaufm. Angestellte Oberdorfstrasse 7 6232 Geuensee Stark Martin Ergotherapeut Sonnmattstrasse 6 6055 Alpnach Dorf Wahlkreis III, Einwohnergemeinde Sarnen Rötheli Max Gemeindeschreiber Goldmattstrasse 2 6060 Sarnen Burch-Müller Franziska Leiterin Personaladministr. Haliberg 1 6060 Ramersberg Jakober Niklaus Technischer Sachbearbeiter Ramersbergstrasse 3 6060 Ramersberg Allenbach Josef Lehrer Orientierungsstufe Flüelistrasse 29 6064 Kerns Häfeli Hansjörg Primarlehrer/ Schulleiter Sonnsytehalde 9 6048 Horw Wick Emanuela Lehrerin Kindergarten Giglenstrasse 10a 6060 Sarnen Wahlkreis IV, Einwohnergemeinde Kerns Bucher Andreas Finanzverwalter Sarnerstrasse 29 6064 Kerns Ettlin Andreas Lehrer Dorfplatz 3 6060 Sarnen Gasser Cornelia Stv. Finanzverwaltung Stucklistrasse 1 6072 Sachseln von Rotz-von Deschwanden Edith Schulsekretärin Chibligen, Eggstrasse 1 6066 St. Niklausen Wahlkreis V, Einwohnergemeinde Sachseln Spichtig Brigitte HW-Lehrerin Flüelistrasse 16 6072 Sachseln Amstutz Mario Strassenmeister Stucklistrasse 4 6072 Sachseln Meyer Toni Gemeindeschreiber Haltenmatte 5 6072 Sachseln Wahlkreis VI, Einwohnergemeinde Alpnach Fallegger Monika Stv. Finanzverwalterin Stöcken 6055 Alpnach Dorf Dietrich Denise Lehrerin Baumgartenstrasse 5 6055 Alpnach Dorf Wallimann Claudia TG-Lehrerin Spittelgasse 22 6055 Alpnach Dorf Wahlkreis VII, Einwohnergemeinde Giswil Hasselmann Gabi Finanzverwalterin Ober-Kuonimattweg 18 6010 Kriens Imfeld Albert Sekundarlehrer Schribersmatt 2 6074 Giswil Wahlkreis VIII, Einwohnergemeinde Lungern Amstalden Eva Finanzverwalterin Strüpfistrasse 6 6078 Lungern Wahlkreis IX, Einwohnergemeinde Engelberg Kretz Joe Schulleiter Rainstrasse 1 6390 Engelberg Schüpfer Peter Finanzverwalter Tellensteinstrasse 7 6390 Engelberg De Mario Hanspeter Eismeister Engelbergerstrasse 11 6390 Engelberg Meierhofer-Lauffer Theres Juristin Kilchbühlstrasse 2 6390 Engelberg Schleiss Robert Klärwärter Tellensteinstrasse 19 6390 Engelberg Wahlkreis X, Senioren Residenz «am Schärme» Sarnen Haas Janine Kaufm. Angestellte Bachmätteli 9 6072 Sachseln Stöckli Annemarie Teamleitung Restaurant Allmendstr. 23a 6373 Ennetbürgen Kohler Kathrin Praxislehrerin Gumprechtstrasse 36 6376 Emmetten Imboden Walter Leiter technischer Dienst Tellenstrasse 27 6056 Kägiswil 9
10 Wahlkreis XI, Betagtenheim Lungern Gasser-Willi Gertrud Pflegefachfrau HF Gräbliweg, Postfach 14 6078 Lungern Wahlkreis XII, Betagtenheim «dr Heimä», Giswil Blum Pius Koch Ahornweg 4 6074 Giswil Zumstein Gabriela Kaufm. Angestellte Gropliweg 6 6074 Giswil Wahlkreis XIII, Bürgergemeinden und Korporationen Berchtold Walter Förster HFF Ried Ost 11 6074 Giswil Wahlkreis XIV, Korporation Kerns Jakober Peter Leiter Finanz& Rechnungsw. Eschliweg 2 6060 Sarnen Reinhard Karin Leiterin Personal Brunnenmatt 2 6064 Kerns Wahlkreis XV, selbst. Kirchgemeinden Pürro Richard Musiker Aamattweg 24 6060 Sarnen Wahlkreis XVI, EWO Kerns Amgwerd Patrik Finanzleiter Flüelistrasse 24 6064 Kerns Berwert Mathias Leiter GB Wärme Mosrain 3 6063 Stalden Christen Monika Kaufm. Angestellte Brunnenmatt 9 6064 Kerns Wahlkreis XVII, Obwaldner Kantonalbank Amrhein Hugo Bankangestellter Melchtalerstrasse 6a 6064 Kerns Fischbacher Priska Bankangestellte Schürliweg 8 6062 Wilen Windlin Peter Vizedirektor Ziegelhüttenstrasse 3c 6060 Sarnen Fischbacher Thomas Bankangestellter St. Antonistrasse 5 6060 Sarnen Bellwald André Bankangestellter Obkirchen 16 6072 Sachseln Wahlkreis XVIII, Stiftung Rütimattli Vakant Vakant Sidler Peter Lehrer Schönbüel 7 6072 Sachseln von Moos Beat Gruppenleiter Breitenstrasse 5 6064 Kerns Mathis Nadja Sachbearbeiterin Haltenstrasse 49 6064 Kerns Wahlkreis XIX, Stiftsschule Engelberg Runkel Bernhard Lehrer Unterer Chämletenweg 3a 6333 Hünenberg am See Wahlkreis XX, Ausgleichskasse Obwalden Huber Thomas Wirtschaftsprüfer Sagenstrasse 34 6264 Pfaffnau Wahlkreis XXI, Informatikleistungszentrum Sprenger Thomas IT-Techniker Tulpenweg 8b 6060 Sarnen Wahlkreis XXII, Spitex Obwalden Antonini Patricia Kaufm. Fachfrau Wächselacher 34 6370 Stans Rohrer Petra Pflegefachfrau Stockenmatt 1 6072 Sachseln Wahlkreis XXIII, Schweiz. Rotes Kreuz Herzig-Ahrendt Nicole Dipl. Ergotherapeutin Kirchheim 4 6037 Root Wahlkreis XXIV, Übrige Institutionen Wallimann Bernadette Kaufm. Angestellte Steinmattli 3 6055 Alpnach Dorf Schär Bruno Koch Itiweg 14 6072 Sachseln
Bilanz AKTIVEN 31.12.2011 Vorjahr CHF CHF 11 Flüssige Mittel und Geldmarktanlagen 19 529 014.41 19 201 717.81 Obligationen Schweiz 170 363 753.27 167 426 526.06 Obligationen Ausland CHF 23 654 988.08 25 128 796.76 Obligationen Ausland Fremdwährung 42 210 726.51 39 845 821.25 Hypotheken an Mitglieder 445 000.00 1 236 000.00 Hypothekenfonds 3 110 034.00 3 088 446.95 Darlehen an Arbeitgeber 9 000 000.00 8 500 000.00 Immobilien Inland 39 058 934.50 39 620 450.00 Immobilienstiftungen bzw. -fonds Inland 32 274 815.88 30 771 244.52 Immobilienstiftungen bzw. -fonds Ausland 3 370 614.40 2 532 176.60 Aktien, Beteiligungen Inland 46 370 654.75 45 325 678.10 Aktien, Beteiligungen Ausland 63 395 616.61 61 270 142.57 Aktien Emerging Markets 10 690 584.65 10 477 017.84 Hedge Funds 13 954 286.24 14 314 475.65 Rohstoffe 11 257 355.20 11 039 305.40 Mobiliar, Büroeinrichtung, Informatik 2.00 2.00 Debitoren Abrechnungsstellen 1 176 565.80 1 105 427.65 Laufende Heizkostenabrechnung 435 803.45 421 673.70 EStV-Verrechnungssteuer 558 234.14 742 364.15 Übrige aktive Rechnungsabgrenzungen 1 698 552.60 1 963 640.40 TOTAL AKTIVEN 492 555 536.49 484 010 907.41 PASSIVEN 31.12.2011 Vorjahr CHF CHF Freizügigkeitsleistungen und Renten 2 188 719.15 3 371 483.85 Übrige Kreditoren 18 277.35 16 181.20 Transitorische Passiven 568 280.80 40 126.85 Heizraten von Mietern 279 784.05 277 316.00 Vorauszahlungen Mieter 140 161.80 139 456.00 Transitorische Passiven Liegenschaften 392.75 78.80 Vorsorgekapital Aktive 296 161 440.85 283 727 041.35 Vorsorgekapital Rentner 184 325 303.71 173 959 535.70 Technische Rückstellungen 4 310 000.00 9 326 000.00 Wertschwankungsreserve 4 563 176.03 13 153 687.66 Freie Mittel / Unterdeckung 0.00 0.00 TOTAL PASSIVEN 492 555 536.49 484 010 907.41
Betriebsrechnung 2011 12 2011 Vorjahr CHF CHF Ordentliche und übrige Beiträge und Einlagen 24 835 444.05 23 996 756.40 Eintrittsleistungen/Einkäufe 19 215 595.80 19 879 241.80 ZUFLUSS AUS BEITRÄGEN UND EINTRITTSLEISTUNGEN 44 051 039.85 43 875 998.20 Reglementarische Leistungen -15 993 231.80-16 577 083.50 Austrittsleistungen -18 446 370.50-17 150 576.10 ABFLUSS FÜR LEISTUNGEN UND VORBEZÜGE -34 439 602.30-33 727 659.60 Auflösung/Bildung Vorsorgekapital Aktiv-Versicherte -12 434 399.50-5 240 279.95 Auflösung/ Bildung Vorsorgekapital Rentner -10 365 768.01-16 676 983.20 Auflösung/ Bildung technische Rückstellungen 5 016 000.00 3 807 000.00 Versicherungsaufwand -112 582.30-119 957.60 NETTO-ERGEBNIS AUS DEM VERSICHERUNGSTEIL -8 285 312.26-8 081 882.15 NETTO-ERGEBNIS AUS VERMÖGENSANLAGEN 306 476.84 9 953 397.91 Zinsertrag auf Bankkonten und Geldmarktanlagen 55 550.25 93 410.70 Zinsertrag und Dividenden auf Wertschriften 5 613 020.46 5 956 096.82 Kurserfolge auf Wertschriften -6 921 193.80 2 353 641.42 Zinsertrag auf Hypothekardarlehen und Hypothekenfonds 68 698.35 73 260.70 Zinsertrag auf Anlagen bei Arbeitgebern 248 451.35 259 208.35 Immobilienerfolg 1 588 361.05 1 559 795.62 Verzugszinsen auf Freizügigkeitsleistungen -61 092.00-39 202.13 Aufwand der Vermögensverwaltung -285 318.82-302 813.57 Verwaltungsaufwand -611 676.21-594 232.37 AUFWANDS / ERTRAGS-ÜBERSCHUSS -8 590 511.63 1 277 283.39 VOR VERÄNDERUNG WERTSCHWANKUNGSRESERVE Auflösung/ Bildung Wertschwankungsreserven 8 590 511.63-1 277 283.39 ERTRAGS- /AUFWANDSÜBERSCHUSS 0.00 0.00
Anlagen, Vermögen, Verpflichtungen Performance/ Bestand Bestand Perfor- Bestand Performance mance 31.12.2011 2011 Vorjahr Vorjahr in TCHF % % in TCHF % % Nominalwerte Liquide Mittel 19 529 3.96 0.30 19 202 3.97 0.43 Guthaben u. Abgrenzungsposten 3 869 0.79 4 233 0.88 Darlehen an Arbeitgeber 9 000 1.83 2.88 8 500 1.76 2.92 Hyp.-Darlehen an Mitgl., Hyp.-Fonds 3 555 0.72 2.32 4 324 0.89 1.56 Obligationen Schweiz 170 364 34.59 4.16 167 427 34.59 2.92 Obligationen Ausland CHF 23 655 4.80 1.30 25 129 5.19 2.75 Obligationen Ausland FW 42 211 8.57 3.53 39 846 8.23-6.57 13 Sachwerte und Alternative Anlagen Aktien Inland 46 371 9.41-6.77 45 326 9.36 7.00 Aktien Ausland 63 395 12.87-6.42 61 270 12.66-2.29 Aktien Emerging Markets 10 691 2.18-20.06 10 477 2.16 4.76 Immobilien-Direktanlagen Inland 39 059 7.93 4.04 39 621 8.19 3.96 Immobilien-Fonds Inland 32 275 6.55 5.24 30 771 6.36 6.42 Immobilien-Fonds Ausland 3 370 0.68-3.79 2 532 0.52 3.66 Hedge Funds 13 954 2.83-7.12 14 314 2.96 0.98 Rohstoffe 11 257 2.29-6.56 11 039 2.28 15.75 Total Aktiven 492 555 100.00 0.13 484 011 100.00 2.20 Total (nach Abzug der Vermögensverwaltungskosten) 492 555 100.00 0.06 484 011 100.00 2.12 Deckungsgrad 31.12.2011 Vorjahr CHF CHF Gesamte Aktiven zu Marktwerten 492 555 536 484 010 907 Verbindlichkeiten -2 206 997-3 387 665 Passive Rechnungsabgrenzungen -988 619-456 977 Verfügbares Vermögen (Vv) 489 359 921 480 166 265 Vorsorgekapital Aktiv-Versicherte 296 161 441 283 727 041 Vorsorgekapital Rentner 184 325 304 173 959 536 Reserve für Risikoschwankungen 2 418 000 4 826 000 Rückstellung für pendente Schäden 1 892 000 4 500 000 Rückstellung für Langleberisiko 0 0 Notwendiges Vorsorgekapital (Vk) 484 796 745 467 012 577 Überdeckung 4 563 176 13 153 688 Deckungsgrad 100.94% 102.82%
14 Wichtige Zahlen auf einen Blick 2011 2010 2009 2008 2007 2006 2005 Versicherte 2 563 2 482 2 464 2 348 2 291 2 198 2 129 Rentenberechtigte 611 601 534 491 460 441 424 Angeschlossene Arbeitgeber 53 51 51 50 52 52 50 Vermögen in Mio. CHF 492.55 484.01 464.17 417.72 442.53 420.73 391.79 Veränderung Wertschwankungsreserven in Mio. CHF -8.59 1.28 11.88-48.07 2.8 8.1 22.5 Performance in % 0.13 2.12 7.82-7.80 2.88 4.65 7.86 Verzinsung des Sparkapitals in % 2.00 2.00 2.00 2.75 2.50 2.50 2.50 BVG Mindestzins in % 2.00 2.00 2.00 2.75 2.50 2.50 2.50 Versicherungstechnischer Zins für das Vorsorgekapital der Rentenberechtigten in % 3.25 3.50 3.50 3.50 3.50 3.50 3.50 Deckungsgrad in % 100.94 102.82 102.65 98.51 112.29 112.10 110.50 Entwicklung des Vermögens 500 450 400 350 300 250 200 150 100 50 0 1956 1960 1965 1970 1975 1980 1985 1990 1995 2000 2005 2007 2008 2009 2010 2011 Bilanzsumme Total Vorsorgekapital Vorsorgekapital Aktivversicherte Vorsorgekapital Rentner
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