Contracts for Difference (CFDs) Jahresvergleich und Kennzahlen QIV-2018

Transkript

1 Contracts for Difference (CFDs) Jahresvergleich und Kennzahlen QIV-2018 Statistik im Auftrag des Contracts for Difference Verband e. V. München, im Februar 2019 CFin - Research Center for Financial Services Rumfordstr München (Germany) Fon: +49 (0) Fax: +49 (0)

2 Inhalt CFD-Jahresvergleich Zusammenfassung Gehandeltes Volumen Anzahl der Transaktionen Kontenanzahl Gehandeltes Volumen pro Transaktion CFD-Quartalsstatistik QIV-2018 Zusammenfassung Gehandeltes Volumen Anzahl der Transaktionen Kontenanzahl Gehandeltes Volumen pro Transaktion Anhang 1 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

3 CFD-Jahresvergleich : Zusammenfassung Die Kontenanzahl hat sich bis Ende 2018 auf rund Stück erhöht Zusammenfassung Gehandeltes Volumen 1 Das gehandelte Volumen beläuft sich für das Jahr 2018 auf 1.579, dies entspricht einem Rückgang von 8% im Vergleich zum Vorjahr Gehandelte Werte Aktienindizes waren in 2018 der beliebteste Basiswert beim Einsatz von CFDs. 88% des gehandelten Volumens und 79% der Transaktionen entfielen auf diese Kontenanzahl Die Anzahl der Konten betrug zum Ende des Jahres Stück, dies ist ein Anstieg von rund 8% gegenüber dem Vorjahr Anzahl der Transaktionen Die Anzahl der Transaktionen hat sich im Vergleich zum Vorjahr um rund 23% auf nun 69 Mio. Stück deutlich erhöht Gehandeltes Volumen pro Transaktion Das gehandelte Volumen pro Transaktion hat sich im Vergleich zum Vorjahr um 25% auf EUR reduziert 1 Gehandeltes Volumen: Bewegtes Underlying-Volumen; Summe aller Positionsgrößen, welche die CFD-Kunden handeln. Die Positionsgröße berechnet sich dabei als gezahlte Margin multipliziert mit dem Hebel 2 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

4 CFD-Jahresvergleich : Zusammenfassung Im Jahr 2018 wurde mit rund 69 Mio. Transaktionen ein Volumen von Mrd. Euro gehandelt Marktkennzahlen im Überblick Kontenanzahl Anzahl der Transaktionen In Stück ,6% ,8% In Mio. Stück ,6-18,4% 56,0 +23,2% 69, Gehandeltes Volumen Gehandelte Basiswerte 2018 In Aktien; 0,7% Devisen; 9,1% ,2-7,0% 1.718,2-8,1% 1.579,3 Rohstoffe; 2,1% Renten; 0,1% Aktienindizes; 87,9% CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

5 CFD-Jahresvergleich : Gehandeltes Volumen Das im Jahr 2018 gehandelte Volumen liegt mit rund Mrd. Euro rund 8% unter dem gehandelten Vorjahresvolumen Gehandeltes Volumen In ,8% 1.483,1 +32,3% 1.962,5-5,9% 1.847,2-7,0% 1.718,2-8,1% 1.579,3 +13,6% 1.133, , CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

6 CFD-Jahresvergleich : Gehandeltes Volumen Der größte Anteil des gehandelten Volumens entfiel mit 88%, wie im Vorjahr, auf den Basiswert Aktienindizes Verteilung des gehandelten Volumens nach Basiswerten Aktien; 0,7% Devisen; 9,1% Aktien; 0,5% Devisen; 11,9% Rohstoffe; 2,1% Renten; 0,1% Rohstoffe; 2,8% Renten; 0,3% 1.579, ,2 Aktienindizes; 87,9% Aktienindizes; 84,5% Der Anteil der Devisen am gehandelten CFD-Volumen hat sich im Vergleich zum Vorjahr leicht reduziert und beträgt rund 9% Rohstoff-CFDs befinden sich mit einem Anteil von knapp 2% leicht unter Vorjahresniveau Renten- und Aktien-CFDs spielen mit weniger als 1% nur eine untergeordnete Rolle 5 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

7 CFD-Jahresvergleich : Gehandeltes Volumen Der Anteil des DAX an den gehandelten Aktienindizes hat sich im Vergleich zum Vorjahr auf 59% deutlich reduziert Verteilung des gehandelten Volumens nach Basiswerten: Aktienindizes Sonstige; 0,9% Sonstige; 1,5% Nikkei; 0,1% Nikkei; 0,7% S&P 500; 1,2% S&P 500; 0,1% Nasdaq; 3,0% 1.388,7 DAX; 59,2% Nasdaq; 1,9% Dow Jones; 16,9% 1.451,9 DAX; 78,4% Dow Jones; 35,2% EuroStoxx; 0,3% EuroStoxx; 0,2% FTSE; 0,1% FTSE; 0,2% Der Anteil des Dow Jones hat sich im Vergleich zum Vorjahr mehr als verdoppelt und beträgt 35% EuroStoxx, Nikkei und FTSE bilden mit weniger als 0,5% die Schlusslichter unter den aufgelisteten Aktienindizes 6 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

8 CFD-Jahresvergleich : Gehandeltes Volumen Etwas mehr als zwei Drittel des gehandelten Volumens im Bereich der Devisen entfallen auf das Devisenpaar EUR/ USD Verteilung des gehandelten Volumens nach Basiswerten: Devisen Sonstige; 11,1% Sonstige; 15,2% USD/ CAD; 1,7% USD/ CHF; 0,6% AUD/ USD; 1,3% GBP/ USD; 9,4% 144,5 EUR/ USD; 70,0% USD/ CAD; 1,3% USD/ CHF; 0,5% AUD/ USD; 1,4% 204,5 EUR/ USD; 68,1% GBP/ USD; 6,1% USD/ JPY; 5,9% USD/ JPY; 7,4% Der Anteil des Devisenpaares GBP/ USD hat sich von 6 auf 9% erhöht, während sich der Anteil des Devisenpaares USD/ JPY sich von 7% auf nun 6% leicht reduziert hat Die sonstigen Devisenpaare machen einen Anteil von 11% am gehandelten Volumen aus 7 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

9 CFD-Jahresvergleich : Gehandeltes Volumen Der Anteil der Energie-Werte an den gehandelten Rohstoff-CFDs hat sich im Beobachtungszeitraum von knapp 30% auf 46% deutlich erhöht Verteilung des gehandelten Volumens nach Basiswerten: Rohstoffe Industriemetalle; 1,2% Agrar; 2,1% Industriemetalle; 1,0% Agrar; 1,1% Energie; 30,1% Energie; 45,8% 32,8 48,2 Edelmetalle; 50,9% Edelmetalle; 67,8% Der Anteil der Edelmetalle hat sich von rund 68% auf nun 51% leicht reduziert Schlusslicht bilden Agrar und Industriemetalle 8 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

10 CFD-Jahresvergleich : Gehandeltes Volumen US-amerikanische Werte waren beim Einsatz von Aktien-CFDs mit einem Anteil von 52% im Jahr 2018 am beliebtesten Verteilung des gehandelten Volumens nach Basiswerten: Aktien Asien; 0,1% Asien; 0,1% Europa (ex D und UK); 9,7% Deutschland; 36,2% Europa (ex D und UK); 9,4% Deutschland; 66,3% 11,4 8,6 USA; 21,2% UK; 2,3% USA; 51,7% UK; 3,0% Der Anteil der gehandelten deutschen Werte hat sich im Jahresvergleich von 66% auf 36% deutlich reduziert Dem folgten europäische Werte (ohne Deutschland und UK) mit einem Anteil von 9% Asiatische Werte bildeten mit 0,1% das Schlusslicht unter den gehandelten Aktien-CFDs 9 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

11 CFD-Jahresvergleich : Anzahl der Transaktionen Die Anzahl der Transaktionen im Jahr 2018 hat sich, im Vergleich zum Vorjahr, um rund 13 Mio. auf 69 Mio. Transaktionen erhöht Anzahl der Transaktionen 75 In Mio. Stück +33,4% 71,1-3,5% 68,6-18,4% +23,2% 69,0 +33,3% 53,3 56, ,8% 36,1 40, CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

12 CFD-Jahresvergleich : Anzahl der Transaktionen Die meisten Transaktionen entfielen im Jahr 2018 mit 79% auf den Basiswert Aktienindizes Verteilung der Anzahl der Transaktionen nach Basiswerten Aktien; 3,7% Devisen; 12,1% Rohstoffe; 5,5% Renten; 0,2% Devisen; 16,9% Rohstoffe; 7,9% Renten; 0,4% Aktien; 2,1% 69,0 Mio. 56,0 Mio. Aktienindizes; 78,6% Aktienindizes; 72,8% Bezogen auf die Transaktionen hat sich der Anteil der Devisen von 17% auf rund 12% reduziert Rohstoff-CFDs haben sich leicht reduziert und haben einen Anteil von 5,5% Renten-CFDs machten 0,2% der Transaktionen aus und bilden damit das Schlusslicht 11 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

13 CFD-Jahresvergleich : Kontenanzahl Die Kontenanzahl im Jahr 2018 hat sich im Vergleich zum Vorjahr um 8% erhöht und beläuft sich aktuell auf rund Stück Kontenanzahl In Stück +36,5% +8,6% ,8% ,3% ,5% ,5% CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

14 CFD-Jahresvergleich : Gehandeltes Volumen pro Transaktion Das durchschnittlich gehandelte Volumen pro Transaktion ist von 2017 auf 2018 um 25% auf EUR gesunken Volumen pro Transaktion In EUR ,9% - 25,4% +2,5% -1,9% ,7% -2,4% CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

15 Inhalt CFD-Jahresvergleich CFD-Quartalsstatistik QIV-2018 Zusammenfassung Gehandeltes Volumen Anzahl der Transaktionen Kontenanzahl Gehandeltes Volumen pro Transaktion Anhang 14 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

16 CFD-Quartalsstatistik QIV-2018: Zusammenfassung Im vierten Quartal 2018 wurde ein Volumen von rund 306 Mrd. Euro mit rund 16 Mio. Transaktionen gehandelt Zusammenfassung Gehandeltes Volumen 1 Im vierten Quartal 2018 wurde ein Volumen von 306 gehandelt Gehandelte Werte Aktienindizes waren im vierten Quartal 2018 der beliebteste Basiswert beim Einsatz von CFDs. 88% des gehandelten Volumens und 82% der Transaktionen entfielen auf diese Kontenanzahl Die Anzahl der Konten hat sich gegenüber dem Vorjahresquartal um 7,8% auf Stück erhöht Anzahl der Transaktionen Die Anzahl der Transaktionen beläuft sich im vierten Quartal 2018 auf 15,7 Mio. Stück, dies entspricht einer Steigerung von 19,8% im Vergleich zum Vorjahresquartal Gehandeltes Volumen pro Transaktion Durchschnittlich wurde ein Volumen von EUR pro Transaktion gehandelt 1 Gehandeltes Volumen: Bewegtes Underlying-Volumen; Summe aller Positionsgrößen, welche die CFD-Kunden handeln. Die Positionsgröße berechnet sich dabei als gezahlte Margin multipliziert mit dem Hebel 15 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

17 CFD-Quartalsstatistik QIV-2018: Zusammenfassung Im vierten Quartal des Jahres 2018 wurde ein Volumen von 306 gehandelt Marktkennzahlen im Überblick Kontenanzahl Anzahl der Transaktionen In Stück ,6% ,8% in Mio. Stück ,2-13,8% 13,1 +19,8% 15, QIV-2016 QIV-2017 QIV QIV-2016 QIV-2017 QIV-2018 Gehandeltes Volumen Gehandelte Basiswerte QIV-2018 In -13,4% Aktien; 0,7% Devisen; 8,7% ,5-26,8% Rohstoffe; 2,8% ,9 Renten; 0,1% ,0 QIV-2016 QIV-2017 QIV-2018 Aktienindizes; 87,8% 16 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

18 CFD-Quartalsstatistik QIV-2018: Gehandeltes Volumen Im vierten Quartal 2018 wurde ein Volumen von 306 Mrd. Euro gehandelt, im Vergleich zum Vorjahresquartal handelt es sich um einen Rückgang von rund 27% Gehandeltes Volumen In Mrd. EUR +9,2% -13,4% ,3% 400,5 +10,3% 441,8 482,5 417,9-26,8% ,6% 283,4 306,0 249, QIV-2012 QIV-2013 QIV-2014 QIV-2015 QIV-2016 QIV-2017 QIV CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

19 CFD-Quartalsstatistik QIV-2018: Gehandeltes Volumen Das größte Volumen entfiel im vierten Quartal 2018 mit 88% auf den Basiswert Aktienindizes Verteilung des gehandelten Volumens nach Basiswerten - QIV QIV Aktien; 0,7% Devisen; 8,7% Aktien; 0,5% Devisen; 11,9% Rohstoffe; 2,8% Renten; 0,1% Rohstoffe; 2,6% Renten; 0,1% 306,0 417,9 Aktienindizes; 87,8% Aktienindizes; 84,8% Der Anteil der Devisen hat sich leicht reduziert und folgte mit 9% des gehandelten Volumens an zweiter Stelle Der Anteil der gehandelten Rohstoff-CFDs ist mit 2,8% nahezu konstant geblieben Aktien und Renten spielen mit 0,7% bzw. 0,1% nur eine untergeordnete Rolle 18 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

20 CFD-Quartalsstatistik QIV-2018: Gehandeltes Volumen Der DAX hat mit 52% den größten Anteil am gehandelten Volumen bei Aktienindizes, gefolgt vom Dow Jones mit rund 41% Verteilung des gehandelten Volumens nach Basiswerten: Aktienindizes - QIV QIV Sonstige; 0,7% Sonstige; 1,8% Nikkei; 1,5% Nikkei; 0,2% S&P 500; 0,2% Nasdaq; 4,9% 268,6 DAX; 51,5% S&P 500; 0,7% Nasdaq; 2,8% Dow Jones; 17,3% 354,4 DAX; 76,8% Dow Jones; 40,9% FTSE; 0,2% EuroStoxx; 0,2% EuroStoxx; 0,3% FTSE; 0,2% Der Anteil des DAX hat sich jedoch insgesamt deutlich von 77 auf 52% reduziert Der Anteil des Dow Jones hat sich hingegen deutlich erhöht und beläuft sich auf 41% Der FTSE bildet mit 0,2% das Schlusslicht unter den aufgelisteten Aktienindizes 19 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

21 CFD-Quartalsstatistik QIV-2018: Gehandeltes Volumen Das am meisten gehandelte Devisenpaar im vierten Quartal 2018 war mit rund 61% EUR/ USD Verteilung des gehandelten Volumens nach Basiswerten: Devisen - QIV QIV Sonstige; 14,3% Sonstige; 19,9% USD/ CAD; 2,3% USD/ CHF; 0,5% AUD/ USD; 1,2% 26,5 EUR/ USD; 60,8% USD/ CAD; 0,8% USD/ CHF; 0,3% 49,7 EUR/ USD; 64,3% AUD/ USD; 0,9% GBP/ USD; 13,4% GBP/ USD; 7,8% USD/ JPY; 7,4% USD/ JPY; 6,0% Der Anteil des Devisenpaares GBP/ USD liegt bei rund 13% Der Anteil des Devisenpaares USD/ JPY hat sich leicht auf 7% leicht erhöht Der Anteil der sonstigen Devisenpaare hat sich im Jahresvergleich auf 14% reduziert 20 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

22 CFD-Quartalsstatistik QIV-2018: Gehandeltes Volumen Energie-Werte sind in QIV-2018 mit 70% die am meisten gehandelten Rohstoff-CFDs Verteilung des gehandelten Volumens nach Basiswerten: Rohstoffe - QIV QIV Industriemetalle; 1,0% Agrar; 1,3% Industriemetalle; 1,5% Agrar; 1,5% Energie; 31,8% Edelmetalle; 27,8% 8,6 Energie; 69,9% 10,9 Edelmetalle; 65,2% Der Anteil der Edelmetall-Werte hat sich im Vergleich zum Vorjahr mehr als halbiert und beläuft sich auf 28% Der Anteil der Agrar- und Industriewerte ist nahezu konstant geblieben 21 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

23 CFD-Quartalsstatistik QIV-2018: Gehandeltes Volumen Der Anteil deutscher Werte hat sich beim Einsatz von Aktien-CFDs im Jahresvergleich von 55% auf 45% reduziert Verteilung des gehandelten Volumens nach Basiswerten: Aktien - QIV QIV Asien; 0,1% Asien; 0,1% Europa (ex D und UK); 11,5% Deutschland; 44,6% Europa (ex D und UK); 13,1% Deutschland; 55,2% 2,1 2,1 USA; 43,9% UK; 0,9% USA; 30,4% UK; 1,2% Der Anteil US-amerikanischer Werte hat sich im Beobachtungszeitraum deutlich erhöht und beträgt 44% Europäische Werte (ohne Deutschland und UK) lagen mit 12% auf Platz 3 22 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

24 CFD-Quartalsstatistik QIV-2018: Anzahl der Transaktionen Die Anzahl der Transaktionen hat sich, im Vergleich zum Vorjahresquartal, um 20% auf 16 Mio. Stück erhöht, dies entspricht einem Anstieg von rund 2,6 Mio. Transaktionen Anzahl der Transaktionen In Mio. Stück ,6% -13,1% ,0% 15,4 17,5 15,2-13,8% 13,1 + 19,8% 15,7 +11,1% 10 9,0 10,0 5 0 QIV-2012 QIV-2013 QIV-2014 QIV-2015 QIV-2016 QIV-2017 QIV CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

25 CFD-Quartalsstatistik QIV-2018: Anzahl der Transaktionen Die meisten Transaktionen in QIV-2018 entfielen mit 82% auf den Basiswert Aktienindizes Verteilung der Anzahl der Transaktionen nach Basiswerten - QIV QIV Aktien; 3,1% Devisen; 9,9% Rohstoffe; 5,2% Renten; 0,1% Devisen; 17,5% Rohstoffe; 7,6% Renten; 0,4% Aktien; 2,0% 15,7 Mio. 13,1 Mio. Aktienindizes; 81,7% Aktienindizes; 72,4% Devisen folgten auf Platz 2 mit 10% der durchgeführten Transaktionen An dritter Stelle stehen Rohstoff-CFDs, deren Anteil rund 5% beträgt Auf Renten-CFDs entfallen nur 0,1% der Transaktionen 24 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

26 CFD-Quartalsstatistik QIV-2018: Kontenanzahl Die Kontenanzahl hat sich bis zum Ende des Jahres 2018 konsequent erhöht Kontenanzahl In Stück + 7,8% ,5% +8,6% ,3% +10,5% ,5% QIV-2012 QIV-2013 QIV-2014 QIV-2015 QIV-2016 QIV-2017 QIV CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

27 CFD-Quartalsstatistik QIV-2018: Gehandeltes Volumen pro Transaktion Das durchschnittliche Volumen pro Transaktion hat sich im Vergleich zum Vorjahr deutlich auf Euro reduziert Volumen pro Transaktion In EUR ,8% +/- 0% -39,1% ,5% ,1% ,0% * 2013* QIV-2014 QIV-2015 QIV-2016 QIV-2017 QIV-2018 * Jahreswerte 26 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

28 Inhalt CFD-Jahresvergleich CFD-Quartalsstatistik QIV-2018 Zusammenfassung Gehandeltes Volumen Anzahl der Transaktionen Kontenanzahl Gehandeltes Volumen pro Transaktion Anhang 27 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

29 Anhang: Methodik Vorgehen: Die Kennzahlen des Jahresvergleichs stützen sich auf eine Datenerhebung im Auftrag des Contracts for Difference Verband e.v. Die Erhebung bezieht sich auf den deutschen Markt und auf in Deutschland ansässige Kunden. Zur Berechnung des Gesamtmarktes wurden Daten bei den beteiligten Unternehmen ayondo, brokerport, CMC Markets, Comdirect, consorsbank, FXFlat Wertpapierhandelsbank GmbH, Flatex, onvista bank, SBroker und Vitrade erhoben. 28 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.

30 Anhang: Ansprechpartner CFin - RESEARCH CENTER FOR FINANCIAL SERVICES Rumfordstr München Fon: +49 (0) Fax: +49 (0) info@steinbeis-research.de CFD-Verband Postfach Frankfurt am Main Fon: +49 (0) studie@cfdv.de 29 CONTRACTS FOR DIFFERENCE VERBAND e.v.