Unternehmensdarstellung

Unternehmensdarstellung Berlin, August 2013 2013 Wittestein Industriebeteiligungen GmbH

Inhalt Überblick Investitionsansatz und Ziele Management und Wertbeitrag Beteiligungen und Track Record Kontakt 1

Wittestein ist eine aktive und langfristig orientierte Industrieholding für mittelständische Unternehmen Überblick Wittestein steht für die Namen der beiden Gründungspartner Aktive Industrieholding mit langfristig orientierter Investitionsperspektive Berlin Fokus auf Unternehmen ab rd. 5,0 Mio. Jahresumsatz im Produktionsbereich oder mit industrienahen Dienstleistungen Köln Aktive Übernahme strategischer und wesentlicher operativer Managementverantwortung Beteiligung am unternehmerischen Risiko durch vorrangige Investition eigenen Kapitals München* Langjährige Erfahrung der Partner erlaubt maßgeschneiderte Lösungen auch in komplexen Unternehmenssituationen Unabhängige und schnelle Entscheidungsfindungen sowie zeitliche Flexibilität ohne Verkaufsdruck * Kooperationspartner 3

Erfolgsbeispiel: Unsere Beteiligung FLACHGLAS SACHSEN erhält 2012 den Preis für die erfolgreichste externe Nachfolgelösung in Sachsen Erfolgsbeispiel Die von uns 2008 angetretene Nachfolge bei Flachglas Sachsen GmbH wurde 2012 mit dem Preis für erfolgreiche Unternehmensnachfolge geehrt. Die Transaktion gilt damit als Beispiel für ein besonders gelungenes und tragfähiges Konzept für den Erhalt und die Weiterentwicklung von Unternehmen. Der Preis wurde von der Bürgschaftsbank Sachsen und dem Landeswirtschaftsministerium verliehen Siehe auch: http://www.youtube.com/watch?v=gsubr87igrq 4

Wittestein steht für die Namen der beiden Gründungspartner und ist seit dem Jahr 2006 im Beteiligungsgeschäft aktiv Charakteristik Beteiligungsgesellschaft für mittelständische Produktionsunternehmen ab einem Jahresumsatz von 5,0 Mio. Industrieholdingansatz mit langfristig orientiertem Investitionshorizont Maßgeschneiderte Lösungen für Unternehmen in besonderen Situationen, z.b. mit Nachfolgeproblemen, Konzernausgliederungen und Restrukturierungsfälle Aktive Übernahme wesentlicher operativer und strategischer Aufgaben bis hin zur Geschäftsleitungsfunktion Fokus auf nachhaltige und positive Unternehmensentwicklung bei Erhalt vorhandener Substanz und konsequenter Hebung von Wertsteigerungspotentialen Stringente Verfolgung von Industriekonzepten und Buy and Build-Strategien Primäre Investition eigenen Geldes unterlegt Bekenntnis zur unternehmerischen Verantwortung Sicherstellung des Erfolges durch Konzentration auf wenige Beteiligungen Professionalität, Zuverlässigkeit und Diskretion als Grundlage für eine partnerschaftliche Zusammenarbeit 6

Wittestein unterscheidet sich von klassischen Private Equity-Investoren in wesentlichen Punkten Gegenüberstellung Private Equity-Investor Langfristiger Beteiligungshorizont Unbefristete, zeitliche Flexibilität Einsatz von Eigenkapital der Partner Fokus auf Unternehmen in besonderen und komplexen Situationen Umsätze ab 5,0 Mio. p.a. Aktives Management vor Ort bis zur Übernahme der Geschäftsleitung Adäquate Kaufpreise, Exklusivität Schnelle Entscheidungsfindung Best Partner-Verständnis Kapital nur auf bestimmte Zeit Renditegetriebener Exitdruck Investition fremden Fondskapitals Fokus auf ertragreiche Industrieunternehmen Umsätze ab 30,0 Mio. p.a. Passive Fernsteuerung bei Einsatz externer Manager Marktpreise, Bieterwettbewerb Langwierige Investitionsprozesse Opportunitätsgetrieben 7

Wittestein bekennt sich als langfristig orientierter Partner zu acht Werten und Grundsätzen Werte und Grundsätze 1 2 3 4 5 6 7 8 Partner des Mittelstandes Wir haben selber langjährige Erfahrungen als Unternehmer und kennen sowie verstehen die Themen des Mittelstandes. Faire Partnerschaft Wir bewerten Unternehmen zu marktadäquaten Preisen, bieten individuelle und attraktive Beteiligungsmodelle und gewährleisten dauerhaft Standort und Beschäftigung. Langfristige Investitionsperspektive Wir verstehen uns als langfristig orientierte Eigentümer und sehen nicht die kurzfristige Maximierung unserer Investition im Vordergrund. Hands on-management Wir beschränken uns nicht auf die reine Zuführung von Kapital, sondern gehen selber in die unternehmerische Verantwortung und unterstützen unsere Gesellschaften aktiv vor Ort. Unternehmerische Verantwortung Wir verstehen unsere Beteiligungen als unternehmerische Verpflichtung und leisten unseren Beitrag zu einer nachhaltigen Unternehmensentwicklung. Standort Deutschland Wir glauben daran, mit schlanken Strukturen, Kostenbewusstsein, Effizienz, Qualität und innovativen Produkten in Deutschland erfolgreich industrielle Produktion betreiben zu können. Stabile Berechenbarkeit Wir gewährleisten Kontinuität, sind unabhängig und stehen nicht unter Investitions- oder Exitdruck. Pragmatisch und schnell Wir unterstützen pragmatische Lösungen, die wir innerhalb unserer flexiblen Organisation auf kurzen Entscheidungswegen umsetzen können 8

Die Partner von Wittestein haben langjährige Erfahrungen mit der Übernahme und der Entwicklung von Unternehmen Management Dr. Karsten Stein Wolf von Trotha Stephan Witte Rechtsanwalt, Jg. 1970 Dipl.-Ing., Jg. 1974 Dipl.-Kfm., Jg. 1966 Studium Jura und BWL an der FU Berlin und Uni Düsseldorf Studium Architektur an der TU Berlin und ETSA Madrid Studium BWL an der London Business School und FU Berlin Frühere Tätigkeiten u.a. Frühere Tätigkeiten u.a. Frühere Tätigkeiten u.a. OKTAGON Investment, Gründungspartner Roland Berger Strategy Consultants OKTAGON Investment, Gründungspartner Droege & Comp., Restrukturierungsberatung RA Brinkmann & Partner, Insolvenzverwaltung RA Gleiss Lutz, Transaktionsberatung bmp Venture Capital, Investment Manager Verantwortung großer Strategie- und Turnaround-Projekte Branchenfokus: Investitionsgüter, Clean- Tech, Industrieservices Wachstumsstrategien, M&A, Kostensenkung Aurelius, Investment Director 3i / The Cloud Networks, Managing Director Plenexis Holding, Chief Executive Officer Ernst & Young, Prüfung und Beratung Akquisition, Finanzierung und Transaktionsabwicklung Akquisition, Restrukturierung und operative Führung Restrukturierung und operative Führung 10

Über alle Phasen des Transaktionsprozesses kann Wittestein umfassende Wertbeiträge leisten Wertbeiträge Due Diligence Vertragsschluss Geschäftstätigkeit Know-how Umfassende Kenntnisse von Märkten, Geschäftsmodellen und Technologien Transaktionskompetenz aus einer Vielzahl von Verfahren Strategie- und Restrukturierungs-Know how sowie Hands on-managementerfahrung Netzwerk Umfassende Kontakte zu Industrieexperten und Potenzialkunden Netzwerk zur Besetzung von relevanten Schlüsselpositionen Zugang zu allen Arten von Kapitalgebern Kapital Einsatz eigenen Kapitals für Kaufpreis und Wachstum Eingespielte Beziehung zu Kreditinstituten Langfristige Partnerschaften mit Eigenkapitalgebern Support Bereitstellung von Spezialfunktionen wie z.b. Recht, Steuern und Controlling aus erfahrener Industrieholding 11

Wittestein gibt den Verkäufern von Unternehmen Sicherheit durch eine pragmatische und unkomplizierte Prozessführung Vorgehensweise Due Diligence Vertragsschluss Geschäftstätigkeit Kurzfristige Terminfindung Unkomplizierte und schlanke Due Diligence, i.d.r. durch eigenes Expertenteam Absolute Diskretion Schnelle und transparente Entscheidungsfindung Faire Unternehmensbewertung Klar strukturierte Angebote Einfache Übernahmestrukturen Kurzfristiger Notartermin Verständliche Gestaltung der Verträge Sofortige Kaufpreiszahlung Attraktive Earn Out-Modelle Übergangsweise gemeinsame Geschäftsführung Ggf. Übernahme und Besetzung der Schlüsselpositionen Identifizierung und Realisierung von Optimierungspotential Aufsetzen erforderlicher Investitionsprogramme Sondierung von Möglichkeiten für Industriekonzepte und Buy and Build-Ansätze Konzentration auf Steigerung der langfristigen Ertragskraft 12

Das Beteiligungsportfolio von Wittestein umfasst derzeit vier mittelständische Industrieunternehmen im Bereich Glas und Baustoffe mit rd. 46 Mio. Umsatz Beteiligungen Bauelemente Firma Flachglas Sachsen GmbH Flachglas Sülzfeld GmbH Bauelementehersteller Glaszentrum Schweikert GmbH Gegenstand Be- und Weiterverarbeitung von Flachglasprodukten, insb. die Herstellung von Isolierglasscheiben Be- und Weiterverarbeitung von Flachglasprodukten, insb. die Herstellung von Isolierglasscheiben Herstellung und Montage von Bauelementen aus Kunststoff und Aluminium Be- und Weiterverarbeitung von Flachglasprodukten wie Herstellung von Isolierglasscheiben, Bauprojekte, Innenglasbauten etc. Situation Unternehmensnachfolge Auffanggesellschaft Second Sale Konzernverkauf Phase Wachstum Wachstum Wachstum Wachstum Umsatz > 13,0 Mio. > 5,0 Mio. > 8,0 Mio. > 20,0 Mio. Mitarbeiter 70 35 60 100 Sitz Grimma / Sachsen Sülzfeld / Thüringen Bei Leipzig / Sachsen Baden-Württemberg 14

Für Ihre Fragen stehen die Partner von Wittestein jederzeit und gerne zur Verfügung Kontakt Büro Berlin Kurfürstendamm 186 10707 Berlin T +49 30 887132-20 F +49 30 887132-21 M +49 173 2960765 www.wittestein.de Ansprechpartner Dr. Karsten Stein stein@wittestein.de Büro Köln Marienburger Str. 53 50968 Köln T +49 30 887132-30 F +49 30 887132-31 M +49 171 5611491 www.wittestein.de Ansprechpartner Stephan Witte witte@wittestein.de Wolf von Trotha trotha@wittestein.de 16