ÖSTERREICHISCHE POST QUARTAL 2011 INVESTORENPRÄSENTATION

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1 ÖSTERREICHISCHE POST.-3. QUARTAL 20 INVESTORENPRÄSENTATION Georg Pölzl/CEO, Rudolf Jettmar/CFO Wien, 7. November 20

2 . Highlights und Überblick 2. Entwicklung der Divisionen 3. Konzernergebnis 4. Ausblick 2

3 STRATEGIEUMSETZUNG ERFOLGREICH. VERTEIDIGUNG DER MARKTFÜHRERSCHAFT IM KERNGESCHÄFT Division Brief im nunmehr vollständig liberalisierten Markt gut behauptet Umsatzwachstum Division Paket in Österreich von 5,4% in Q-3 3. EFFIZIENZSTEIGERUNG UND FLEXIBILISIERUNG DER KOSTENSTRUKTUR Strukturwandel im Filialnetz Integration in die Division Brief Investitionen in die nachhaltige Verbesserung der Performance und Servicequalität gestartet 2. WACHSTUM IN DEFINIERTEN MÄRKTEN Performance-Initiative im Paket & Logistik-Geschäft Deutschland/ Benelux in Umsetzung In Südost-/Osteuropa auf profitablem Wachstumskurs neu: Beteiligung in Rumänien 4. KUNDENORIENTIERUNG UND INNOVATION Brief Produktportfolio am Markt gut angenommen Kundenoffensive Paket und erfolgreicher Testbetrieb Kuvert "CO 2 NEUTRAL ZUGESTELLT" 3

4 FINANZ-HIGHLIGHTS Q Umsatz verbessert Fokus auf nachhaltige Zukunftssicherung Umsatz auf vergleichbarer Basis um 4,% über Vorjahresniveau Neue Produkte und Dienstleistungen werden gut angenommen Investitionen in neue Sortieranlagen und in Lösungen zur Erhöhung der Kundenzufriedenheit Investitionen in Strukturmaßnahmen zur nachhaltigen Verbesserung der Kostenstruktur 3 Ergebnis und Cashflow gesteigert EBIT +5,4% auf 09,5 Mio EUR Cashflow aus dem Ergebnis +26,9% auf 46,0 Mio EUR 4 Ausblick 20 Aktuelle wirtschaftliche Stimmung kann Konsumverhalten dämpfen, Umsatzzuwachs 20 je nach konjunktureller Entwicklung 3,5-4% EBITDA-Marge am oberen Ende des 0-2% Ziels Vergleichbare Basis: 200 exkl. meiller Gruppe (Pro-forma-Konsolidierung); 20: Joint Venture MEILLERGHP at equity konsolidiert 4

5 UMSATZ AUF VERGLEICHBARER BASIS UM 4,% VERBESSERT Mio EUR +4,%.73,2-7,.642, 582,9 7,6 +6,0% Paket -4,% Filialnetz.709,9 68, 2,8 Paket & Logistik: Wachstum von 6,0% Filialnetz: Umsatz- und Strukturwandel führt zu Rückgang von 4,% 940,2 +4,% Brief 978,3 Brief: Umsatzanstieg von 4,% Q meiller Q Q vergleichbare Basis Q-3 20 Umsatz 200 und Veränderungen exkl. meiller Gruppe (Pro-forma-Konsolidierung); 20: Joint Venture MEILLERGHP at equity konsolidiert 5

6 KONZERN-EBIT UM 5,4% GESTEIGERT Mio EUR +5,4% +2,6 94,8 +36,9 +2,9% +5,3 +59,2% +60,0% -20,0-20,2 09,5 Operative Ergebnisverbesserung in allen Divisionen Vorsorge für Strukturmaßnahmen in der Division Paket & Logistik Corporate: Rückgang durch Rückstellung für Mitarbeiter, die in den Bundesdienst wechseln werden Q Brief Paket & Logistik Filialnetz Strukturmaßnahmen 20 Corporate Q-3 P&L 6

7 INVESTITIONEN IN DIE NACHHALTIGE ZUKUNFTSSICHERUNG ÖSTERREICH Investitionen zur nachhaltigen Verbesserung der Servicequalität und Kostenstruktur Investitionen in die Serviceoptimierung: Empfangs- und Abgabebox, Filialnetzumbau Investitionen in neue Sortiertechnik Nicht operative Personalkosten Q-3 20 von 47 Mio EUR in Österreich (z.b. Rückstellung für Mitarbeiter, die in den Bundesdienst wechseln werden) 2 PAKET & LOGISTIK Investitionen zur Performance- Steigerung Verbesserung des Produkt-/Preisportfolios Strukturmaßnahmen in trans-o-flex Deutschland/ Benelux (schlankere logistische Systeme) Strukturentscheidung Benelux bis Ende 20 (Netzwerkstraffung/Kooperationen/Outsourcing) Rückstellung für Strukturmaßnahmen von 20,0 Mio EUR 7

9 DIVISION BRIEF: TOP THEMEN Q-3 20 Neues Produktportfolio Wahlmöglichkeit Priority/Economy Zusatzvolumen internationale Internetsendungen Individualisierung der Werbesendungen 2 Fokus Kundenorientierung Umschlag für Werbesendungen Kuvert Neue Online-Services Neue Frankiersysteme für Klein- und Mittelbetriebe 3 Investitionen in neue Sortiertechnologien Automatisierung zur Effizienzsteigerung Sortieranlagen für Werbesendungen an 3 Standorten 9

10 UMSATZ DER DIVISION BRIEF IN 20 UM 4,% ÜBER Q-3 DES VORJAHRES Umsatzentwicklung Briefpost 4,7% -2,0% -2,2% -2,4% -3,5% -4,0% Umsatzentwicklung Infomail 6,0% 7,0% 4,% 0,0% 8,5% Briefpost in Q-3 mit +3,3% Positive Sondereffekte durch: - Neues Produktportfolio und Dauermarken - Neue Frankiersysteme für Klein- und Mittelbetriebe - Zusatzvolumen Internetsendungen - Zuwachs Mail Solutions 3,3%,0%,5% Q'0 Q2'0 Q3'0 Q4'0 Q' Q2' Q3' Umsatzanstieg bei Werbesendungen in Q-3 von 6,5% Infomail in Österreich +5,0% Infomail international +2,0% Veränderung 200 auf 20 exkl. meiller Gruppe (Pro-forma-Konsolidierung); 20: Joint Venture MEILLERGHP at equity konsolidiert 0

11 DIVISION PAKET & LOGISTIK: TOP THEMEN Q Kundenoffensive in Österreich Post Abgabe- und Empfangsbox SMS und Benachrichtigung Erweiterte Online-Funktionalität Paketmarke Weiterentwicklung des Geschäftsfelds Kombifracht und temperaturgeführte Logistik Leistungsorientiertes Pricing Profitabilitäts-Maßnahmen im Logistiknetzwerk Verstärkter Branchenfokus, spezialisierte Services Strukturmaßnahmen Benelux 3 Südost-/Osteuropa mit positiver Entwicklung Steigerung Marktanteile Steigendes Privatkundengeschäft (bereits 25% Privatkunden-Pakete)

12 DIVISION PAKET & LOGISTIK: UMSATZSTEIGERUNG UM 6,0% in Q-3 Umsatzentwicklung Deutschland/Benelux 5,7% 7,7%,8% 5,4% 5,5% -0,4% 4,8% Deutschland/Benelux (trans-o-flex): Umsatzplus in den ersten neun Monaten von 6,0% Umsatzentwicklung Österreich 20,4% 2,3% 2,% 6,3% 2,9% 5,5% 8,2% Österreich: Umsatzwachstum von 5,4% in Q-3 v.a. durch Marktanteilssteigerung bei Business-Kunden Umsatzentwicklung Südost-/Osteuropa 5,3% 0,7%,6% 8,7% 7,9%,% 5,9% Q'0 Q2'0 Q3'0 Q4'0 Q' Q2' Q3' Südost-/Osteuropa: Umsatzsteigerung in den ersten drei Quartalen +8,3% vor allem durch Wachstum im Privatkundenbereich Wachstum in 200 durch Neukunden Hermes 2

13 DIVISION FILIALNETZ: TOP THEMEN Q-3 20 Umbau des Filialnetzes im vollen Gange Von 898 auf.239 Post Partner im Jahresvergleich 2 Kooperation mit BAWAG P.S.K. Konzentration auf das Kerngeschäft Bereits 85 gemeinsame Filialen eröffnet 3 Integration Filialnetz Integration in die Division Brief läuft plangemäß Neue Division Brief, Werbepost & Filialen 3

14 DIVISION FILIALNETZ: STRUKTURWANDEL Nachhaltiger Strukturwandel im Filialnetz zur Verbesserung von Service und Kostenstruktur Weitere Umstellung ca Gesetzliche Mindestzahl von.650 Post Partner eigenbetriebene Filialen 06/2009 2/ /200 2/200 06/20 09/20 Zielstruktur 4

16 KENNZAHLEN: GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG Mio EUR Q Q-3 20 Veränderung % absolut Q3 200 Q3 20 Umsatzerlöse.642,.709,9 4,% 67,8 536, 572,0 Materialaufwand und bezogene Leistungen -507,9-548,7 8,0% 40,8-7,4-87,9 Personalaufwand -86,2-87,0 0,% 0,7-269,5-276,4 Sonst. betriebl. Aufwendungen -205,3-25,7 5,% 0,4-72,0-72, Ergebnis at equity Konsolidierung 0,5-7,9 - -8,4 0, -4,9 EBITDA 68,9 75,5 4,0% 6,7 44, 50,8 EBITDA-Marge 2 0,3% 0,3% - - 8,2% 8,9% Abschreibung -74,0-66, -0,7% -7,9-23,8-22,6 EBIT 94,8 09,5 5,4% 4,6 20,3 28,2 EBIT-Marge 2 5,8% 6,4% - - 3,8% 4,9% Sonstiges Finanzergebnis -6, -3,6 40,7% 2,5-2,2 -,7 EBT (Ergebnis vor Steuern) 88,7 05,8 9,3% 7, 8,2 26,5 Ertragsteuern -20,6-26,9 30,3% 6,3-4, -9,5 Periodenergebnis 68, 78,9 6,0% 0,9 4,0 6,9 Umsatz um 4,% gestiegen Rückgang des operativen Personalaufwands um 8,8 Mio EUR EBIT um 5,4% über Vorjahresniveau Werte 200 und Veränderungen exkl. meiller Gruppe (Pro-forma-Konsolidierung); 20: Joint Venture MEILLERGHP at equity konsolidiert 2 EBIT und EBITDA bezogen auf Gesamtumsatz exkl. meiller Gruppe 6

17 DIVISION BRIEF: KENNZAHLEN DER GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG Mio EUR Umsatz (Außenumsatz) Q Q-3 20 Veränderung % absolut Q3 200 Q ,2 978,3 4,% 38, 302,2 326,8 Briefpost 529,9 547,4 3,3% 7,5 69,5 86,4 Infomail 32,2 332,5 6,5% 20,3 0,9 0,5 Medienpost 98, 98,3 0,2% 0,2 30,9 29,9 Innenumsatz 38,5 40,6 5,3% 2,0 2,7 3,5 Umsatz gesamt 2 978,7.08,8 4,% 40,2 34,9 340,3 EBITDA 95,6 225, 5,% 29,4 58,6 8,6 EBITDA-Marge 3 20,0% 22,% - - 8,6% 24,0% Abschreibung -27,2-9,8-27,3% -7,4-8,5-6,6 EBIT 68,4 205,3 2,9% 36,9 50,2 74,9 EBIT-Marge 3 7,2% 20,2% - - 5,9% 22,0% Umsatzsteigerung von 4,% EBITDA um 5,% und EBIT um 2,9% verbessert Werte 200 und Veränderungen exkl. meiller Gruppe (Pro-forma-Konsolidierung); 20: Joint Venture MEILLERGHP at equity konsolidiert 2 Außenumsatz plus Innenumsatz 3 EBIT und EBITDA bezogen auf Gesamtumsatz exkl. meiller Gruppe 7

18 DIVISION PAKET & LOGISTIK: KENNZAHLEN DER GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG Mio EUR Q Q-3 20 Veränderung % absolut Q3 200 Q3 20 Umsatz (Außenumsatz) 582,9 68, 6,0% 35,2 95,8 207,2 Innenumsatz 7,4 8,0 3,5% 0,6 5,9 5,8 Umsatz gesamt 600,3 636, 6,0% 35,8 20,7 22,9 EBITDA vor Rückstellung für Strukturmaßnahmen 27, 33,3 22,7% 6,2 9,0,3 EBITDA 27, 3,3-5,0% -3,8 9,0-8,7 EBITDA-Marge 2 4,5% 5,2% - - 4,5% 5,3% Abschreibung -8, -9,0 4,6% 0,8-6, -7,3 EBIT vor Rückstellung für Strukturmaßnahmen 9,0 4,3 59,2% 5,3 2,9 4, EBIT 9,0-5,7 - -4,7 2,9-5,9 EBIT-Marge 2,5% 2,3% - -,5%,9% Umsatzplus von 6,0% Rückstellung für Strukturmaßnahmen in Höhe von 20,0 Mio EUR EBIT-Marge von 2,3% Außenumsatz plus Innenumsatz 2 EBIT und EBITDA vor Rückstellung für Strukturmaßnahmen bezogen auf Gesamtumsatz 8

19 DIVISION FILIALNETZ: KENNZAHLEN DER GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG Mio EUR Q Q-3 20 Veränderung % absolut Q3 200 Q3 20 Umsatz (Außenumsatz) 7,6 2,8-4,% -4,9 37,7 37,7 Innenumsatz 26,6 25,3 -,0% -,3 4, 40,8 Umsatzrückgang von 4,% Umsatz gesamt 244,3 238, -2,5% -6,2 78,8 78,5 EBITDA -6,7-4,3 74,4% 2,4-7,9 0,6 EBITDA-Marge 2-6,8% -,8% ,0% 0,8% Abschreibung -4,3-4, -4,6% -0,2 -,5 -,4 EBIT -2,0-8,4 60,0% 2,6-9,4-0,7 EBIT-Marge 2-6,8% -3,5% - - -,9% -0,9% EBIT durch Strukturwandel verbessert Außenumsatz plus Innenumsatz 2 EBIT und EBITDA bezogen auf Gesamtumsatz 9

20 SOLIDE BILANZSTRUKTUR Aktiva (Mio EUR): Zahlungsmittel und Wertpapiere von 304 Mio EUR Passiva (Mio EUR): Geringe Finanzverbindlichkeiten von 30 Mio EUR Zahlungsmittel Wertpapiere Finanzanlagen inkl. Verz. Forderungen Vorräte, Forderungen und andere Vermögenswerte Sachanlagen und immaterielle Vermögenswerte Finanzverbindlichkeiten Verz. Rückstellungen und Verbindlichkeiten Sonstiges Verbindlichkeiten (inkl. Lieferungen/ Leistungen) Rückstellungen Eigenkapital

21 HOHE LIQUIDITÄT Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente versus Finanzverbindlichkeiten Mio EUR 79 Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente Finanzverbindlichkeiten

22 CASHFLOW Q-3 20 DEUTLICH VERBESSERT in Mio EUR +3,0 Mio 46,0 5,0-8,9 Free Cashflow als Basis für attraktive Dividendenpolitik -43,4 +30, 3,8 +34,7 Mio Dividendenniveau , 79,2 Nettoumlaufvermögen CAPEX Sonstiges Q Q-3 20 Cashflow aus dem Ergebnis Q-3 20 Q Free Cashflow Dividende 22

24 AUSBLICK 20 Marktumfeld Umsatz Kosten & Investitionen Ergebnis Unsicheres Konjunkturumfeld Prognosen rückläufig: Rückgang des adressierten Briefvolumens von 3-5% erwartet Entwicklung bei Paketen und Werbesendungen kann von der sich abschwächenden Konjunktur beeinträchtigt werden Umsatzzuwachs je nach konjunktureller Entwicklung +3,5-4% Briefumsatz steigend, Filialumsatz rückläufig Wachstum in Paket & Logistik Effizienter Mitteleinsatz Investitionen in Strukturmaßnahmen zur nachhaltigen Verbesserung der operativen Kostenstruktur haben Vorrang CAPEX von Mio EUR bringt Effizienzsteigerung Starkes und nachhaltiges Ergebnis Nachhaltige EBITDA-Marge in einer Bandbreite von 0-2% EBITDA-Marge 20 am oberen Ende der Bandbreite erwartet Vergleichbare Basis: 200 exkl. meiller Gruppe (Pro-forma-Konsolidierung); 20: Joint Venture MEILLERGHP at equity konsolidiert 24

25 STRATEGISCHE MASSNAHMEN: NEXT STEPS. VERTEIDIGUNG DER MARKTFÜHRERSCHAFT IM KERNGESCHÄFT Weiteres Wachstum bei B2B Paketdienstleistungen in Österreich Verteidigung der Marktposition Brief sowie B2C Paket 2. WACHSTUM IN DEFINIERTEN MÄRKTEN Profitabilitätssteigerung 202 im internationalen Paket & Logistik- Geschäft: Qualität vor Quantität Strukturentscheidung Benelux bis Ende des Jahres 3. EFFIZIENZSTEIGERUNG UND FLEXIBILISIERUNG DER KOSTENSTRUKTUR Nutzung divisionsübergreifender Synergien/Prozesskostenoptimierung Fortsetzung des Investitionsprogrammes zur effizienten Logistik 4. KUNDENORIENTIERUNG UND INNOVATION Service- und Strukturverbesserung im Filialnetz Post 24/7 Verfügbarkeit: Online- und SB-Lösungen steigern 25

26 KONTAKT Österreichische Post AG Investor Relations Haidingergasse, 030 Wien Website: Telefon: Fax: Finanzkalender Jahresergebnis Hauptversammlung Zwischenbericht. Quartal Halbjahresfinanzbericht Zwischenbericht.-3. Quartal 202 Disclaimer Diese Präsentation enthält zukunftsgerichtete Aussagen, die auf den derzeitigen Überzeugungen und Annahmen des Managements der Österreichischen Post beruhen, die dieses im guten Glauben zum Ausdruck gebracht hat und die nach seiner Meinung angemessen sind. Diese Aussagen sind durch Ausdrücke wie "Erwartung", "Ziel" und ähnliche Ausdrücke sowie durch ihren Kontext erkennbar. Zukunftsgerichtete Aussagen umfassen bekannte und unbekannte Risiken, Unsicherheiten und andere Faktoren, die dazu führen können, dass die tatsächlichen Ergebnisse, die finanzielle Situation, die Leistung oder die Erfolge der Österreichischen Post oder die Ergebnisse der Postbranche im Allgemeinen wesentlich von den Ergebnissen, der finanziellen Situation, der Leistung oder dem Erfolg abweichen, die von solchen zukunftsgerichteten Aussagen ausdrücklich oder implizit prognostiziert wurden. Angesichts dieser Risiken, Unsicherheiten und anderen Faktoren werden die Empfänger dieses Dokuments davor gewarnt, sich im Übermaß auf solche zukunftsgerichteten Aussagen zu verlassen. Die Österreichische Post lehnt jede Verpflichtung ab, diese zukunftsgerichteten Aussagen in Reaktion auf zukünftige Ereignisse oder Entwicklungen zu aktualisieren. Österreichische Post AG Rechtsform: Aktiengesellschaft Sitz in politischer Gemeinde Wien FN 8029d des Handelsgerichtes Wien Diese Präsentation kann rechtlich geschützte und vertrauliche Informationen enthalten und ist urheber-rechtlich geschützt. Die Verwendung, Weitergabe oder Vervielfältigung dieser Präsentation zur Gänze bzw. auszugsweise ist ausschließlich mit der Genehmigung der/des Verfasserin/Verfassers gestattet. 26

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