Jahresbericht. C-QUADRAT Strategie AMI. 1. Juni 2016 bis 31. Mai OGAW-Sondervermögen

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1 Jahresbericht C-QUADRAT Strategie AMI 1. Juni 2016 bis 31. Mai 2017 OGAW-Sondervermögen

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3 Jahresbericht 1. Juni 2015 bis 31. Mai 2016 C-QUADRAT Strategie AMI 3 Inhaltsverzeichnis Jahresbericht C-QUADRAT Strategie AMI für den Zeitraum vom 1. Juni 2016 bis 31. Mai 2017 Hinweise zu den Tätigkeiten der Gesellschaft 4 Hinweise zu den Anteilklassen des Sondervermögens 5 Anlageziele, Anlagestrategie, Anlagegrundsätze und Anlagegrenzen 6 Auf einen Blick 7 Bericht des Fondsmanagements 8 Vermögensübersicht 11 Vermögensaufstellung 11 Während des Berichtszeitraumes abgeschlossene Geschäfte, 13 Devisenkurse 14 Wertpapierkurse bzw. Marktsätze 14 Überblick über die Anteilklassen 14 Angaben zu den Kosten gemäß 16 Absatz 1 Nummer 3 d KARBV 15 Ertrags- und Aufwandsrechnung (inkl. Ertragsausgleich) 16 Entwicklung des Sondervermögens 17 Berechnung der Wiederanlage 17 Vergleichende Übersicht 18 Angaben nach der Derivateverordnung 19 Sonstige Angaben 19 Zusätzliche Angaben nach 16 Absatz 1 Nummer 2 KARBV 19 Angaben zur Transparenz sowie zur Gesamtkostenquote 20 Angaben zur Mitarbeitervergütung 20 Besonderer Vermerk des Abschlussprüfers 21 Besteuerungsgrundlagen gemäß 5 InvStG - Anteilklasse EUR (t) 22 Besteuerungsgrundlagen gemäß 5 InvStG - Anteilklasse CZK (t) 24 Besteuerungsgrundlagen gemäß 5 InvStG - Anteilklasse EUR P1 26 Bescheinigung über die steuerlichen Angaben - AK EUR (t) 28 Bescheinigung über die steuerlichen Angaben - AK CZK (t) 30 Bescheinigung über die steuerlichen Angaben - AK EUR P1 32 Steuerliche Hinweise 34 Angaben zu der Kapitalverwaltungsgesellschaft 35 Besonderheiten für Anleger aus Österreich 36

4 4 C-QUADRAT Strategie AMI Ampega Investment GmbH Hinweise zu den Tätigkeiten der Gesellschaft Sehr geehrte Anlegerin, sehr geehrter Anleger, auf den nachfolgenden Seiten informieren wir Sie über die Entwicklung unseres Publikumsfonds C-QUADRAT Strategie AMI innerhalb des Geschäftsjahres vom 1. Juni 2016 bis 31. Mai Nähere Angaben über die Geschäftsführung, die Zusammensetzung des Aufsichtsrates, den Gesellschafterkreis sowie über das gezeichnete und eingezahlte Kapital finden Sie im Abschnitt Angaben zur der Kapitalverwaltungsgesellschaft. Köln, im Juni 2017 Ampega Investment GmbH Die Geschäftsführung Jörg Burger Manfred Köberlein

5 Jahresbericht 1. Juni 2015 bis 31. Mai 2016 C-QUADRAT Strategie AMI 5 Hinweise zu den Anteilklassen des Sondervermögens Derzeit hat die Gesellschaft für das Sondervermögen drei unterschiedliche Anteilklassen gebildet. Die Anteilklassen EUR (t) und EUR P1 sind in Euro aufgelegte Anteilklassen. Bei der Anteilklasse CZK (t) handelt es sich um eine währungsgesicherte Anteilklasse in tschechischen Kronen. Die Bildung von Anteilklassen mit unterschiedlichen Ausgestaltungsmerkmalen und Ausgabe entsprechender Anteile ist zulässig, sie liegt im Ermessen der Gesellschaft. Anteile mit gleichen Ausgestaltungsmerkmalen bilden in diesem Fall jeweils eine Anteilklasse. Über die Einrichtung von unterschiedlichen Anteilklassen wird die Gesellschaft die Anleger auf ihrer Homepage ( unterrichten. Alle ausgegebenen Anteile haben bis auf die durch Einrichtung der Anteilklassen bedingten Unterschiede gleiche Rechte. Für den Fonds können weitere Anteilklassen gebildet werden, die sich hinsichtlich der Ertragsverwendung, des Ausgabeaufschlags, der Währung des Anteilwertes einschließlich des Einsatzes von Währungssicherungsgeschäften, der Verwaltungsvergütung, der Vergütung für die Verwahrstelle, der Vertriebsvergütung, der erfolgsbezogenen Vergütung, der Mindestanlagesumme oder einer Kombination dieser Merkmale unterscheiden. Nähere Informationen und Einzelheiten insbesondere hinsichtlich der Anteilpreisberechnung bei der Bildung von unterschiedlichen Anteilklassen sind im Verkaufs prospekt beschrieben, den Sie kostenlos bei der Gesellschaft erhalten.

6 6 C-QUADRAT Strategie AMI Ampega Investment GmbH Anlageziele, Anlagestrategie, Anlagegrundsätze und Anlagegrenzen Der C-QUADRAT Strategie AMI ist ein Dachfonds. Die Anleger sind an den Vermögensgegenständen des Fonds entsprechend der Anzahl ihrer Anteile als Miteigentümer nach Bruchteilen beteiligt. Der C-QUADRAT Strategie AMI strebt als Anlageziel eine ausgewogene Mischung aus hohem Wertzuwachs und gleichmäßigen Erträgen an. Der C-QUADRAT Strategie AMI ist wachstumsorientiert ausgerichtet, d. h. für Anleger, die sowohl auf Wertzuwachs als auch auf Erträge Wert legen. Um dieses Ziel zu erreichen, investiert der C-QUADRAT Strategie AMI in richtlinienkonforme Wertpapierfonds mit unterschiedlichen Anlageschwerpunkten. Danach investiert das Publikums-Sondervermögen C-QUADRAT Strategie AMI mindestens zu 51 % in Anteilen an inländischen und/oder ausländischen Investmentfonds. Der Anlageschwerpunkt der Investmentfonds konzentriert sich auf deutsche und internationale Standardwerte. Darüber hinaus können Anteile an Fonds erworben werden, die in deutsche und internationale Wachstumswerte aus Zukunftsbranchen wie z. B. Kommunikation, Informationstechnologie und Biotechnologie investieren. Bis zu 49 % des Wertes des Sondervermögens können in Geldmarktinstrumenten und/oder Bankguthaben investiert werden. Für den Fonds können die nach dem KAGB und den Anlagebedingungen zulässigen Vermögensgegenstände erworben werden. Dabei handelt es sich vor allem um Wertpapiere. Daneben ist auch die Anlage in Finanzinstrumenten und Bankguthaben sowie sonstigen Vermögensgegenständen möglich, die im KAGB und in den Anlagebedingungen genannt sind. Derivate dürfen zum Zwecke der Absicherung, der effizienten Portfoliosteuerung und der Erzielung von Zusatzerträgen eingesetzt werden. Das Marktrisikopotential beträgt maximal 200 %. Wertpapiere dürfen für den Fonds nicht erworben werden.

7 Jahresbericht 1. Juni 2015 bis 31. Mai 2016 C-QUADRAT Strategie AMI 7 Auf einen Blick (Stand ) Anteilklasse EUR (t) Anteilklasse CZK (t) Anteilklasse EUR P1 ISIN: DE DE000A1C4DQ3 DE000A1J3AF7 Auflagedatum: Währung: Euro Tschechische Kronen Euro Geschäftsjahr: Ertragsverwendung: Thesaurierung Thesaurierung Thesaurierung Ausgabeaufschlag (derzeit): 5,75 % 5,75 % 5,75 % Verwaltungsvergütung (p.a.): 1,95 % 1,95 % 1,75 % Verwahrstellenvergütung (p.a.) zzgl. MwSt.: 0,10 % 0,10 % 0,10 % Erfolgsabhängige Vergütung (p.a.) auf die positive Wertentwicklung (High-Watermark-Methode): 10,00 % 10,00 % 10,00 % Fondsvermögen per : ,62 EUR* ,62 EUR* ,62 EUR* Nettomittelaufkommen ( ): ,07 EUR ,86 EUR ,43 EUR Anteilumlauf per : Stück Stück Stück Anteilwert (= Rücknahmepreis) per : 59,32 EUR 1.239,38 CZK 59,36 EUR Wertentwicklung (im Berichtszeitraum): +9,99 % +8,96 % +10,17 % TER (Total Expense Ratio) nach BVI-Methode ( ): 2,62 % 2,59 % 2,48 % * Das Fondsvermögen wird nicht nach Anteilklassen aufgeteilt.

8 8 C-QUADRAT Strategie AMI Ampega Investment GmbH Bericht des Fondsmanagements Anlageziel Der C-QUADRAT Strategie AMI strebt an, längerfristig über einen Marktzyklus hinweg einen positiven Wertzuwachs zu erwirtschaften. Dabei verfügt das Sondervermögen über flexible Anlagerichtlinien. Das Aktienrisiko des Dachfonds kann zwischen 0 % und 100 % aktiv gesteuert werden, beispielsweise durch eine Erhöhung der Geldmarktquote. Im Rahmen des Managementansatzes wird permanent das Risiko-Ertrags-Verhältnis im Vergleich zu Geldmarktanlagen gemessen. Sollten beispielsweise die Aktienmärkte über einen längeren Zeitraum fallen, so würde der Cash Anteil des Fonds schrittweise erhöht werden. Zusätzlich besteht für das Fondsmanagement die Möglichkeit, Futures zur Absicherung der Aktienquote einzusetzen, um das Verlustpotential möglichst zu reduzieren. Anlagestrategie und Anlageergebnis Die Umsetzung der Anlagepolitik basiert auf einem quantitativen, risiko- und ertragsoptimierenden Managementansatz. Bei diesem wird der globale Aktienmarkt in all seine Sektoren (d. h. in die wichtigsten Regionen sowie Branchen) entsprechend ihrer Gewichtung zerlegt. In einem zweiten Schritt werden Finanzkennzahlen (Rendite, Korrelation, Volatilität) der einzelnen Sektoren errechnet. Diese Informationen fließen in einen Prozess ein, der aus Systemsicht das Risiko-Ertrags-Verhältnis optimiert und in der Folge die Asset Allocation vorgibt. Die Anlagestrategie orientiert sich nicht an einer Benchmark. Die internationalen Aktienmärkte konnten im Berichtszeitraum bei relativ geringer Volatilität - zulegen. Besonders erfreulich ist, dass viele Konjunkturindikatoren in fast allen wichtigen Wirtschaftsregionen einen durchaus positiven Ausblick für die nächsten Monate vorgeben. Zudem war das nach der US Präsidentschaftswahl an der Börse zugrunde gelegte Szenario der Reflationierung (verbesserte Konjunkturdaten, ein erwarteter fiskalischer Stimulus sowie schrittweise Zinssteigerungen der US Notenbank Fed) nach wie vor intakt. In den Industrieländern deuteten wie eingangs erwähnt - die zuletzt publizierten Daten auf ein höheres Potentialwachstum hin. Auch die Beschäftigungszahlen insbesondere in den USA entwickeln sich weiterhin sehr erfreulich. In Europa sorgten kurzfristig allerdings vor allem politische Themen im ersten Halbjahr 2017 für eine gewisse Unsicherheit. So stellten die zukünftige Vorgehensweise in Hinblick auf den Brexit, die Parlamentswahlen in den Niederlanden sowie die französischen Präsidentschaftswahlen im April potentielle Einflussfaktoren dar, die jedoch schnell wieder in den Hintergrund traten. Zudem sieht sich der Präsident der EZB (Europäische Zentralbank) Mario Draghi steigenden Inflationsraten gegenüber. Mit einem schnellen Ende der Niedrigzinsphase kann für 2017 nicht gerechnet werden. Fraglich ist aber, ob das im Dezember auslaufende Anleihenkaufprogramm erneut verlängert wird. Der C-QUADRAT Strategie AMI blieb während des Berichtzeitraumes überwiegend im Aktienmarkt investiert. Innerhalb der Aktien Allokation wurden Bereiche wie zum Beispiel Europa, die USA sowie Emerging Markets stärker abgebildet. Weitere Fondspositionen wurden im Bereich Finanz- und Immobilienaktien gehalten. Im Fonds kamen sowohl aktiv gemanagte Fonds als auch ETFs (Exchange-traded funds = börsengehandelte Fonds) zum Einsatz. Im Berichtszeitraum wurde eine Wertentwicklung von +9,99 % in der Anteilklasse EUR (t), +10,17 % in der Anteilklasse EUR P1 sowie +8,96 % in der Anteilklasse CZK (t) erreicht. Die Jahresvolatilität lag in der Anteilklasse EUR (t) bei 9,86 %, in der Anteilklasse EUR P1 bei 9,86 % und in der Anteilklasse CZK (t) bei 9,94 %.

9 Jahresbericht 1. Juni 2015 bis 31. Mai 2016 C-QUADRAT Strategie AMI 9 Wesentliche Risiken des Sondervermögens im Berichtszeitraum 1. Marktpreisrisiken Durch die Investition in Aktien- und Rohstoffwertefonds war der Fonds einem der Allokation entsprechenden Markt- und Kursrisiko in den verschiedenen Marktsegmenten ausgesetzt, welches jedoch durch aktives Monitoring bzw. regelmäßige Allokationsanpassungen und zeitweise durch den Einsatz von Aktienindex-Futures begrenzt wurde. Spezielle Risiken bei Rohstoff- und Edelmetallinvestments Die Anlagestrategie des Fonds beinhaltet auch verbriefte Investments in physische Rohstoffe, die üblicherweise den Gesetzmäßigkeiten des Terminmarktes unterliegen. Insbesondere können sogenannte Rollverluste am Terminmarkt Verluste produzieren, selbst wenn der jeweilige Rohstoffpreis längerfristig steigt. Darüber hinaus kann diese Assetklasse einer erhöhten Volatilität unterliegen. 2. Adressenausfallrisiken Adressenausfallrisiken entstehen aus Renteninvestments auf Ebene der Zielfonds. Bei der Investition in Aktien- und Rohstofffonds spielen Adressenausfallrisiken auf Ebene des Sondervermögens nur eine untergeordnete Rolle. Aktienrisiken Durch Investition in Aktienfonds und ETFs ist das Sondervermögen sowohl allgemeinen als auch spezifischen Aktienrisiken ausgesetzt. Die spezifischen Aktienrisiken werden durch Diversifikation in eine Vielzahl von Aktienfonds und ETFs, die wiederum in eine Vielzahl von Einzelaktien investiert sind, gesteuert und begrenzt. Die Steuerung der allgemeinen Marktrisiken erfolgt durch Investitionen in unterschiedliche Regionen bzw. Sektoren sowie durch Absicherung. Währungsrisiken Das Sondervermögen ist hauptsächlich in Euro denominierte Investmentfonds investiert. Dennoch können Währungsrisiken entstehen, dadurch dass ausgewählte Investmentfonds als Teil ihrer Anlagestrategie in ausländische Vermögenswerte investieren, die wiederum Wechselkursrisiken ausgesetzt sind. Über die Entwicklung der Anteilspreise der allokierten Zielfonds trägt der Investor in Teilen die Chancen und Risiken von Wechselkursentwicklungen der verschiedenen Währungsräume gegenüber dem Euro. Zusätzliche Adressenausfallrisiken resultieren aus der Anlage der nicht in Zielfonds investierten Liquidität bei Banken, die jedoch einem staatlich oder privatwirtschaftlich organisierten Einlagensicherungsmechanismus unterliegen. 3. Liquiditätsrisiken Als Dachfonds wird die Liquiditätssituation des Sondervermögens hauptsächlich durch die Liquiditätssituation der Zielinvestments bestimmt. Durch eine breite Streuung über eine Vielzahl von Investmentfonds verschiedener Kapitalverwaltungsgesellschaften mit täglicher Rücknahmeverpflichtung sowie den Einsatz von ETFs wird das Liquiditätsrisiko im Dach- Sondervermögen gesteuert und begrenzt. Zum Zeitpunkt der Berichterstellung liegen keine Informationen vor, die auf eine begrenzte Liquiditätssituation einzelner Zielfonds hindeuten. Das Fondsmanagement legt ein besonderes Augenmerk darauf, die Liquiditätsrisiken jeder Art möglichst zu vermeiden. 4. Operationelle Risiken Für die Überwachung und Steuerung der operationellen Risiken des Sondervermögens sind entsprechende Maßnahmen getroffen worden und werden laufenden Kontrollprozessen unterzogen.

10 10 C-QUADRAT Strategie AMI Ampega Investment GmbH Wesentliche Grundlagen des realisierten Ergebnisses Gewinne wurden im Wesentlichen aus dem Verkauf regional- und branchenorientierter Aktienfonds erwirtschaftet. Verluste entstanden überwiegend aus der Veräußerung von Investmentanteilen und Finanzterminkontrakten. Zudem wurden Gewinne und Verluste aus Devisentermingeschäften realisiert. Struktur des Sondervermögens 120 % 100 % 98,76 % 80 % 83,09 % 60 % 40 % 20 % 0 % 10,46 % 0,00 % 6,47 % 0,02 % 0,67 % 0,78 % 0,17 % 0,00 % -0,21 % -0,22 % -20 % Aktienfonds Alternative Investments* Derivate Bankguthaben Sonstige Vermögensgegenstände Verbindlichkeiten * Z.B. Hedge-Fonds, Rohstoff-Fonds, Private-Equity-Fonds etc. Durch Rundung der Prozentanteile bei der Berechnung können geringfügige Rundungsdifferenzen entstanden sein. C-QUADRAT Kapitalanlagegesellschaft AG, Wien Das Portfoliomanagement

11 Jahresbericht 1. Juni 2015 bis 31. Mai 2016 C-QUADRAT Strategie AMI 11 Jahresbericht Vermögensübersicht zum Kurswert % des in EUR Fondsvermögens Vermögensgegenstände Investmentanteile ,22 98,76 Aktienfonds ,22 98,76 Derivate ,72 0,67 Devisen-Derivate ,72 0,67 Bankguthaben ,91 0,78 Verbindlichkeiten ,23-0,22 Fondsvermögen ,62 100,00 1) 1) Durch Rundung der Prozentanteile bei der Berechnung können geringfügige Rundungsdifferenzen entstanden sein. Vermögensaufstellung zum Gattungsbezeichnung ISIN Markt Stück bzw. Bestand Käufe/ Verkäufe/ Kurs Kurswert % des Anteile bzw Zugänge Abgänge in EUR Fonds- Whg. in im Berichtszeitraum vermögens Investmentanteile EUR ,22 98,76 Gruppenfremde Investmentanteile ishares DJ EURO STOXX 50 ETF DE ANT EUR 36, ,10 9,93 Russell-Continental European Equity Fund-A IE ANT EUR 47, ,00 4,47 ishares MSCI Europe ex. UK ETF IE00B14X4N27 ANT EUR 32, ,52 7,63 ishares S&P 500 EUR Hedged UCITS ETF IE00B3ZW0K18 ANT EUR 54, ,80 5,06 db x-trackers S&P 500 UCITS ETF (Prosp DR) 1C IE00BM67HW99 ANT EUR 37, ,32 10,81 Source S&P 500 UCITS ETF EUR Hedged IE00BRKWGL70 ANT EUR 19, ,80 9,73 AXA WF - Framlington Europe Real Estate Sec.-FC LU ANT EUR 228, ,60 5,02 db x-trackers DJ Euro Stoxx ETF LU ANT EUR 37, ,59 5,03 Lyxor ETF MSCI World Financials TR LU ANT EUR 148, ,34 7,17 db x-trackers EURO STOXX 50 UCITS ETF (DR) 1D LU ANT EUR 40, ,64 7,47 Lyxor UCITS ETF S&P 500 Daily Hedged D-EUR LU ANT EUR 143, ,00 9,62 Goldman Sachs Emerging Markets Equity Portfolio LU ANT USD 17, ,27 5,03 Fast-Asia Fund Y LU ANT USD 148, ,04 6,70 BR Emerging Markets Equity Strategies Fund D2 LU ANT USD 142, ,20 5,07 Summe Wertpapiervermögen ,22 98,76 >>

12 12 C-QUADRAT Strategie AMI Ampega Investment GmbH >> Fortsetzung Gattungsbezeichnung ISIN Markt Stück bzw. Bestand Käufe/ Verkäufe/ Kurs Kurswert % des Anteile bzw Zugänge Abgänge in EUR Fonds- Whg. in im Berichtszeitraum vermögens Derivate (Bei den mit Minus gekennzeichneten Beständen handelt es sich um verkaufte Positionen) EUR Devisen-Derivate EUR ,72 0,67 Forderungen/ Verbindlichkeiten Devisenterminkontrakte (Kauf) Offene Positionen CZK/EUR 471,1 Mio. OTC ,72 0,67 Bankguthaben, nicht verbriefte Geldmarktinstrumente und Geldmarktfonds EUR ,91 0,78 Bankguthaben EUR ,91 0,78 EUR - Guthaben bei Verwahrstelle EUR ,66 EUR ,66 0,33 Guthaben in sonstigen EU/EWR-Währungen Verwahrstelle CZK ,54 EUR ,41 0,46 Guthaben in Nicht-EU/EWR-Währungen Verwahrstelle USD 644,68 EUR 576,84 0,00 Sonstige Verbindlichkeiten 1) EUR ,23-0,22 Fondsvermögen EUR ,62 100,00 2) Anteilwert Klasse EUR (t) EUR 59,32 Anteilwert Klasse CZK (t) CZK 1.239,38 Anteilwert Klasse EUR P1 EUR 59,36 Umlaufende Anteile Klasse EUR (t) STK Umlaufende Anteile Klasse CZK (t) STK Umlaufende Anteile Klasse EUR P1 STK Fondsvermögen Anteilklasse EUR (t) EUR ,27 Fondsvermögen Anteilklasse CZK (t) CZK ,87 Fondsvermögen Anteilklasse EUR P1 EUR ,60 Bestand der Wertpapiere am Fondsvermögen (in %) 98,76 Bestand der Derivate am Fondsvermögen (in %) 0,67 1) Noch nicht abgeführte Verwaltungsvergütung, Prüfungsgebühren, Veröffentlichungskosten und Verwahrstellenvergütung 2) Durch Rundung der Prozentanteile bei der Berechnung können geringfügige Rundungsdifferenzen entstanden sein.

13 Jahresbericht 1. Juni 2015 bis 31. Mai 2016 C-QUADRAT Strategie AMI 13 Während des Berichtszeitraumes abgeschlossene Geschäfte, soweit sie nicht mehr in der Vermögensaufstellung erscheinen Käufe und Verkäufe in Wertpapieren, Investmentanteilen und Schuldscheindarlehen (Marktzuordnung zum Berichtsstichtag) Gattungsbezeichnung ISIN Stück bzw. Käufe/ Verkäufe/ Anteile bzw. Zugänge Abgänge Whg. in Investmentanteile Gruppenfremde Investmentanteile Amundi ETF JPX-NIKKEI 400 UCITS ETF - Hedge FR ANT Amundi ETF MSCI EM Latin America FR ANT Amundi ETF MSCI WORLD FINANCIALS FR ANT BGF- Latin America Fund D2 LU ANT Fidelity-America Fund Hedged-Y LU ANT Henderson - Continental European Fund-I LU ANT J O Hambro-Continental European Fund-A IE ANT Lyxor ETF MSCI World Energy TR LU ANT Lyxor ETF MSCI World Materials TR LU ANT Parvest Equity Europe Small Cap IC LU ANT Schroder-Emerging Europe C Acc LU ANT Threadneedle-US Contrarian Core Equities ZEH LU ANT db - MSCI World Financials Index UCITS ETF (DR) IE00BM67HL84 ANT db x-trackers DBLCI-OY Balanced ETF LU ANT db x-trackers MSCI EUROPE SMALL CAP TRN INDEX ETF LU ANT db x-trackers MSCI Japan TRN Index UCITS ETF LU ANT db x-trackers MSCI Nordic Index UCITS ETF (DR) IE00B9MRHC27 ANT db x-trackers MSCI World Energy Index UCITS ETF IE00BM67HM91 ANT db x-trackers NIKKEI 225 UCITS ETF (DR) LU ANT ishares Core MSCI Japan IMI UCITS ETF IE00B4L5YX21 ANT ishares MSCI Australia ETF IE00B5377D42 ANT ishares MSCI EM Latin America UCITS ETF DE000A0NA0K7 ANT ishares MSCI EM Latin America UCITS ETF IE00B27YCK28 ANT ishares MSCI Eastern Europe ETF IE00B0M63953 ANT ishares MSCI Japan EUR Hedged UCITS ETF DE000A1H53P0 ANT ishares MSCI Japan Monthly EUR Hedged ETF IE00B42Z5J44 ANT ishares S&P 500 Monthly Hedged ETF DE000A1H53N5 ANT >>

14 14 C-QUADRAT Strategie AMI Ampega Investment GmbH >> Fortsetzung Gattungsbezeichnung Stück bzw. Volumen Anteile bzw. in Whrg. in Derivate (In Opening-Transaktionen umgesetzte Optionsprämien bzw. Volumen der Optionsgeschäfte, bei Optionsscheinen Angabe der Käufe und Verkäufe) Terminkontrakte Devisenterminkontrakte (Kauf) Kauf von Devisen auf Termin EUR CZK/EUR EUR Devisenterminkontrakte (Verkauf) Verkauf von Devisen auf Termin EUR CZK/EUR EUR Devisenkurse (in Mengennotiz) per Tschechische Republik, Kronen (CZK) 26,44300 = 1 (EUR) Vereinigte Staaten, Dollar (USD) 1,11760 = 1 (EUR) Marktschlüssel OTC Over-the-Counter Wertpapierkurse bzw. Marktsätze Die Vermögensgegenstände sind auf der Grundlage nachstehender Kurse/ Marktsätze bewertet: In- und ausländische Investmentanteile Alle anderen Vermögenswerte per per , soweit die Verwaltungsgesellschaften den für diesen Tag maßgeblichen Rücknahmepreis rechtzeitig veröffentlicht haben; lag zum Bewertungsstichtag eine Veröffentlichung des Rücknahmepreises für den noch nicht vor, so wurde auf den aktuellsten veröffentlichten Kurs zurückgegriffen. Überblick über die Anteilklassen Stand Anteilklasse EUR (t) Anteilklasse CZK (t) Anteilklasse EUR P1 Ertragsverwendung thesaurierend thesaurierend thesaurierend Zielgruppe Privatanleger Privatanleger Privatanleger Ausgabeaufschlag (v.h.) 5,75 5,75 5,75 Verwaltungsvergütung (v.h. p.a.) 1,95 1,95 1,75 Mindestanlage EUR 500,00 CZK ,00 EUR 500,00 Erfolgsabhängige Vergütung (v.h. p.a.) 10,00 10,00 10,00 Verwahrstellenvergütung (v.h. p.a.) 0,10 0,10 0,10

15 Jahresbericht 1. Juni 2015 bis 31. Mai 2016 C-QUADRAT Strategie AMI 15 Angaben zu den Kosten gemäß 16 Absatz 1 Nummer 3 d KARBV Verwaltungsvergütung der im C-QUADRAT Strategie AMI enthaltenen Investmentanteile: % p.a. AXA WF - Framlington Europe Real Estate Sec.-FC 1,25000 Amundi ETF JPX-NIKKEI 400 UCITS ETF - Hedge 0,18000 Amundi ETF MSCI EM Latin America 0,45000 Amundi ETF MSCI WORLD FINANCIALS 0,35000 BGF- Latin America Fund D2 2,00000 BR Emerging Markets Equity Strategies Fund D2 Fast-Asia Fund Y 1,00000 Fidelity-America Fund Hedged-Y 1,00000 Goldman Sachs Emerging Markets Equity Portfolio 1,50000 Henderson - Continental European Fund-I 1,75000 J O Hambro-Continental European Fund-A 0,90000 Lyxor ETF MSCI World Energy TR 0,50000 Lyxor ETF MSCI World Financials TR 0,50000 Lyxor ETF MSCI World Materials TR 0,50000 Lyxor UCITS ETF S&P 500 Daily Hedged D-EUR Parvest Equity Europe Small Cap IC 1,05000 Russell-Continental European Equity Fund-A Schroder-Emerging Europe C Acc 1,40000 Source S&P 500 UCITS ETF EUR Hedged 0,05000 Threadneedle-US Contrarian Core Equities ZEH 0,35000 db - MSCI World Financials Index UCITS ETF (DR) 0,15000 db x-trackers DBLCI-OY Balanced ETF 0,95000 db x-trackers DJ Euro Stoxx ETF db x-trackers EURO STOXX 50 UCITS ETF (DR) 1D 0,05000 db x-trackers MSCI EUROPE SMALL CAP TRN INDEX ETF 0,60000 db x-trackers MSCI Japan TRN Index UCITS ETF 0,50000 db x-trackers MSCI Nordic Index UCITS ETF (DR) 0,10000 db x-trackers MSCI World Energy Index UCITS ETF 0,15000 db x-trackers NIKKEI 225 UCITS ETF (DR) 0,09000 db x-trackers S&P 500 UCITS ETF (Prosp DR) 1C 0,10000 ishares Core MSCI Japan IMI UCITS ETF ishares DJ EURO STOXX 50 ETF 0,15000 ishares MSCI Australia ETF 0,59000 ishares MSCI EM Latin America UCITS ETF 0,74000 ishares MSCI EM Latin America UCITS ETF 0,74000 ishares MSCI Eastern Europe ETF 0,74000 ishares MSCI Europe ex. UK ETF 0,40000 ishares MSCI Japan EUR Hedged UCITS ETF 0,64000 ishares MSCI Japan Monthly EUR Hedged ETF 0,64000 ishares S&P 500 EUR Hedged UCITS ETF ishares S&P 500 Monthly Hedged ETF 0,45000 Im Berichtszeitraum wurden keine Ausgabeaufschläge und keine Rücknahmeabschläge gezahlt. Quelle: WM Datenservice k.a. k.a. k.a. k.a. k.a. k.a.

16 16 C-QUADRAT Strategie AMI Ampega Investment GmbH Ertrags- und Aufwandsrechnung (inkl. Ertragsausgleich) für den Zeitraum vom bis Anteilklasse EUR (t) Anteilklasse CZK (t) Anteilklasse EUR P1 EUR EUR EUR I. Erträge 1. Dividenden ausländischer Aussteller (vor Quellensteuer) -681,27-619,89-300,98 2. Zinsen aus Liquiditätsanlagen im Inland -755,58-685,90-333,81 3. Erträge aus Investmentanteilen (vor Quellensteuer) , , ,38 4. Abzug ausländischer Quellensteuer , , ,21 5. Erträge aus Bestandsprovisionen 1.153, ,78 509,68 Summe der Erträge , , ,06 II. Aufwendungen 1. Zinsen aus Kreditaufnahmen -122,45-110,98-54,22 2. Verwaltungsvergütung , , ,27 3. Verwahrstellenvergütung , , ,06 4. Prüfungs- und Veröffentlichungskosten , , ,50 5. Depotgebühren , , ,20 Summe der Aufwendungen , , ,25 III. Ordentlicher Nettoertrag , , ,19 IV. Veräußerungsgeschäfte 1. Realisierte Gewinne , , ,54 2. Realisierte Verluste , , ,33 Ergebnis aus Veräußerungsgeschäften , , ,21 V. Realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres , , ,02 VI. Nicht realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres , , ,48 1. Nettoveränderung der nicht realisierten Gewinne , , ,06 2. Nettoveränderung der nicht realisierten Verluste , , ,42 VII. Ergebnis des Geschäftsjahres , , ,50

17 Jahresbericht 1. Juni 2015 bis 31. Mai 2016 C-QUADRAT Strategie AMI 17 Entwicklung des Sondervermögens für den Zeitraum vom bis Anteilklasse EUR (t) EUR EUR I. Wert des Sondervermögens am Beginn des Geschäftsjahres ,45 1. Steuerabschlag für das Vorjahr ,55 2. Zwischenausschüttungen 0,00 3. Mittelzufluss/-abfluss (netto) ,07 a) Mittelzuflüsse aus Anteilscheinverkäufen ,00 b) Mittelabflüsse aus Anteilscheinrücknahmen ,07 4. Ertragsausgleich/Aufwandsausgleich ,14 5. Ergebnis des Geschäftsjahres ,58 davon nicht realisierte Gewinne ,09 davon nicht realisierte Verluste ,80 II. Wert des Sondervermögens am Ende des Geschäftsjahres ,27 Entwicklung des Sondervermögens für den Zeitraum vom bis Anteilklasse CZK (t) EUR EUR I. Wert des Sondervermögens am Beginn des Geschäftsjahres ,24 1. Steuerabschlag für das Vorjahr ,83 2. Zwischenausschüttungen 0,00 3. Mittelzufluss/-abfluss (netto) ,86 a) Mittelzuflüsse aus Anteilscheinverkäufen ,33 b) Mittelabflüsse aus Anteilscheinrücknahmen ,47 4. Ertragsausgleich/Aufwandsausgleich 4.455,39 5. Ergebnis des Geschäftsjahres ,09 davon nicht realisierte Gewinne ,06 davon nicht realisierte Verluste ,45 II. Wert des Sondervermögens am Ende des Geschäftsjahres ,75 Entwicklung des Sondervermögens für den Zeitraum vom bis Anteilklasse EUR P1 EUR EUR I. Wert des Sondervermögens am Beginn des Geschäftsjahres ,50 1. Steuerabschlag für das Vorjahr ,23 2. Zwischenausschüttungen 0,00 3. Mittelzufluss/-abfluss (netto) ,43 a) Mittelzuflüsse aus Anteilscheinverkäufen ,91 b) Mittelabflüsse aus Anteilscheinrücknahmen ,34 4. Ertragsausgleich/Aufwandsausgleich 2.395,26 5. Ergebnis des Geschäftsjahres ,50 davon nicht realisierte Gewinne ,06 davon nicht realisierte Verluste ,42 II. Wert des Sondervermögens am Ende des Geschäftsjahres ,60 Berechnung der Wiederanlage Anteilklasse EUR (t) insgesamt je Anteil EUR EUR I. Für Wiederanlage verfügbar 1. Realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres ,69 2, Zuführung aus dem Sondervermögen Zur Verfügung gestellter Steuerabzugsbetrag ,75-0, II. Wiederanlage ,94 2, (auf einen Anteilumlauf von Stück) Berechnung der Wiederanlage Anteilklasse CZK (t) insgesamt je Anteil EUR EUR I. Für Wiederanlage verfügbar 1. Realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres ,58 1, Zuführung aus dem Sondervermögen Zur Verfügung gestellter Steuerabzugsbetrag ,95-0, II. Wiederanlage ,63 1, (auf einen Anteilumlauf von Stück) Berechnung der Wiederanlage Anteilklasse EUR P1 insgesamt je Anteil EUR EUR I. Für Wiederanlage verfügbar 1. Realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres ,02 2, Zuführung aus dem Sondervermögen Zur Verfügung gestellter Steuerabzugsbetrag ,27-0, II. Wiederanlage ,75 2, (auf einen Anteilumlauf von Stück)

18 18 C-QUADRAT Strategie AMI Ampega Investment GmbH Vergleichende Übersicht über die letzten drei Geschäftsjahre Anteilklasse EUR (t) Fondsvermögen Anteilwert Geschäftsjahr EUR EUR ,27 59, ,45 53, ,14 62, ,49 53,46 Vergleichende Übersicht über die letzten drei Geschäftsjahre Anteilklasse CZK (t) Fondsvermögen Anteilwert Geschäftsjahr EUR EUR ,75 46, ,24 42, ,26 48, ,88 41,96 Vergleichende Übersicht über die letzten drei Geschäftsjahre Anteilklasse EUR P1 Fondsvermögen Anteilwert Geschäftsjahr EUR EUR ,60 59, ,50 53, ,32 62, ,45 53,33

19 Jahresbericht 1. Juni 2015 bis 31. Mai 2016 C-QUADRAT Strategie AMI 19 Anhang gemäß 7 Nr. 9 KARBV Angaben nach der Derivateverordnung Durch Derivate eingegangenes Exposure (Summe der Marktwerte) Vertragspartner der Derivate-Geschäfte EUR ,72 Hauck & Aufhäuser Privatbankiers KGaA, Frankfurt am Main Sonstige Angaben Anteilwert Klasse EUR (t) EUR 59,32 Anteilwert Klasse CZK (t) CZK 1.239,38 Anteilwert Klasse EUR P1 EUR 59,36 Umlaufende Anteile Klasse EUR (t) STK Umlaufende Anteile Klasse CZK (t) STK Umlaufende Anteile Klasse EUR P1 STK Gesamtbetrag der im Zusammenhang mit Derivaten von Dritten gewährten Sicherheiten davon: Bankguthaben EUR ,00 Schuldverschreibungen EUR 0,00 Aktien EUR 0,00 Bestand der Wertpapiere am Fondsvermögen (in %) 98,76 Bestand der Derivate am Fondsvermögen (in %) 0,67 Die Auslastung der Obergrenze für das Marktrisikopotenzial wurde für dieses Sondervermögen gemäß der Derivateverordnung nach dem qualifizierten Ansatz anhand eines Vergleichsvermögens ermittelt. Potenzieller Risikobetrag für das Marktrisiko gemäß 37 Absatz 4 DerivateVO Kleinster potenzieller Risikobetrag 4,88 % Größter potenzieller Risikobetrag 8,64 % Durchschnittlicher potenzieller Risikobetrag 6,21 % Risikomodell, das gemäß 10 DerivateVO verwendet wurde Multi-Faktor-Modell mit Monte Carlo Simulation Zusätzliche Angaben nach 16 Absatz 1 Nummer 2 KARBV Angaben zum Bewertungsverfahren Alle Wertpapiere, die zum Handel an einer Börse oder einem anderem organisierten Markt zugelassen oder in diesen einbezogen sind, werden mit dem zuletzt verfügbaren Preis bewertet, der aufgrund von fest definierten Kriterien als handelbar eingestuft werden kann und der eine verlässliche Bewertung sicherstellt. Die verwendeten Preise sind Börsenpreise, Notierungen auf anerkannten Informationssystemen oder Kurse aus emittentenunabhängigen Bewertungssystemen. Anteile an Investmentvermögen werden zum letzt verfügbaren veröffentlichten Rücknahmekurs der jeweiligen Kapitalverwaltungsgesellschaft bewertet. Bankguthaben und sonstige Vermögensgegenstände werden zum Nennwert, Festgelder zum Verkehrswert und Verbindlichkeiten zum Rückzahlungsbetrag bewertet. Die Bewertung erfolgt grundsätzlich zum letzten gehandelten Preis des Vortages. Vermögensgegenstände, die nicht zum Handel an einem organisierten Markt zugelassen sind oder für die keine handelbaren Kurse festgestellt werden können, werden mit Hilfe von anerkannten Bewertungsmodellen auf Basis beobachtbarer Marktdaten bewertet. Ist keine Bewertung auf Basis von Modellen möglich, erfolgt eine Bewertung durch andere geeignete Verfahren zur Preisfeststellung. Zum Stichtag erfolgte die Bewertung für das Sondervermögen zu 99 % auf Basis von handelbaren Kursen, zu 1 % auf Basis von geeigneten Bewertungsmodellen und zu 0 % auf Basis von sonstigen Bewertungsverfahren. Parameter, die gemäß 11 DerivateVO verwendet wurden Konfidenzniveau 99,00 % Unterstellte Haltedauer 10 Tage Länge der historischen Zeitreihe 180 Wochenrenditen Exponentielle Gewichtung, Gewichtungsfaktor 0,96325 (entsprechend einer effektiven Historie von einem Jahr) Zusammensetzung des Vergleichsvermögens gemäß 37 Absatz 5 DerivateVO 100 % MSCI World Im Geschäftsjahr erreichter durchschnittlicher Umfang des Leverage Leverage nach der Brutto-Methode gemäß Artikel 7 der Level II VO Nr. 231/ ,15 %

20 20 C-QUADRAT Strategie AMI Ampega Investment GmbH Angaben zur Transparenz sowie zur Gesamtkostenquote Die Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio [TER]) beträgt 2,62 % für die Anteilklasse EUR (t), 2,59 % für die Anteilklasse CZK (t) und 2,48 % für die Anteilklasse EUR P1. Die Gesamtkostenquote drückt sämtliche vom Sondervermögen im Geschäftsjahr getragenen Kosten (ohne Transaktionskosten und ohne Performance Fee) im Verhältnis zum durchschnittlichen Nettoinventarwert des Sondervermögens aus, sowie die laufenden Kosten (in Form der veröffentlichten TER bzw. Verwaltungskosten) der zum Geschäftsjahresende des Sondervermögens im Bestand befindlichen Zielfonds im Verhältnis zum Nettoinventarwert des Sondervermögens am Geschäftsjahresende. Der Anteil der erfolgsabhängigen Vergütung am durchschnittlichen Fondsvermögen beträgt 0,00 % für die Anteilklasse EUR (t), 0,00 % für die Anteilklasse CZK (t) und 0,00 % für die Anteilklasse EUR P1. Die Ampega Investment GmbH gewährt sogenannte Vermittlungsprovision an Vermittler aus der von dem Sondervermögen an sie geleisteten Vergütung. Im Geschäftsjahr vom bis erhielt die Kapitalverwaltungsgesellschaft Ampega Investment GmbH für das Sondervermögen C-QUADRAT Strategie AMI keine Rückvergütung der aus dem Sondervermögen an die Verwahrstelle oder an Dritte geleisteten Vergütungen und Aufwandserstattungen. Die wesentlichen sonstigen Erträge und sonstigen Aufwendungen sind in der Ertrags- und Aufwandsrechnung dargestellt. Transaktionskosten (Summe der Nebenkosten des Erwerbs und der Kosten der Veräußerung der Vermögensgegenstände) im Geschäftsjahr gesamt: ,08 EUR. Bei einigen Geschäftsarten (u.a. Renten- und Devisengeschäfte) sind die Transaktionskosten als Kursbestandteil nicht individuell ermittelbar und daher in obiger Angabe nicht enthalten. Abwicklung von Transaktionen durch verbundene Unternehmen: Der Anteil der Transaktionen, die im Berichtszeitraum für Rechnung des Sondervermögens über Broker ausgeführt wurden, die eng verbundene Unternehmen und Personen sind, betrug 0 %. Ihr Umfang belief sich hierbei auf insgesamt 0,00 EUR Transaktionen. Angaben zur Mitarbeitervergütung Gesamtsumme der im abgelaufenen Wirtschaftsjahr TEUR der KVG gezahlten Mitarbeitervergütung (inkl. Risikoträger anderer Gesellschaften des Talanx-Konzerns) davon feste Vergütung TEUR davon variable Vergütung TEUR Direkt aus dem Fonds gezahlte Vergütungen Zahl der Mitarbeiter der KVG (ohne Risikoträger anderer Gesellschaften des Talanx-Konzerns) Höhe des gezahlten Carried Interest Gesamtsumme der im abgelaufenen Wirtschaftsjahr TEUR der KVG gezahlten Vergütung an Risikoträger davon Geschäftsleiter TEUR davon andere Führungskräfte TEUR davon andere Risikoträger davon Mitarbeiter mit Kontrollfunktionen TEUR 417 davon Mitarbeiter mit gleicher Einkommensstufe Die Angaben zu den Vergütungen sind dem zuletzt festgestellten Jahresabschluss der KVG entnommen und werden aus den Entgeltabrechnungsdaten des Jahres ermittelt. Zur Grundvergütung können Mitarbeiter und Geschäftsleiter eine leistungsorientierte Vergütung erhalten. Nähere Hinweise und Erläuterungen zum Vergütungssystem der Gesellschaft sind auf der Internetseite der Gesellschaft ( erhältlich. Die Vergütung, die Risikoträger im Jahr von anderen Gesellschaften des Talanx Konzerns erhielten, wurde bei der Ermittlung der Vergütungen einbezogen. Die jährliche Überprüfung der Vergütungspolitik durch die Gesellschaft hat ergeben, dass Änderungen der Vergütungspolitik nicht erforderlich sind. Wesentliche Änderungen der festgelegten Vergütungspolitik gem. 101 Abs. 4 Nr. 5 KAGB fanden daher im Berichtszeitraum nicht statt. n.a. 57 n.a. n.a. n.a. Köln, im August 2017 Ampega Investment GmbH Die Geschäftsführung Jörg Burger Manfred Köberlein

21 Jahresbericht 1. Juni 2015 bis 31. Mai 2016 C-QUADRAT Strategie AMI 21 Besonderer Vermerk des Abschlussprüfers An die Ampega Investment GmbH, Köln Die Ampega Investment GmbH hat uns beauftragt, gemäß 102 des Kapitalanlagegesetzbuches (KAGB) den Jahresbericht des Sondervermögens C-QUADRAT Strategie AMI für das Geschäftsjahr vom 1. Juni 2016 bis 31. Mai 2017 zu prüfen. Verantwortung der gesetzlichen Vertreter Die Aufstellung des Jahresberichts nach den Vorschriften des KAGB liegt in der Verantwortung der gesetzlichen Vertreter der Kapitalverwaltungsgesellschaft. Verantwortung des Abschlussprüfers Unsere Aufgabe ist es, auf der Grundlage der von uns durchgeführten Prüfung eine Beurteilung über den Jahresbericht abzugeben. mögliche Fehler berücksichtigt. Im Rahmen der Prüfung werden die Wirksamkeit des rechnungslegungsbezogenen internen Kontrollsystems und die Nachweise für die Angaben im Jahresbericht überwiegend auf der Basis von Stichproben beurteilt. Die Prüfung umfasst die Beurteilung der angewandten Rechnungslegungsgrundsätze für den Jahresbericht und der wesentlichen Einschätzungen der gesetzlichen Vertreter der Kapitalverwaltungsgesellschaft. Wir sind der Auffassung, dass unsere Prüfung eine hinreichend sichere Grundlage für unsere Beurteilung bildet. Prüfungsurteil Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse entspricht der Jahresbericht für das Geschäftsjahr vom 1. Juni 2016 bis 31. Mai 2017 den gesetzlichen Vorschriften. Wir haben unsere Prüfung nach 102 KAGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung vorgenommen. Danach ist die Prüfung so zu planen und durchzuführen, dass Unrichtigkeiten und Verstöße, die sich auf den Jahresbericht wesentlich auswirken, mit hinreichender Sicherheit erkannt werden. Bei der Festlegung der Prüfungshandlungen werden die Kenntnisse über die Verwaltung des Sondervermögens sowie die Erwartungen über Hamburg, den 30. August 2017 KPMG AG Wirtschaftsprüfungsgesellschaft Behrens Lüning Wirtschaftsprüfer Wirtschaftsprüfer

22 22 C-QUADRAT Strategie AMI Ampega Investment GmbH Besteuerungsgrundlagen gemäß 5 InvStG C-QUADRAT Strategie AMI EUR (t), Für das Geschäftsjahr vom bis WKN , ISIN DE , Tag des Zuflusses: Nr. 1 a) Nr. 1 a) aa) Nr. 1 a) bb) Nr. 1 b) Nr. 1 b) Nr. 1 c) Nr. 1 c) aa) Nr. 1c) bb) Nr. 1 c) cc) Nr. 1 c) dd) Nr. 1 c) ee) Nr. 1 c) ff) Nr. 1 c) gg) Nr. 1 c) hh) Nr. 1 c) ii) Nr. 1 c) jj) Nr. 1 c) kk) Nr. 1 c) ll) Ausschüttung (einschl. KeSt/SolZ) Betrag der Ausschüttung in der Ausschüttung enthaltene ausschüttungsgleiche Erträge der Vorjahre in der Ausschüttung enthaltene Substanzbeträge Betrag der ausgeschütteten Erträge Betrag der ausschüttungsgleichen Erträge In den ausgeschütteten und den ausschüttungsgleichen Erträgen sind enthalten: Erträge i.s.d. 2 Abs. 2 Satz 1 InvStG i.v.m. 3 Nr. 40 EStG oder im Fall des 16 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG Veräußerungsgewinne i.s.d. 2 Abs. 2 Satz 2 InvStG i.v.m. 8b Abs. 2 KStG oder 3 Nr. 40 EStG Erträge i.s.d. 2 Abs. 2a InvStG steuerfreie Veräußerungsgewinne i.s.d. 2 Abs. 3 Nr. 1 Satz 1 InvStG in der am anzuwendenden Fassung Erträge i.s.d. 2 Abs. 3 Nr. 1 Satz 2 InvStG in der am anzuwendenden Fassung, soweit die Erträge nicht Kapitalerträge i.s.d. 20 EStG sind steuerfreie Veräußerungsgewinne i.s.d. 2 Abs. 3 InvStG in der ab anzuwendenden Fassung Einkünfte i.s.d. 4 Abs. 1 InvStG in gg) enthaltene Einkünfte, die nicht dem Progressionsvorbehalt unterliegen Einkünfte i.s.d. 4 Abs. 2 InvStG, für die kein Abzug nach 4 Abs. 4 InvStG vorgenommen wurde in ii) enthaltene Einkünfte, auf die 2 Abs. 2 InvStG i.v.m. 8b Abs. 2 KStG oder 3 Nr. 40 EStG oder im Fall des 16 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG anzuwenden ist in ii) enthaltene Einkünfte i.s.d. 4 Abs. 2 InvStG, die nach einem Abkommen zur Vermeidung der Doppelbesteuerung zur Anrechnung einer als gezahlt geltenden Steuer auf die Einkommensteuer oder Körperschaftsteuer berechtigen in kk) enthaltene Einkünfte, auf die 2 Abs. 2 InvStG i.v.m. 8b Abs. 2 KStG oder 3 Nr. 40 EStG oder im Fall des 16 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG anzuwenden ist Nr. 1 c) mm) Erträge i.s.d. 21 Abs. 22 Satz 4 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG Nr. 1 c) nn) Nr. 1c) oo) Nr. 1 d) Nr. 1 d) aa) Nr. 1 d) bb) Nr. 1 d) cc) Nr. 1 f) Nr. 1 f) aa) Nr. 1 f) bb) Nr. 1 f) cc) Nr. 1 f) dd) Nr. 1 f) ee) Nr. 1 f) ff) Nr. 1 f) gg) Nr. 1 f) hh) Nr. 1 f) ii) Nr. 1 g) Nr. 1 h) in ii) enthaltene Einkünfte i.s.d. 21 Abs. 22 Satz 4 InvStG, auf die 2 Abs. 2 InvStG in der am geltenden Fassung i.v.m. 8b Abs. 1 des KStG anzuwenden ist in kk) enthaltene Einkünfte i.s.d. 21 Abs. 22 Satz 4 InvStG, auf die 2 Abs. 2 InvStG in der am geltenden Fassung i.v.m. 8b Abs. 1 des KStG anzuwenden ist den zur Anrechnung von Kapitalertragsteuer berechtigenden Teil der Ausschüttung und ausschüttungsgleichen Erträge i.s.d. 7 Abs. 1 und 2 InvStG i.s.d. 7 Abs. 3 InvStG i.s.d. 7 Abs. 3 Satz 1 Nr. 2 InvStG, soweit in bb) enthalten i.s.d. 7 Abs. 1 Satz 4 InvStG, soweit in aa) enthalten Betrag der ausländischen Steuer, der auf die in den ausgeschütteten und ausschüttungsgleichen Erträgen enthaltenen Einkünfte i.s.d. 4 Abs. 2 InvStG entfällt und der nach 4 Abs. 2 InvStG i.v.m. 32d Abs. 5 oder 34c Abs. 1 EStG oder einem Abkommen zur Vermeidung der Doppelbesteuerung anrechenbar ist, wenn kein Abzug nach 4 Abs. 4 InvStG vorgenommen wurde in aa) enthalten ist und auf Einkünfte entfällt, auf die 2 Abs. 2 InvStG i.v.m. 8b Abs. 2 KStG oder 3 Nr. 40 EStG oder im Fall des 16 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG anzuwenden ist der nach 4 Abs. 2 InvStG i.v.m. 34c Abs. 3 EStG abziehbar ist, wenn kein Abzug nach 4 Abs. 4 InvStG vorgenommen wurde in cc) enthalten ist und auf Einkünfte entfällt, auf die 2 Abs. 2 InvStG i.v.m. 8b Abs. 2 KStG oder 3 Nr. 40 EStG oder im Fall des 16 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG anzuwenden ist der nach einem Abkommen zur Vermeidung der Doppelbesteuerung als gezahlt gilt und nach 4 Abs. 2 InvStG i.v.m. diesem Abkommen anrechenbar ist in ee) enthalten ist und auf Einkünfte entfällt, auf die 2 Abs. 2 InvStG i.v.m. 8b Abs. 2 KStG oder 3 Nr. 40 EStG oder im Fall des 16 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG anzuwenden ist in aa) enthalten ist und auf Einkünfte i.s.d. 21 Abs. 22 Satz 4 InvStG entfällt, auf die 2 Abs. 2 InvStG in der am geltenden Fassung i.v.m. 8b Abs. 1 des KStG anzuwenden ist in cc) enthalten ist und auf Einkünfte i.s.d. 21 Abs. 22 Satz 4 InvStG entfällt, auf die 2 Abs. 2 InvStG in der am geltenden Fassung i.v.m. 8b Abs. 1 des KStG anzuwenden ist in ee) enthalten ist und auf Einkünfte i.s.d. 21 Abs. 22 Satz 4 InvStG entfällt, auf die 2 Abs. 2 InvStG in der am geltenden Fassung i.v.m. 8b Abs. 1 des KStG anzuwenden ist Betrag der Absetzungen für Abnutzung oder Substanzverringerung die im Geschäftsjahr gezahlte Quellensteuer, vermindert um die erstattete Quellensteuer des Geschäftsjahres oder früherer Geschäftsjahre Ampega Investment GmbH Köln, den Die Geschäftsführung Jörg Burger Manfred Köberlein

23 Jahresbericht 1. Juni 2015 bis 31. Mai 2016 C-QUADRAT Strategie AMI 23 Priv. Anleger EStG Betr. Anleger EStG Betr. Anleger KStG EURO Pro Anteil EURO Pro Anteil EURO Pro Anteil 0, , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , ,

24 24 C-QUADRAT Strategie AMI Ampega Investment GmbH Besteuerungsgrundlagen gemäß 5 InvStG C-QUADRAT Strategie AMI CZK (t), Für das Geschäftsjahr vom bis WKN A1C4DQ, ISIN DE000A1C4DQ3, Tag des Zuflusses: Nr. 1 a) Nr. 1 a) aa) Nr. 1 a) bb) Nr. 1 b) Nr. 1 b) Nr. 1 c) Nr. 1 c) aa) Nr. 1c) bb) Nr. 1 c) cc) Nr. 1 c) dd) Nr. 1 c) ee) Nr. 1 c) ff) Nr. 1 c) gg) Nr. 1 c) hh) Nr. 1 c) ii) Nr. 1 c) jj) Nr. 1 c) kk) Nr. 1 c) ll) Ausschüttung (einschl. KeSt/SolZ) Betrag der Ausschüttung in der Ausschüttung enthaltene ausschüttungsgleiche Erträge der Vorjahre in der Ausschüttung enthaltene Substanzbeträge Betrag der ausgeschütteten Erträge Betrag der ausschüttungsgleichen Erträge In den ausgeschütteten und den ausschüttungsgleichen Erträgen sind enthalten: Erträge i.s.d. 2 Abs. 2 Satz 1 InvStG i.v.m. 3 Nr. 40 EStG oder im Fall des 16 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG Veräußerungsgewinne i.s.d. 2 Abs. 2 Satz 2 InvStG i.v.m. 8b Abs. 2 KStG oder 3 Nr. 40 EStG Erträge i.s.d. 2 Abs. 2a InvStG steuerfreie Veräußerungsgewinne i.s.d. 2 Abs. 3 Nr. 1 Satz 1 InvStG in der am anzuwendenden Fassung Erträge i.s.d. 2 Abs. 3 Nr. 1 Satz 2 InvStG in der am anzuwendenden Fassung, soweit die Erträge nicht Kapitalerträge i.s.d. 20 EStG sind steuerfreie Veräußerungsgewinne i.s.d. 2 Abs. 3 InvStG in der ab anzuwendenden Fassung Einkünfte i.s.d. 4 Abs. 1 InvStG in gg) enthaltene Einkünfte, die nicht dem Progressionsvorbehalt unterliegen Einkünfte i.s.d. 4 Abs. 2 InvStG, für die kein Abzug nach 4 Abs. 4 InvStG vorgenommen wurde in ii) enthaltene Einkünfte, auf die 2 Abs. 2 InvStG i.v.m. 8b Abs. 2 KStG oder 3 Nr. 40 EStG oder im Fall des 16 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG anzuwenden ist in ii) enthaltene Einkünfte i.s.d. 4 Abs. 2 InvStG, die nach einem Abkommen zur Vermeidung der Doppelbesteuerung zur Anrechnung einer als gezahlt geltenden Steuer auf die Einkommensteuer oder Körperschaftsteuer berechtigen in kk) enthaltene Einkünfte, auf die 2 Abs. 2 InvStG i.v.m. 8b Abs. 2 KStG oder 3 Nr. 40 EStG oder im Fall des 16 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG anzuwenden ist Nr. 1 c) mm) Erträge i.s.d. 21 Abs. 22 Satz 4 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG Nr. 1 c) nn) Nr. 1c) oo) Nr. 1 d) Nr. 1 d) aa) Nr. 1 d) bb) Nr. 1 d) cc) Nr. 1 f) Nr. 1 f) aa) Nr. 1 f) bb) Nr. 1 f) cc) Nr. 1 f) dd) Nr. 1 f) ee) Nr. 1 f) ff) Nr. 1 f) gg) Nr. 1 f) hh) Nr. 1 f) ii) Nr. 1 g) Nr. 1 h) in ii) enthaltene Einkünfte i.s.d. 21 Abs. 22 Satz 4 InvStG, auf die 2 Abs. 2 InvStG in der am geltenden Fassung i.v.m. 8b Abs. 1 des KStG anzuwenden ist in kk) enthaltene Einkünfte i.s.d. 21 Abs. 22 Satz 4 InvStG, auf die 2 Abs. 2 InvStG in der am geltenden Fassung i.v.m. 8b Abs. 1 des KStG anzuwenden ist den zur Anrechnung von Kapitalertragsteuer berechtigenden Teil der Ausschüttung und ausschüttungsgleichen Erträge i.s.d. 7 Abs. 1 und 2 InvStG i.s.d. 7 Abs. 3 InvStG i.s.d. 7 Abs. 3 Satz 1 Nr. 2 InvStG, soweit in bb) enthalten i.s.d. 7 Abs. 1 Satz 4 InvStG, soweit in aa) enthalten Betrag der ausländischen Steuer, der auf die in den ausgeschütteten und ausschüttungsgleichen Erträgen enthaltenen Einkünfte i.s.d. 4 Abs. 2 InvStG entfällt und der nach 4 Abs. 2 InvStG i.v.m. 32d Abs. 5 oder 34c Abs. 1 EStG oder einem Abkommen zur Vermeidung der Doppelbesteuerung anrechenbar ist, wenn kein Abzug nach 4 Abs. 4 InvStG vorgenommen wurde in aa) enthalten ist und auf Einkünfte entfällt, auf die 2 Abs. 2 InvStG i.v.m. 8b Abs. 2 KStG oder 3 Nr. 40 EStG oder im Fall des 16 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG anzuwenden ist der nach 4 Abs. 2 InvStG i.v.m. 34c Abs. 3 EStG abziehbar ist, wenn kein Abzug nach 4 Abs. 4 InvStG vorgenommen wurde in cc) enthalten ist und auf Einkünfte entfällt, auf die 2 Abs. 2 InvStG i.v.m. 8b Abs. 2 KStG oder 3 Nr. 40 EStG oder im Fall des 16 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG anzuwenden ist der nach einem Abkommen zur Vermeidung der Doppelbesteuerung als gezahlt gilt und nach 4 Abs. 2 InvStG i.v.m. diesem Abkommen anrechenbar ist in ee) enthalten ist und auf Einkünfte entfällt, auf die 2 Abs. 2 InvStG i.v.m. 8b Abs. 2 KStG oder 3 Nr. 40 EStG oder im Fall des 16 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG anzuwenden ist in aa) enthalten ist und auf Einkünfte i.s.d. 21 Abs. 22 Satz 4 InvStG entfällt, auf die 2 Abs. 2 InvStG in der am geltenden Fassung i.v.m. 8b Abs. 1 des KStG anzuwenden ist in cc) enthalten ist und auf Einkünfte i.s.d. 21 Abs. 22 Satz 4 InvStG entfällt, auf die 2 Abs. 2 InvStG in der am geltenden Fassung i.v.m. 8b Abs. 1 des KStG anzuwenden ist in ee) enthalten ist und auf Einkünfte i.s.d. 21 Abs. 22 Satz 4 InvStG entfällt, auf die 2 Abs. 2 InvStG in der am geltenden Fassung i.v.m. 8b Abs. 1 des KStG anzuwenden ist Betrag der Absetzungen für Abnutzung oder Substanzverringerung die im Geschäftsjahr gezahlte Quellensteuer, vermindert um die erstattete Quellensteuer des Geschäftsjahres oder früherer Geschäftsjahre Ampega Investment GmbH Köln, den Die Geschäftsführung Jörg Burger Manfred Köberlein

25 Jahresbericht 1. Juni 2015 bis 31. Mai 2016 C-QUADRAT Strategie AMI 25 Priv. Anleger EStG Betr. Anleger EStG Betr. Anleger KStG CZK Pro Anteil CZK Pro Anteil CZK Pro Anteil 0, , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , ,

26 26 C-QUADRAT Strategie AMI Ampega Investment GmbH Besteuerungsgrundlagen gemäß 5 InvStG C-QUADRAT Strategie AMI EUR P1, Für das Geschäftsjahr vom bis WKN A1J3AF, ISIN DE000A1J3AF7, Tag des Zuflusses: Nr. 1 a) Nr. 1 a) aa) Nr. 1 a) bb) Nr. 1 b) Nr. 1 b) Nr. 1 c) Nr. 1 c) aa) Nr. 1c) bb) Nr. 1 c) cc) Nr. 1 c) dd) Nr. 1 c) ee) Nr. 1 c) ff) Nr. 1 c) gg) Nr. 1 c) hh) Nr. 1 c) ii) Nr. 1 c) jj) Nr. 1 c) kk) Nr. 1 c) ll) Ausschüttung (einschl. KeSt/SolZ) Betrag der Ausschüttung in der Ausschüttung enthaltene ausschüttungsgleiche Erträge der Vorjahre in der Ausschüttung enthaltene Substanzbeträge Betrag der ausgeschütteten Erträge Betrag der ausschüttungsgleichen Erträge In den ausgeschütteten und den ausschüttungsgleichen Erträgen sind enthalten: Erträge i.s.d. 2 Abs. 2 Satz 1 InvStG i.v.m. 3 Nr. 40 EStG oder im Fall des 16 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG Veräußerungsgewinne i.s.d. 2 Abs. 2 Satz 2 InvStG i.v.m. 8b Abs. 2 KStG oder 3 Nr. 40 EStG Erträge i.s.d. 2 Abs. 2a InvStG steuerfreie Veräußerungsgewinne i.s.d. 2 Abs. 3 Nr. 1 Satz 1 InvStG in der am anzuwendenden Fassung Erträge i.s.d. 2 Abs. 3 Nr. 1 Satz 2 InvStG in der am anzuwendenden Fassung, soweit die Erträge nicht Kapitalerträge i.s.d. 20 EStG sind steuerfreie Veräußerungsgewinne i.s.d. 2 Abs. 3 InvStG in der ab anzuwendenden Fassung Einkünfte i.s.d. 4 Abs. 1 InvStG in gg) enthaltene Einkünfte, die nicht dem Progressionsvorbehalt unterliegen Einkünfte i.s.d. 4 Abs. 2 InvStG, für die kein Abzug nach 4 Abs. 4 InvStG vorgenommen wurde in ii) enthaltene Einkünfte, auf die 2 Abs. 2 InvStG i.v.m. 8b Abs. 2 KStG oder 3 Nr. 40 EStG oder im Fall des 16 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG anzuwenden ist in ii) enthaltene Einkünfte i.s.d. 4 Abs. 2 InvStG, die nach einem Abkommen zur Vermeidung der Doppelbesteuerung zur Anrechnung einer als gezahlt geltenden Steuer auf die Einkommensteuer oder Körperschaftsteuer berechtigen in kk) enthaltene Einkünfte, auf die 2 Abs. 2 InvStG i.v.m. 8b Abs. 2 KStG oder 3 Nr. 40 EStG oder im Fall des 16 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG anzuwenden ist Nr. 1 c) mm) Erträge i.s.d. 21 Abs. 22 Satz 4 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG Nr. 1 c) nn) Nr. 1c) oo) Nr. 1 d) Nr. 1 d) aa) Nr. 1 d) bb) Nr. 1 d) cc) Nr. 1 f) Nr. 1 f) aa) Nr. 1 f) bb) Nr. 1 f) cc) Nr. 1 f) dd) Nr. 1 f) ee) Nr. 1 f) ff) Nr. 1 f) gg) Nr. 1 f) hh) Nr. 1 f) ii) Nr. 1 g) Nr. 1 h) in ii) enthaltene Einkünfte i.s.d. 21 Abs. 22 Satz 4 InvStG, auf die 2 Abs. 2 InvStG in der am geltenden Fassung i.v.m. 8b Abs. 1 des KStG anzuwenden ist in kk) enthaltene Einkünfte i.s.d. 21 Abs. 22 Satz 4 InvStG, auf die 2 Abs. 2 InvStG in der am geltenden Fassung i.v.m. 8b Abs. 1 des KStG anzuwenden ist den zur Anrechnung von Kapitalertragsteuer berechtigenden Teil der Ausschüttung und ausschüttungsgleichen Erträge i.s.d. 7 Abs. 1 und 2 InvStG i.s.d. 7 Abs. 3 InvStG i.s.d. 7 Abs. 3 Satz 1 Nr. 2 InvStG, soweit in bb) enthalten i.s.d. 7 Abs. 1 Satz 4 InvStG, soweit in aa) enthalten Betrag der ausländischen Steuer, der auf die in den ausgeschütteten und ausschüttungsgleichen Erträgen enthaltenen Einkünfte i.s.d. 4 Abs. 2 InvStG entfällt und der nach 4 Abs. 2 InvStG i.v.m. 32d Abs. 5 oder 34c Abs. 1 EStG oder einem Abkommen zur Vermeidung der Doppelbesteuerung anrechenbar ist, wenn kein Abzug nach 4 Abs. 4 InvStG vorgenommen wurde in aa) enthalten ist und auf Einkünfte entfällt, auf die 2 Abs. 2 InvStG i.v.m. 8b Abs. 2 KStG oder 3 Nr. 40 EStG oder im Fall des 16 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG anzuwenden ist der nach 4 Abs. 2 InvStG i.v.m. 34c Abs. 3 EStG abziehbar ist, wenn kein Abzug nach 4 Abs. 4 InvStG vorgenommen wurde in cc) enthalten ist und auf Einkünfte entfällt, auf die 2 Abs. 2 InvStG i.v.m. 8b Abs. 2 KStG oder 3 Nr. 40 EStG oder im Fall des 16 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG anzuwenden ist der nach einem Abkommen zur Vermeidung der Doppelbesteuerung als gezahlt gilt und nach 4 Abs. 2 InvStG i.v.m. diesem Abkommen anrechenbar ist in ee) enthalten ist und auf Einkünfte entfällt, auf die 2 Abs. 2 InvStG i.v.m. 8b Abs. 2 KStG oder 3 Nr. 40 EStG oder im Fall des 16 InvStG i.v.m. 8b Abs. 1 KStG anzuwenden ist in aa) enthalten ist und auf Einkünfte i.s.d. 21 Abs. 22 Satz 4 InvStG entfällt, auf die 2 Abs. 2 InvStG in der am geltenden Fassung i.v.m. 8b Abs. 1 des KStG anzuwenden ist in cc) enthalten ist und auf Einkünfte i.s.d. 21 Abs. 22 Satz 4 InvStG entfällt, auf die 2 Abs. 2 InvStG in der am geltenden Fassung i.v.m. 8b Abs. 1 des KStG anzuwenden ist in ee) enthalten ist und auf Einkünfte i.s.d. 21 Abs. 22 Satz 4 InvStG entfällt, auf die 2 Abs. 2 InvStG in der am geltenden Fassung i.v.m. 8b Abs. 1 des KStG anzuwenden ist Betrag der Absetzungen für Abnutzung oder Substanzverringerung die im Geschäftsjahr gezahlte Quellensteuer, vermindert um die erstattete Quellensteuer des Geschäftsjahres oder früherer Geschäftsjahre Ampega Investment GmbH Köln, den Die Geschäftsführung Jörg Burger Manfred Köberlein