Herzlich willkommen zur Bilanzpressekonferenz der Energiedienst Holding AG. 4. Februar 2019

Transkript

1 Herzlich willkommen zur Bilanzpressekonferenz der Energiedienst Holding AG 4. Februar 2019

2 Bilanzpressekonferenz Jahresabschluss Februar 2019

3 Übersicht 1. Ertragslage: Verträge, Absatz und Erträge 2. Ergebnislage: Jahresgewinn, Entwicklung EBIT und Adjusted EBIT 3. Weitere Kennzahlen 4. Dividende 5. Mitarbeiter 6. Kontakt und Finanzkalender 3

4 Disclaimer Alle Aussagen dieser Präsentation, die sich nicht auf historische Fakten beziehen, sind Zukunftsaussagen, die keinerlei Garantie bezüglich zukünftiger Leistungen gewähren. Sie beinhalten Risiken und Unsicherheiten einschliesslich, aber nicht beschränkt auf zukünftige globale Wirtschaftsbedingungen, Devisenkurse, gesetzliche Vorschriften, Marktbedingungen, Aktivitäten der Mitbewerber sowie andere Faktoren, die ausserhalb der Kontrolle des Unternehmens liegen. Aufgrund von Rundungen können sich im vorliegenden Bericht bei Summenbildungen und bei der Berechnung von Prozentangaben scheinbare Differenzen ergeben. 4

5 Vertragsentwicklung: Positive Entwicklung Anzahl Verträge Erläuterungen Privat- und Gewerbekunden Strom % Gute Positionierung im intensiven Wettbewerb mit unserem Produkt NaturEnergie Geschäftskunden Strom % Privat- und Gewerbekunden Gas % Geschäftskunden Gas % selektive Auswahl bei intensivem Preiswettbewerb Kundengewinne durch unser klimaneutrales Gas selektive Auswahl bei intensivem Preiswettbewerb Weiterverteiler Strom % Gesamt Strom/Gas % Anstieg insgesamt um Verträge 5

6 Stromabsatz NaturEnergie: Rückgang um 9 %, starker Wettbewerb Geschäftskunden; i. W. witterungsbedingter Rückgang bei Privat/Gewerbekunden Mio. kwh Erläuterungen Privat- und Gewerbekunden % i. W. witterungsbedingter Absatzrückgang Geschäftskunden % Weiterverteiler % Absatzrückgang i.w. aufgrund Kundenverluste (intensiver Preiswettbewerb) i. W. Deutschland (Witterung / Wettbewerb); Schweiz auf Vorjahresniveau Total % Geschäftsjahr Geschäftsjahr

7 Stromabsatz Energiemix: Rückgang um 3 %, Rückgang Schweiz: preisintensiver Wettbewerb Mio. kwh Erläuterungen Geschäftskunden % Deutschland: +5 GWh Schweiz: -68 GWh (Kundenverluste / Preiswettbewerb) Weiterverteiler % i. W. Witterung und Wettbewerb Total % Geschäftsjahr 2018 Geschäftsjahr

8 Nettoerlöse Strom: Rückgang um 5 %, Wettbewerb und Witterung Mio Erläuterungen Privat- und Gewerbekunden % witterungsbedingt tiefer Geschäftskunden % i. W. Absatzrückgang Deutschland und Schweiz Weiterverteiler % Wittterung / Wettbewerb Übriges % i. W. quotenkonsolidierte Gesellschaften und periodenfremde Effekte Nettoerlöse Strom % 8

9 Betriebsertrag:Anstieg um 1 %, Übrige Erlöse Strom (Handelsgeschäft) sowie Dienstleistungen entwickeln sich positiv Mio Erläuterungen Nettoerlöse Strom % siehe Erläuterung Folie Nettoerlöse Strom Übrige Nettoerlöse Strom % i. W. Handelsgeschäft (Menge / Preise) Gaserlöse % i. W. witterungsbedingte Absatzeffekte sowie Preiseffekte Dienstleistungen % i. W. Photovoltaik, Wärme und Energielösungen Andere betriebl. Erträge % i. W. aktivierte Eigenleistungen und Zuschreibungen Erträge Bestandsänderungen 3 0 noch nicht vollständig erbrachte Leistungen Total Betriebsertrag % 9

10 Jahresgewinn: Bewertungseffekte sowie negative Effekte aufgrund Witterung überlagern die positiven Effekte und belasten deutlich Mio Erläuterungen EBIT 18,7 34,6-15,9 Bewertungseffekte belasten Adjusted EBIT 28,4 39,6-11,2 Finanzergebnis -5,2 4,1-9,3 negative Einflussfaktoren (u.a. Witterung) überlagern positive Effekte i. W. negative Bewertung Wertschriften (Kapitalmarkt) und Fremdwährung Ergebnis assoziierte Untern. 0,7 0,5 0,2 Betriebsfremdes Ergebnis 2,1 0,2 2,0 Verkauf nicht betriebsnotwendiger Grundstücke Steuern -3,1-8,7 5,6 Jahresgewinn 13,2 30,6-17,4 10

11 Vom EBIT zum AdjustedEBIT:Bereinigung von - nicht operativen Effekten Personalvorsorge D - Bewertungs- und Einmaleffekte sofern > 2 Mio. Mio Erläuterungen EBIT ED-Gruppe 18,7 34,6-15,9 Personalvorsorge D 11,1-5,6 16,7 Negative Entwicklung Kapitalmarkt führt zu einer negativen Entwicklung des Deckungsvermögens (Bewertungseffekt zum Bilanzstichtag) Adjustments Auflösung Drohverlustrückstellung langfristige Beschaffungsverträge a.o. Wertberichtigung Entwicklungskosten -3,7 0,0-3,7 2,3 0,0 2,3 Steigende Grosshandelspreise führen zu einer Auflösung der Rückstellung (Bewertungseffekt zum Bilanzstichtag) Aktivierte Entwicklungskosten werden zum Bilanzstichtag abgeschrieben (Bewertungseffekt) Projektabbruch Atdorf 0,0 10,6-10,6 Gesamt Adjustments 9,7 5,0 4,7 Abbruch Projekt Neubau Pumpspeicherkraftwerk Atdorf führt in 2017 zu einer einmaligen Belastung mit Projektvorlaufkosten Adjusted EBIT ED-Gruppe 28,4 39,6-11,2 11

12 Adjusted EBIT nach Geschäftseinheiten: Negative Effekte (u.a. Witterung) überwiegen die positiven Einflussfaktoren IST / IST Mio Erläuterung ED-Gruppe 28,4 39,6-11,2 Deutschland 29,0 42,9-13,9 Negativ: Minderproduktion aufgrund historischer Trockenheit, inkl. Preiseffekte Erzeugung: -7; tiefere Erlösobergrenze Netze, Einmaleffekte u.a.: -8; Kostenbelastungen Vertrieb: -4 Positiv: gestiegene Grosshandelspreise: +2; Beiträge Ergebnis- und Effizienzmassnahmen: +3 Neue Geschäftsfelder Negativ: Kosten Aufbau Geschäftsbereich und Einmalkosten: -3-7,1-5,4-1,7 Positiv: Entwicklung PV / Wärme- und Energielösungen: +1 Positiv: Mehrproduktion, gestiegene Grosshandelspreise: +3 Schweiz 7,8 7,2 0,6 Negativ: Regelenergie; SDL, Einmaleffekte:-2 Übriges -1,2-5,1 3,9 i. W. Einmaleffekte in 2017; Rückstellungen Vorruhestand und Altersteilzeit 12

13 Kennzahlenüberblick Mio. bzw. in % Erläuterungen ROCE 5,3% 7,4% berechnet auf dem Adjusted EBIT Eigenkapitalquote 51,6% 52,6% Weiterhin robuste Eigenkapitalquote Nettoinvestitionen Free Cash Flow i. W. Erzeugungs- und Verteilungsanlagen Deutschland und Schweiz operatives Ergebnis, Nettoinvestitionen, Sondereffekt regulatorische Weitergabe Einspeiserungen: -10 Nettofinanzguthaben (+) i.w. Dividende > Free Cash Flow Vollzeitstellen per i.w. Netzbereich Deutschland 13

14 Dividende:Weiterhin hohe Ausschüttungsquote und attraktive Bruttorendite Einheit Jahresgewinn EDH-Aktionäre Mio. 14,3 32,0 Durchschn. ausstehende Aktien Stück Gewinn je Aktie Euro/Aktie 0,43 0,97 Dividende je Aktie CHF/Aktie 0,75 1,00 Dividende je Aktie* EURO/Aktie 0,67 0,85 Ausschüttungsquote** 154% 88% Aktienkurs zum Bilanzstichtag CHF 29,5 26,0 Bruttorendite 2,5% 3,9% * umgerechnet mit Stichtagskurs ** Verhältnis Dividende je Aktie zu Gewinn je Aktie (jeweils in Euro) 14

15 Mitarbeiter Die Energiedienst-Gruppe ist ein wichtiger Arbeitgeber in der jeweiligen Region 986 Personen arbeiten für die Energiedienst-Gruppe (Vorjahr: 994) Örtliche Verteilung Rheinfelden, Lörrach, Weil, Zell, Wehr, Schallstadt Blumberg, Bonndorf, Neustadt, Donaueschingen, LK Waldshut Produktion Hochrhein und Verwaltung Laufenburg EnAlpin und winsun AG, TRITEC (Schweiz und Deutschland) 52 Mitarbeiter befinden sich in einer betrieblichen Ausbildung Ausbildung zum Elektroniker Betriebstechnik / Industriemechaniker / Fachkraft für Lagerlogistik / Anlagenmechaniker für Sanitär-, Heizungs-und Klimatechnik / Elektroniker für Energie-und Gebäudetechnik Ausbildung zum Industriekaufmann/-frau / Fachinformatiker Systemintegration Duales Studium mit Schwerpunkten BWL Industrie / Wirtschaftsinformatik / Produkt-und Innovationsmanagement / Elektrotechnik Kaufmann-, Elektroplaner-, Elektroinstallateur-EFZ (Schweiz) 15

16 Kontakt und Finanzkalender Kontakt Investor Relations Energiedienst Telefon: Finanzkalender Publikation Geschäftsbericht 2018 Montag, 4. März 2019 Generalversammlung Freitag, 29. März 2019; 16:00 Uhr in Laufenburg (CH) Veröffentlichung Halbjahresergebnis 2019 Freitag, 19. Juli 2019 Veröffentlichung Halbjahresbericht 2019 Freitag, 2. August 2019 Für weitere Informationen besuchen Sie unsere Internetseite 16

17 Wir freuen uns auf Ihre Fragen.