Close Brothers Seydler Bank AG Small & Mid Cap Conference. 3. Februar 2010

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1 Close Brothers Seydler Bank AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar 2010

2 Inhalt Constantin Medien-Gruppe Constantin Medien-Gruppe Beschreibung der Segmente Konzernzahlen nach 9 Monaten 2009 Ausblick CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

3 Constantin Medien-Gruppe CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

4 Wesentliche Ereignisse 2009/10 Änderung des Firmennamens in Constantin Medien AG Squeeze-out bei der Constantin Film AG durch Highlight Communications AG abgeschlossen Kapitalerhöhung um rund 7,2 Mio. Aktien in voller Höhe platziert Verkauf des Creation Club und der Beteiligung an Premiere Star Veränderungen im Vorstand und Vereinheitlichung der Führungsstruktur im Segment Sport Vergleich mit Versicherungen über Organhaftungsklagen erfolgreich abgeschlossen Wirksamkeit der Vergleichsverträge durch HV-Beschluss mit Zustimmung von 99,96% am 15. Dezember 2009 Außerordentlicher Ertrag im Geschäftsjahr 2009 von brutto Euro 57,5 Mio. Detaillierung der Restrukturierung und Zusammenführung von TV- und Onlineaktivitäten im Segment Sport ab April 2010 CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

5 Vereinfachte Konzernstruktur 100 % 100 % 100 % 100 % Wesentliche Tochtergesellschaften der Highlight Communications AG 100 % 100 % 80 % 47,3 % 100 % CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

6 Aktienkapital und Aktionärsstruktur Aktienkapital (per ) Aktienkapital (per ) Grundkapital 85,1 Mio. Aktien Grundkapital (in Mio. Stück) 85,1 8,7% Eigene Anteile 1 Eigene Anteile (in Mio. Stück) 1 7,4 18,7% KF15 2 Aktien in Umlauf (in Mio. Stück) 1) überwiegend gehalten von Highlight Communications AG 77,7 6,7% 5,1% 3,0% Dr. Erwin Conradi Bernhard Burgener Dr. Dieter Hahn Marktkapitalisierung (per ) 57,8% Streubesitz Aktienkurs (in Euro) 1,87 Marktkapitalisierung (in Mio. Euro, auf Aktien im Umlauf) 145,6 1) überwiegend gehalten über Highlight Communications AG 2) Kaufoption für weitere 8,7% des Grundkapitals bis Organmitglieder vertreten über 30% des Aktienkapitals CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

7 Kursentwicklung seit Neulistung am 27. April 2004 (bis 31. Januar 2010) Kursentwicklung seit Neulistung über Benchmark für deutsche Medienwerte 10,00 8,00 Constantin Medien -35,2% 6,00 Highlight 1 27,6% 4,00 2,00 0,00 P7S1 1-42,3% Sky 1-93,6% Axel Springer 1-10,2% SDAX 1 25,1% DAXsector Media 1-48,1% Dez. 03 Jun. 04 Dez. 04 Jun. 05 Dez. 05 Jun. 06 Jun. 08 Dez. 07 Jun. 07 Dez. 06 Dez. 09 Jun. 09 Dez. 08 1) indexiert auf den Schlusskurs der Constantin Medien-Aktien vom CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

8 Beschreibung der Segmente CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

9 Segmente des Konzerns Sport Film Sport- und Event- Marketing Sonstiges Holdingaktivitäten Constantin Medien AG Vollkonsolidierung der Highlight-Gruppe zum 31. Juli 2008 CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

10 Segment Sport Fernseh-Aktivitäten (DSF, LIGA total!) Führender Free-TV Sportsender in Deutschland Ausgewählte DSF-Sportformate mit Marktanteilen von über 10% Zugriff des Kernrechts 2. Fußball-Bundesliga sowie wichtige Rechte für Motorsport, Handball und Basketball Betreiber des neuen IPTV-Sportsenders LIGA total! Einbruch bei Werbe- und Diversifikationserlösen DSF / LIGA total! mit anerkanntem Sportprogramm Online-Aktivitäten (Sport1) Gut positionierte Online-Sportplattform in Deutschland Steigende Wettbewerbsintensität im Sport-Online-Markt Niedrigere Umsätze in schwierigem Marktumfeld durch Kostenkontrolle nahezu kompensiert PLAZAMEDIA als Full-Service Sportproduzent Produktion (PLAZAMEDIA) Führender Full-Service Sportproduzent in Deutschland und im deutschsprachigen europäischen Raum Wettbewerbsvorteil durch Komplettangebote Produzent des neuen IPTV-Sportsenders LIGA total! CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

11 Segment Sport Maßnahmen zur Neuausrichtung und Restrukturierung Neue multimediale Dachmarke Sport1 Klar positionierte Endverbraucher-Marke Zusammenführung der TV- und Onlineaktivitäten Einführung ab 11. April 2010 und Start der crossmedialen Einführungskampagne am 15. Februar 2010 Neue multimediale Dachmarke im Segment Sport Erhöhung von Programmqualität und vielfalt 10% mehr live Sport und 20 neue Sport Entertainment Formate, Dokumentationen und Magazine im TV Steigerung von Angeboten für Bewegtbild und live Sport für Online und Mobile Zentrale Vermarktung mit Themen-, Plattform- und Unternehmens-übergreifenden Angeboten Vereinheitlichung der Führungsebene im Segment Sport Ausbau der Social Media Aktivitäten CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

12 Segment Film Kino- und TV-Auftragsproduktion (Constantin Film) Marktführender unabhängiger Kinoproduzent in Deutschland Führender TV-Auftragsproduzent in Deutschland Pipeline mit 30 bis 40 Eigen- und Co-Produktionen in Entwicklung, respektive Pre-Produktion und Produktion Erfolgreiche Kinofilme Kinoverleih und Lizenzhandel Führender unabhängiger Kinoverleiher in Deutschland Kinobranche mit erfolgreicher Entwicklung in 2009 Home Entertainment Langjährige Produktionserfahrung Erfolgreicher Home Entertainment Vertrieb mit eigenem Label Erfolgreiche Vermarktung von Erfolgsproduktionen, wie z.b. Die Welle und Baader Meinhof Komplex CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

13 Segment Sport- und Event-Marketing International führende Marketing Agentur Marketingagentur für die UEFA Vermarktung von Rechten der UEFA UEFA Champions League UEFA Europa League Full-Service Vermarktungsagentur von der Konzeption, über Vertrieb bis zum Event-Management Weitere Vermarktungsaktivitäten Erfolgreiche Vermarktung des Eurovision Song Contest Vermarktung eingeführter Marken Vermarktung des Neujahrs- und Sommernachtskonzerts der Wiener Philharmoniker mit Übertragung in über 50 Länder CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

14 Konzernzahlen nach 9 Monaten 2009 CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

15 Konzernberichterstattung und Segmente Konzernberichterstattung Sport Film Sport- & Event- Marketing Sonstiges Unterhaltung Vollkonsolidierung aller Aktivitäten Vollkonsolidierung zum 31. Juli 2008 Vollkonsolidierung zum 31. Juli 2008 Holdingaktivitäten Constantin Medien AG Entkonsolidierung zum 18. Juli 2008 CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

16 Konzern-GuV 2009 nach 9 Monaten Verhaltene Geschäftsentwicklung aufgrund schwieriger Marktbedingungen insbesondere im Segment Sport Umsatzanstieg durch Vollkonsolidierung der Highlight-Gruppe Ergebnisse der Segmente Film und Sport- & Event-Marketing durch PPA-Abschreibungen beeinflußt in Mio. Euro 9 Monate Monate 2008 Veränderung Umsatz 356,3 224,3 +132,0 EBIT -3,5-111,0 +107,5 Finanzergebnis 1 3,1-19,5 +22,6 Konzernperiodenergebnis -2,9-126,4 +123,5 Ergebnisanteil Anteilseigner -4,0-126,8 +122,8 EPS 2 (in Euro) -0,05-1,77 1) Beteiligungs- und Finanzergebnis; 2) bezogen auf Ergebnisanteil Anteilseigner, unverwässert +1,72 CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

17 Segmentbeiträge 2009 nach 9 Monaten in Mio. Euro Sport Film Sport- & Event- Marketing Sonstiges Umsatz 123,6 187,5 45,2 0,0 Segmentergebnis -2,0 0,3 4,2-6,0 Segmentergebnis vor PPA-Abschreibung 1-2,0 6,0 16,4-6,0 1) vor zusätzlicher Abschreibung aufgrund Purchase Price Allocation (PPA) CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

18 Konzernbilanz per Rückgang der Bilanzsumme im wesentlichen durch Abbau von Finanzverbindlichkeiten in Mio. Euro Veränderung Filmvermögen 184,8 187,0-2,2 Sonstiges immaterielles Vermögen 2 138,1 161,7-23,6 Sachanlagen 21,7 18,9 +2,8 Anteile assoziierte Unternehmen 4,5 4,6-0,1 Forderungen und Sonstiges Vermögen 3 138,3 140,3-2,0 Latente Steuern 2,8 4,9-2,1 Liquide Mittel 159,5 165,9-6,4 Bilanzsumme 649,7 683,3-33,6 Eigenkapital 108,3 106,1 +2,2 Finanzverbindlichkeiten 306,3 323,1-16,8 Sonstige Verbindlichkeiten 4 199,8 217,1-17,3 Latente Steuern 35,3 37,0-1,7 1) angepasst nach IAS 8.14;2) inkl. Geschäfts- und Firmenwerte; 3) Summe der übrigen Aktiva; 4) Summe der übrigen Passiva CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

19 Nettoverschuldung und EK-Quote im Konzern per Leichter Anstieg der Eigenkapitalquote durch Rückgang der Bilanzsumme in Mio. Euro Veränderung Finanzverbindlichkeiten 306,3 323,1-16,8 Liquide Mittel 159,5 165,9-6,4 Nettoverschuldung 146,8 157,2-10,4 EK-Quote 16,7% 15,5% 1) angepasst nach IAS 8.14 CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

20 Konzern-Cash Flow 2009 nach 9 Monaten in Mio. Euro 9 Monate Monate 2008 Veränderung Operativer Cash Flow 48,2 7,8 +40,4 Cash Flow aus Investitionen -49,9 78,8-128,7 Cash Flow aus Finanzierung -4,0 31,3-35,3 Cash Flow aufzugebender Geschäftsbereich -0,3-3,2 +2,9 Netto Cash Flow -6,1 114,7-120,8 CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

21 Ausblick CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

22 Aktuelle Entwicklungen und Ausblick Umsatz und Ergebnisbelastung im Segment Sport durch Einbruch im Werbemarkt; Restrukturierungskosten und außerordentliche Aufwendungen Plangemäße Entwicklung in Segmenten Film und Sport- und Event-Marketing für 2009 Einmaliger Ergebnisbeitrag durch Vergleiche mit Versicherungen bei Organhaftungsklagen Finanzielle Zielstellungen 2009 Umsatz: rund EUR 500 Mio. EPS Anteilseigner: mind. EUR 0,04 0,06 CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

23 Finanzkalender für 2010 Jahresabschluss März 2010 Bericht zum 1. Quartal 2010 Mai 2010 Ordentliche Hauptversammlung 2010 Juni/Juli 2010 Halbjahresbericht 2010 August 2010 Bericht zum 3. Quartal 2010 November 2010 CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar

24 Kontakt / Investor Relations Constantin Medien-Gruppe Jan Rietzschel Münchener Str. 101g Ismaning Deutschland Tel +49 (0) Fax +49 (0) ir@constantin-medien.de Disclaimer: Diese Präsentation stellt keine Empfehlung oder Aufforderung zum Kauf oder Verkauf von Wertpapieren dar. Alle Informationen wurden sorgfältig vorbereitet. Trotzdem garantiert Constantin Medien AG weder ihre Genauigkeit, noch Vollständigkeit und kein Inhalt der Präsentation sollte als solch eine Garantie ausgelegt werden. Die Präsentation enthält zukunftsbezogene Aussagen, welche auf der Einschätzung des Managements bezüglich der künftigen Entwicklung basieren. Eine Vielzahl von Faktoren, die das Unternehmen nicht beeinflussen kann, können zu wesentlichen Abweichungen von den zukunftsbezogenen Aussagen führen. CONSTANTIN MEDIEN AG Small & Mid Cap Conference 3. Februar