Geschäftszahlen H1/Q2 2017 Dr. Uwe Schroeder-Wildberg, CEO Wiesloch, 10. August 2017
Agenda Highlights H1 2017 Finanzkennzahlen H1/Q2 2017 Berater und Kunden Ausblick und Zusammenfassung Fragen und Antworten Seite 2
Highlights H1 2017 Gesamterlöse legen um 6 Prozent auf 300,6 Mio. Euro zu Operatives EBIT steigt auf 15,9 Mio. Euro (H1 2016: 9,3 Mio. Euro) Höchste Zuwachsraten im Vermögensmanagement (+16 %), in der Finanzierung (+13 %) und der Immobilienvermittlung ( übrige Beratungsvergütungen +65 %) Strategische Initiativen verlaufen weiterhin planmäßig Ausblick bestätigt: Operatives EBIT soll 2017 auf mindestens 45 Mio. Euro steigen Seite 3
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216,0 216,8 237,3 275,7 291,6 H1: Stärkstes erstes Halbjahr seit fünf Jahren Gesamterlöse in H1 Mio. Euro 350 300 250 200 150 100 50 224,3 226,9 204,5 205,4 244,9 226,5 283,6 265,3 300,6 281,3 Umsatzerlöse Provisionserlöse Erlöse aus dem Zinsgeschäft Sonstige Erlöse 0 11,5 8,3 11,4 10,8 10,3 10,2 7,6 8,0 H1 2013 H1 2014 H1 2015 H1 2016 H1 2017 10,3 9,0 Seite 5
Starker Anstieg im Vermögensmanagement und in der Immobilienvermittlung ( Übrige Beratungsvergütungen ) Umsatzerlöse Mio. Euro Altersvorsorge Vermögensmanagement Q2 2016 45,3 40,4 Q2 2017 in % 42,0-7 46,4 15 H1 2016 H1 2017 in % 81,6 77,2-5 79,3 92,1 16 Vermögensmanagement: Betreutes Vermögen steigt auf 32,0 Mrd. Euro (31. März 2017: 31,6 Mrd. Euro) Krankenversicherung 11,4 10,9-4 23,3 22,7-2 Sachversicherung 18,0 19,4 8 68,7 72,3 5 Finanzierung* 3,2 3,9 22 6,8 7,7 13 Übrige Beratungsvergütungen 3,3 5,0 52 5,7 9,4 65 Erlöse aus dem Zinsgeschäft 5,1 5,2 2 10,3 10,3 0 *ohne MLP Hyp Seite 6
Altersvorsorge: MLP bleibt Marktführer bei innovativen Garantien Beitragssumme Altersvorsorge MLP Produktmix bei neu vermittelten Verträgen Mio. Euro 1400 1200 1000 800 1.306 Q2 724 1.237 Q2 670 Rein fondsgebunden Klassik H1 2017 19% (13%) 7% (15%) 600 Neue Garantien 400 200 Q1 582 Q1 567 Vorjahreswerte in Klammer (72%) 74% 0 H1 2016 H1 2017 Seite 7
103,9 103,7 111,5 126,8 132,7 Q2: Gesamterlöse steigen um 5 Prozent auf 137,6 Mio. Euro Gesamterlöse in Q2 Mio. Euro 160 140 120 100 80 60 107,9 108,1 98,1 98,3 115,0 106,2 131,3 137,6 121,7 127,5 Umsatzerlöse Provisionserlöse Erlöse aus dem Zinsgeschäft Sonstige Erlöse 40 20 0 5,6 4,2 5,6 4,2 5,3 5,1 3,5 4,4 Q2 2013 Q2 2014 Q2 2015 Q2 2016 Q2 2017 5,2 5,0 Seite 8
H1: Operatives EBIT mit 15,9 Mio. Euro deutlich über Vorjahr Gewinn- und Verlustrechnung Mio. Euro Gesamterlöse Operatives EBIT* EBIT Finanzergebnis EBT Steuern Konzernergebnis Q2 2016 131,3 0,4 Q2 2017 137,6 2,7 H1 2016 283,6 9,3 H1 2017 300,6 15,9-1,0-0,3-1,2 0,7-0,6 2,1-0,1 1,9 0,0 2,0 7,7-0,4 7,3-1,7 5,6 14,5-0,6 13,9-3,4 10,5 Einmalaufwendungen für neue Konzernstruktur: H1 2017: 1,4 Mio. (1,6 Mio. ) Q2 2017: 0,6 Mio. (1,4 Mio. ) EPS in Euro (verwässert/unverwässert) -0,01 0,02 0,05 0,10 *vor einmaligen Sonderbelastungen Seite 9
Eigenmittelquote von 16,3 Prozent Mio. Euro Aktiva 31.12.2016 30.06.2017 Immaterielle Vermögenswerte 168,4 164,9 Finanzanlagen 162,3 194,1 Forderungen gegen Kunden aus dem Bankgeschäft 626,5 677,7 Forderungen gegen Kreditinstitute aus dem Bankgeschäft 591,0 635,7 Sonstige Forderungen und Vermögenswerte 122,8 89,2 Zahlungsmittel 184,8 158,4 Passiva Eigenkapital 383,6 387,9 Rückstellungen 91,2 75,5 Verbindlichkeiten gegenüber Kunden aus dem Bankgeschäft 1.271,1 1.359,9 Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten aus dem Bankgeschäft 37,7 52,2 Andere Verbindlichkeiten 146,9 115,1 Gesamt 1.944,1 2.003,6 450 400 350 300 250 200 150 100 Eigenkapitalquote: 19,4 % Eigenmittelquote: 16,3 % Eigenmittel: ~240 Mio. 2016 H1 2017 2021 Eigenkapital Anrechenbare Eigenmittel + 75 Mio. bis 2021 Seite 10
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MLP betreut 522.900 Privat- und 19.400 Firmenkunden Bestand Familienkunden/Firmen- und institutionelle Kunden Privatkunden (Familien) Zusammengefasste Einzelpersonen: Paarbeziehung oder Eltern-Kind-Verwandtschaft und demselben Kundenberater zugeordnet Systematik gilt für MLP sowie für die Töchter FERI und ZSH Anzahl Privatkunden (Familien) 517.400 522.900 31.12.2016 30.06.2017 Firmen- und institutionelle Kunden Firmenkunden in der betrieblichen Vorsorge Institutionelle Kunden bei FERI Vertriebspartner bei DOMCURA Freiberufler als Arbeitgeber Anzahl Firmen- und Institutionelle Kunden 19.200 19.400 31.12.2016 30.06.2017 Seite 12
MLP gewinnt 10.000 Neukunden (Familien) Bruttoneukunden (Familien) Kundenberater 12.000 10.000 9.300 10.000 2.000 1.925 1.913 1.895 8.000 1.750 6.000 1.500 4.000 2.000 1.250 0 H1 2016 H1 2017 1.000 30.06.2016 31.03.2017 30.06.2017 13 % der Neukunden im H1 2017 wurden online gewonnen Seite 13
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Strategische Initiativen verlaufen planmäßig Stoßrichtung 1 2 3 Organisches Wachstum Anorganisches Wachstum Fortsetzung Kostenmanagement Umsetzung Erweiterung der Handlungsspielräume für Zukunftsinvestitionen durch gesellschaftsrechtliche Neuausrichtung Stärkung des Hochschulsegments im Privatkundengeschäft durch Fokussierung auf Kernthemen für junge Kunden und Berater Weitere Verbreiterung der Erlösbasis: vor allem durch weiteren Ausbau von Vermögensmanagement und Sachversicherung Weitere Umsetzung der Digitalisierungsstrategie: insbesondere Erweiterung digitaler Informations- und Serviceangebote MLP Gruppe in zwei Bereichen für Akquisitionen offen: Im Marktsegment von FERI und DOMCURA Im Privatkundengeschäft von MLP 2016 strukturelle Senkung der Kostenbasis initiiert fortlaufendes Effizienzmanagement MLP unabhängiger von kurzfristigen Markteinflüssen machen und wieder auf ein deutlich gesteigertes Gewinn-Niveau bringen Seite 15
Regulierte Bankaktivitäten künftig in einem Unternehmen gebündelt Bisherige Aufstellung MLP AG Geplante Aufstellung MLP SE FERI AG MLP FDL AG DOMCURA AG FERI AG MLP Banking AG MLP Finanzberatung SE DOMCURA AG nordias GmbH Heutiges Leistungsspektrum für Kunden bleibt erhalten Bessere Möglichkeiten für strategische Kooperationen Seite 16
Weitere Fokussierung im Hochschulbereich MLP Privatkundengeschäft Bisher Seit 1. Juli 2017 Berater <6 Jahre Zugehörigkeit Berater >6 Jahre Zugehörigkeit 4 Bereichsvorstände 1 Bereichsvorstand 4 Bereichsvorstände Geschäftsstellenleiter Regionalmanager (angestellt) Geschäftsstellenleiter Leiter Hochschulteam B A B A A A A A B B B B Seite 17 A=Betreuung von Absolventen B=Betreuung von Bestandskunden
Erfolgreiche Diversifizierung abseits der Altersvorsorge Provisionserlöse im ersten Halbjahr (alle Sparten, exkl. Altersvorsorge) Mio. Euro 300 250 200 150 100 80,6 90,2 110,8 111,0 121,1 121,2 143,3 183,8 204,2 Durchschnittliches Wachstum +12,3% p.a. seit 2009 50 0 H1 2009 H1 2010 H1 2011 H1 2012 H1 2013 H1 2014 H1 2015 H1 2016 H1 2017 Vermögensmanagement Krankenversicherung Sachversicherung Finanzierung Übrige Beratungsvergütungen Provisionserlöse gesamt Seite 18
Online-Produktabschluss bei einfachen Produkten erfolgreich angelaufen Online-Produktabschluss 13 Prozent der Neukunden im H1 2017 über Online-Produktabschluss gewonnen Weitere Produkte folgen ab 2017 sukzessive Mehr als 50.000 Erstkontakte 2016 online erreicht Neues Kundenportal ist im April 2017 gestartet Seite 19
Ausblick: Operatives EBIT von mindestens 45 Mio. Euro erwartet Qualitative Einschätzung der Umsatzentwicklung Operatives EBIT 2017 Erlöse Altersvorsorge 0 Erlöse Krankenversicherung 0 Erlöse Vermögensmanagement + Erlöse Sachversicherung + sehr positiv: ++, positiv: +, neutral: 0, negativ: -, sehr negativ: -- Mio. Euro 50 45 40 35 30 25 20 15 10 5 0 35,1 45,0 9,0 15,4 36,0 19,7 2016 2017e EBIT Einmal. Sonderaufwendungen Seite 20
Zusammenfassung MLP hat im ersten Halbjahr ein gutes Fundament gelegt Strategische Initiativen verlaufen planmäßig Entscheidend im Geschäftsmodell bleibt weiterhin das zweite Halbjahr, vor allem das Schlussquartal Nach wie vor große Belastungen in den Märkten vor allem in der Altersvorsorge Prognose bestätigt: Operatives EBIT von mindestens 45 Mio. Euro erwartet Seite 21
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Kontakt MLP Corporate Communications Alte Heerstr. 40 69168 Wiesloch Deutschland Jan Berg, Bereichsleiter Corporate University/Corporate Communications Andreas Herzog, Leiter Investor Relations und Financial Communications Tel.: +49 (0) 6222 308 8310 Fax: +49 (0) 6222 308 1131 investorrelations@mlp.de www.mlp-ag.de Seite 23