Finanzwissen für alle, bitte! FunnyMoney ein Finanzkompetenzprojekt

Finanzwissen für alle, bitte! FunnyMoney ein Finanzkompetenzprojekt Remagen, 3. Dezember 2014

Agenda Motivation Projekt Team Finanzbildung 2

Blitz-Umfrage Halten Sie Finanzwissen für wichtig? Ja Nein Haben Sie Finanzwissen? Ja Nein Ein wenig 3

Motivation These: Finanzwissen ist heutzutage so wichtig wie nie zuvor! Status Quo: Verschiedene Studien zeigen, dass Finanzanalphabetismus in Deutschland weit verbreitet ist! Unser Ziel: Finanzwissen für alle! 4 4

Agenda Motivation Projekt Team Finanzbildung 5

Projekt: FunnyMoney Finanzwissen für alle! Start in 2013 mit der Entrepreneur Challenge an der FH Dortmund Thema: Finanzwissen für Kinder & Jugendliche Soziales Unternehmertum Ausgründung der KT Capital GmbH aus der Fachhochschule Dortmund. Ziel ist die Verbesserung der Finanzbildung mit Spaß und durch einen unabhängigen Wissenstransfer. Auf diesem Weg soll eine nachhaltige Entwicklung, eine faire Bezahlung der Mitarbeiter sowie die Förderung von sozial benachteiligten Kindern und Jugendlichen ermöglicht werden. 6 6

Agenda Motivation Projekt Team Finanzbildung 7

Team 8

Agenda Motivation Projekt Team Finanzbildung 9

Finanzbildung was gehört dazu? 10

Finanzbildung was gehört dazu? Kassensturz Einnahmen-Ausgaben-Check Habe ich (Konsum-)Schulden? Habe ich eine eiserne Reserve? Wieviel ist sinnvoll? Geld sparen Geld investieren Geld ausgeben Meine Wunschliste Zins und Zinseszins Was ist Inflation und reale Rendite? Wie werde ich Investor? Welche Voraussetzungen müssen erfüllt sein? Was sind ETFs und wie kann ich sie nutzen? Wofür lohnt es sich, Geld auszugeben? Was ist der Unterschied zwischen Investition und Konsum? Welche Regeln sollte ich beachten bevor ich Geld ausgebe? Geld spenden Warum spenden Menschen? Gedankenexperiment: Unser kleines Dorf Erzielen einer emotionalen Rendite durch Spenden von Geld oder Zeit? 11

Finanzbildung Geld sparen 12

Blitz-Umfrage Kennen Sie die aktuelle Inflationsrate? Ja Nein 13

Finanzbildung Geld sparen Inflationsrate in Deutschland (1949 2012) 10% 8% 6% 4% 2% 0% -2% -4% -6% -8% Ø 2,47% Quelle: Eigene Darstellung basierend auf Daten von Statista GmbH 14

Finanzbildung Geld sparen Das Risiko der risikolosen Anlage Die anhaltende Niedrigzinsphase und damit verbunden der negative Realzins für risikolose Anlagen führt zum Kapitalverzehr. Quelle: Eigene Darstellung basierend auf Daten von Eurostat und Statista GmbH 15

Finanzbildung Geld sparen Die stille Enteignung der Sparer Wie sind Sparer von den negativen Realzinsen betroffen? Weltweit mehr als 100 Milliarden Euro Verlust an Kaufkraft pro Jahr.* In 23 Ländern sind die Zinsen unter der Inflationsrate** Die Sparer werden enteignet. Das Vermögen verliert real an Wert. * Quelle: Institut der Deutschen Wirtschaft (IDW) und Dekabank i.a.d. Frankfurter Allg. Sonntagszeitung ** Quelle: Weltbank 16

Finanzbildung Geld sparen Der Zinseszins-Effekt (bei positiven Realzinsen) 5.000 4.000 Zinseszinsen Zinsen auf die ursprünglichen EUR 1.000 Ursprünglicher EUR 1.000 3.000 2.000 1.000 0 0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 Quelle: Berk/DeMarzo (2011), Grundlagen der Finanzwirtschaft. 17

Finanzbildung Geld sparen Negativer Zinseszinseffekt Angenommen, wir legen Kapital von 10.000 risikolos an. Damit akzeptieren wir den negativen Realzins von ca. -0,5%... (Zins von ca. 1% abzüglich Inflationsrate von ca. 1,5%) Was geschieht mit unserer Anlage auf realer Ebene? 18

Finanzbildung Geld sparen Negativer Zinseszinseffekt Angenommen, wir legen Kapital von 10.000 risikolos an. Damit akzeptieren wir den negativen Realzins von ca. -0,5%... (Zins von ca. 1% abzüglich Inflationsrate von ca. 1,5%) Was geschieht mit unserer Anlage auf realer Ebene? Nach 5 Jahren 10 Jahren 20 Jahren 30 Jahren Betrag (nominal) 10.500 11.000 12.000 13.500 Betrag (real) 9.750 9.500 9.000 8.600 Substanzverlust (%) 2,5 % 5 % 10% 14 % Quelle: Eigene Berechnungen. Um den Substanzwertverlust auf 8.600 auf die ursprüngliche Summe von 10.000 auszugleichen, ist ein Wertzuwachs von mehr als 16% erforderlich. 19

Finanzbildung Geld sparen Altersvorsorge Der demografische Wandel Steigende Anzahl der Rentner Sinkende Geburtenzahlen 20

Finanzbildung Geld sparen Altersvorsorge Die aktuelle wirtschaftliche Situation 57,6% Das Rentenniveau 55,0% 52,8% 50,0% 48,1% 47,5% 46,5% 43,0% 1980 1990 2000 2008 2010 2014 2018 2030* * Geschätzt 21

Finanzbildung Geld sparen Altersvorsorge Wie viel sind 1.000 EUR in Jahren bei einer Inflation von... wert? Jahre 1% 2% 3% 5 951 906 863 10 905 820 744 15 861 743 642 20 820 673 554 25 780 610 478 30 742 552 412 35 706 500 355 22

Blitz-Umfrage Welche Möglichkeiten gibt es, die Rentenlücke trotzdem zu schließen? 23

Blitz-Umfrage Welche Möglichkeiten gibt es, die Rentenlücke trotzdem zu schließen? Länger arbeiten Monatliche Sparrate erhöhen Höheren Zins erhalten => positiver Realzins! 24

Finanzbildung Geld sparen Geldvermögen Geldvermögen der privaten Haushalte in Deutschland (2012) Bankeinlagen* 42 Geldanlagen bei Versicherungen** 30 Investmentfonds 9 Betriebl. Pensionsrückstellungen 6 Aktien 5 Rentenwerte*** 5 Sonstige Beteiligungen 4 0 5 10 15 20 25 30 35 40 45 Anteil am Geldvermögen in % * Bankeinlagen im In- und Ausland einschließlich sonstige Forderungen; weiterhin inklusive Bargeld. ** Laut Quelle einschl. Pensionskassen und -fonds, berufsständische Versorgungswerke u. Zusatzversorgungseinr. *** Einschließlich Geldmarktpapiere. Quelle: Statistisches Bundesamt, Deutsche Bundesbank, BVR, BVR Volkswirtschaft special, Nr. 8, 04.07.2013, S. 10

Finanzbildung Geld investieren 26

Blitz-Umfrage Bei einer Geldanlage mit hohen Zinsen und Erträgen akzeptiere ich auch ein höheres Risiko. JA Nein 27

Finanzbildung Geld investieren Risiko & Rendite Risikobegriff Definition: Abweichung vom erwarteten Ergebnis Abweichung kann sowohl NEGATIV als auch POSITIV sein. 28

Finanzbildung Geld investieren Risiko & Rendite Schlüsselerkenntnisse Rendite & Risiko gehören zusammen! Risiko hat verschiedene Aspekte (nicht nur negative!) Es existiert ein Risiko der risikolosen Rendite! 29

Finanzbildung Geld investieren Historie verschiedener Anlageklassen Risikoreiche Anlagen (Aktien) Inflationsrate Risikoarme Anlagen (Anleihen) 30

Finanzbildung Geld investieren Risiko & Rendite Schlüsselfragen: Kann ich mir risikobehaftete Anlagen leisten? Kann ich mir risikolose Anlagen leisten? 31

Finanzbildung Geld investieren Risiko & Rendite Kosten des Versäumnisses Annahmen für den Vergleich Eiserne Reserve ist ausreichend vorhanden keine (Konsum-)Schulden! Betrachtung vor Steuern und Transaktionskosten Risikoloser Bank Sparplan 2% Risikobehafteter ETF Sparplan 8% Differenz Monatliche Sparrate ( ) 100 100 Betrag nach 15 Jahren 20.977 33.994 13.017 Betrag nach 20 Jahren 29.473 57.294 27.821 Betrag nach 30 Jahren 49.209 141.831 92.622 Quelle: Eigene Berechnungen. 32

Finanzbildung Geld investieren Zeithorizont Welche Rolle spielt der Zeithorizont? Investitionen in die Finanzmärkte sollten einen langfristigen Zeithorizont haben (> 10 Jahre) Je länger der Zeithorizont ist, desto geringer wird die Wahrscheinlichkeit, dass das Investment (wenn breit gestreut) verlustreich ist. Deutsches Aktieninstitut: Renditedreieck DAX 33

Finanzbildung Geld investieren Vermögensaufteilung Ihr optimales Depot orientiert sich an Ihrer Risikoeinstellung! Hohe Risiko-/Renditenerwartung Niedrige Risiko-/Renditeerwartung Portf. Portf. Portf. Portf. Portf. Portf. Portf. Portf. Portf. Portf. 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 Anteil risikofreie Anlage 0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 70% 80% 90% Anteil Weltportfolio 100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% Maximaler jährlicher Verlust (geschätzt) 25% 22% 20% 17% 14% 9% 8% 6% 4% 2% Max. kumulativer Verlust über 2 J. (geschätzt) 45% 40% 36% 31% 25% 16% 14% 11% 7% 3% Langfristig reale erwartete Rendite p.a. 9,3% 8,7% 8,1% 7,5% 6,8% 6,1% 5,4% 4,6% 3,9% 3,1% Notwendiger Mindestanlagenhorizont in Jahren 11 10 9 8 7 6 4 3 2 2 Anmerkung: Die genannten erwarteten Renditen sind inflationsbereinigt, berücksichtigen aber nicht Transaktionskosten und Steuern. Quelle: Kommer, Gerd (2011): Souverän investieren mit Indexfonds und ETFs 34

Finanzbildung Geld investieren Umgang mit Schwankungen 35 Quelle: http://www.faz.net, 27.06.2013

Finanzbildung Geld investieren Cost-Average-Effekt (Durchschnittskosten-Effekt) Beispiel: Einmalanlage von 16.700 in den DAX vs. 167 monatliche Einlagen von je 100 in den DAX (Januar 2000 bis Oktober 2013) Quelle: VZ VermögensZentrum GmbH 36

Finanzbildung Geld investieren Masterplan Vermögensaufbau für Privatanleger (1) Überblick über finanzielle Situation Cashflows und Status Quo Optimierung der finanziellen Situation Monatliche Analyse der Ein- und Ausgaben Private Bilanz erstellen (Konsum-)Schulden tilgen Bis zur Tilgung der Schulden Dispo zugunsten günstigerer Alternativen meiden! Sparen statt finanzieren! Finanzierungsverträge nur nach sorgfältiger Prüfung abschließen! Eiserne Reserve anlegen Tägliche Verfügbarkeit ist oberstes Prinzip! Verzinsung spielt untergeordnete Rolle Drei Nettomonatsgehälter als Richtwert 37

Finanzbildung Geld investieren Masterplan Vermögensaufbau für Privatanleger (2) Versicherungen prüfen (inkl. Altersvorsorgesituation) Überversicherung meiden Versorgungslücke ermitteln Risikolose versus risikobehaftete Anlagen prüfen Wieviel risikolose Rendite kann ich mir leisten? Investieren an der Börse als ein Baustein des Vermögensaufbaus Nur Geld investieren welches nicht kurzfristig gebraucht wird Ausreichender Zeithorizont - min. 10 Jahre! Auf Stock Picking verzichten => breit streuen (Diversifikation) Auf Market Timing verzichten! Regelmäßige Investitionen => Cost-Average-Effekt nutzen! Gebühren beachten => ETFs wählen (z.b. www.justetf.de) Rebalancing (1x pro Jahr) 38

Finanzbildung Schlüsselerkenntnis Lieber eine Stunde über Geld nachdenken, als eine Stunde für Geld arbeiten. J. D. Rockefeller 39

Finanzbildung Geld spenden 40

Finanzbildung Geld spenden Ein Gedankenexperiment Unser kleines Dorf * Angenommen, in unserem globalen Dorf leben 100 Menschen. Jedes Jahr stirbt 1 Mensch und 2-3 werden geboren. Wie viele Autos gibt es? Es gibt 11 Autos (und genauso viele private Handfeuerwaffen.) Mindestens 28 Menschen sind fehlernährt, wie viele hungern, wie viele sind fettleibig? 17 Menschen hungern, 11 sind fettleibig. * Quelle: Nussbaumer, et al. (2010): Unser kleines Dorf eine Welt mit 100 Menschen 41

Finanzbildung Geld spenden Ein Gedankenexperiment Unser kleines Dorf * 15 Menschen leben in Slums, 20 ohne Zugang zu sauberem Trinkwasser und 45 ohne ausreichende sanitäre Versorgung. Wie viele Kinder zwischen 5 und 14 Jahren leben in unserem Dorf und wie viele davon müssen arbeiten um zu überleben? Es gibt 20 Kinder zwischen 5 und 14, 4 müssen arbeiten um zu überleben. 61% des gesamten Konsums entfällt auf wie viele Menschen? 61% Konsum entfallen auf 12 Menschen, 39% auf die restlichen 88 Menschen. * Quelle: Nussbaumer, et al. (2010): Unser kleines Dorf eine Welt mit 100 Menschen 42

Finanzbildung Geld spenden Ein Gedankenexperiment Unser kleines Dorf * Unser Ressourcenverbrauch nimmt zu. Eigentlich könnten hier inzwischen nur noch 85 Menschen hier wohnen. Wie viele Menschen könnten nach nordamerikanischem und wie viele nach südasiatischem Lebensstil hier wohnen? Nordamerika: Südasien: 22 240 Bei uns leben 45 Menschen von weniger als 2$ pro Tag. Wie viele Personen besitzen 50% des gesamten Vermögens? 2 Personen 50 Menschen hingegen besitzen 1% des Gesamtvermögens. * Quelle: Nussbaumer, et al. (2010): Unser kleines Dorf eine Welt mit 100 Menschen 43

Herzlichen Dank für Ihre Aufmerksamkeit! 44

Kontakt Prof. Dr. Katrin Löhr Almut Freisen Fachhochschule Dortmund Emil-Figge-Str. 44 44227 Dortmund KT Capital GmbH Im Zollhafen 24 50678 Köln Tel. +49 (0) 221 650 78 443 Fax +49 (0) 221 650 78 450 katrin.loehr@my-funnymoney.com www.my-funnymoney.com 45