Nordea Fund of Funds, SICAV Monatsbericht August 2008
Fund of Funds Balanced Fondsdaten Manager Fondsmanager seit Basiswährung Kurs Fondsvolumen (Mio. EUR) Anzahl der Positionen Geschäftsjahresende ISIN WKN Bloomberg Auflagedatum Morningstar Fonds-Ranking Richard Ritschel 01.10.2007 EUR 116,67 17 20 31. Dezember LU0091716570 989078 FRONBAB LX 03.11.1998 * Quelle: Morningstar Offshore and International Funds database ** * Anlagestrategie Der Fonds richtet sich an Anleger, die einen stetigen Kapitalzuwachs durch ein beträchtliches Engagement an den Aktienmärkten bei geringer Renditevolatilität anstreben. Der Fonds wird aktiv auf der Grundlage einer Philosophie verwaltet, in deren Zentrum der Gesamtertrag steht. Anlageentscheidungen beruhen auf Szenarien und tragen stets dem Faktor Zeit und einem gewissen Maß an Unsicherheit Rechnung. Die Szenarien können die Form einer allgemeinen Stimmung, eines neuen Trends, einer saisonalen oder regionalen Auswirkung oder spezifischere Formen haben. Dabei handelt es sich um Faktoren, die den Fondsmanager zu potenziellen Anlagemöglichkeiten hinführen. Die Anlageentscheidung hängt schließlich davon ab, in welchem Ausmaß der Fondsmanager von diesen Szenarios überzeugt ist. Bei den ausgewählten Anlageinstrumenten handelt es sich um Fonds von Nordea oder externen Verwaltern. Der Schwerpunkt liegt dabei auf der Diversifizierung und der konsequenten Anwendung des Anlagestils. Performance in % Zeitraum EUR* Index** Laufendes Jahr 1 Monat 3 Monate -6,29 3,09-1,49-5,73 3,99-1,04 1 Jahr 3 Jahre 5 Jahre Seit Auflage -7,81 0,45 13,64 16,67-8,14 0,08 12,37 24,89 *Basiswährung **Index in Basiswährung Schlüsselzahlen - 3 Jahre 31.08.2005-29.08.2008 Jahresrendite in % Jährliche Standardabweichung R Squared Sharpe ratio Jensen's Alpha Beta Tracking error in % Information ratio Fund 0,15 7,72 0,85-0,41 0,30 1,03 4,07 0,03 *AA Balanced Index **Risikoloser Zinssatz in % :2,5 Index* 0,03 6,40-0,51 Performance (in Basiswährung, indexiert auf 100) 116 112 108 104 100 96 29.07.2005 31.07.2006 31.07.2007 31.07.2008 Balanced AA Balanced Index Größte Positionen in % Portfolio-Allokation in % Pimco Total Return Bond Fund I Acc 17,26 Offene Aktienfonds 62,32 Ishares Iboxx LSC2.5-5.5 DE 12,49 Offene Rentenfonds 28,73 DZ Intl Starcap Argos Dis 8,78 Freie Mittel 8,95 Universal Invest WFBV Bond Fund 8,45 Empty Allianz Glob Inv GBL Strat US Equity 6,06 Empty UBS Lux Equity Fund - Canada 5,11 Indexchange Nikkei 225 ETF 4,54 Threadneedle ICVC - American Fund 4,38 Janus Capital US Strategic Value Fund 4,20 Cazenove Pan Europe Fund X EUR 3,81
Fund of Funds Conservative Fondsdaten Manager Fondsmanager seit Basiswährung Kurs Fondsvolumen (Mio. EUR) Anzahl der Positionen Geschäftsjahresende ISIN WKN Bloomberg Auflagedatum Morningstar Fonds-Ranking Richard Ritschel 01.10.2007 EUR 110,82 6 19 31. Dezember LU0091716737 989079 FRONCOB LX 03.11.1998 * Quelle: Morningstar Offshore and International Funds database ** * Anlagestrategie Der Fonds strebt die Erhaltung des angelegten Kapitals und die Erzielung einer angemessenen Anlagerendite an. Gemäß dem Anlageziel wird das Nettovermögen in offenen Zielfonds angelegt, die hauptsächlich in Aktien, Anleihen, Geldmarktanlagen und anderen übertragbaren Wertpapieren investiert sind. Der Fonds wählt seine Zielfonds aus einem äußerst breiten Spektrum von Anlagefonds, um auf diese Weise ein Portfolio zusammenzustellen, das ein ideales Risiko-Rendite-Verhältnis aufweist. Die Zusammensetzung des Portfolios richtet sich nach der von der Verwaltungsgesellschaft erwarteten Marktentwicklung und spiegelt jederzeit die für Anleger mit einem bestimmten Risikoprofil empfohlene Vermögensaufteilung wider. Das Anlagerisiko wird dadurch vermindert, dass wir in eine breite Palette von Zielfonds investieren, die ihrerseits ebenfalls den Anforderungen der Risikostreuung genügen müssen. Daher stellt der Fonds eine außergewöhnlich gut diversifizierte Anlage dar. Daneben darf der Fonds in sämtlichen Währungen, in denen Anlagen getätigt werden, zusätzliche Barmittel halten. Performance in % Zeitraum EUR* Index** Laufendes Jahr 1 Monat 3 Monate -2,93 2,44-0,06-1,37 3,14 1,07 1 Jahr 3 Jahre 5 Jahre Seit Auflage -2,76-1,65 10,30 10,82-2,54 2,08 10,19 31,03 *Basiswährung **Index in Basiswährung Schlüsselzahlen - 3 Jahre 31.08.2005-29.08.2008 Jahresrendite in % Jährliche Standardabweichung R Squared Sharpe ratio Jensen's Alpha Beta Tracking error in % Information ratio Fund -0,55 5,65 0,68-0,68-1,06 1,05 4,11-0,30 *AA Conservative Index **Risikoloser Zinssatz in % :2,5 Index* 0,69 3,75-0,69 Performance (in Basiswährung, indexiert auf 100) 112 110 108 106 104 102 100 98 96 94 29.07.2005 31.07.2006 31.07.2007 31.07.2008 Conservative AA Conservative Index Größte Positionen in % Portfolio-Allokation in % Pimco Total Return Bond Fund I Acc 17,24 Offene Rentenfonds 38,88 Ishares Iboxx LSC2.5-5.5 DE 11,17 Offene Aktienfonds 37,19 DZ Intl Starcap Argos Dis 9,98 Offene Rentenfonds 7,92 Universal Invest WFBV Bond Fund 9,82 Freie Mittel 16,02 Ishares Iboxx LSC1.5-2.5 DE 8,84 Empty Frankfurt TST Inv FT Accugeld 7,92 Allianz Glob Inv GBL Strat US Equity 3,20 DWS Dollarrenta 2,98 UBS Lux Equity Fund - Canada 2,51 Janus Capital US Strategic Value Fund 2,08
Fund of Funds Value Masters Fund Fondsdaten Manager Fondsmanager seit Basiswährung Kurs Fondsvolumen (Mio. EUR) Anzahl der Positionen Geschäftsjahresende ISIN WKN Bloomberg Auflagedatum Morningstar Fonds-Ranking Richard Ritschel 01.10.2007 EUR 99,25 8 11 31. Dezember LU0091716497 989077 FRONAGB LX 03.11.1998 * Quelle: Morningstar Offshore and International Funds database * * Anlagestrategie Der Fonds eignet sich für Anleger, die sich in erster Linie in Aktien engagieren wollen, wobei das Risiko durch Beimischung von festverzinslichen und anderen Anlageklassen wie Diversifizierungsanlagen aktiv reduziert werden soll. Der Fonds wird aktiv verwaltet und verfolgt eine Total-Return-Strategie. Der Fonds wird aktiv auf der Grundlage einer Philosophie verwaltet, in deren Zentrum der Gesamtertrag steht. Anlageentscheidungen beruhen auf Szenarien und tragen stets dem Faktor Zeit und einem gewissen Maß an Unsicherheit Rechnung. Die Szenarien können die Form einer allgemeinen Stimmung, eines neuen Trends, einer saisonalen oder regionalen Auswirkung oder spezifischere Formen haben. Dabei handelt es sich um Faktoren, die den Fondsmanager zu potenziellen Anlagemöglichkeiten hinführen. Die Anlageentscheidung hängt schließlich davon ab, in welchem Ausmaß der Fondsmanager von diesen Szenarios überzeugt ist. Bei den ausgewählten Anlageinstrumenten handelt es sich um Fonds von Nordea oder externen Verwaltern. Der Schwerpunkt liegt dabei auf der Diversifizierung und der konsequenten Anwendung des Anlagestils. Performance in % Zeitraum EUR* Index** Laufendes Jahr -17,28 1 Monat 1,87 3 Monate -9,70 1 Jahr 3 Jahre 5 Jahre Seit Auflage *Basiswährung **Index in Basiswährung -20,56-10,55 4,33-0,75 Performance (in Basiswährung, indexiert auf 100) 125 120 115 110 105 100 95 Schlüsselzahlen - 3 Jahre 31.08.2005-29.08.2008 Jahresrendite in % Jährliche Standardabweichung Fund -3,65 10,54 Index* 90 85 29.07.2005 31.07.2006 31.07.2007 31.07.2008 Value Masters Fund R Squared Sharpe ratio Jensen's Alpha Beta Tracking error in % Information ratio -0,66 Portfolio-Allokation in % Offene Aktienfonds Offene Rentenfonds Freie Mittel Empty Empty 82,51 8,92 8,57
Notizen
www.nordea.de Die genannten Teilfonds sind Teil von Nordea Fund of Funds, SICAV, einem Anlagefonds luxemburgischen Rechts, welcher der EG-Richtlinie 85/611/EWG vom 20. Dezember 1985 entspricht. Den ausführlichen und die vereinfachten Nordea Fund of Funds, SICAV-Verkaufsprospekte und unseren aktuellen Jahresbericht/Halbjahresbericht erhalten Sie kostenlos bei unserer Vertriebsstelle in Luxemburg, Nordea Investment Funds S.A., 562, rue de Neudorf, Postfach 782, L-2017 Luxemburg oder bei der Zahl- und Informationsstelle in Deutschland (auch in Papierform) oder bei den berechtigten Vertriebsstellen. Nordea Investment Funds S.A. veröffentlicht ausschließlich produktbezogene Informationen und erteilt keine Anlageempfehlungen. Wertentwicklungen in der Vergangenheit sind keine Garantie für zukünftige Erträge. Der Nettoinventarwert pro Anteil bei Rücknahme kann unter dem Nettoinventarwert pro Anteil bei Ausgabe liegen. Der Wert der Anteile kann schwanken und wird nicht garantiert. Fonds, die in Schwellenländer anlegen, sind größeren Kursschwankungen ausgesetzt. Fremdwährungsanlagen sind Wechselkursschwankungen unterworfen. Herausgeber: Nordea Investment Funds S.A., 562, rue de Neudorf, Postfach 782, L-2017 Luxemburg. Ergänzende Informationen für Anleger in Deutschland: Zahl- und Informationsstelle in Deutschland ist Nordea Bank Finland Plc, Niederlassung Deutschland, Grüneburgweg 119, D-60323 Frankfurt. Wertentwicklung errechnet von Nettoanteilswert zu Nettoanteilswert in der jeweiligen Fondswährung, bei Wiederanlage der Erträge, ohne Berücksichtigung des Ausgabeaufschlages oder der Rücknahmegebühr. Stichtag dieser Angaben ist das Ende des Berichtszeitraums. Quelle: Nordea Investment Funds S.A., falls nicht anders erwähnt.