BEKO Holding AG Quartalsbericht 3/99 Das seit Juni 1999 am Frankfurter Neuer Markt notierte Unternehmen ist mit ihren beiden Geschäftsfeldern BEKO Die ComputerLeute und BEKO ENGINEERING in den Bereichen Consulting, Software- Entwicklung, PC- und Netzwerk-Betreuung bzw. Planung und Konstruktion auch im Rahmen kompletter Outsourcing-Lösungen tätig. BEKO steigert Gewinn und Umsatz in den ersten 9 Monaten 1999 Der Umsatz der BEKO Holding AG betrug in den Monaten 1-9 1999 ATS 826,6 Mio ( 60,1 Mio). Dies bedeutet eine Steigerung von 24,3 % (ATS 665 Mio ( 48,3 Mio)) gegenüber dem Vergleichszeitraum des Vorjahres. Eine regionale Gliederung zeigt, daß Österreich mit mehr als 80 % der Umsatzerlöse der wichtigste Absatzmarkt ist, gefolgt von Deutschland, wo BEKO derzeit mit 2 Standorten in München und Frankfurt vertreten ist. Im Vergleichs-Zeitraum konnte der Konzerngewinn um 27% von ATS 95,6 Mio ( 7,0 Mio) auf ATS 121,4 Mio ( 8,8 Mio) gesteigert werden. Der Betriebserfolg (EBIT) erreichte in den ersten drei Quartalen 1999 ATS 75,028 Mio. ( 5,5 Mio), dies bedeutet einen Rückgang um 7,53 % gegenüber den ersten drei Quartalen des Vorjahres. Ursache für diesen Rückgang ist die angespannte Situation auf dem IT- Personalmarkt. Steigende Personalkosten können nur langsam in den Preisen untergebracht werden und beeinträchtigen dadurch vorübergehend den Betriebserfolg. Zusätzlich war das 3. Quartal noch durch indirekte Kosten aus dem IPO belastet. Fortschreitende Y2K-Lähmung führt zu Projektrückstau Entgegen den ursprünglichen Erwartungen der Branche wurden im 3. Quartal kundenseitig Projekte, die im Zusammenhang mit dem Jahreswechsel stehen, aufgrund der generell vorherrschenden Unsicherheit zurückgestellt. Die BEKO Holding AG rechnet damit, daß sich dieser Projektrückstau auflöst und diese Projekte im Jahresverlauf 2000 beauftragt werden. BEKO Holding AG verfolgt eine langfristige, gezielte Akquisitionspolitik Wie bereits anläßlich des Börseganges dargestellt, konzentriert sich die BEKO Holding AG vornehmlich auf die Vorbereitung und Abwicklung größerer Akquisitionen. In dem sich abzeichnenden Konzentrationsprozeß innerhalb der IT-Branche im deutschen Sprachraum plant BEKO eine führende Rolle zu spielen. Dieser Strategie folgend wurde zeitgerecht ein hoher Cash-Bestand, der derzeit ATS 878,4 Mio ( 63,8 Mio) beträgt, aufgebaut. Die BEKO Holding AG ist damit im Vergleich zu ihren Mitbewerbern in der ausgezeichneten Lage, kurzfristig auf auftretende Marktschwächen zu reagieren und größere Akquisitionen zu tätigen. Zielobjekte dieser Akquisitionen sind IT-Unternehmen, die das Leistungsspektrum von BEKO komplementär ergänzen oder einen attraktiven Standort mit breitem Kundenzugang ausweisen. Ausblick Aus heutiger Sicht wird sich die Y2K-Lähmung mit dem Jahreswechsel 2000 auflösen. Der Vorstand der BEKO Holding AG erwartet, bedingt durch den Projektstau im 2. Halbjahr 1999, für das Geschäftsjahr 2000 wieder eine dynamischere Marktentwicklung, die sich auch auf den Geschäftsverlauf der BEKO Holding AG positiv auswirken wird. Der Vorstand beabsichtigt im Jahr 2000 den eingeschlagenen Wachstumskurs konsequent fortzusetzen. Schwerpunkt wird der weitere Marktausbau in Deutschland sein, wo die Gründung weiterer Tochtergesellschaften geplant ist. Die organisatorischen Reformen bedingt durch den Börsegang, sind großteils umgesetzt und zeigen bereits positive Wirkungen. Die klare Konzentration der Holding auf ihre strategische Leitungsfunktion und die in Aussicht stehenden Akquisitionen bilden das Fundament für die weitere Wachstumsstrategie.
Bilanz Quartalsbericht 3/99 A k t i v a 30.09.99 30.09.99 31.12.98 31.12.98 T ATS T EUR T ATS T EUR A. ANLAGEVERMÖGEN I. IMMAT. VERMÖGEN 757,49 55,05 0,00 0,00 II. SACHANLAGEN 138.505,00 10.065,55 117.185,45 8.516,20 III. FINANZANLAGEN 60.078,76 4.366,09 57.875,44 4.205,97 Summe Anlagevermögen 199.341,25 14.486,69 175.060,89 12.722,17 B. UMLAUFVERMÖGEN I. VORRÄTE 0,00 0,00 232,89 16,92 II. FORDERUNGEN U. SONST. VERMÖGEN 235.725,66 17.130,85 169.338,97 12.306,34 III. IV. WERTPAPIERE UND ANTEILE KASSENBESTAND, GUTHABEN BEI KREDITINSTITUTEN Summe Umlaufvermögen 7.454,40 541,73 20.127,18 1.462,70 878.369,77 63.833,62 86.133,30 6.259,55 1.121.549,83 81.506,20 275.832,34 20.045,52 C. LATENTE STEUERN 35.791,88 2.601,10 12.806,00 930,65 D. RECHNUNGSABGRENZ UNG 311,78 22,66 310,00 22,53 Summe Aktiva 1.356.994,74 98.616,65 464.009,23 33.720,87 P a s s i v a 30.09.99 30.09.99 31.12.98 31.12.98 T ATS T EUR T ATS T EUR A. EIGENKAPITAL I. Grundkapital 82.561,80 6.000,00 5.000,00 363,36 II. Kapitalrücklagen 767.299,48 55.761,83 205,00 14,90 III. Gewinnrücklagen 38.851,63 2.823,46 35.941,77 2.611,99 IV. Konzernergebnis 121.347,61 8.818,67 116.968,13 8.500,41 Summe EK 1.010.060,52 73.403,96 158.114,90 11.490,66 B. RÜCKSTELLUNGEN 224.256,54 16.297,36 177.931,94 12.930,82 C. VERBINDLICHKEITEN 122.677,68 8.915,33 127.962,39 9.299,39 Summe Passiva 1.356.994,74 98.616,65 464.009,23 33.720,87 Kennzahlenübersicht 1-9/1998 1-9/1999 1-9/ 1998 1-9/ 1999 Veränderung in Mio ATS in Mio Euro in Mio ATS in Mio Euro in % Umsatzerlöse 665,1 48,3 826,6 60,1 24,3% EBDIT 96,2 7,0 93,7 6,8-2,6% EBIT 81,1 5,9 75,0 5,5-7,5% EBIT Marge in % 12,2% 9,1% EGT 81,8 5,9 93,0 6,8 13,7% Periodenüberschuß 52,6 3,8 86,1 6,3 63,6% Konzerngewinn 95,6 6,9 121,3 8,8 26,9% Mitarbeiter Ø 855 1.089 27,4%
Konzerngewinn- und Verlustrechnung vom 01.01.1999 bis zum 30.09.1999 01-09/1999 01-09/1998 T ATS T EUR T ATS T EUR 1. Umsatzerlöse 826.630,61 60.073,59 665.061,62 48.331,91 2. sonstige betriebliche Erträge 7.187,05 522,30 8.343,78 606,37 3. Aufw. f. Mat. u. sonst. bezogene Leistungen -8.842,03-642,58-11.016,32-800,59 4. Personalaufwand -514.523,27-37.391,86-392.068,00-28.492,69 5. Abschreibungen auf Sachanlagen -18.631,38-1.354,00-15.020,36-1.091,57 6. sonst. betr. Aufwendungen -216.793,30-15.754,98-174.162,35-12.656,87 7. Betriebsergebnis 75.027,68 5.452,47 81.138,37 5.896,56 8. Erträge aus Beteiligungen 0,00 0,00 747,95 54,36 9. Erträge aus anderen WP des Finanzanlagevermögens 309,42 22,49 443,82 32,25 10. sonstige Zinsen und ähnliche Erträge 8.877,23 645,13 1.087,12 79,00 11. Erträge aus Finanzanlagen u. WP des UV 30.675,58 2.229,28-152,15-11,06 12. Aufwendungen aus Finanzanlagen und aus Wertpapieren des UV -127,81-9,29-375,19-27,27 13. Zinsen und ähnliche Aufwendungen -21.732,72-1.579,38-1.051,58-76,42 14. Finanzergebnis 18.001,68 1.308,23 699,98 50,87 15. EGT 93.029,36 6.760,71 81.838,35 5.947,42 16. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag -6.935,85-504,05-29.223,48-2.123,75 17. Versteuertes Ergebnis 86.093,52 6.256,66 52.614,87 3.823,67 18. Auflösung von Gewinnrücklagen 0,00 0,00 1.606,17 116,72 19. Zuweisung zu Gewinnrücklagen -2.909,86-211,47-3.674,04-267,00 20. Periodenergebnis 83.183,66 6.045,19 50.546,99 3.673,39 21. Ergebnisvortrag aus dem Vorjahr, Umwandlung in Grundkapital, Gewinnausschüttung 38.163,95 2.773,48 45.095,76 3.277,24 22. Konzernergebnis 121.347,61 8.818,67 95.642,75 6.950,63
CASH FLOW STATEMENTS CASH FLOW AUS DEM OPERATIVEN BEREICH 30.09.99 30.09.98 in TATS in TATS Cash Flow aus dem Ergebnis Jahresüberschuß 86.094 52.615 - Erträge aus Anlagenabgang -32-72 + Abschreibungen auf Sachanlagen 18.523 15.020 + Abschreibung immaterielles Vermögen 108 0 + Abschreibungen auf Finanzanlagen 0 11 + Dotierung / - Auflösung Abfertigungsrückstellungen 16.749 15.014 + Dotierung / - Auflösung Pensionsrückstellungen 903 3.407 Veränderung der langfristigen Rückstellungen 17.652 18.421 Cash Flow aus dem Ergebnis 122.345 85.995 Veränderung der Kapitalbindung im Umlaufvermögen fertige Erzeugnisse und Waren 233 1.175 noch nicht abrechenbare Leistungen 0 1.209 Veränderung Vorräte 233 2.384 Forderungen aus Lieferungen und Leistungen -57.670-56.977 Forderungen gegenüber Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht -54 648 sonstige Forderungen und Vermögensgegenstände -8.662-5.211 Veränderung Forderungen -66.386-61.540 Sonstige Wertpapiere und Anteile 12.673-3.380 Latente Steuern -22.986-6.544 Rechnungsabgrenzungsposten -2-4 -76.468-69.084 Veränderung der Aufbringung betriebsbedingter Fremdmittel Steuerrückstellungen -4.861 4.947 sonstige Rückstellungen 33.534 44.140 Veränderung der kurzfristigen Rückstellungen 28.673 49.087 Erhaltene Anzahlungen auf Bestellungen 70 0 Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen -12.873-12.216 Verbindlichkeiten gegenüber Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht 2.423-6.766 sonstige Verbindlichkeiten 8.830 2.966 Veränderung der Verbindlichkeiten -1.550-16.016 Veränderung der Aufbringung betriebsbedingter Fremdmittel 27.123 33.071 Cash flow aus dem operativen Bereich 73.000 49.982 CASH FLOW AUS INVESTITIONSTÄTIGKEIT - Investitionen im Anlagevermögen -43.210-31.724 + Erträge aus Anlagenabgang 32 72 + Buchwert abgegangener Anlagen 297 532-42.881-31.120 CASH FLOW AUS FINANZIERUNGSTÄTIGKEIT + Einzahlungen aus Kapitalerhöhungen 780.852 0 - Ausschüttung an Gesellschafter -15.000-3.015 Veränderung Bankverbindlichkeiten -3.734 5.429 762.118 2.414
ENTWICKLUNG DES FINANZMITTELFONDS (1) Konzern-Cash Flow aus dem operativen Bereich (OCF) 73.000 49.982 (2) Konzern-Cash Flow aus Investitionsaktivitäten (ICF) -42.881-31.120 (3) Konzern-Cash Flow aus Finanzierungsaktivitäten (FCF) 762.118 2.414 Veränderung des Fonds 792.237 21.276 Anfangsbestand des Finanzmittelfonds (12/98 bzw. 12/97) 86.133 37.217 Endbestand des Finanzmittelfonds im Konzern 878.370 58.493 Fonds: liquide Mittel ersten Grades (nach International Accounting Standards - IAS)