Mehr erkennen. Mehr erreichen.

Transkript

1 Mehr erkennen. Mehr erreichen.

2 DAS FERI KONZEPT

3 Mehr erkennen, mehr erreichen. Seit über 25 Jahren bietet FERI als erster unabhängiger Anbieter in Deutschland für anspruchsvolle Privatvermögen und institutionelle Anleger ein einzigartiges Konzept: erstklassiges Vermögensmanagement mit eigenständigem Research für maximalen Überblick und größtmögliche Anlagesicherheit. Eine einzigartige Kombination. Rating & Research Investment Management Institutional Consulting & Family Office 03

4 DIE FERI IDEE 04

5 Weitblick. Seit über 25 Jahren. Alles begann im Herbst Eine krisenhafte Phase für die Börsen und für das Anlegervertrauen weltweit. Aber gleichzeitig der perfekte Zeitpunkt für Mut, Innovationskraft und eine starke Idee, die von Beginn an überzeugt: FERI der erste unabhängige Investmentexperte mit eigenem Wirtschaftsforschungsinstitut. Mit diesem einzigartigen Konzept kombiniert FERI hochprofessionelle Vermögensberatung und -verwaltung mit der analytischen Kompetenz eines anerkannten Research- und Rating-Hauses. Diesen Ansatz haben wir uns zum Namen gemacht: FERI steht für Financial and Economic Research International. Wir sind allein unseren Mandanten verpflichtet, wir erstellen unsere eigenen, unabhängigen Analysen, Ratings und Prognosen, und wir richten dabei einen umfassenden Blick auf alle relevanten Märkte und Investments. Daraus resultiert unser Anspruch seit 1987 und für die Zukunft: Mehr erkennen. Mehr erreichen. 05

6 DIE FERI PHILOSOPHIE Klare Entscheidungen brauchen Weitblick. Die Welt der Finanzmärkte war nie wirklich einfach, doch nach den Krisen der letzten Jahre erscheint sie äußerst komplex. Politik und Notenbanken schaffen Fakten und erzeugen langfristige Risiken. Immer neue Faktoren beeinflussen die Finanzmärkte. In der Folge gehen wichtige traditionelle Orientierungspunkte verloren. Ein volatiles Umfeld mit sich schnell ändernden Bedingungen wird zur neuen Normalität. Langfristige Trends sind in diesem Umfeld nur schwer zu prognostizieren. Klassische Anlageentscheidungen sind von wachsender Unsicherheit geprägt. Institutionelle Investoren und private Anleger stehen vor ungewöhnlich schwierigen Fragen. Charakteristisch für die FERI Philosophie ist der Weitblick, der in einer strategischen Investmentperspektive zum Ausdruck kommt. Bei FERI haben wir weitreichende Erfahrung im Umgang mit Kapitalmärkten. Wir kennen die wirklich relevanten Einflussfaktoren. Komplizierte Fragestellungen werden mit Hilfe leistungsfähiger Szenario-Analysen und wissenschaftlich fundierter Simulationstechniken modelliert. Deshalb sehen wir die Komplexität realer Märkte nicht als Hindernis, sondern nur als eine weitere Dimension in einem klar strukturierten Analyse- und Entscheidungsprozess. 06

7 Der FERI Ansatz reduziert erfolgreich Komplexität und gibt Investoren klare Handlungsempfehlungen. Wir kennen auch die Wichtigkeit unscharfer, oftmals übersehener Einflussfaktoren. Das Investment Research von FERI erfasst deshalb neben den laufenden Daten aus Ökonomie und Finanzmärkten auch langfristige Trends in Politik, Soziologie und Demographie: Weitreichende Entwicklungen, wie etwa der Aufstieg Chinas, der Arabische Frühling oder die Probleme der Eurozone, wurden bei FERI bereits früh identifiziert. Auch die oftmals irrationalen Aspekte menschlichen Handelns sind bei FERI Teil der Marktanalyse. Dafür nutzen wir spezielle Ansätze der verhaltenswissenschaftlichen Analyse, der sogenannten Behavioral Finance, denn gerade rationale Anlagestrategien müssen irrationale Einflüsse ernst nehmen. Erfolgreiches Investment in komplexen Märkten braucht einen umfassenden Überblick und die Fähigkeit, vorauszudenken. Bei FERI kombinieren wir beides. FERI verfolgt eine flexible, im Kern antizyklische Investmentphilosophie, die auch die Möglichkeit irrationaler Übertreibungen zulässt. Dieser umfassende Ansatz bietet Schutz gegen überraschende Marktkrisen und ermöglicht oft schon sehr frühzeitig die Identifikation strategischer Anlagechancen. Immer getreu unserer Maxime: Mehr erkennen. Mehr erreichen. 07

8 DER FERI WEG Auf eigenen Wegen zum Erfolg. In den letzten Jahren hat sich die Situation an den Kapitalmärkten stark verändert. Sie ist heute durch Krisen, Umbrüche und einen tiefgreifenden Vertrauensverlust geprägt. Aber auch in diesem Umfeld verzeichnet FERI eine seit Jahren anhaltende positive Entwicklung ein Grund dafür ist unser einzigartiges Geschäftsmodell. Die FERI Geschichte ist von klaren Grundsätzen und starken Werten geprägt authentisch seit über 25 erfolgreichen Jahren. Daraus ziehen wir die Kraft und die Motivation, Grundlegendes zu hinterfragen, freier zu denken und freier zu handeln. Von Beginn an steht FERI für die Kombination und das effektive Zusammenspiel mehrerer grundlegender Kernkompetenzen: Wirtschaftsforschung/Research, Vermögensstrukturplanung/Asset Allocation und Vermögensverwaltung/Investment Management. Gemeinsam bilden sie das Fundament, auf dem wir den Anlageerfolg unserer Kunden entwickeln. 08

9 FERI verfolgt dabei einen disziplinierten und wissenschaftlich geprägten Ansatz. Dabei hilft auch eine traditionell enge Zusammenarbeit mit renommierten Hochschulen und Forschungsinstituten. Auf dieser Basis entstehen bei FERI kreative Beratungslösungen und innovative Anlagekonzepte, die oftmals neue Marktstandards setzen. Querdenken und das Offensichtliche hinterfragen. Konsequent eigene Wege gehen. Für eigene Überzeugungen einstehen. Leistungsorientiert und verantwortlich denken und handeln. Für diese Werte stehen die FERI Partner, und sie werden von unseren Mitarbeitern täglich gelebt durch ihre Integrität, durch ihren Idealismus, mehr zu tun als andere, und durch ihre Identifikation mit den Zielen und Wünschen der Mandanten. Diese Werte definieren den FERI Weg seit über 25 Jahren. 09

10 DIE FERI GRUNDSÄTZE 10

11 Vordenken. Unabhängig handeln. Wertschätzen. 11

12 DIE FERI GRUNDSÄTZE 12

13 Vordenken. Weitblick beginnt bei uns mit einem umfassenden Research im eigenen Haus. Dies liefert uns schon früh entscheidende Hinweise auf langfristige Investmenttrends und neu aufkommende Grundsatzthemen weit vor der Diskussion in der Öffentlichkeit. Eine entscheidende Kompetenz von FERI besteht darin, Komplexitäten zu reduzieren und dadurch Strukturen zu erkennen, die zu innovativen und erfolgreichen Lösungen führen. Nur wenn Erkenntnisse über unterschiedlichste Einflussfaktoren systematisch verbunden werden, entsteht ein tiefgehendes Verständnis der Märkte. Das ermöglicht vorausschauende Entscheidungen als Grundlage einer überlegenen Anlagestrategie. 13

14 DIE FERI GRUNDSÄTZE 14

15 Unabhängig handeln. Wir sind einzig dem Wohl unserer Mandanten verpflichtet. Aus diesem Grund arbeiten wir vollständig ohne verpflichtende Bindung an Produktpartner die Wahl unserer Investmentempfehlungen fällt auf Basis von unabhängigen Chance-Risiko-Bewertungen. FERI kann sich frei, ungebunden und selbstbestimmt an den Märkten bewegen, Investitionsmöglichkeiten objektiv bewerten und vollständig neutral Empfehlungen aussprechen. Ehrliche, marktrealistische Analysen und Meinungen sind allerdings nur ein Aspekt, der unser Konzept einzigartig macht. Ebenso entscheidend ist für uns der Mut, konsequent gemäß dieser Einschätzungen zu handeln. Querdenken, Themen hinterfragen und Lösungen abseits des Mainstreams finden dies ist der Kern antizyklischer Investmentstrategien und die Voraussetzung für nachhaltige Vermögenserfolge. 15

16 DIE FERI GRUNDSÄTZE 16

17 Wertschätzen. Jeder Mandant, jeder Kunde ist anders. Seine unterschiedlichen Bedürfnisse früh zu erkennen und in unseren individuellen Strategien zu berücksichtigen, bedeutet für uns Wertschätzung. Transparenz, Integrität, Ehrlichkeit und Verlässlichkeit sind für FERI die Grundlage jeder Kundenbeziehung. Diese Wertschätzung beginnt für uns bereits im Grundaufbau unseres Unternehmens: Wir setzen seit Beginn auf eine Partnerstruktur diese Konstellation erzeugt eine hohe Identifikation der Partner und Mitarbeiter mit dem Unternehmen und eine ebenso hohe Verantwortung für eine Entscheidungsfindung im Sinne des Mandanten. Unsere Kundenbeziehungen sind dabei immer langfristig angelegt. Unsere Berater erhalten eine breite analytische Unterstützung, und sie bekommen vor allem eins: Zeit für die individuellen Bedürfnisse ihrer Mandanten und damit für die bestmögliche Zielerreichung. Der direkte Weg dahin führt bei uns über eine offene Kommunikation und ein Maximum an Transparenz. Wir zeigen unseren Mandanten klar und nachvollziehbar, wie wir arbeiten, warum wir welche Entscheidung treffen und wie wir diese umsetzen. Es gibt keine versteckten Gebühren und Agios. Und auch keine Transaktionsanreize für unsere Berater. Bestandsprovisionen und ähnliche Vorteile legen wir offen und geben sie an unsere Kunden weiter. Auch das ist ein wichtiger Teil unserer Wertschätzung. 17

18 DIE FERI GESCHÄFTSFELDER 18

19 Rating & Research Investment Management Institutional Consulting & Family Office 19

20 DIE FERI GESCHÄFTSFELDER Rating & Research Nur wer die Zahlen kennt, kann mit Erfolg rechnen. FERI EuroRating Services AG ist eines der führenden europäischen Research-Häuser für Analyse, Bewertung und Rating. Kerndienstleistungen sind Research in den Bereichen Economics, Capital Markets, Industries und Real Estate sowie Credit Rating und Investment Rating. Ein Schwerpunkt im Fonds- und Immobilienbereich liegt in der Auswahl von Asset Managern und der Selektion von Anlageprodukten. Seit über 25 Jahren berät die FERI EuroRating Services AG Banken, Versicherungen, Asset Manager und Industrieunternehmen bei ihren Anlageentscheidungen. Investment Management Umfassendes Vermögensmanagement spezialisiert auf Erfolg. FERI Trust GmbH ist einer der führenden unabhängigen Vermögensverwalter für institutionelle und private Investoren im deutschsprachigen Raum. FERI Trust bietet ein breites Spektrum an Investment Management Leistungen und maßgeschneiderten Multi-Asset-/Multi-Manager- und Best-Partner-Lösungen von der Entwicklung und Umsetzung individueller Anlagestrategien bis hin zur quantitativen Risikosteuerung und -kontrolle. Dazu verfügt FERI Trust über eigene Investmentspezialisten mit jahrelanger Expertise in allen Anlageklassen Aktien, Renten, Sachwerte wie Immobilien und Rohstoffe, Hedgefonds und Private Equity. Institutional Consulting & Family Office Große Vermögen brauchen beste Beratung. FERI Institutional & Family Office GmbH ist spezialisiert auf die individuelle, umfassende und langfristige Beratung großer institutioneller Investoren und anspruchsvoller Familienvermögen. Das Institutional Consulting ist auf die umfassende Beratung von Versorgungswerken, Unternehmen, Banken und Versicherungen spezialisiert. Die Entwicklung und Umsetzung einer optimalen Anlagestrategie sowie die dazugehörige Kontrolle runden das Leistungsspektrum ab. Das Family Office liefert Antworten und Strategien zum Erhalt und Wachstum des Familienvermögens für diese und die nächste Generation. Der integrierte Beratungsansatz berücksichtigt die Wechselwirkungen zwischen dem Finanz-, Human- und Sozialvermögen der Familie. 20

21 Rating & Research > Volkswirtschaftliche Analysen und Prognosen (Konjunktur, Zinsen, Kapital- und Immobilienmärkte) > Rating und Analyse von Investmentfonds und Beteiligungen > Rating und Analyse von Real Estate Investments (direkt und indirekt) > Managerauswahl und Produktselektion > Credit Rating Investment Management > Aktives Management vermögensverwaltender Strategien > Investmentlösungen in den Bereichen > Multi-Asset-Konzepte > Single-Asset-Solutions > Hedgefonds > Private Equity > Immobilien > Risikosicherungskonzepte Institutional Consulting & Family Office > Beratung strategischer Vermögensallokation > Auswahl von Vermögensverwaltern, Depotbanken und Spezialdienstleistern > Kontrolle, Steuerung und Reporting der Vermögensstrategie > Spezialdienstleistungen > Asset-Liability-Analysen > Strategien zum Schutz des Finanz-, Human- und Sozialvermögens > Nachfolge- und Stiftungsberatung 21

22 ZAHLEN UND FAKTEN Die FERI Gruppe betreut Vermögenswerte (Assets under Management and Consulting) von deutlich über 20 Milliarden Euro. Die FERI Gruppe beschäftigt rund 200 Mitarbeiter und unterhält neben dem Hauptsitz in Bad Homburg weitere Standorte in Düsseldorf, München, St. Gallen, Wien und Luxemburg. Die FERI EuroRating Services AG betreut eine Vielzahl institutioneller Kunden weltweit mit Schwerpunkt in Deutschland, Österreich, Schweiz und Frankreich. Die FERI Trust GmbH betreut über 200 Familienvermögen und 170 institutionelle Kunden. In den vergangenen Jahren erhielt FERI Trust viele Auszeichnungen und wurde u.a. von den Fuchs-Briefen mehrfach zum besten Vermögensverwalter im deutschsprachigen Raum gewählt. Gründung der FERI als erstes deutsches Multi-Family Office im Umfeld der Quandt-Familie in Bad Homburg mit einzigartiger Idee: die Kombination von bankenunabhängiger Vermögensberatung und -verwaltung mit dem Know-how eines eigenen Wirtschaftsforschungsinstituts Pionier bei der Vermögensver Erste datenbankgestützte Fondsselektion Deutschlands erste gemanagte Fondspolice in Zusammenarbeit mit und für MLP 1987 Erstes PCgestütztes, waltung mit Fonds lizenzierbares Pionier bei der Research-Modell Etablierung des für institutionelle Multi-Asset-Ansatzes Kunden ( Yale-Konzept ) 22

23 Die FERI Institutional & Family Office GmbH betreut zahlreiche Beratungsmandate für Family-Office-Kunden, Kapitalsammelstellen, Industrieunternehmen und Banken. Die FEREAL AG dient als Kapitalverwaltungsgesellschaft für alternative Assetklassen wie Immobilien, Private Equity und Hedgefonds. Ebenso sind dort die Investment-Services-Bereiche wie Vermögensreporting und -buchhaltung, Anlegerverwaltung sowie das Risikomanagement gebündelt. Die FERI Trust AG (Schweiz) bietet seit 2008 Investmentlösungen für private und institutionelle Investoren außerhalb der Eurozone. Die FERI Trust (Luxembourg) S.A. koordiniert als Fondsadministrator den kompletten Fondsstrukturierungs- und Fondsauflageprozess Erfolgreicher Einsatz von Risiko-Overlay Ausbau der Aktivitäten im Bereich Alternative Konzepten Etablierung als Pionier bei der Etablierung von Multi-Strategy- Assets (Private Equity, Hedgefonds) unabhängiger Hedgefonds- Pionier im Immobilien- Consultant für Konzepten research und bei der institutionelle Bewertung von Immo- Kunden bilien im Wert von mehr als 10 Mrd. Euro pro Jahr

24 Eine der ersten Zulassungen als europäische Ratingagentur Übernahme von 100 % der Anteile der FERI durch den Partner MLP AG Beteiligung an der UST Immobilien 2011 Ausbau des Immobilienmanagements durch GmbH (Anlagen in US-Immobilien) 2007 Mehrheitliche Beteiligung der MLP AG Gründung einer eigenen Fondsplattform in Luxemburg zur schnellen, kostengünstigen Umsetzung komplexer Anforderungen Neuausrichtung mit klar voneinander getrennten, unabhängigen Einheiten im Vermögensberatungsund Verwaltungsgeschäft Know-how-Bündelung durch die Zusammenführung des Geschäfts Beteiligung an der CORESIS Management GmbH (Direktanlagen in deutsche Immobilien) Gründung zweier Kapitalanlagegesellschaften in Deutschland und Luxemburg für das Management von AIFs (Alternative Investment Funds) nach neuestem Recht mit institutionellen und privaten Mandanten Alle Fotos in dieser Broschüre sind am Hauptsitz der FERI AG in Bad Homburg entstanden. Wir danken allen Kolleginnen und Kollegen für ihre Unterstützung.

25 Mehr erkennen. Mehr erreichen. Mehr erfahren. Überzeugen Sie sich selbst von unserer einzigartigen Kombination aus Vermögensmanagement und eigenständigem Research: Mehr über FERI, unser Investmentkonzept und innovative Strategien für Ihr Vermögen geben wir Ihnen gern in einem persönlichen Gespräch. Vereinbaren Sie einen Termin unter oder Tel. +49 (0) Wir freuen uns auf Sie. Für mehr Informationen und detaillierte Leistungsprofile besuchen Sie uns auch auf unserer Website unter

26 FERI AG Haus am Park Rathausplatz Bad Homburg v.d.h. Tel.: +49 (0) info@feri.de