OCP International OP ANLAGEFONDS LUXEMBURGISCHEN RECHTS HALBJAHRESBERICHT ZUM 31. MÄRZ 2016 FONDSVERWALTUNG: OPPENHEIM ASSET MANAGEMENT SERVICES S.À R.L.
OCP International OP HALBJAHRESBERICHT ZUM 31. MÄRZ 2016 Das Wichtigste in Kürze, Auf einen Blick, Zusammensetzung des Wertpapierbestandes u.a. 3 Vermögensaufstellung 4 Erläuterungen zum Halbjahresbericht 7 Ihre Partner 8 1
Der Vertrieb von Anteilen des Fonds ist in der Bundesrepublik Deutschland gemäß Paragraph 310 KAGB der Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht, Frankfurt, angezeigt worden. Der vorliegende Halbjahresbericht ist kein Angebot und keine Aufforderung zum Kauf von Anteilen. Aussagen über die zukünftige Entwicklung des Fonds können daraus nicht abgeleitet werden. Der Erwerb von Anteilen erfolgt auf der Grundlage des aktuell gültigen Verkaufsprospektes und Verwaltungsreglements, ergänzt durch den jeweils letzten geprüften Jahresbericht. Wenn der Stichtag des Jahresberichtes mehr als acht Monate zurückliegt, ist Anteilerwerbern zusätzlich ein Halbjahresbericht auszuhändigen. Verkaufsprospekte sind bei der Verwaltungsgesellschaft, der Depotbank sowie den in diesem Bericht genannten Zahl- und Vertriebsstellen kostenlos erhältlich. Eine Aufstellung der Wertpapierbestandsveränderungen im Berichtszeitraum steht am Sitz der Verwaltungsgesellschaft sowie den Zahl- und Vertriebsstellen kostenlos zur Verfügung.
OCP International OP / Halbjahresbericht zum 31. März 2016 DAS WICHTIGSTE IN KÜRZE Anlagepolitik Aktien/Renten International WKN 580.649 ISIN-Code LU0120079818 Fondswährung EUR Auflegungsdatum 06.11.2000 Geschäftsjahr 01.10. - 30.09. Berichtsperiode 01.10.2015-31.03.2016 erster Ausgabepreis pro Anteil 105,00 EUR (inkl. Ausgabeaufschlag) erster Rücknahmepreis pro Anteil 100,00 EUR Ausgabeaufschlag bis zu 5,00 % Verwaltungsvergütung p.a. bis zu 1,80 % Depotbankvergütung p.a. bis zu 0,10 % Ausschüttung keine, da thesaurierend AUF EINEN BLICK 31.03.2016 Nettofondsvermögen (Mio. EUR) 27,67 Anteile im Umlauf (Stück) 379.876 Rücknahmepreis (EUR pro Anteil) 72,84 Ausgabepreis (EUR pro Anteil) 76,48 ZUSAMMENSETZUNG DES WERTPAPIERBESTANDES NACH LÄNDERN % d. Nettofondsvermögens USA 74,83 Deutschland 12,65 Kanada 5,54 Cayman Inseln 5,53 Schweiz 0,76 Dänemark 0,00 99,31 ZUSAMMENSETZUNG DES WERTPAPIERBESTANDES NACH DEVISEN % d. Nettofondsvermögens USD 85,33 EUR 13,41 CAD 0,57 99,31 ENTWICKLUNG DES NETTOINVENTARWERTES (IN EUR) Höchster Nettoinventarwert pro Anteil während der Berichtsperiode (30.11.2015) 106,00 Niedrigster Nettoinventarwert pro Anteil während der Berichtsperiode (12.02.2016) 63,92 Wertentwicklung in der Berichtsperiode *) -15,19 % Wertentwicklung seit Auflegung *) -27,16 % Wertentwicklung im 3-Jahresvergleich 40% 20% 25,71% 25,46% 0% 6,89% -15,19% -20% 01.10.12-30.09.13 01.10.13-30.09.14 01.10.14-30.09.15 01.10.15-31.03.16 Wertentwicklung*) der Berichtsperioden in % *) berechnet gemäß BVI Bundesverband Investment und Asset Management e.v. ZUSAMMENSETZUNG DES WERTPAPIERBESTANDES NACH WIRTSCHAFTLICHEN SEKTOREN % d. Nettofondsvermögens Biotechnologie 40,26 Pharmazeutik und Kosmetik 27,66 Internet, Software und IT-Dienstleitungen 6,97 Medizintechnik 6,27 Diverse Dienstleistungen 4,79 Chemie 4,19 Edelmetalle und -steine 2,44 Erdöl und Gas 2,09 Energie- und Wasserversorgung 1,25 Versicherungen 1,04 Holding- und Finanzgesellschaften 0,81 Medien 0,69 Nichteisenmetalle 0,32 Gesundheits- und Sozialwesen 0,28 Computer und Netzwerkausrüster 0,25 99,31 Die historische Performance stellt keinen Indikator für die laufende oder zukünftige Performance dar. Die Performancedaten lassen die bei der Ausgabe und Rücknahme der Anteile erhobenen Kommissionen und Kosten unberücksichtigt. Die Erläuterungen sind wesentlicher Bestandteil dieser Finanzaufstellungen. 3
OCP International OP / Halbjahresbericht zum 31. März 2016 VERMÖGENSAUFSTELLUNG ZUM 31.03.2016 Kurs in Tageswert % *) des Währung Stück Bezeichnung der Wertpapiere Währung (EUR) Nettofonds- 31.03.2016 vermögens Wertpapiere, die zum amtlichen Handel an einer Börse zugelassen sind oder an einem anderen geregelten Markt gehandelt werden Aktien CAD 6.000 Amaya Inc. 17,300 70.349,00 0,25 CAD 200.000 UR-Energy Inc. 0,650 88.105,68 0,32 EUR 2.000 Allianz SE NA Vinkul. 144,550 289.100,00 1,04 EUR 4.000 Axel Springer SE NA Vinkul. 47,928 191.712,00 0,69 EUR 3.000 BASF SE NA 66,950 200.850,00 0,73 EUR 5.000 BB Biotech AG NA 41,945 209.725,00 0,76 EUR 3.000 Deutsche Börse AG NA 74,740 224.220,00 0,81 EUR 1.000 Fresenius Medical Care AG & Co. KGaA 77,910 77.910,00 0,28 EUR 7.000 Fresenius SE & Co. KGaA 63,950 447.650,00 1,62 EUR 9.000 United Internet AG NA 44,175 397.575,00 1,44 EUR 45.000 Verbio Vereinigte BioEnergie AG 7,713 347.085,00 1,25 EUR 40.000 Wirecard AG 33,100 1.324.000,00 4,79 USD 80.000 Acadia Pharmaceuticals Inc. 26,010 1.837.512,86 6,64 USD 90.000 Achillion Pharmaceuticals Inc. 7,520 597.668,54 2,16 USD 65.000 Agenus Inc. 4,090 234.766,82 0,85 USD 7.000 Amgen Inc. 149,480 924.019,59 3,34 USD 200.000 Amicus Therapeutics Inc. 7,990 1.411.161,84 5,10 USD 30.000 Aquinox Pharmaceuticals Inc. 8,680 229.954,03 0,83 USD 5.000 Baidu Inc. -A- ADR 189,890 838.440,31 3,03 USD 140.000 Biocryst Pharmaceuticals Inc. 2,740 338.749,49 1,22 USD 5.000 Biogen Inc. 254,180 1.122.306,37 4,06 USD 7.000 Biomarin Pharmaceutical Inc. 78,100 482.779,84 1,74 USD 11.000 Celgene Corp. 98,800 959.731,34 3,47 USD 200.000 Cerus Corp. 5,880 1.038.502,08 3,75 USD 200.000 Curis Inc. 1,550 273.754,80 0,99 USD 15.000 Gilead Sciences Inc. 91,970 1.218.253,00 4,40 USD 140.000 Halozyme Therapeutics Inc. 9,260 1.144.824,90 4,14 USD 60.000 Heron Therapeutics Inc. 19,370 1.026.315,57 3,71 USD 100.000 Idera Pharmaceuticals Inc. 1,930 170.434,44 0,62 USD 5.000 Illumina Inc. 157,430 695.116,42 2,51 USD 40.000 Immunogen Inc. 8,260 291.769,63 1,05 USD 35.000 Incyte Corp. 68,350 2.112.548,12 7,64 USD 10.000 Inotek Pharmaceuticals Corp. 7,350 64.906,38 0,23 USD 45.000 Insmed Inc. 12,320 489.579,55 1,77 USD 20.000 InterOil Corp. 32,790 579.123,86 2,09 USD 40.000 Invitae Corp. 9,870 348.639,98 1,26 USD 7.000 Juno Therapeutics Inc. 36,930 228.285,01 0,83 USD 33.000 La Jolla Pharmaceutical Co. 19,500 568.261,98 2,05 USD 10.000 Medivation Inc. 37,390 330.183,61 1,19 4 Die Erläuterungen sind wesentlicher Bestandteil dieser Finanzaufstellungen.
OCP International OP / Halbjahresbericht zum 31. März 2016 VERMÖGENSAUFSTELLUNG ZUM 31.03.2016 Kurs in Tageswert % *) des Währung Stück Bezeichnung der Wertpapiere Währung (EUR) Nettofonds- 31.03.2016 vermögens USD 45.000 Merrimack Pharmaceuticals Inc. 8,150 323.869,59 1,17 USD 5.500 Netease Inc. ADR 142,630 692.745,35 2,50 USD 10.000 Opko Health Inc. 9,900 87.424,92 0,32 USD 65.000 Seattle Genetics Inc. 33,640 1.930.942,72 6,98 USD 300.000 Turquoise Hill Resources Ltd. 2,550 675.556,20 2,44 USD 5.000 Valeant Pharmaceuticals Intl. Inc. 27,070 119.524,88 0,43 USD 40.000 Zafgen Inc. 6,310 222.889,39 0,81 Total Aktien 27.478.825,09 99,31 Total Wertpapiere, die zum amtlichen Handel an einer Börse zugelassen sind oder an einem anderen geregelten Markt gehandelt werden 27.478.825,09 99,31 Sonstige Wertpapiere Nicht notierte Wertpapiere USD 100.000 H. Lundbeck A/S Contigent Value Rights 31.12.17 0,000 0,00 0,00 Total Nicht notierte Wertpapiere 0,00 0,00 Total Sonstige Wertpapiere 0,00 0,00 Wertpapierbestand insgesamt 27.478.825,09 99,31 Bankguthaben 225.835,34 0,82 Sonstige Vermögensgegenstände Sonstige Forderungen 1.139,01 0,00 Total Sonstige Vermögensgegenstände 1.139,01 0,00 Total Vermögen 27.705.799,44 100,13 Die Erläuterungen sind wesentlicher Bestandteil dieser Finanzaufstellungen. 5
OCP International OP / Halbjahresbericht zum 31. März 2016 VERMÖGENSAUFSTELLUNG ZUM 31.03.2016 Kurs in Tageswert % *) des Währung Stück Bezeichnung der Wertpapiere Währung (EUR) Nettofonds- 31.03.2016 vermögens Verbindlichkeiten Verwaltungsvergütung -30.057,04-0,11 Depotbankvergütung -2.419,98-0,01 Taxe d'abonnement -3.468,12-0,01 Sonstige Verbindlichkeiten -915,96 0,00 Total Verbindlichkeiten -36.861,10-0,13 Nettofondsvermögen 27.668.938,34 100,00 Anteilwert 72,84 Umlaufende Anteile 379.876 *) Durch Rundung der Prozent-Anteile können bei der Berechnung geringfügige Rundungsdifferenzen entstehen. 6 Die Erläuterungen sind wesentlicher Bestandteil dieser Finanzaufstellungen.
OCP International OP / Halbjahresbericht zum 31. März 2016 Erläuterungen zum Halbjahresbericht Die Verwaltungsgesellschaft kann entsprechend den in Luxemburg gültigen Bestimmungen unter eigener Verantwortung und auf ihre Kosten andere Gesellschaften der Oppenheim Gruppe mit dem Fondsmanagement oder Aufgaben der Hauptverwaltung beauftragen. Die Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden entsprechen den Anforderungen der luxemburgischen Gesetzgebung. Die Steuer auf das Nettofondsvermögen (Taxe d'abonnement 0,05 % p.a.) ist vierteljährlich auf das Nettofondsvermögen des letzten Bewertungstages zu berechnen und abzuführen. In den steuerpflichtigen Erträgen ist ein Ertragsausgleich verrechnet; dieser beinhaltet die während der Berichtsperiode angefallenen Nettoerträge, die der Anteilerwerber im Ausgabepreis mitbezahlt und der Anteilverkäufer im Rücknahmepreis vergütet erhält. Der Kurswert der Wertpapiere entspricht dem letztverfügbaren Börsen- bzw. Verkehrswert. Nicht notierte Wertpapiere werden zu ihren Anschaffungskosten bzw. Verkehrswert bewertet. Der Anschaffungspreis der Wertpapiere entspricht den gewichteten Durchschnittskosten sämtlicher Käufe dieser Wertpapiere. Für Wertpapiere, welche auf eine andere Währung als die Fondswährung lauten, ist der Anschaffungspreis mit dem Devisenkurs zum Zeitpunkt des Kaufes umgerechnet worden. Die realisierten Nettogewinne und -verluste aus Wertpapierverkäufen werden auf der Grundlage des durchschnittlichen Anschaffungspreises der verkauften Wertpapiere ermittelt. Nicht realisierte Gewinne und Verluste, welche sich aus der Bewertung des Wertpapiervermögens zum letztverfügbaren Börsen- bzw. Verkehrswert ergeben, sind ebenfalls im Ergebnis berücksichtigt. Die flüssigen Mittel werden zum Nennwert bewertet. Die Buchführung des Fonds erfolgt in EUR. Sämtliche nicht auf EUR lautende Vermögensgegenstände und Verbindlichkeiten wurden zu den am 30. März 2016 gültigen Devisenmittelkursen in EUR umgerechnet. Kanadischer Dollar CAD 1,475501 = EUR 1 US-Dollar USD 1,132400 = EUR 1 Die Vergütung der Verwaltungsgesellschaft (bis zu 1,80 % p.a.) wird, ebenso wie das Entgelt für die Depotbank (bis zu 0,10 % p.a.) auf den bewertungstäglich zu ermittelnden Inventarwert abgegrenzt und diese sind am Ende eines jeden Monats zu berechnen und zu zahlen. Während des Berichtszeitraums erhielt die Verwaltungsgesellschaft eine Vergütung in Höhe von EUR 210.764,69 und die Depotbank ein Entgelt in Höhe von EUR 16.969,26. 7
OCP International OP / Halbjahresbericht zum 31. März 2016 Ihre Partner VERWALTUNGSGESELLSCHAFT UND HAUPTVERWALTUNG: Oppenheim Asset Management Services S.à r.l. 2, Boulevard Konrad Adenauer, L-1115 Luxemburg Gesellschaftskapital: 2,7 Mio. Euro (Stand: 1. Januar 2016) VERWALTUNGSRAT: Vorsitzender: Dr. Matthias Liermann Managing Director Deutsche Asset Management Investment GmbH, Frankfurt Heinz-Wilhelm Fesser (ab 01.04.2016) Florian Alexander Stanienda (ab 01.04.2016) Managing Director Deutsche Asset Management Investment GmbH, Frankfurt Holger Naumann (bis 31.03.2016) Managing Director Deutsche Asset Management Investment GmbH, Frankfurt Dr. Wolfgang Leoni (bis 31.03.2016) Vorsitzender des Vorstandes Sal. Oppenheim jr. & Cie. AG & Co. KGaA, Köln INVESTMENTMANAGER: Dr. d Oleire, Cramer & Partner Vermögensverwaltung GmbH Am Wald 8, D-40667 Meerbusch RECHTSBERATER IN LUXEMBURG: Arendt & Medernach SA 41A, Avenue John F. Kennedy, L-2082 Luxemburg ZAHLSTELLEN: in Luxemburg Sal. Oppenheim jr. & Cie. Luxembourg S.A. 2, Boulevard Konrad Adenauer, L-1115 Luxemburg in der Bundesrepublik Deutschland Deutsche Bank AG Taunusanlage 12, D-60325 Frankfurt am Main VERTRIEBSSTELLEN: in der Bundesrepublik Deutschland Dr. d`oleire, Cramer & Partner Vermögensverwaltung GmbH Am Wald 8, D-40667 Meerbusch Sal. Oppenheim jr. & Cie. AG & Co. KGaA Unter Sachsenhausen 4, D-50667 Köln und deren Geschäftsstellen Marco Schmitz (bis 11.02.2016) Managing Director Head of White Label GCG EMEA Sal. Oppenheim jr. & Cie. AG & Co. KGaA, Köln GESCHÄFTSFÜHRUNG: Thomas Albert, Sprecher der Geschäftsführung Ralf Rauch Stephan Rudolph Martin Schönefeld DEPOTBANK: Sal. Oppenheim jr. & Cie. Luxembourg S.A. 2, Boulevard Konrad Adenauer, L-1115 Luxemburg Gesellschaftskapital: 50 Mio. Euro (Stand: 1. Januar 2016) ABSCHLUSSPRÜFER: KPMG Luxembourg, Société coopérative 39, Avenue John F. Kennedy, L-1855 Luxemburg 8
Oppenheim Asset Management Services S.à r.l. 2, Boulevard Konrad Adenauer, L-1115 Luxemburg Luxemburg Telefon +352 2215 22-1 Telefax +352 2215 22-500 www.oppenheim.lu