VTAD Präsentation. 18. Dezember 2013

Transkript

1 VTAD Präsentation 18. Dezember 2013

2 Point & Figure Charttechnik Update der Analyse aus VTAD-News Aktuelle Trends und Kursziele von Winfried Kronenberg

3 Aktuelle Trends und Kursziele mit P&F Übersicht 1. Trendanalyse mittels Bullish-Percent-Index (BPI) auf NYSE und auf Sektoren 2. Kurszielbestimmung einiger Aktienindizes 3. Zusammenfassung

4 1. BPI-Trendanalyse NYSE u. Sektoren In drei Schritten zu den chancenreichsten Aktien. Die P&F-Analyseschritte sind: a) Bestimmung des allgemeinen Marktzustands, anhand Bullish-Percent-Index (BPI) der NYSE b) Wenn NYSE-BPI im Trend, dann Auswahl des Sektors (mittels BPI) c) Wenn Sektor im Trend, dann Auswahl der Einzeltitel (P&F-Signal und RS)

5 1. a) BPI-Trendanalyse NYSE aktuell Überkauft Die NYSE betrachten wir als repräsentativ für alle Aktienmärkte weltweit 3 4 Signale: Nach Bull-Confirmed in Mitte Oktober (Pfeil 1) nochmalige Bestätigung Ende Oktober (Pfeil 2) Standard-Empfehlung: Shortpositionen schließen (wenn nicht bereits geschehen). Longpositionen mit P&F-Kaufsignal sowie hoher Relativer Stärke und/oder hoher Ertrags-Risiko-Rate kaufen. Empfehlung: Bull-Confirmed, jedoch ca. 71% aller Aktien der NYSE haben ein P&F- Kaufsignal, daher Überkauft. Folglich nur noch in Sonderfällen kaufen. Überverkauft Abb. NYSE-BPI: Bull-Confirmed seit (bullish seit ) Stops: Bear-Alert unterhalb 72% (Pfeil 3). Erneuter Short-Status bei Unter-schreiten 64% (Pfeil 4): Bear-Confirmed kostenlose BPI-Charts auf

6 1.b) BPI-Trendanalyse Sektoren (1/2) Bei der Sektoranalyse werden die Sektoren herausgefiltert, die analog zum NYSE-BPI tendieren (hier: long) und deren BPI-Wert unterhalb 50% für long bzw. oberhalb 50% für short liegt. Aktuell erfüllt kein Sektor dieses Kriterium. Jedoch untersuchen wir den Sektor Gold Miners, weil dieser mit einem BPI-Wert von 10 auffällt.

7 1. b) BPI-Trendanalyse Sektoren (2/2) 1 Abb. Gold Miners BPI: Bear-Confirmed (seit ) 2 Signale: Bear-Confirmed seit Anfang Oktober (Pfeil 1), bestätigt seit November (Pfeil 2) Empfehlung: Gold Miners BPI notiert bei 10%, stark im überverkauften Bereich. Daher und weil NYSE-BPI bullish, nicht handeln. Kaufszenario: Erste Gegenbewegung (Bull-Alert) wäre gegeben ab 16% (Pfeil 3), entspricht 3er Reversal Bull-Confirmed ab 34% (Pfeil 4) durch Überschreiten der letzten X- Säule

8 1. BPI-Trendanalyse NYSE u. Sektoren Zwischenfazit Marktstatus positiv (Bull-Confirmed). Bullish seit , NYSE-BPI bei 71 Prozent. Aktuell jedoch kein Handeln empfohlen, weil die untersuchten Sektoren nicht dem allg. Marktzustand des NYSE-BPI entsprechen. Die Gewinne aus den letzten Monaten sind jedoch erfreulich

9 2. Kursziele Aktienindizes (1/3) Hauptziel moderat: ambitioniert: x Signale: Hauptziel ambitioniert bei wurde erreicht, derzeit Korrektur Aktuelle Kursziele Long-Signal in Okt 2011 (Pfeil 1): moderat (erl.), ambitioniert bis Ende 2013 Long-Signal aus Okt 2011 wurde zuletzt im Jan 2013 bestätigt (Pfeil2) Empfehlung: Starker Aufwärtstrend weiterhin intakt. Werden die überboten, so wird ein neues Kursziel (hier: Folgeziel) errechnet S&P500 Stops: Hoher-Pol bei (Pfeil 3) Short-Signal bei (Pfeil 4) Kursziele gelten bis durch Unterschreiten der Aufwärtstrendlinie (Pfeil 5)

10 2. Kursziele Aktienindizes (2/3) Signale: Folgeziel moderat: ambitioniert: Hauptziel moderat: ambitioniert: x 3 x Moderates Hauptziel war im Okt 2011 erreicht worden, ambitioniertes Hauptziel im März Folgeziele moderat (erl.), ambitioniert aus Anfang 2012 gilt noch rund 18 Monate Empfehlung: Starker Aufwärtstrend weiterhin intakt. Kursziel: Stops: DAX Warnsignal, Hoher-Pol, bei (Pfeil 2) Long-Signal (Pfeil1) gilt bis (Pfeil 3). Kursziele gelten bis (Pfeil 4)

11 2. Kursziele Aktienindizes (3/3) Fazit P&F-Zielkurse sind Potentiale keine absoluten Ziele Die Kursziele sind noch (!) positiv (außer Gold) Moderate Ziele wurden meist erreicht.

12 Aktuelle Trends und Kursziele mit P&F Zusammenfassung des Vortrags Marktstatus positiv (Bull-Confirmed). Bullish seit , NYSE-BPI bei 71 Prozent. Aktuell jedoch kein Handeln empfohlen, weil die untersuchten Sektoren nicht dem allg. Marktzustand des NYSE-BPI entsprechen. Kursziele für die nächsten Monate bei den Indizes DAX, S&P500, Nikkei 225 und Nasdaq moderat meist bereits erreicht, ambitioniert bis zu 35%. Gold hat negatives Kursziel: moderat erl., ambitioniert -32%.

13 Aktuelle Trends und Kursziele mit P&F Haftungsausschluss: Alle Angaben wurden mit großer Sorgfalt erstellt. Dennoch kann keine Haftung übernommen werden. Diese Präsentation richtet sich an die Mitglieder der Vereinigung Technischer Analysten Deutschlands e.v. (VTAD) Die vorliegenden Analyseergebnisse stellen keine konkreten Aufforderungen zum Kauf oder Verkauf von Wertpapieren oder derivativen Produkten dar. Die Analysen und Empfehlungen dieser Präsentation berücksichtigen in keiner Weise eine konkrete persönliche Anlagesituation und dürfen folglich nicht als Anlageberatung im Sinne des 32 KWG aufgefasst werden.

14 Aktuelle Trends und Kursziele mit P&F P&F ist klasse! Danke für Ihre Aufmerksamkeit kostenlose BPI-Charts auf