Bericht des Vorstands. Geschäftsjahr 2013 und Ausblick Michael Kenfenheuer

Transkript

1

2 Bericht des Vorstands Geschäftsjahr 2013 und Ausblick Michael Kenfenheuer 2

3 Ausgangslage Halbjahr noch belastet durch Personalausbau mit Anlaufkosten, eine Projektschieflage, Restrukturierungen im Energiebereich sowie hohe Abschreibungen (dynamic.suite) Nach Aufholjagd mit Rekordquartal (Q3) und Rekordhalbjahr (2. Hj.) operative Ergebnisziele dennoch fast erreicht > EBITDA 2012: 6,7 Mio. Euro (Marge: 5,6 %) Wesentliche inhaltliche Ziele umgesetzt, hier z.b. Akquisition der ARITHNEA GmbH für Ausbau E-Commerce-Angebot Marktaussichten und Prognose 2013 Weiterhin Abschwächung der Wachstumsdynamik in Deutschland und Österreich Prognose > Umsatz > 130 Mio. Euro > EBITDA steigt nur leicht auf 7,5 bis 8 Mio. Euro aufgrund von Internationalisierungskosten Beispielbild 3

4 Geschäftsjahr 2013 Zielerreichung Weiteres Umsatzwachstum um 13 % weitgehend organisch Mitarbeiterzahl auf FTE (+13 %) ausgebaut Starker Personalausbau im Vorjahr liefert entsprechenden Umsatz; vor allem in Deutschland gute Geschäfte Internationalisierung Start adesso-landesgesellschaft Türkei 2013 in den USA nur Ausbau der Vertriebspipeline, noch kein weiterer Auftrag Projektstopp in Österreich führt zu hohen Belastungen Beispielbild 4

5 Geschäftsjahr 2013 (2) Zielerreichung Restrukturierung des Energiebereichs abgeschlossen; Integration der evu.it GmbH als adesso-geschäftsbereich Neue Geschäftsmodelle und Lösungen Keine weitere Akquisition erfolgt, kein attraktiver Kandidat Operatives Ergebnis (EBITDA) mit 7,8 Mio. Euro erreicht Beispielbild 5

6 Ergebnis und Gewinnausschüttung Konzernergebnis steigt deutlich auf wieder über 3 Mio. Euro Gute Liquiditätslage lässt Anhebung der Dividende um 17 % zu: > Vorschlag zur Ausschüttung von 0,21 Euro je Aktie > 2 % Dividendenrendite (bezogen auf Schlusskurs 2013) > 44 % Ausschüttungsquote 6

7 Spotlight: Internationalisierung 2013/2014 Türkei adesso-landesgesellschaft seit Sommer 2013 im operativen Betrieb Invest 2013: 0,2 Mio. Euro, 2014 weiterhin Anlaufkosten für Aufbau Erstes Projekt gewonnen; 2014 Intensivierung des Vertriebs USA Aufbau von Partnerbeziehungen in vielversprechende Vertriebspipeline aufgebaut, aber noch keine Umsätze Invest 2013: 1,0 Mio. Euro, 2014 gleichbleibend Anfang 2014: Projektgewinn in Höhe von 0,4 Mio. USD von BARBRI, führender Anbieter von Trainingsprogrammen für die amerikanische Anwaltsprüfung 7

8 Spotlight: Projektstopp in Österreich 2013/2014 Vorzeitige Vertragsbeendigung in einem Großprojekt Kundenseitiger Wunsch, einen Projektstopp herbeizuführen Gegensätzliche Einschätzungen zum Projektstand und der weiteren Vorgehensweise Belastung des Ergebnisses in Höhe von 0,9 Mio. Euro durch vorsorgliche Abwertung des Vorratsbestands Abschreibungen auf Firmenwert in Höhe von 0,8 Mio. Euro Ausblick Mehr Branchendurchdringung im Bereich Financial Services, um von den Erfahrungen von adesso Deutschland zu profitieren 8

9 Ausblick 2014 adesso bietet nicht nur IT-Know-how, sondern auch tiefe branchenspezifische Kenntnisse Nächster Schritt als Premium-Anbieter > Übernahme von Kerngeschäftsprozessen des Kunden in die eigene Verantwortung > Entwicklungen von innovativen Lösungen und völlig neuen Geschäftsmodellen in Eigenregie oder gemeinsam mit Kunden oder Partnern Ergänzend zum Kerngeschäft Positionierung als Lösungsanbieter in fachlichen Domänen Teilübernahme des unternehmerischen Risikos wird durch attraktive Margen vergütet 9

10 in BOUND adesso stellt dem Markt der gewerblichen Spielevermittler eine Routingplattform zur Verfügung, um Spielaufträge von deren Kunden gesetzeskonform der richtigen Landeslotteriegesellschaft zuzuführen (wohnsitzabhängig) Launch: Mitte 2013 Statt Schnittstellen zu allen 16 Landeslotterien zu entwickeln, ist die Nutzung des adesso-dienstes als Pay-per-Use attraktiv Für Spielevermittler ohne Anlaufkosten oder Entwicklungsrisiko Attraktiver Markt: Vor dem Verbot etwa 500 Mio. Euro jährlicher Spielumsatz, vermittelt über rund 20 gewerbliche Spielevermittler Erste Kunden gewonnen 10

11 adesso Transformer Lösung zur automatisierten Migration von veralteten Anwendungen (z.b. Cobol, PL/I) nach Java Launch: 2013 Reduktion von Zeit- und Personalaufwand in Migrationsprojekten, hierdurch höherer Deckungsbeitrag Guter Hebel in Angebotssituationen. Weitgehende Automatisierung sorgt für wettbewerbsfähige Preise Ständige Weiterentwicklung durch Praxiseinsatz: Steigerung der automatisch migrierbaren Fälle Bereits in mehreren Projekten bewährt Vergütung nach Komplexität der Anwendung (zu migrierende Code-Zeilen) Zusätzliche Lizenzeinnahmen neben Projektvergütung 11

12 Auf dem Weg zum Insurance-Lösungsanbieter Geschäftszweck der adesso insurance solutions GmbH drebis HCM Lösungen / Produkte 12

13 Auf dem Weg zum Insurance-Lösungsanbieter (drebis) Skalierbares Geschäftsmodell erfolgreich: Lizenzgebühr, Umsatz/Schadenmeldung und Fixum für Wartung Schadenmeldungen steigen stetig seit 4 Jahren: aktuell > pro Jahr adesso hat 16 individuelle Integrationen realisiert (in time and budget) Der Wettbewerbsvorteil durch den frühen Technologieeinsatz führte bei einigen Unternehmen zu signifikanten Einsparungen im Leistungsbereich > Beispiel D.A.S.: 2013 > Leistungsfälle teil- & vollautomatisiert Unternehmen würden heute die Entscheidung wieder treffen Kein drebis-lizenznehmer abgesprungen Dauerhafte Kundenpflege durch Community-Building 13

14 Auf dem Weg zum Insurance-Lösungsanbieter (drebis) (2) Aus 7 Initiatoren wurden 19 Kunden (Rechtsschutz- und Kfz-Sparte) 14

15 Auf dem Weg zum Insurance-Lösungsanbieter (HCM) Heuristic Claims Management (HCM) Sichtung und Qualifizierung von Schadenmeldungen durch eine selbstlernende Software von adesso Erste Lösung von adesso im neuen Geschäftsfeld Business Process Outsourcing (BPO) DEVK übergibt gesamten Geschäftsprozess der Schadenanlage in die Hände von adesso Dreijahresvertrag mit 1,5 Mio. Euro Volumen Ab Mitte 2014 werden alle Schadenmeldungen durch adesso elektronisch erfasst und per HCM automatisiert ausgewertet Rund Schadenfälle im ersten Jahr Zuleitung in die jeweilige Weiterverarbeitung nach definierten, wiederkehrenden Mustern adesso lernt die Software über eigene Sachbearbeiter an und wird künftig über eine Fallpauschale vergütet Sehr gut skalierbares und auf andere Kunden/Branchen übertragbares Geschäftsmodell 15

16 Auf dem Weg zum Insurance-Lösungsanbieter (Lösungen) Lösungen der adesso insurance solutions GmbH Partnersystem Schadenapplikation (Sachsparten) in SIGHT (Tools für den GDV-Standard) Pflege-Bahr (Zulagenverwaltung) MIG Suite (Migrationsunterstützungstool) iq intelligent Questionnaire (drebis-fragenkatalog) Tools rund um BiPRO Ausblick PKV-System auf Basis der PS Life-Technologie > Aktuell laufen Vorstudien mit fünf PKV-Unternehmen Sach-System (Hausrat, Unfall, Haftpflicht, Gebäude) auf Basis der PS Life-Technologie > Aktuell läuft eine Vorstudie mit einem Versicherungsunternehmen 16

17 Roadmap & Prognose 2014 Umsetzung Mitarbeiterwachstum in Deutschland 2013 in Ergebniswachstum 2014 Als Lösungshaus im Versicherungsmarkt positionieren: adesso insurance solutions GmbH Lizenzumsätze in den USA erzielen Nach Markteintritt in der Türkei erste Vertriebserfolge erzielen M&A-Aktivitäten intensivieren IST 2013 Prognose /- Umsatz 136,2 Mio. 144 bis 148 Mio. 6 bis 9 % EBITDA 7,8 Mio. 8,5 bis 9 Mio. 9 bis 16 % Operative Marge 5,7 % > 6,0 % > 0,3 %-P. 17

18 Bezug der neuen Firmenzentrale Planmäßige Fertigstellung in Sicht 18

19 Bericht des Vorstands Finanzbericht Christoph Junge 19

20 Konzernabschluss 2013 Ergebniskennzahlen in Mio Mitarbeiter (FTE, Schnitt) % Umsatzerlöse 136,2 120, % Rohertrag 121,6 106, % Sonstige betriebliche Erträge 2,1 2,9-25 % Personalaufwand 88,2 77, % Sonstiger betrieblicher Aufwand 27,7 25,8 + 8 % EBITDA 7,8 6, % Ergebnis je Aktie 0,48 0, % Ergebnistreiber 2013 Auslastung & Projekte D: / AT: / CH: Tagessätze Stabil bzw. bis Inflationsrate Lizenzumsätze Durch Wartung kompensiert Kosten pro Mitarbeiter 20

21 Konzernabschluss 2013 Ergebniskennzahlen in Mio EBITDA 7,8 6, % Abschreibungen 2,9 4,2-29 % Finanz-/Beteiligungsergebnis - 0,2-0,1-58 % EBT 4,6 2, % Steueraufwand 1,6 2,5-36 % Konzernergebnis 3,0-0, % davon Minderheitenanteile 0,2-0, % Ergebnis je Aktie 0,48 0, % 21

22 Konzernabschluss 2013 Bilanz und Liquidität weiter solide und mit Potenzial für Wachstum Tilgung von Darlehensverbindlichkeiten: 2,4 Mio. Earn-Out und nachlaufende Ausschüttung ARITHNEA: 1,9 Mio. Dividendenausschüttung an adesso-aktionäre: 1,1 Mio. Bilanzkennzahlen in Mio Liquide Mittel 21,8 21,4 + 0,4 Nettoliquidität 16,4 13,7 + 2,7 Eigenkapitalquote 47,9 % 44,8 % + 3,1%-P. Konservative Anlagepolitik Finanzierungsspielräume 22

23 Zwischenbericht 1. Quartal 2014 Umsatz + 18 % auf neuen Höchststand von 37,8 Mio. Rein organisches Wachstum Deutschland Enterprise Mobility Lizenzerlöse Vorjahr angepasst (PSLife GmbH) Mitarbeiterzahl +12 % zu Vorjahr Mitarbeiterwachstum Q1: +1,2 % 23

24 Zwischenbericht 1. Quartal 2014 Operatives Ergebnis erreicht mit 2,7 Mio. über 30 % der Guidance für 2014 Lizenzerlöse Ergebnisbeitrag Utilities Invest Türkei, USA und adesso Transformer Ergebnistreiber Q1/2014 Auslastung & Projekte Tagessätze Lizenzumsätze Kosten pro Mitarbeiter 24

25 Zwischenbericht 1. Quartal 2014 Ergebnis je Aktie im ersten Quartal auf Niveau der Dividende Hohe rechnerische Steuerquote Ausblick Q2 saisonal schwächer Auftragslage für 2. Halbjahr positiv Intensivierung der M&A-Aktivitäten 25

26 Aktie mit 65%-Kurssteigerung 2013; TecDAX 41% 26

27