Zusammenfassung Verbandstreffen im BMWi am 20.05.2011 Dieses Werk einschließlich aller seiner Teile ist urheberrechtlich geschützt. Jede Verwertung außerhalb der engen Grenzen des Urheberrechtsgesetzes ist ohne Zustimmung der Mandatare Euler Hermes Kreditversicherungs-AG und PricewaterhouseCoopers AG WPG unzulässig und strafbar. Das gilt insbesondere für Vervielfältigungen, Übersetzungen, Mikroverfilmungen und die Einspeicherung und Verarbeitung in elektronischen Systemen. Berlin, 20.05.2011
Neues OECD-Entgeltsystem (1) Merkmale der Umsetzung Neue Entgeltsätze, im Vergleich zu derzeitigem nationalen System: Niedriger für politische Risiken und beste wirtschaftliche Risiken Tendenziell höher für schlechtere wirtschaftliche Risiken Keine Unterscheidung zwischen Banken- und Käuferkategorien Neue Kategorie Better Than Sovereign (BTS / SOV+) Abweichende Berücksichtigung von Sicherheiten bei der Entgeltfestlegung Anzahl der Käuferkategorien variiert über Länderkategorien Zuordnung zu Käuferkategorie erfolgt individuell durch ECA Aufkommenstrale Umsetzung Seite 2
Neues OECD-Entgeltsystem (2) Kategorisierung Externes Rating stärker gewichtet Separate Berücksichtigung der Sicherheiten ( Credit Enhancements ; CE) Feste Vorgabe akzeptierter Sicherheiten, i.d.r. dingliche Sicherheiten Nicht mehr bei der Kategorisierung, sondern unmittelbar bei Entgeltberechnung in Einzelfällen auch komplexere Besicherungskonzepte (insbes. Nicht-Standard- Geschäfte) Ausnahme: Projektfinanzierung Seite 3
Neues OECD-Entgeltsystem (3) Kurzfrist-Transaktionen Anpassung der Entgeltsätze im Kurzfristbereich Nicht von OECD-Regelung erfasst, aber Vereinheitlichung der Systematiken: Anpassung der Anzahl der Kategorien Kreditlaufzeit 0 Monate: Mittelwerte zwischen igen BKund KK-Sätzen Längere Kreditlaufzeiten (bis 23 Monate): Angleichung der Entgeltsätze an OECD-Sätze für 24 Monate Aufkommenstrale Umsetzung Seite 4
Neues OECD-Entgeltsystem (4) Aktueller Stand Vollzogene Schritte: Kategorisierungsverfahren überarbeitet Käufer-/Bankkategorien zusammengelegt Entgeltberechnungsformeln nach OECD-Vorgaben entwickelt (mittel-/langfristige Risikolaufzeiten) Entgeltberechnungsformeln für kurzfristige Risikolaufzeiten festgelegt Zurzeit parallele Kategorisierung Präsentationsreihe begonnen Entgelt-Flyer Seite 5
Neues OECD-Entgeltsystem (5) Weitere Schritte Geplante Schritte: Entgelt-Indikation ab 01.07.2011 Bereitstellung eines Berechnungs-Tools Überarbeitung des Verzeichnisses der Gebühren und Entgelte Hermesdeckungen spezial zum en Entgeltmodell Weitere Präsentationsveranstaltungen: Bankentage Weitere Möglichkeit: Verbandsveranstaltungen Informationskampagne bis September 2011 Seite 6
Erstes Beispiel Standardtransaktion Länderkategorie 3 Risikolaufzeit 5 Jahre dingliche Sicherheiten KK 4: 3,82 % CC 4: 4,51 % mit CE: 4,32 % CC 3: 3,64 % mit CE: 3,53 % Seite 7
Zweites Beispiel Standardtransaktion Länderkategorie 3 Risikolaufzeit 6 Monate KK 3: 1,07 % CC 3: 1,06 % CC 2: 0,97 % Seite 8
Drittes Beispiel Standardtransaktion Länderkategorie 7 Risikolaufzeit 5 Jahre dingliche Sicherheiten KK 3: 8,25 % CC 1: 7,77 % mit CE: 7,72 % Seite 9
Viertes Beispiel Standardtransaktion Länderkategorie 7 Risikolaufzeit 6 Monate KK 2: 2,71 % CC 1: 2,71 % CC0: 2,55 % Seite 10
Fünftes Beispiel Standardtransaktion Länderkategorie 0 Risikolaufzeit 5 Jahre KK 2: 1,35 % CC 2: 1,79 % CC 1: 1,35 % CC 0: 0,80 % Ergebnis muss durch Markttest verifiziert werden Seite 11
Sechstes Beispiel Transaktion mit Bankenrisiko Länderkategorie 3 Risikolaufzeit 5 Jahre BK 3: 2,62 % CC 3: 3,64 % CC 2: 3,17 % (CC 1: 2,61 %) Seite 12
Siebtes Beispiel Transaktion mit Bankenrisiko Länderkategorie 3 Risikolaufzeit 6 Monate BK 3: 0,90 % CC 3: 1,06 % CC 2: 0,97 % Seite 13
Achtes Beispiel Transaktion mit Bankenrisiko Länderkategorie 7 Risikolaufzeit 5 Jahre BK 3: 7,55 % CC 1: 7,77 % Seite 14
Neuntes Beispiel Transaktion mit Bankenrisiko Länderkategorie 7 Risikolaufzeit 6 Monate BK 3: 2,66 % CC 1: 2,71 % Seite 15
Zehntes Beispiel Transaktion mit Bankenrisiko Länderkategorie 3 Risikolaufzeit 5 Jahre BK 1: 2,32 % CC 1: 2,61 % CC 0: 2,07 % Seite 16
Seite 17 Marktfähige Risiken
Marktfähige Risiken: Aktueller Stand im Hinblick auf Folgemaßnahmen Ende 2010: Freiwillige Selbstverpflichtung der PKV zur Übernahme der APG-Limite für EU- und Kern-OECD- Staaten ohne erte Bonitätsprüfung für mind. 6 Monate Bisher keine Streitfälle bei der hierfür eingesetzten Ombudsstelle des BMWi Limitübernahme verlief auch nach Einschätzung der PKV problemlos Escape Clause wurde am 21.12.2010 für 5 EU-Länder verlängert (Bulgarien, Rumänien, Island, Lettland, Litauen) Lieferungen und Leistungen können zu kurzfristigen Zahlungsbedingungen bis 30.06.2012 über die Exportkreditgarantien abgesichert werden, sofern der Vertrag in 2011 geschlossen wurde Seite 18
Stand der Überlegungen zur Nachfolgeregelung für das Kurzfristgeschäft Auslaufen des Temporary Frameworks (vereinfachte Escape Clause-Regelung) zum 31.12.2011, danach greift ursprüngliche Kommissionsmitteilung für das Kurzfristgeschäft bis zum 31.12.2012 Nachfolgeregelung für das Kurzfristgeschäft ab dem 01.01.2013 erforderlich EU-Kommission hat Marktstudie zur Aufnahme des Ist-Zustandes in Auftrag gegeben Flankierung durch Questionnaires der EU Kommission an die Mitgliedsstaaten Jüngste Wirtschaftskrise zeigte Notwendigkeit eines zukunftsfähigen Modells für das Kurzfristgeschäft der staatlichen ECAs, das die Interessen der Stakeholders berücksichtigt und strukturelle Deckungslücken vermeidet Seite 19