Invesco Funds Jahresbericht (geprüft) Société d Investissement à Capital Variable

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1 Invesco Funds Jahresbericht (geprüft) Société d Investissement à Capital Variable für das Jahr zum 29. Februar 2012 (R.C.S. Luxembourg B34457)

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3 Sitz: 2-4 rue Eugène Ruppert, L-2453 Luxemburg Anteilszeichnungen können nicht aufgrund von Finanzberichten angenommen werden. Zeichnungen erfolgen auf der Grundlage des gültigen Prospektes und des letzten geprüften Jahresberichtes sowie des letzten Halbjahresberichtes, falls ein solcher zwischenzeitlich veröffentlicht wurde. Exemplare des Verkaufsprospektes, des geprüften Jahresberichts und des Halbjahresberichts sind am Geschäftssitz des Fonds in, 2-4 rue Eugène Ruppert, L-2453 Luxembourg, sowie bei der weltweiten Vertriebsgesellschaft in Dublin erhältlich. Mitteilungen über sämtliche Hauptversammlungen werden im Luxemburger Wort veröffentlicht sowie, falls gesetzlich vorgeschrieben, im Mémorial, Recueil des Sociétés et Associations ( Mémorial ) und werden den Inhabern von Namensanteilen mindestens 8 Tage vor dem Versammlungstermin auf dem Postweg an die im Anteilsregister eingetragene Adresse zugesandt. Bei Abweichungen zwischen dem englischen Wortlaut und der Übersetzung in eine andere Sprache gilt der englische Text als verbindlich. Die nach luxemburgischem Recht erforderliche Mitteilung zu Ausgabe und Verkauf von Anteilen des Fonds wurde beim Handels- und Gesellschaftsregister des Bezirksgerichts Luxemburg (Greffe du Tribunal d Arondissement) hinterlegt. Der Ertragsausgleich wird zu Steuerzwecken berechnet und ist in dem geprüften Jahresbericht nicht ausgewiesen.

4 Inhalt Bericht des Verwaltungsrats 05 Seite Wertpapierbestand Aktienfonds Global Amerika Europa Japan Asien Themenfonds Reservefonds Rentenfonds Invesco Global Structured Equity Fund 06 Invesco Emerging Market Quantitative Equity Fund 09 Invesco Global Smaller Companies Equity Fund 12 Invesco Global Equity Income Fund 19 Invesco Latin American Equity Fund 21 Invesco US Structured Equity Fund 23 Invesco US Value Equity Fund 25 Invesco Pan European Structured Equity Fund 27 Invesco Pan European Equity Fund 29 Invesco Pan European Small Cap Equity Fund 31 Invesco European Growth Equity Fund 35 Invesco Pan European Equity Income Fund 37 Invesco Emerging Europe Equity Fund 39 Invesco Pan European Focus Equity Fund 41 Invesco Nippon Small/Mid Cap Equity Fund 42 Invesco Japanese Equity Advantage Fund 44 Invesco Japanese Value Equity Fund 45 Invesco Asia Opportunities Equity Fund 47 Invesco Greater China Equity Fund 49 Invesco Asia Infrastructure Fund 51 Invesco India Equity Fund 54 Invesco Asia Consumer Demand Fund 56 Invesco China Focus Equity Fund 58 Invesco Global Leisure Fund 59 Invesco Energy Fund 61 Invesco Asia Pacific Real Estate Securities Fund 63 Invesco Global Income Real Estate Securities Fund 65 Invesco Gold & Precious Metals Fund 68 Invesco USD Reserve Fund 69 Invesco Euro Reserve Fund 70 Invesco Global Bond Fund 71 Invesco European Bond Fund 73 Invesco Absolute Return Bond Fund 75 Invesco Euro Inflation-Linked Bond Fund 76 Invesco Euro Corporate Bond Fund 77 Invesco UK Investment Grade Bond Fund 80 Invesco Emerging Local Currencies Debt Fund 82 Invesco Global Investment Grade Corporate Bond Fund 84 Invesco Global Unconstrained Bond Fund 87 Invesco Global Total Return (EUR) Bond Fund 88 Invesco Emerging Market Corporate Bond Fund 89 Invesco Euro Short Term Bond Fund 91 Invesco Asian Bond Fund Invesco Funds

5 Inhalt Seite Mischfonds Invesco Capital Shield 90 (EUR) Fund 94 Invesco Asia Balanced Fund 95 Invesco Pan European High Income Fund 99 Invesco Global Absolute Return Fund 103 Invesco Balanced-Risk Allocation Fund 104 Finanzausweise Aufstellung des Nettovermögens Nettofondsvermögen im Jahresvergleich Aufstellung der Veränderungen des Nettovermögens Erläuterungen zu den Finanzausweisen Prüfungsbericht 154 Weitere Informationen 155 Verwaltungsrat 161 Organisation Invesco Funds

6 Bericht des Verwaltungsrats Sehr geehrte Anteilinhaberinnen und Anteilinhaber, der folgende Bericht gibt Ihnen eine Zusammenfassung der Finanzergebnisse von Invesco Funds für das zum 29. Februar 2012 endende Geschäftsjahr sowie einen Marktüberblick für dieses Jahr. Der Wert des verwalteten Vermögens erhöhte sich von USD zum 28. Februar 2011 auf USD zum 29. Februar Der Nettoerlös aus der Ausgabe von Anteilen betrug im Berichtsjahr USD. Der Nettoertrag für das zum 29. Februar 2012 ablaufende Geschäftsjahr betrug USD (28. Februar 2011: USD). Der nachfolgende Bericht bezieht sich auf das Geschäftsjahr vom 1. März 2011 bis zum 29. Februar Ereignisse von geopolitischer Bedeutung prägten den Beginn des Berichtsjahres. Politische Spannungen im Nahen Osten und in Nordafrika trieben den Ölpreis in die Nähe der Marke von 120 US-Dollar pro Barrel. Gleichzeitig machten sich die Anleger Sorgen wegen der Auswirkungen eines erneuten Inflationsdrucks auf die Weltwirtschaft. Infolge einer restriktiveren Geldpolitik in verschiedenen Regionen Asiens zeigten die Schwellenländer im Vergleich zu den Industrieländern ein geringeres Wachstum. Unabhängig hiervon waren es die tragischen Ereignisse rund um das Erdbeben in Japan und der nachfolgende Tsunami, die dazu führten, dass die Notierungen an den weltweiten Aktienmärkten neue Jahrestiefststände erreichten, da die Anleger sich Gedanken darüber machten, welche Auswirkungen diese Katastrophe wohl auf die weltweiten Lieferketten haben würde. Die Erholung in den kreditabhängigeren Bereichen des Anleihenmarktes schwächte sich ab, da die Anleger ihr Augenmerk verstärkt auf die relative Sicherheit von Kernstaatsanleihen richteten. Ab Mai führten die sich verschärfenden Probleme in den Randländern der Eurozone, d. h. in Irland, Portugal und Griechenland zu Nervosität an den Aktien- und Anleihenmärkten. Im Gegensatz hierzu zeichneten die Daten aus Deutschland, aber auch aus Frankreich und aus der Schweiz, ein vergleichsweise stabiles Bild der Wirtschaftslage im jeweiligen Land. Die Anleger suchten erneut nach vermeintlich sicheren Anlagen, wobei die vorsichtigere Einstellung daran abzulesen war, dass die Entwicklung von Werten aus den Bereichen Gesundheit, Telekommunikation und Versorgungswirtschaft in den Sommermonaten über der von Titeln aus den Bereichen Bergbau und Finanzwirtschaft lag. Abermals strengere geldpolitische Vorgaben in ganz Asien führten zu Befürchtungen, dass das Weltwirtschaftswachstum sich abschwächen könnte, wodurch es wiederum zu einer gegenüber den Aktienmärkten der Industrieländer vergleichsweise schwächeren Entwicklung der asiatischen Börsen kam. Auf einem inzwischen sehr risikobewussten Anleihenmarkt blieb die Entwicklung von Unternehmensanleihen hinter der von Kernstaatsanleihen zurück. Die historisch erstmalige Herabstufung der USA im August durch die Rating-Agentur Standard & Poor s läutete eine Phase erhöhter Volatilität ein. Hinzu kam das Fehlen politischer Initiativen der zuständigen Minister der Eurozone zur Überwindung der Schuldenkrise. Vor diesem Hintergrund verzeichneten die Börsen im Oktober neue Jahrestiefststände. Bei nervöser Stimmung schenkten die Anleger den im Allgemeinen guten Geschäftsergebnissen US-amerikanischer, kontinentaleuropäischer, britischer und asiatischer Unternehmen wenig Beachtung und setzten stattdessen auf vermeintlich sichere Kapitalanlagen. Hierdurch erreichte sowohl der Goldpreis als auch der Kurs des Schweizer Franken phasenweise Höchstwerte. US-amerikanische, britische und deutsche Staatsanleihen wurden stark nachgefragt, während die Zinsen, die der italienische Staat (am Tag nach dem Ende der Amtszeit von Silvio Berlusconi) Anlegern für 10-Jahres-Anleihen bieten musste, die psychologisch wichtige Marke von sieben Prozent überschritt. Eine entsprechende Entwicklung hatte in Irland und Portugal dazu geführt, dass diese Länder Rettungspakete in Anspruch nehmen mussten. Ein deutlicher Wechsel weg von risikoarmen Papieren hin zu risikoreicheren Anlagen erfolgte dann zum Ende des Berichtszeitraums. Katalysator für diesen Stimmungswandel war die Entscheidung der Europäischen Zentralbank, die Geldversorgung der europäischen Banken durch eine Ausweitung von Refinanzierungsmöglichkeiten zu unterstützen. An den Aktienmärkten kam es im restlichen Verlauf des Jahres 2011 zu starken Kurserholungen, wobei in den letzten beiden Monaten des Berichtszeitraumes an den Börsen von Brasilien, Russland und China zweistellige Zuwachsraten zu verzeichnen waren. Die Meldung, dass das chinesische BIP im dritten Quartal einen Wert von 9,1 Prozent gegenüber dem Vorjahr erreicht hatte, nährte Befürchtungen, dass dem Land eine harte Landung bevorstehen könnte. Die Aktienmärkte in Großbritannien und Kontinentaleuropa verzeichneten vor dem Hintergrund über den Erwartungen liegender Wirtschaftsdaten aus den USA hinsichtlich Beschäftigungszahlen und Industrieproduktion im Berichtszeitraum ebenfalls Kurszuwächse. Derweil kam es dank solider Unternehmensergebnisse sowie aufgrund eines sich in der gesamten Region abschwächenden Inflationsdrucks auch an den Aktienmärkten der aufstrebenden asiatischen Volkswirtschaften zu Kursgewinnen. Im Bereich festverzinslicher Werte war die Entwicklung durchwachsen. Kernstaatsanleihen und besonders zinssensible Unternehmensanleihen lieferten eine negative Rendite. Im Gegensatz dazu entwickelte sich der übrige Markt für Unternehmensanleihen, insbesondere bei im Rang nachgeordneten Bankverbindlichkeiten, besser. Vor dem Hintergrund einer durch Volatilität gekennzeichneten Wirtschaftsentwicklung schloss der MCSI World Index im Berichtsjahr 1,1 Prozent niedriger als im Vorjahr ab (nach US-Dollar, Gesamtrendite). Anstehende Ereignisse: 27. Juni 2012 Auflage des Invesco US High Yield Bond Fund Auflage des Invesco Renminbi Fixed Income Fund Auflage des Invesco Asian Focus Equity Fund Auflage des Invesco US Equity Fund Auflage 15 neuer Anteilsklassen: Invesco Asian Bond Fund Anteilsklasse A mit jährlicher Ausschüttung (EUR) und Anteilsklasse R mit monatlicher Ausschüttung (USD) Invesco Emerging Local Currencies Debt Fund Anteilsklasse A mit jährlicher Ausschüttung (EUR) Invesco Euro Corporate Bond Fund Anteilsklasse A mit jährlicher Ausschüttung (EUR) Invesco Global Bond Fund Anteilsklasse A abgesichert (EUR), Anteilsklasse C abgesichert (EUR) und Anteilsklasse E abgesichert (EUR) Invesco Global Equity Income Fund Anteilsklasse A abgesichert (EUR) Invesco Global Smaller Companies Equity Fund Anteilsklasse A abgesichert (EUR) Invesco Global Total Return (EUR) Bond Fund - Anteilsklasse A mit jährlicher Ausschüttung (EUR) Invesco Japanese Equity Advantage Fund Anteilsklasse C (GBP) Invesco Pan European High Income Fund Anteilsklasse A mit jährlicher Ausschüttung (EUR) und Anteilsklasse R (EUR) 10. Juli 2012 Auflösung des Asia Pacific Real Estate Securities Fund Bei den in diesem Bericht enthaltenen Informationen handelt es sich um historische Daten, die für die zukünftige Entwicklung des Fonds nicht relevant sind. 05 Invesco Funds

7 Invesco Global Structured Equity Fund USD % AN EINER AMTLICHEN BÖRSE NOTIERTE ODER AUF ANDEREN GEREGELTEN MÄRKTEN GEHANDELTE ÜBERTRAGBARE WERTPAPIERE AKTIEN AUSTRALIEN Amcor Ltd 50, , Ansell Ltd 16, , Beach Energy Ltd 89, , Campbell Brothers Ltd 6, , Coca-Cola Amatil Ltd 41, , Iluka Resources Ltd 51, , Metcash Ltd 28, , Ramsay Health Care Ltd 9, , TABCORP Holdings Ltd 17,530 51, Telstra Corp Ltd 274, , Woolworths Ltd 12, , ,357, BELGIEN Mobistar SA 5, , Solvay SA 2, , , BERMUDAS Catlin Group Ltd 22, , KANADA Alimentation Couche Tard Inc 6, , AuRico Gold Inc 11, , Barrick Gold Corp 17, , BCE Inc 29,100 1,185, Canadian Utilities Ltd 1, , CGI Group Inc 9, , Enbridge Inc 28,900 1,130, George Weston Ltd 2, , IGM Financial Inc 3, , Intact Financial Corp 6, , Loblaw Cos Ltd 3, , Metro Inc 7, , National Bank of Canada 12, , Rogers Communications Inc 31,500 1,207, TELUS Corp 17,800 1,031, TELUS Corp (Non-voting) 2, , Tim Hortons Inc 8, , ,794, DÄNEMARK Coloplast A/S 2, , FINNLAND Orion OYJ 9, , DEUTSCHLAND Kabel Deutschland Holding AG 2, , Suedzucker AG 11, , , HONGKONG CLP Holdings Ltd 42, , Power Assets Holdings Ltd 70, , , JAPAN Ajinomoto Co Inc 48, , Benesse Holdings Inc 2, , Canon Inc 21, , Capcom Co Ltd 13, , Central Japan Railway Co , Daito Trust Construction Co Ltd 5, , Eisai Co Ltd 29,000 1,187, Hisamitsu Pharmaceutical Co Inc 3, , Invesco Funds

8 Invesco Global Structured Equity Fund USD % JAPAN (Fortsetzung) Kao Corp 44,400 1,146, Lawson Inc 8, , Miraca Holdings Inc 5, , Namco Bandai Holdings Inc 23, , Nomura Research Institute Ltd 8, , Ono Pharmaceutical Co Ltd 2, , Osaka Gas Co Ltd 125, , Otsuka Holdings Co Ltd 8, , Sankyo Co Ltd 3, , Sega Sammy Holdings Inc 24, , Shionogi & Co Ltd 40, , Takeda Pharmaceutical Co Ltd 22,200 1,013, TonenGeneral Sekiyu KK 30, , Toyo Suisan Kaisha Ltd 20, , USS Co Ltd 1, , West Japan Railway Co 20, , Yamato Holdings Co Ltd 34, , ,473, NEUSEELAND Chorus Ltd 62, , Telecom Corp of New Zealand Ltd 246, , , PORTUGAL Jeronimo Martins SGPS SA 24, , SPANIEN Ebro Foods SA 14, , SCHWEDEN Swedish Match AB 33,768 1,297, VEREINIGTES KÖNIGREICH AstraZeneca Plc 19, , BT Group Plc 120, , De La Rue Plc 24, , Next Plc 18, , Rightmove Plc 5, , Royal Dutch Shell Plc 15, , Stagecoach Group Plc 41, , Tate & Lyle Plc 83, , William Hill Plc 54, , ,488, VEREINIGTE STAATEN VON AMERIKA Abbott Laboratories 6, , Activision Blizzard Inc 79, , Amgen Inc 14, , Apollo Group Inc 18, , Biogen Idec Inc 1, , Bristol-Myers Squibb Co 28, , Cardinal Health Inc 21, , Coca-Cola Enterprises Inc 33, , Domtar Corp 4, , Eli Lilly & Co 29,900 1,177, Forest Laboratories Inc 31,200 1,020, Hormel Foods Corp 20, , Humana Inc 12,700 1,125, InterActiveCorp 20, , Magellan Health Services Inc 3, , Marathon Oil Corp 33,900 1,189, Motorola Solutions Inc 23,200 1,163, Pfizer Inc 43, , Invesco Funds

9 Invesco Global Structured Equity Fund USD % VEREINIGTE STAATEN VON AMERIKA (Fortsetzung) Tech Data Corp 13, , Verizon Communications Inc 25, , ,433, AKTIEN INSGESAMT 51,946, AN EINER AMTLICHEN BÖRSE NOTIERTE ODER AUF ANDEREN GEREGELTEN MÄRKTEN GEHANDELTE ÜBERTRAGBARE WERTPAPIERE INSGESAMT 51,946, Gesamtanlagen 51,946, Die in diesem Dokument enthaltenen Erläuterungen sind wichtiger Bestandteil dieser Finanzausweise. 08 Invesco Funds

10 Invesco Emerging Market Quantitative Equity Fund USD % AN EINER AMTLICHEN BÖRSE NOTIERTE ODER AUF ANDEREN GEREGELTEN MÄRKTEN GEHANDELTE ÜBERTRAGBARE WERTPAPIERE AKTIEN BRASILIEN Banco do Brasil SA 18, , Banco do Estado do Rio Grande do Sul 4,700 56, Bradespar SA 7, , Braskem SA 7,700 71, Cia de Bebidas das Americas ADR 1,400 56, Cosan SA Industria e Comercio 39, , Eletropaulo Metropolitana Eletricidade de Sao Paulo SA 18, , Itausa - Investimentos Itau SA 79, , Klabin SA 14,200 71, Localiza Rent a Car SA 38, , Lojas Renner SA 2,400 90, MMX Mineracao e Metalicos SA 13,100 74, Natura Cosmeticos SA 2,600 60, OI SA 8,200 54, Petroleo Brasileiro SA ADR 5, , Petroleo Brasileiro SA 16, , Porto Seguro SA 3,800 48, Rossi Residencial SA 7,300 45, Souza Cruz SA 48, , Sul America SA 4,500 48, Suzano Papel e Celulose SA 104, , Telefonica Brasil SA ADR 1,860 56, Ultrapar Participacoes SA 5, , Vale SA 9, , ,593, KAIMAN-INSELN Evergrande Real Estate Group Ltd 124,000 78, CHILE AES Gener SA 112,334 68, Enersis SA 1,015, , , CHINA Anhui Conch Cement Co Ltd 16,000 55, Bank of China Ltd 2,199, , China Construction Bank Corp 1,366,000 1,151, China Petroleum & Chemical Corp 752, , Dongfeng Motor Group Co Ltd 94, , Great Wall Motor Co Ltd 24,500 49, Industrial & Commercial Bank of China 1,512,000 1,108, PetroChina Co Ltd 32,000 48, ,414, KOLUMBIEN Cementos Argos SA 8,610 52, HONGKONG China Mobile Ltd 100,500 1,072, CNOOC Ltd 473,000 1,084, ,157, INDONESIEN Bank Mandiri Persero Tbk PT 84,500 60, Bank Negara Indonesia Persero Tbk PT 130,500 54, Indo Tambangraya Megah TBK PT 145, , Vale Indonesia Tbk 859, , ,159, MALAYSIA AirAsia Bhd 216, , Alliance Financial Group Bhd 38,000 49, DiGi.Com Bhd 47,000 62, Kuala Lumpur Kepong Bhd 9,600 75, Malayan Banking Bhd 18,800 54, Petronas Chemicals Group Bhd 21,000 47, Public Bank Bhd 14,600 66, Sime Darby Bhd 28,300 91, , Invesco Funds

11 Invesco Emerging Market Quantitative Equity Fund USD % MEXIKO Alfa SAB de CV 53, , America Movil SAB de CV ADR 42,400 1,010, Industrias Penoles SAB de CV 3, , Kimberly-Clark de Mexico SAB de CV 12,700 71, ,968, PHILIPPINEN Metropolitan Bank & Trust 28,000 53, POLEN Powszechna Kasa Oszczednosci Bank Polski SA 67, , Powszechny Zaklad Ubezpieczen SA , , RUSSLAND Lukoil OAO ADR , MMC Norilsk Nickel OJSC ADR 4,503 89, Rosneft Oil Co GDR 106, , Sberbank of Russia 75, , Severstal OAO GDR 3,820 58, Tatneft ADR 20, , ,032, SÜDAFRIKA African Rainbow Minerals Ltd 2,216 56, Exxaro Resources Ltd 27, , Imperial Holdings Ltd 18, , Kumba Iron Ore Ltd 10, , Liberty Holdings Ltd 37, , Woolworths Holdings Ltd 131, , ,263, SÜDKOREA Daewoo Shipbuilding & Marine Engineering Co Ltd 1,430 45, Dongbu Insurance Co Ltd 1,610 70, GS Holdings , Hana Financial Group Inc 2,120 74, Hankook Tire Co Ltd 1,450 55, Hyundai Motor Co 4, , Kia Motors Corp 12, , Kumho Petro chemical Co Ltd 4, , LG Corp , LG Display Co Ltd 2,850 75, Samsung Electronics Co Ltd 1,671 1,800, Samsung Engineering Co Ltd 1, , SK Holdings Co Ltd 2, , SK Innovation Co Ltd , ,255, TAIWAN Asustek Computer Inc 88, , Catcher Technology Co Ltd 8,000 58, Chinatrust Financial Holding Co Ltd 93,000 63, E.Sun Financial Holding Co Ltd 93,000 50, Farglory Land Development Co Ltd 336, , Formosa Plastics Corp 28,000 87, Mega Financial Holding Co Ltd 51,000 39, Nan Ya Plastics Corp 17,000 41, Powertech Technology Inc 258, , Taishin Financial Holding Co Ltd 114,019 46, Taiwan Semiconductor Manufacturing Co Ltd ADR 90,600 1,330, TSRC Corp 20,900 53, United Microelectronics Corp 262, , ,042, Invesco Funds

12 Invesco Emerging Market Quantitative Equity Fund USD % THAILAND Bangkok Bank PCL 11,200 71, Krung Thai Bank PCL 250, , PTT PCL 14, , , TÜRKEI KOC Holding AS 23,695 98, Turk Telekomunikasyon AS 17,876 75, Turkiye Halk Bankasi AS 5,257 36, Turkiye Is Bankasi 30,189 71, , AKTIEN INSGESAMT 32,751, AN EINER AMTLICHEN BÖRSE NOTIERTE ODER AUF ANDEREN GEREGELTEN MÄRKTEN GEHANDELTE ÜBERTRAGBARE WERTPAPIERE INSGESAMT 16,131, OFFENE INVESTMENTFONDS FRANKREICH Lyxor ETF MSCI India 154,000 2,208, OFFENE INVESTMENTFONDS INSGESAMT 2,208, Gesamtanlagen 34,960, Die in diesem Dokument enthaltenen Erläuterungen sind wichtiger Bestandteil dieser Finanzausweise. 11 Invesco Funds

13 Invesco Global Smaller Companies Equity Fund USD % AN EINER AMTLICHEN BÖRSE NOTIERTE ODER AUF ANDEREN GEREGELTEN MÄRKTEN GEHANDELTE ÜBERTRAGBARE WERTPAPIERE AKTIEN AUSTRALIEN Alara Resources Ltd 231,035 85, Alesco Corp Ltd 133, , Aquila Resources Ltd 9,825 54, Austbrokers Holdings Ltd 23, , Base Resources Ltd 139,233 66, Beadell Resources Ltd 136, , Cabcharge Australia Ltd 37, , Chesser Resources Ltd 125,709 94, Cokal Ltd 119,930 77, Coventry Group Ltd 40, , Dart Energy Ltd 132,182 56, DuluxGroup Ltd 49, , Flight Centre Ltd 5, , Gunns Ltd 939, , Gunns Ltd PFD , Invocare Ltd 7,698 65, Iress Market Technology Ltd 12,209 94, Mincor Resources NL 81,530 63, Mirabela Nickel Ltd 49,627 54, Mortgage Choice Ltd 130, , Mount Gibson Iron Ltd 47,970 65, Oakton Ltd 69,200 88, OrotonGroup Ltd 4,384 40, PanAust Ltd 20,092 79, Platinum Asset Management Ltd 48, , Platinum Australia Ltd 371,994 32, Premier Investments Ltd 24, , Prime Media Group Ltd 230, , Reckon Ltd 27,744 69, Reece Australia Ltd 5, , Resource Generation Ltd 147,986 75, Silver Lake Resources Ltd 13,308 53, Sundance Resources Ltd 33,014 15, Technology One Ltd 68,148 79, Ten Network Holdings Ltd 166, , Transpacific Industries Group Ltd 185, , Whitehaven Coal Ltd 10,731 65, Xanadu Mines Ltd 159,524 61, ,913, ÖSTERREICH Wienerberger AG 7,500 93, BELGIEN D'ieteren SA 6, , BERMUDAS HAL Trust 4, , Hiscox Ltd 8,334 54, Midland Holdings Ltd 72,000 45, Omega Insurance Holdings Ltd 32,839 27, Petra Diamonds Ltd 7,041 17, , KANADA Detour Gold Corp 2,533 70, KAIMAN-INSELN Charm Communications Inc ADR 8,490 79, China Lilang Ltd 60,000 63, Daphne International Holdings Ltd 196, , E-House China Holdings Ltd ADR 4,852 32, HKR International Ltd 154,400 61, KWG Property Holding Ltd 49,000 29, Netease.com ADR 1,669 88, Shanda Games Ltd ADR 6,078 26, , CHINA Qingling Motors Co Ltd 238,000 77, Wumart Stores Inc 40,000 80, Zhejiang Expressway Co Ltd 86,000 65, , Invesco Funds

14 Invesco Global Smaller Companies Equity Fund USD % DÄNEMARK Chr Hansen Holding A/S 9, , FRANKREICH Aeroports de Paris 4, , CFAO SA 7, , Edenred 13, , Eurazeo 7, , Euro Disney SCA 40, , Groupe Concoursmania 10, , Groupe Eurotunnel SA 50, , Groupe Flo 26, , Inside Secure SA 9, , Naturex 4, , Societe BIC SA 2, , Total Gabon , Virbac SA 2, , ,915, DEUTSCHLAND Adler Modemaerkte AG 27, , Brenntag AG 1, , HanseYachts AG 17, , Takkt AG 7, , VTG AG 21, , ,072, HONGKONG China Resources Enterprise Ltd 12,000 44, China Taiping Insurance Holdings Co Ltd 45, , HKT Trust / HKT Ltd 425, , , IRLAND Aer Lingus 70,000 79, C&C Group Plc 67, , DCC Plc 11, , Governor & Co of the Bank of Ireland 928, , Origin Enterprises Plc 67, , ,224, ITALIEN Autogrill SpA 18, , Banca Generali SpA 29, , Banca IFIS SpA 19, , Beni Stabili SpA 250, , Credito Emiliano SpA 19,412 94, Davide Campari-Milano SpA 15, , DiaSorin SpA 12, , Indesit Co SpA 20, , Marcolin SpA 30, , Parmalat SpA 29,628 67, Poltrona Frau SpA 28,675 35, Prelios SpA 1,400, , Salvatore Ferragamo Italia SpA 329 6, Societa Iniziative Autostradali e Servizi SpA 60, , ,543, JAPAN Accordia Golf Co Ltd , Aica Kogyo Co Ltd 16, , Daicel Corp 30, , Daiei Inc 36, , Daiwa Securities Group Inc 85, , Fuji Machine Manufacturing Co Ltd 7, , Hoya Corp 17, , Ibiden Co Ltd 8, , JVC Kenwood Corp 80, , Kawasaki Kisen Kaisha Ltd 102, , Komori Corp 29, , Konica Minolta Holdings Inc 40, , Mazda Motor Corp 152, , Micronics Japan Co Ltd 16, , Invesco Funds

15 Invesco Global Smaller Companies Equity Fund USD % JAPAN (Fortsetzung) Mitsui OSK Lines Ltd 63, , Mori Seiki Co Ltd 23, , Nissan Chemical Industries Ltd 27, , NTT Urban Development Corp , Ohara Inc 11, , OKUMA Corp 26, , Pioneer Corp 105, , Resona Holdings Inc 92, , Sanwa Holdings Corp 57, , Shimizu Corp 25, , Shinko Electric Industries Co Ltd 29, , Star Micronics Co Ltd 39, , Sumco Corp 20, , Suruga Bank Ltd 70, , Taiyo Yuden Co Ltd 36, , Tokyo Tomin Bank Ltd 19, , Toshiba Machine Co Ltd 16,000 84, Union Tool Co 7, , Yamaha Motor Co Ltd 20, , ,872, LUXEMBURG AZ Electronic Materials SA 10,212 45, GlobeOp Financial Services SA 6,587 49, , NIEDERLANDE Arcadis NV 8, , Beter Bed Holding NV 6, , Delta Lloyd NV 500 9, Fugro NV 4, , PostNL NV 89, , Unit 4 NV 12, , ,543, NORWEGEN Det Norske Oljeselskap ASA 2,826 47, PAPUA-NEUGUINEA New Britain Palm Oil Ltd 4,584 60, PORTUGAL Banco Espirito Santo SA 35,000 76, Mota-Engil SGPS SA 55,000 86, , SINGAPUR Cambridge Industrial Trust 251, , Fortune REIT 157,000 79, Gallant Venture Ltd 49,000 11, Goodpack Ltd 63,000 69, Sakari Resources Ltd 21,000 44, SIA Engineering Co Ltd 17,000 51, Treasury China Trust 14,000 15, Venture Corp Ltd 9,000 61, , SPANIEN Amadeus IT Holding SA 22, , Bolsas y Mercados Espanoles SA 3,000 82, Fluidra SA 16,604 47, Obrascon Huarte Lain SA 10, , , SCHWEIZ Kuoni Reisen Holding AG , Invesco Funds

16 Invesco Global Smaller Companies Equity Fund USD % VEREINIGTES KÖNIGREICH Abbey Protection Plc 15,547 19, Advanced Computer Software Group Plc 28,960 23, Advanced Medical Solutions Group Plc 19,418 28, Alternative Networks Plc 15,640 73, Amerisur Resources Plc 81,331 33, Aveva Group Plc 2,572 70, Avocet Mining Plc 23,858 87, Babcock International Group Plc 19, , Beazley Plc 24,798 57, Bellway Plc 4,395 55, Berendsen Plc 3,943 32, Brewin Dolphin Holdings Plc 38,321 94, Brooks Macdonald Group Plc 1,924 40, BTG Plc 21, , Cape Plc 13,263 92, Carclo Plc 3,659 20, Carphone Warehouse Group Plc 18,780 50, Chemring Group Plc 12,994 91, Consort Medical Plc 374 3, Craneware Plc 3,587 22, Croda International Plc 5, , Dechra Pharmaceuticals Plc 18, , Devro Plc 11,890 59, Dignity Plc 3,522 46, Diploma Plc 20, , Domino Printing Sciences Plc 10, , Dunelm Group Plc 12,033 98, E2V Technologies Plc 24,400 54, Elementis Plc 37,577 97, EMIS Group Plc 6,453 42, EnQuest Plc 34,536 70, Euromoney Institutional Investor Plc 7,347 85, Faroe Petroleum Plc 12,574 35, Fenner Plc 31, , Fidessa Group Plc 1,165 30, Filtrona Plc 15, , Go-Ahead Group Plc 451 9, Gulfsands Petroleum Plc 4,817 13, H&T Group Plc 16,637 88, Hansard Global Plc 14,474 34, Hansteen Holdings Plc 27,816 33, Hargreaves Services Plc 3,670 71, Headlam Group Plc 6,166 28, Hill & Smith Holdings Plc 9,294 46, Homeserve Plc 20,094 71, Howden Joinery Group Plc 47,068 87, Hunting Plc 4,459 58, Impax Asset Management Group Plc 29,773 25, IQE Plc 130,694 57, James Halstead Plc 9,152 74, JD Wetherspoon Plc 7,201 46, JKX Oil & Gas Plc 10,393 22, Jupiter Fund Management Plc 22,364 89, Latchways Plc 2,388 42, LSL Property Services Plc 17,603 68, Mam Funds Plc 32,457 12, Marston's Plc 37,119 57, May Gurney Integrated Services Plc 18,269 85, Mears Group Plc 23,392 89, Melrose Plc 15,634 97, Micro Focus International Plc 11,866 84, Microgen Plc 28,839 64, Mitie Group Plc 16,010 67, Moneysupermarket.com Group Plc 20,702 41, Morson Group Plc 5,642 3, N Brown Group Plc 21,269 81, NCC Group Plc 3,863 54, Northbridge Industrial Services Plc 4,627 19, Northgate Plc 15,453 60, PayPoint Plc 10,801 99, Phoenix IT Group Ltd 9,766 31, Premier Oil Plc 18, , Renishaw Plc 1,524 35, Restaurant Group Plc 5,892 26, RM Plc 24,545 32, Invesco Funds

17 Invesco Global Smaller Companies Equity Fund USD % VEREINIGTES KÖNIGREICH (Fortsetzung) Rotork Plc 2,814 92, RPC Group Plc 19, , RPS Group Plc 25,495 92, RWS Holdings Plc 14, , Salamander Energy Plc 8,446 33, SDL Plc 6,134 68, Senior Plc 41, , Serco Group Plc 16, , Spectris Plc 3,043 84, Spirax-Sarco Engineering Plc 1,998 65, Spirent Communications Plc 37,585 83, Staffline Group Plc 8,630 28, Sthree Plc 8,450 38, Synergy Health Plc 16, , TalkTalk Telecom Group Plc 29,794 68, UBM Plc 3,891 36, Ultra Electronics Holdings Plc 2,931 78, UTi Worldwide Inc 12, , Valiant Petroleum Plc 5,203 41, Victrex Plc 3,393 72, West China Cement Ltd 194,000 44, YouGov Plc 23,060 25, ,827, VEREINIGTE STAATEN VON AMERIKA AAR Corp 10, , ABM Industries Inc 8, , ADTRAN Inc 7, , Aerovironment Inc 8, , Affiliated Managers Group Inc 1, , Alaska Communications Systems Group Inc 17,099 52, Allied Nevada Gold Corp 1,938 68, American Financial Group Inc 6, , AMERIGROUP Corp 4, , Amsurg Corp 10, , Ariba Inc 8, , Arrow Electronics Inc 7, , Arthur J Gallagher & Co 7, , Bally Technologies Inc 4, , Beacon Roofing Supply Inc 12, , Bebe Stores Inc 27, , Belden Inc 7, , Bio-Rad Laboratories Inc 2, , Buckle Inc 4, , Charles River Laboratories International Inc 6, , Commerce Bancshares Inc 4, , Compass Minerals International Inc 2, , Corn Products International Inc 4, , Cubist Pharmaceuticals Inc 6, , CVB Financial Corp 24, , Cymer Inc 4, , Dana Holding Corp 15, , Darling International Inc 17, , DineEquity Inc 4, , Diodes Inc 10, , Douglas Emmett Inc 13, , Dresser-Rand Group Inc 4, , DuPont Fabros Technology Inc 4, , Eagle Materials Inc 10, , East West Bancorp Inc 10, , Education Realty Trust Inc 23, , Electro Scientific Industries Inc 15, , Endo Pharmaceuticals Holdings Inc 7, , Energen Corp 4, , Evercore Partners Inc 7, , Express Inc 11, , Finish Line Inc 12, , FMC Corp 2, , FNB Corp 20, , Forest Oil Corp 9, , Gardner Denver Inc 2, , Genesco Inc 3, , Gentiva Health Services Inc 6,011 49, GNC Holdings Inc 8, , GrafTech International Ltd 13, , Invesco Funds

18 Invesco Global Smaller Companies Equity Fund USD % VEREINIGTE STAATEN VON AMERIKA (Fortsetzung) Greatbatch Inc 10, , Haynes International Inc 1,001 63, Heartland Payment Systems Inc 10, , IDEX Corp 5, , Innophos Holdings Inc 5, , Interpublic Group of Cos Inc 24, , IPC The Hospitalist Co Inc 5, , Jack Henry & Associates Inc 7, , JDS Uniphase Corp 18, , Jones Lang LaSalle Inc 2, , Landstar System Inc 3, , LaSalle Hotel Properties 8, , Lattice Semiconductor Corp 39, , Lufkin Industries Inc 2, , MAXIMUS Inc 5, , Meritage Homes Corp 10, , Modine Manufacturing Co 17, , Novellus Systems Inc 5, , Oceaneering International Inc 5, , Oil States International Inc 3, , Old Dominion Freight Line Inc 8, , Omnicell Inc 10, , OSI Systems Inc 5, , Papa John's International Inc 4, , Parametric Technology Corp 8, , Penske Automotive Group Inc 10, , PF Chang's China Bistro Inc 3, , Pier 1 Imports Inc 16, , PolyOne Corp 17, , Prestige Brands Holdings Inc 9, , PVH Corp 3, , Quest Software Inc 8, , Questcor Pharmaceuticals Inc 6, , Rosetta Resources Inc 5, , SandRidge Energy Inc 21, , Sanmina-SCI Corp 21, , Schweitzer-Mauduit International Inc 3, , Semtech Corp 9, , Superior Energy Services Inc 4, , Synaptics Inc 1,513 57, Team Inc 9, , Teleflex Inc 3, , Texas Capital Bancshares Inc 9, , TIBCO Software Inc 9, , Titan International Inc 12, , TreeHouse Foods Inc 3, , Trimas Corp 7, , Trinity Industries Inc 8, , Triumph Group Inc 4, , TRW Automotive Holdings Corp 5, , UGI Corp 8, , United Natural Foods Inc 6, , Universal Health Services Inc 6, , Valmont Industries Inc 2, , ValueClick Inc 16, , Waste Connections Inc 6, , Watts Water Technologies Inc 5, , Wintrust Financial Corp 6, , WR Berkley Corp 6, , Zions Bancorporation 7, , ,996, AKTIEN INSGESAMT 60,500, AN EINER AMTLICHEN BÖRSE NOTIERTE ODER AUF ANDEREN GEREGELTEN MÄRKTEN GEHANDELTE ÜBERTRAGBARE WERTPAPIERE INSGESAMT 60,500, SONSTIGE ÜBERTRAGBARE WERTPAPIERE AKTIEN DEUTSCHLAND SCS Standard Computersysteme Npv 1,795 AKTIEN INSGESAMT 17 Invesco Funds

19 Invesco Global Smaller Companies Equity Fund USD % OPTIONSSCHEINE PORTUGAL Deutsche Bank WTS 21/03/ , , OPTIONSSCHEINE INSGESAMT 109, SONSTIGE ÜBERTRAGBARE WERTPAPIERE INSGESAMT 109, Gesamtanlagen 60,609, Die in diesem Dokument enthaltenen Erläuterungen sind wichtiger Bestandteil dieser Finanzausweise. 18 Invesco Funds

20 Invesco Global Equity Income Fund USD % AN EINER AMTLICHEN BÖRSE NOTIERTE ODER AUF ANDEREN GEREGELTEN MÄRKTEN GEHANDELTE ÜBERTRAGBARE WERTPAPIERE AKTIEN AUSTRALIEN Amcor Ltd 511,422 3,935, BERMUDAS Catlin Group Ltd 192,024 1,282, Jardine Matheson Holdings Ltd 11, , ,873, FRANKREICH Safran SA 73,424 2,454, Total SA 52,177 2,964, ,419, DEUTSCHLAND Bilfinger Berger SE 16,905 1,667, Deutsche Boerse AG 20,031 1,365, Sky Deutschland AG 218, , ,638, HONGKONG Hutchison Whampoa Ltd 223,000 2,220, IRLAND Accenture Plc 36,620 2,188, Covidien Plc 30,382 1,605, CRH Plc 82,539 1,762, ,556, JAPAN Alfresa Holdings Corp 8, , Canon Inc 71,600 3,276, Canon Marketing Japan Inc 21, , Honda Motor Co Ltd 65,600 2,524, Lawson Inc 32,500 1,931, Mitsubishi Estate Co Ltd 123,000 2,246, NEC Fielding Ltd 26, , Toshiba TEC Corp 69, , ,214, LUXEMBURG SES SA 126,647 3,056, NIEDERLANDE Wolters Kluwer NV 168,302 3,166, NORWEGEN Orkla ASA 241,107 2,025, SINGAPUR ComfortDelGro Corp Ltd 1,768,000 2,170, Venture Corp Ltd 351,000 2,379, ,550, SPANIEN Telefonica SA 51, , SCHWEIZ Novartis AG 82,352 4,521, Roche Holding AG 29,191 5,154, Tyco International Ltd 51,898 2,699, Zurich Financial Services AG 11,465 2,900, ,275, Invesco Funds

21 Invesco Global Equity Income Fund USD % VEREINIGTES KÖNIGREICH BG Group Plc 67,001 1,634, British American Tobacco Plc 25,469 1,288, British Sky Broadcasting Group Plc 245,564 2,658, GlaxoSmithKline Plc 57,548 1,279, HSBC Holdings Plc 345,438 3,098, Pearson Plc 142,149 2,717, Royal Dutch Shell Plc 36,772 1,355, Vodafone Group Plc 1,197,602 3,249, ,282, VEREINIGTE STAATEN VON AMERIKA AT&T Inc 42,483 1,297, Automatic Data Processing Inc 34,799 1,898, Baxter International Inc 52,247 3,042, Chevron Corp 21,807 2,390, Emerson Electric Co 43,738 2,214, Exxon Mobil Corp 26,211 2,284, Johnson & Johnson 62,668 4,085, Kraft Foods Inc 53,738 2,041, Macy s Inc 63,089 2,387, Microsoft Corp 43,329 1,380, Northern Trust Corp 41,907 1,860, Pfizer Inc 93,421 1,982, Philip Morris International Inc 44,681 3,747, Procter & Gamble Co 19,398 1,307, Raytheon Co 43,771 2,218, Reynolds American Inc 91,828 3,820, Robert Half International Inc 58,949 1,688, Sysco Corp 59,788 1,754, Target Corp 26,129 1,463, Time Warner Cable Inc 25,115 1,995, Time Warner Inc 71,714 2,714, United Parcel Service Inc 17,972 1,381, United Technologies Corp 35,471 2,960, Viacom Inc B 59,737 2,817, ,735, AKTIEN INSGESAMT 134,838, AN EINER AMTLICHEN BÖRSE NOTIERTE ODER AUF ANDEREN GEREGELTEN MÄRKTEN GEHANDELTE ÜBERTRAGBARE WERTPAPIERE INSGESAMT 134,838, Gesamtanlagen 134,838, Die in diesem Dokument enthaltenen Erläuterungen sind wichtiger Bestandteil dieser Finanzausweise. 20 Invesco Funds

22 Invesco Latin American Equity Fund USD % AN EINER AMTLICHEN BÖRSE NOTIERTE ODER AUF ANDEREN GEREGELTEN MÄRKTEN GEHANDELTE ÜBERTRAGBARE WERTPAPIERE AKTIEN ARGENTINIEN Telecom Argentina SA ADR 5,150 94, BERMUDAS Credicorp Ltd 1, , BRASILIEN Aliansce Shopping Centers SA 10, , Alpargatas SA 12, , Banco do Brasil SA 13, , Banco do Estado do Rio Grande do Sul 10, , BM&FBovespa SA 31, , BR Properties SA 11, , BRF - Brasil Foods SA 12, , CETIP SA - Mercados Organizados 5, , Cia de Bebidas das Americas 8, , Cia de Transmissao de Energia Electrica Paulista 2,900 98, Cia Hering 7, , EcoRodovias Infraestrutura e Logistica SA 16, , EDP - Energias do Brasil SA 5, , Estacio Participacoes SA 7,500 88, Even Construtora e Incorporadora SA 32, , Iguatemi Empresa de Shopping Centers SA 4, , Itau Unibanco Holding SA ADR 35, , JSL SA 26, , Multiplus SA 5, , Odontoprev SA 8, , OGX Petroleo e Gas Participacoes SA 23, , Parana Banco SA 10,400 78, PDG Realty SA Empreendimentos e Participacoes 40, , Petroleo Brasileiro SA SPON ADR 10, , Petroleo Brasileiro SA ADR 8, , QGEP Participacoes SA 13, , Souza Cruz SA 17, , Telefonica Brasil SA ADR 8, , Totvs SA 8, , TPI - Triunfo Participacoes e Investimentos SA 18, , Ultrapar Participacoes SA 11, , Vale SA ADR 25, , ,572, KANADA C&C Energia Ltd 4,500 38, Guyana Goldfields Inc 6,000 35, Yamana Gold Inc 10, , , CHILE Cia Cervecerias Unidas SA 8, , Embotelladora Andina SA 29, , , KOLUMBIEN Ecopetrol SA ADR 3, , LUXEMBURG Ternium SA ADR 4, , MEXIKO America Movil SAB de CV ADR 10, , Bolsa Mexicana de Valores SAB de CV 64, , Corp GEO SAB de CV 33,600 47, El Puerto de Liverpool SAB de CV 11,300 91, Fibra Uno Administracion SA de CV 52, , Genomma Lab Internacional SAB de CV 64, , Invesco Funds

23 Invesco Latin American Equity Fund USD % MEXIKO (Fortsetzung) Industrias CH SAB de CV 46, , Kimberly-Clark de Mexico SAB de CV 24, , Mexichem SAB de CV 35, , OHL Mexico SAB de CV 46,700 81, ,266, PANAMA Copa Holdings SA 2, , VEREINIGTES KÖNIGREICH Antofagasta Plc 12, , VEREINIGTE STAATEN VON AMERIKA Gran Tierra Energy Inc 15,700 91, AKTIEN INSGESAMT 9,524, AN EINER AMTLICHEN BÖRSE NOTIERTE ODER AUF ANDEREN GEREGELTEN MÄRKTEN GEHANDELTE ÜBERTRAGBARE WERTPAPIERE INSGESAMT 9,524, SONSTIGE ÜBERTRAGBARE WERTPAPIERE OPTIONSSCHEINE BRASILIEN Merrill Lynch WTS 02/12/2012 5,000 95, OPTIONSSCHEINE INSGESAMT 95, SONSTIGE ÜBERTRAGBARE WERTPAPIERE INSGESAMT 95, OFFENE INVESTMENTFONDS VEREINIGTES KÖNIGREICH Invesco Perpetual American Investment Series - Latin American Fund 320, , OFFENE INVESTMENTFONDS INSGESAMT 923, Gesamtanlagen 10,542, Die in diesem Dokument enthaltenen Erläuterungen sind wichtiger Bestandteil dieser Finanzausweise. 22 Invesco Funds

24 Invesco US Structured Equity Fund USD % AN EINER AMTLICHEN BÖRSE NOTIERTE ODER AUF ANDEREN GEREGELTEN MÄRKTEN GEHANDELTE ÜBERTRAGBARE WERTPAPIERE AKTIEN ROHSTOFFE CF Industries Holdings Inc 6,750 1,292, Freeport-McMoRan Copper & Gold Inc 14, , International Paper Co 40,800 1,413, LyondellBasell Industries NV 15, , ,029, KOMMUNIKATION AT&T Inc 41,100 1,254, CBS Corp 7, , Cisco Systems Inc 51,600 1,042, DISH Network Corp 18, , Expedia Inc 12, , InterActiveCorp 18, , Motorola Solutions Inc 9, , News Corp 70,000 1,387, Sprint Nextel Corp 238, , Symantec Corp 30, , Verizon Communications Inc 45,400 1,732, ,067, ZYKLISCHE KONSUMGÜTER Bed Bath & Beyond Inc 3, , Best Buy Co Inc 27, , Harman International Industries Inc 3, , Las Vegas Sands Corp 9, , Ltd Brands Inc 19, , Macy's Inc 40,900 1,547, United Continental Holdings Inc 8, , Wynn Resorts Ltd 9,900 1,139, ,458, NICHT-ZYKLISCHE KONSUMGÜTER Abbott Laboratories 1, , Amgen Inc 25,100 1,710, Apollo Group Inc 20, , Bristol-Myers Squibb Co 5, , Cardinal Health Inc 4, , Celgene Corp 7, , Coca-Cola Co 22,100 1,521, Forest Laboratories Inc 31,400 1,027, Humana Inc 10, , Johnson & Johnson 14, , Kimberly-Clark Corp 1, , Kroger Co 27, , Monster Beverage Corp , Moody's Corp 11, , Pfizer Inc 97,100 2,060, Philip Morris International Inc 24,700 2,071, Procter & Gamble Co 1,200 80, Safeway Inc 19, , Tyson Foods Inc 20, , United Health Group Inc 27,300 1,524, Visa Inc , ,874, ENERGIE Chevron Corp 23,500 2,576, ConocoPhillips 25,300 1,955, Exxon Mobil Corp 41,800 3,643, National Oilwell Varco Inc 9, , Tesoro Corp 19, , Valero Energy Corp 12, , WPX Energy Inc 7, , ,962, Invesco Funds

25 Invesco US Structured Equity Fund USD % FINANZWESEN American Express Co 14, , Berkshire Hathaway Inc 10, , Citigroup Inc 52,100 1,744, Discover Financial Services 47,000 1,427, Federal Realty Investment Trust , JPMorgan Chase & Co 52,800 2,069, NASDAQ OMX Group Inc 15, , Principal Financial Group Inc 1,800 49, Prudential Financial Inc 5, , Public Storage 8,500 1,147, Simon Property Group Inc 1, , US Bancorp 18, , Ventas Inc 3, , Wells Fargo & Co 4, , ,941, INDUSTRIE Agilent Technologies Inc 21, , Flextronics International Ltd 6,100 43, General Electric Co 118,100 2,264, ITT Corp 5, , Jabil Circuit Inc 1,400 36, Joy Global Inc , KBR Inc 9, , Textron Inc 7, , United Technologies Corp 3, , ,316, TECHNOLOGIE Accenture Plc 19,700 1,177, Activision Blizzard Inc 46, , Apple Inc 3,120 1,670, BMC Software Inc 3, , Dell Inc 80,400 1,413, Intel Corp 39,500 1,076, International Business Machines Corp 10,450 2,069, KLA-Tencor Corp 9, , Lexmark International Inc 9, , LSI Corp 86, , Microsoft Corp 86,300 2,749, Seagate Technology Plc 24, , Teradyne Inc 7, , ,235, VERSORGUNG Exelon Corp 25,700 1,002, AKTIEN INSGESAMT 72,889, AN EINER AMTLICHEN BÖRSE NOTIERTE ODER AUF ANDEREN GEREGELTEN MÄRKTEN GEHANDELTE ÜBERTRAGBARE WERTPAPIERE INSGESAMT 72,889, Gesamtanlagen 72,889, Die in diesem Dokument enthaltenen Erläuterungen sind wichtiger Bestandteil dieser Finanzausweise. 24 Invesco Funds

26 Invesco US Value Equity Fund USD % AN EINER AMTLICHEN BÖRSE NOTIERTE ODER AUF ANDEREN GEREGELTEN MÄRKTEN GEHANDELTE ÜBERTRAGBARE WERTPAPIERE AKTIEN FRANKREICH Sanofi ADR 36,554 1,373, IRLAND Ingersoll-Rand Plc 70,655 2,831, NIEDERLANDE Unilever NV 63,200 2,118, PANAMA Carnival Corp 9, , SCHWEIZ Noble Corp 18, , Roche Holding AG ADR 25,271 1,113, Weatherford International Ltd 136,466 2,241, ,095, VEREINIGTES KÖNIGREICH BP Plc ADR 61,406 2,937, GlaxoSmithKline Plc ADR 30,876 1,386, Royal Dutch Shell Plc ADR 35,588 2,624, Vodafone Group Plc ADR 43,916 1,208, ,157, VEREINIGTE STAATEN VON AMERIKA Abbott Laboratories 8, , Aflac Inc 10, , Alcoa Inc 153,977 1,597, Allstate Corp 96,680 3,046, AT&T Inc 44,797 1,367, Avon Products Inc 22, , Bank of America Corp 194,951 1,582, Bank of New York Mellon Corp 118,233 2,640, Bristol-Myers Squibb Co 74,618 2,421, Cardinal Health Inc 30,105 1,267, Chesapeake Energy Corp 40,015 1,002, Chevron Corp 24,413 2,676, Cisco Systems Inc 57,654 1,164, Citigroup Inc 113,603 3,802, Comcast Corp 162,578 4,774, Corning Inc 73, , CVS Caremark Corp 59,669 2,679, Dell Inc 56, , ebay Inc 78,784 2,886, Emerson Electric Co 18, , Fifth Third Bancorp 82,292 1,119, FirstEnergy Corp 33,098 1,449, General Electric Co 100,977 1,936, General Motors Co 77,426 2,025, Goldman Sachs Group Inc 10,325 1,208, Halliburton Co 71,242 2,684, Hewlett-Packard Co 96,440 2,526, Home Depot Inc 8, , Honeywell International Inc 23,969 1,431, Intel Corp 36, , International Paper Co 107,156 3,712, JPMorgan Chase & Co 96,650 3,788, KLA-Tencor Corp 10, , Kraft Foods Inc 57,324 2,178, Lowe's Cos Inc 51,319 1,421, Macy's Inc 11, , Merck & Co Inc 65,438 2,511, MetLife Inc 43,265 1,656, Microsoft Corp 115,518 3,680, Morgan Stanley 65,035 1,216, Invesco Funds