Hauptversammlung 7. Mai 2013 MEINE ZUKUNFT. UNSER BEITRAG. Marcelino Fernández Verdes Vorsitzender des Vorstands. Aus Visionen Werte schaffen.

Transkript

1 Hauptversammlung 7. Mai 2013 MEINE ZUKUNFT. UNSER BEITRAG. Marcelino Fernández Verdes Vorsitzender des Vorstands 1

2 2

3 HOCHTIEF zu alter Stärke zurückführen Das richtige Geschäft ausbauen Effizienz der Arbeit steigern Risikomanagement verbessern 3

4 HOCHTIEF AirPort HOCHTIEF AirPort an kanadischen Pensionfonds Public Sector Pension Investment t Board (PSP Investments) t verkauft Übernahme aller Anteile an HOCHTIEF AirPort und von gehaltener Vermögenswerte mit wirtschaftlicher Wirkung zum 1. Januar 2013 Mittelzufluss aus der Transaktion ca. 1,1 Mrd. Euro Closing für zweite Jahreshälfte 2013 vorgesehen Umsetzung der vor Jahren getroffenen Verkaufsentscheidung Preis ist fair und Ergebnis wettbewerbsorientierten Bieterprozesses Weitere Verbesserung der finanziellen Situation und Position im Wettbewerb durch Transaktion Kompetenz der Mitarbeiter langfristig gefragt 4

5 Rückblick 2012 Kennzahlen Auftragseingang (Rekordhoch) Leistung (Rekordhoch) Auftragsbestand (Rekordhoch) Mrd. EUR Mrd. EUR Mrd. EUR , , ,67 49, , ,

6 Rückblick 2012 Kennzahlen Umsatz (Rekordhoch) Return on Net Assets (RONA) Mrd. EUR % , , , ,

7 Rückblick 2012 Kennzahlen Ergebnis vor Steuern Konzerngewinn/ -verlust Nettoschulden Mio. EUR Mio. EUR Mio. EUR ,0 546, ,3 158, , ,1-944, /12/ /09/ /12/2012 7

8 HOCHTIEF Americas Rückblick Verän- derung % Leistung (Mrd. EUR) 8.037, ,5 19,7 Ergebnis vor Steuern (Mio. EUR) RONA (%) 10,5 22,2-52,7 Mitarbeiter

9 HOCHTIEF Americas Rückblick 2012 Flatiron Tiefbauaktivitäten klar unter den Erwartungen Probleme mit einzelnen Projekten Interne Schwierigkeiten behoben Neues Management-Team 2013: Flatiron auf dem Weg zu alter Stärke Turner Hochbaugeschäft hat Ergebniserwartungen voll erfüllt Erwerb einer Mehrheitsbeteiligung an kanadischem Bauunternehmen Clark Builders hat Marktposition weiter gestärkt. Guidance 2013: Vorsteuerergebnis von 80 bis 100 Mio. Euro 9

10 HOCHTIEF Asia Pacific Rückblick Verän- derung % Leistung (Mrd. EUR) , ,7 17,5 Ergebnis vor Steuern (Mio. EUR) RONA (%) 13,6-3,4 - Mitarbeiter

11 HOCHTIEF Asia Pacific Rückblick 2012 Erneut negative Ergebnisauswirkung 2012 durch Projekte Airport Link und Victorian i Desalination Plant Risikomanagement ganz oben auf der Agenda Fokus auf Steigerung der operativen Margen im Kerngeschäft, Stärkung der Bilanz und nachhaltiges Wachstum Leighton und HOCHTIEF verfolgen ähnliche Strategie Guidance 2013: Leighton erwartet operativen Nettogewinn nach Steuern von 520 bis 600 Mio. AUD 11

12 HOCHTIEF Europe Rückblick Verän- derung % Leistung (Mrd. EUR) 3.332, ,3-3,9 Ergebnis vor Steuern (Mio. EUR) RONA (%) 6,9 4,8 43,8 Mitarbeiter

13 HOCHTIEF Europe Rückblick 2012 Elbphilharmonie belastet Ergebnis 2012, 2013 neuer Vertrag unterzeichnet t Classic Solutions: blieb hinter den Erwartungen zurück, nicht alle Einheiten profitabel Real Estate Solutions: Projektverkäufe verzögert Service Solutions: erwartungsgemäß stabile Ergebnisse PPP Solutions: Aktivitäten erfolgreich auf die Niederlande ausgeweitet Infrastructure Solutions: Ergebnisbeitrag, doch Margen weiter unter den Erwartungen 13

14 HOCHTIEF Europe Ergebnissituation noch nicht zufriedenstellend Programm zur Ergebnisverbesserung Strategischer Fokus auf Bau und die Realisierung von Infrastrukturprojekten mit Konzentration auf Kosteneffizienz Optimierung der Kostenstruktur Nachhaltige Steigerung der Profitabilität Guidance 2013: Bereits 2013 Verbesserung des nachhaltigen operativen Ergebnisses gegenüber

15 Entwicklung des HOCHTIEF-Aktienkurses 1. Januar Dezember % 130% 120% 110% 100% 90% HOCHTIEF Rückgang um 1,7 % DAX Anstieg auf 29,1 % MDAX Anstieg auf 33,9 % 80% 70% 60% 15

16 Dividende Vorgeschlagene Ausschüttung von 1,00 Euro je Aktie Ausschüttungsquote von 48,7 Prozent Angemessene Beteiligung der Anteilseigner an der Ergebnisentwicklung 16

17 Erfolgreiches erstes Quartal im Geschäftsjahr (angepasst)* Veränderung Auftragseingang 5.548,8 Mio. EUR 7.689,3 Mio. EUR -27,8% Leistung 6.495,1 Mio. EUR 6.363,6 Mio. EUR 2,1% Auftragsbestand ,8 Mio. EUR ,1 Mio. EUR 0,9% Umsatz 5.499,4 Mio. EUR 5.575,4 Mio. EUR -1,4% Betriebliches Ergebnis/EBITA 189,1 Mio. EUR (46,1) Mio. EUR Ergebnis vor Steuern 123,3 Mio. EUR (92,1) Mio. EUR Konzerngewinn/-verlust 43,5 Mio. EUR (34,8) Mio. EUR *Angepasst aufgrund von IAS 19R. 17

18 Positiver Konzernausblick 2013 Wir erwarten weiterhin, dass sich Auftragseingang, Leistung und Auftragsbestand t normalisieren. i Gewinnerwartung angehoben: Stärkerer Anstieg des Ergebnisses vor Steuern auf 670 bis 750 Mio. Euro sowie des Konzernergebnisses auf 210 bis 250 Mio. Euro (vor Verkauf von HOCHTIEF AirPort); Ergebnis vor Steuern etwa 600 bis 680 Mio. Euro sowie Konzerngewinn zirka 180 bis 220 Mio. Euro (nach Verkauf von HOCHTIEF AirPort) Erwartung enthält keine nicht-operativen Effekte Airport-Transaktion verbessert finanzielle Situation von HOCHTIEF um zirka 1,1 Mrd. Euro Nettofinanzvermögensposition für Ende 2013 oder 2014 erwartet 18

19 Übersicht Strategie Strategische Überprüfung von Geschäften und Verwaltung Adäquate Renditen im Fokus Hauptziele: nachhaltig Profitabilität steigern Nettoverschuldung reduzieren Photography: InfraShore-John Gollings 19

20 Wir steigern die Effizienz, senken die Kosten und straffen die Organisationsstrukturen. Verbesserung durch Straffung der Strukturen engere Abstimmung von Turner und Flatiron Vereinfachung der komplexen Strukturen der HOCHTIEF Solutions AG Neuausrichtung des klassischen Hochbaugeschäfts in Europa 20

21 Wir implementieren einfachere und effizientere Instrumente zur Risikovermeidung und Risikomanagement. Profitabilität durch Verlustprojekte geschwächt ht Entwicklung eines Best-in-Class- Risikomanagements Klarere und strengere Kriterien für alle Bauphasen Richtige Länder, Segmente und Projekte Richtige Projekttypen und -teams Kundenbedürfnisse erfüllen Lösungen gemeinsam mit Kunden finden 21

22 Wir konzentrieren uns auf Länder, Marktsegmente und Projekte, in denen wir wettbewerbsfähig sind und Geld verdienen. Infrastrukturbau ist Kernkompetenz Großes Potenzial: Weltweiter Investitionsbedarf für Transportsysteme, Energieproduktion, soziale Infrastruktur Aktivitäten in Ländern mit fairem Wettbewerb und guten Margen Konzentration auf Infrastrukturprojekte als Bauaufträge und PPP-Projekte P HOCHTIEF als führender globaler Infrastrukturbaukonzern mit profitablem, nachhaltigem Wachstum 22

23 Wir konzentrieren unsere Energie auf den Infrastrukturbaumarkt und veräußern Aktivitäten, die nicht zum Kerngeschäft gehören. Leighton Verkauf von Thiess Waste Management 2012 Zustimmung zum Verkauf des Telekommunikationsgeschäfts im März 2013 Verkaufsprozess des Flughafengeschäfts wird fortgesetzt Real-Estate- und Services-Geschäft in Europa als nicht zum Kerngeschäft gehörend definiert Aktivitäten im Facility- und Energy-Management werden verkauft Strategische Partner für Einheiten der Immobilienentwicklung gesucht Suche nach langfristigen Investoren erfolgreich gestartet 23

24 Kerngeschäft Einzigartiges Know-how in Infrastrukturbau und PPP Risikokontrolle mit den richtigen Instrumenten Frühzeitiges Recycling des in PPP investierten Kapitals Maßnahmen wurden initiiert 24

25 Zusammenfassung 2013 wird ein Jahr des Übergangs sein. Unsere neue Strategie steht für langfristigen, nachhaltigen Erfolg. Infrastrukturbau und PPP sind unser Kerngeschäft. Die Profitabilität des Konzerns wird gesteigert, die Nettoverschuldung wird reduziert. HOCHTIEF wird der führende globale Infrastrukturbaukonzern mit profitablem und nachhaltigem Wachstum. Unsere Anteilseigner werden an unserem Erfolg teilhaben. 25

26 26

27 MEINE ZUKUNFT. UNSER BEITRAG. Hauptversammlung