GENERALI INVESTMENTS SICAV Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30.06.2012 RCS Luxembourg N B86432
GENERALI INVESTMENTS SICAV Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30.06.2012 Inhaltsverzeichnis 6 6 120 121 7 17 46-47 7 17-18 48 7 18-19 49-50 7 19 51-52 8 20 53 8 20-21 54-55 8 21 56-58 8 22 59-60 8 22-23 61 9 23-24 62-63 Management und Verwaltung Verwaltungsrat Allgemeine Informationen Zusätzliche Informationen Teilfonds Aktien European Equities Opportunity Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand High Conviction Europe Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand Greater China Equities Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand Central and Eastern European Equities Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand German Equities Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand Global Multi Utilities Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand Global Equity Allocation Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand Small & Mid Cap Euro Equities Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand North American Equities Fund of Funds Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand S.A.R.A. S.R.I. Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand Teilfonds Renten Euro Bonds 9 Nettovermögensaufstellung 24 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 64 Wertpapierbestand Euro Bonds 1/3 Years 9 Nettovermögensaufstellung 25 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 65 Wertpapierbestand Euro Bonds 3/5 Years 9 Nettovermögensaufstellung 25-26 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 66 Wertpapierbestand Euro Bonds 5/7 Years 9 Nettovermögensaufstellung 26-27 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 67 Wertpapierbestand Euro Bonds 10+ Years 10 Nettovermögensaufstellung 27 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 68 Wertpapierbestand US Bonds 10 Nettovermögensaufstellung 27-28 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 69 Wertpapierbestand Central and Eastern European Bonds 10 Nettovermögensaufstellung 28-29 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 70-71 Wertpapierbestand Euro Corporate Bonds 10 Nettovermögensaufstellung 29-30 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 72-75 Wertpapierbestand Short Term Euro Corporate Bonds 10 Nettovermögensaufstellung 30-31 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 76-78 Wertpapierbestand European High Yield Bonds 11 Nettovermögensaufstellung 31-32 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 79-81 Wertpapierbestand Euro Convertible Bonds 11 Nettovermögensaufstellung 32 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 82-83 Wertpapierbestand 11 Euro Inflation Linked Bonds Nettovermögensaufstellung 2
Inhaltsverzeichnis 33 84 11 34 85 11 34-35 86-87 12 35 88-91 12 36 92-94 12 37 95-97 12 37-38 98-99 12 38-39 100 13 39 101 13 39-40 102 13 40 103 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand Tactical Bond Allocation Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand Asian Bond Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand Euro Covered Bonds Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand Teilfonds Absolute Return Absolute Return Multi Strategies Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand Absolute Return Credit Strategies Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand Absolute Return Global Macro Strategies Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand Geldmarktnahe Teilfonds Euro Liquidity Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand Garantierte Teilfonds GaranT 1 Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand GaranT 2 Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand GaranT 3 Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand GaranT 4 13 Nettovermögensaufstellung 40 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 104 Wertpapierbestand GaranT 5 13 Nettovermögensaufstellung 40 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 105 Wertpapierbestand Der Generali-Gruppe vorbehaltene Teilfonds Euro Equities 14 Nettovermögensaufstellung 41 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 106-108 Wertpapierbestand Euro 50 Equities 14 Nettovermögensaufstellung 41 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 109-110 Wertpapierbestand Equity France 14 Nettovermögensaufstellung 41-42 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 111 Wertpapierbestand Equity Germany 14 Nettovermögensaufstellung 42 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 112 Wertpapierbestand Equity Italy 14 Nettovermögensaufstellung 42-43 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 113 Wertpapierbestand 1/3 Years Euro Bonds 15 Nettovermögensaufstellung 43 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 114 Wertpapierbestand 3/5 Years Euro Bonds 15 Nettovermögensaufstellung 43 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 115 Wertpapierbestand 5/7 Years Euro Bonds 15 Nettovermögensaufstellung 44 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 116 Wertpapierbestand 7/10 Years Euro Bonds 15 Nettovermögensaufstellung 44 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 117 Wertpapierbestand Euro Bonds All Maturity 15 Nettovermögensaufstellung 44-45 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf 3
GENERALI INVESTMENTS SICAV Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30.06.2012 Inhaltsverzeichnis 118 16 45 119 Wertpapierbestand Flexible Teilfonds Flexible Exposure Strategies Nettovermögensaufstellung Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf Wertpapierbestand Wichtiger Hinweis: Die verbindliche Fassung ist die englische Version des Berichtes. Andere Sprachversionen wurden gewissenhaft und unter Verantwortung des Verwaltungsrates übersetzt. Im Falle von Abweichungen der englischen Original version und der Übersetzung ist die englische Originalversion maßgeblich. Der ausführliche Verkaufsprospekt und die wesentlichen Anlegerinformationen, die Satzung der Gesellschaft, deren Jahres- und Halbjahresberichte sind bei der Informationsstelle in der Bundesrepublik Deutschland in Papierform kostenlos erhältlich. Auf der Grundlage allein dieses Berichtes dürfen keine Zeichnungen entgegengenommen werden. Die Zeichnungen erfolgen nur auf Grundlage der wesentlichen Anlegerinformationen, des aktuellen Verkaufsprospektes und des letzten Jahresberichtes sowie, falls danach ein Halbjahresbericht ausgegeben wurde, dieses Halbjahresberichtes. 4
Hinweis Hinweis: Für die folgenden Teilfonds ist keine Anzeige nach 132 Investmentgesetz erstattet worden und dieser Teilfonds dürfen nicht an Anleger in der Bundesrepublik Deutschland öffentlich vertrieben werden: - GENERALI INVESTMENTS SICAV - Euro Equities - GENERALI INVESTMENTS SICAV - Euro 50 Equities - GENERALI INVESTMENTS SICAV - Equity France - GENERALI INVESTMENTS SICAV - Equity Germany - GENERALI INVESTMENTS SICAV - Equity Italy - GENERALI INVESTMENTS SICAV - 1/3 Years Euro Bonds - GENERALI INVESTMENTS SICAV - 3/5 Years Euro Bonds - GENERALI INVESTMENTS SICAV - 5/7 Years Euro Bonds - GENERALI INVESTMENTS SICAV - 7/10 Years Euro Bonds - GENERALI INVESTMENTS SICAV - Euro Bonds All Maturity - GENERALI INVESTMENTS SICAV - Flexible Exposure Strategies 5
GENERALI INVESTMENTS SICAV Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30.06.2012 Management und Verwaltung Anlageverwalter Generali Investments Italy S.p.A. Società di Gestione del Risparmio Via Machiavelli, 4 I - 34132 Triest Generali Investments France 7, boulevard Haussmann F - 75009 Paris Generali Capital Management GmbH Hoher Markt 3, A - 1010 Wien Generali Investments Asia Limited 29/F Shell Tower, Times Square 1, Matheson Street, Causeway Bay Hong Kong Verwaltungsgesellschaft Generali Fund Management S.A. 5, allée Scheffer L - 2520 Luxemburg Eingetragener Sitz 5, allée Scheffer L - 2520 Luxemburg Depotbank, Zahlstelle und Domizilstelle CACEIS Bank Luxembourg S.A. 5, allée Scheffer L - 2520 Luxemburg Zentralverwaltung, Registerstelle und Transferstelle CACEIS Bank Luxembourg S.A. 5, allée Scheffer L - 2520 Luxemburg Rechtsberater Bonn & Schmitt 22-24, rives de Clausen L - 2165 Luxemburg Abschlussprüfer Ernst & Young S.A. 7, rue Gabriel Lippmann Parc d Activité Syrdall 2, L - 5365 Munsbach Informationsstelle in der Bundesrepublik Deutschland Generali Investments Deutschland Kapitalanlagegesellschaft mbh Unter Sachsenhausen 27, D - 50667 Köln Verwaltungsrat Vorsitzender Philippe Setbon Vorsitzender des Verwaltungsrats und Chief Executive Officer Generali Investments S.p.A. Via Machiavelli, 4 I - 34132 Triest und Chief Executive Officer und Investments Director Generali Investments France 7, boulevard Haussmann F - 75009 Paris Verwaltungsratsmitglieder Amerigo Borrini Chief Risk Officer Assicurazioni Generali S.p.A. Piazza Duca degli Abruzzi, 2 I - 34132 Triest (bis zum 3. Mai 2012) Carlo Cavazzoni Deputy General Manager Generali Investments Italy S.p.A. Società di Gestione del Risparmio Via Machiavelli 4, I - 34132 Triest Christian Ferry Deputy - CEO Generali Investments S.p.A. Via Machiavelli, 4 I - 34132 Triest Heinz Gawlak Chief Executive Officer Generali Investments Deutschland Kapitalanlagegesellschaft mbh Unter Sachsenhausen 27, D - 50667 Köln Luca Passoni Chief Executive Officer Generali Investments Italy S.p.A. Società di Gestione del Risparmio Via Machiavelli, 4 I - 34132 Triest 6
Nettovermögensaufstellung zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung Konsolidiert European Equities Opportunity High Conviction Europe Greater China Equities Central and Eastern European Equities USD Aktiva 3.633.643.458,27 88.264.149,87 96.326.214,10 134.509.921,75 53.458.900,53 Wertpapierbestand zum Marktwert 3.298.235.348,38 83.372.529,95 86.061.743,30 115.093.113,16 49.731.501,43 Einstandspreis 3.402.424.798,84 83.147.722,45 96.077.840,66 132.701.260,11 60.039.157,97 Nicht realisierter Gewinn / Verlust auf das Anlagevermögen -104.189.450,46 224.807,50-10.016.097,36-17.608.146,95-10.307.656,54 Gekaufte Optionen zum Marktwert 167.357,48 Zu den Anschaffungskosten gekaufte Optionen 151.091,62 Bareinlagen bei Banken und Barmittel 205.096.347,08 206.348,61 4.026.043,60 18.238.306,70 2.242.746,74 Zinsforderungen 31.994.997,68 Forderungen aus dem Verkauf von Wertpapieren 83.000.692,45 4.398.729,25 5.355.097,63 941.121,23 Forderungen aus Zeichnungen 4.311.113,37 42.270,65 18.582,69 20.499,22 Forderungen aus Dividenden 2.116.606,66 184.601,61 88.807,08 1.158.002,67 543.531,13 Nicht realisierter Nettogewinn aus Devisentermingeschäften 1.372.694,68 17.687,57 435.236,92 Nicht realisierter Nettogewinn aus Terminkontrakten 3.102.956,03 280.514,77 Nicht realisierter Nettogewinn aus Swapgeschäften 3.622.514,21 Sonstige Forderungen 622.830,25 41.982,23 60.188,11 Passiva 95.765.191,74 2.844.137,01 5.099.929,46 266.587,41 599.587,79 Leerverkauf von Optionen zu Marktpreisen 147.909,94 Leerverkauf von Optionen zum Einstandspreis 199.75 Bankverbindlichkeiten 917.602,25 917.602,25 Verbindlichkeiten aus dem Kauf von Wertpapieren 74.297.968,90 1.715.979,18 4.936.846,56 424.792,24 Performance-Gebühr 3.743,78 Verbindlichkeiten aus Rücknahmen 5.405.688,61 27.691,34 1.693,72 7.547,84 14.765,10 Nicht realisierter Nettoverlust aus Devisentermingeschäften 4.163.556,10 Nicht realisierter Nettoverlust aus Terminkontrakten 197.770,07 Nicht realisierter Nettoverlust aus Swapgeschäften 2.342.773,72 Verwaltungsvergütung 5.681.730,03 160.736,51 138.370,88 221.408,45 146.154,09 Depot und Verwaltung 450.044,82 11.035,87 11.930,74 17.619,79 6.554,91 Sonstige Verbindlichkeiten 2.156.403,52 11.091,86 11.087,56 20.011,33 7.321,45 Nettovermögen 3.537.878.266,53 85.420.012,86 91.226.284,64 134.243.334,34 52.859.312,74 7
GENERALI INVESTMENTS SICAV Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung German Equities Global Multi Utilities Global Equity Allocation Small & Mid Cap Euro Equities North American Equities Fund of Funds Aktiva 14.748.065,61 20.912.828,02 127.566.834,49 103.953.294,73 25.285.282,82 Wertpapierbestand zum Marktwert 13.866.293,19 16.932.237,35 117.358.602,10 99.066.610,36 22.218.453,25 Einstandspreis 13.922.833,33 18.064.100,66 125.165.042,49 106.188.291,92 19.377.840,08 Nicht realisierter Gewinn / Verlust auf das Anlagevermögen -56.540,14-1.131.863,31-7.806.440,39-7.121.681,56 2.840.613,17 Gekaufte Optionen zum Marktwert Zu den Anschaffungskosten gekaufte Optionen Bareinlagen bei Banken und Barmittel 878.801,25 3.940.245,91 9.000.249,71 4.611.237,29 3.048.384,37 Zinsforderungen Forderungen aus dem Verkauf von Wertpapieren Forderungen aus Zeichnungen 2.971,17 7.400,96 51.942,60 2.928,43 Forderungen aus Dividenden 10.147,74 139.464,04 139.924,04 Nicht realisierter Nettogewinn aus Devisentermingeschäften 699.875,49 Nicht realisierter Nettogewinn aus Terminkontrakten 117.46 Nicht realisierter Nettogewinn aus Swapgeschäften Sonstige Forderungen 22.796,06 199.240,55 132.594,61 18.445,20 Passiva 73.303,77 91.923,99 190.804,23 209.141,39 83.917,37 Leerverkauf von Optionen zu Marktpreisen Leerverkauf von Optionen zum Einstandspreis Bankverbindlichkeiten Verbindlichkeiten aus dem Kauf von Wertpapieren Performance-Gebühr Verbindlichkeiten aus Rücknahmen 4.221,34 32.139,38 9.701,12 34.918,51 Nicht realisierter Nettoverlust aus Devisentermingeschäften Nicht realisierter Nettoverlust aus Terminkontrakten 32.712,35 Nicht realisierter Nettoverlust aus Swapgeschäften Verwaltungsvergütung 63.965,46 54.135,06 150.816,41 148.704,26 45.314,27 Depot und Verwaltung 1.939,05 2.621,85 15.891,03 13.600,22 3.131,18 Sonstige Verbindlichkeiten 3.177,92 3.027,70 14.395,67 11.918,40 2.759,57 Nettovermögen 14.674.761,84 20.820.904,03 127.376.030,26 103.744.153,34 25.201.365,45 8
Nettovermögensaufstellung zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung S.A.R.A. S.R.I. Euro Bonds Euro Bonds 1/3 Years Euro Bonds 3/5 Years Euro Bonds 5/7 Years Aktiva 32.300.628,94 391.566.081,81 148.855.072,05 48.547.296,23 2.291.904,55 Wertpapierbestand zum Marktwert 30.186.184,86 367.277.268,03 136.397.056,48 45.953.760,57 2.068.047,98 Einstandspreis 32.798.866,78 362.687.535,12 135.234.284,48 46.342.369,48 2.075.653,98 Nicht realisierter Gewinn / Verlust auf das Anlagevermögen -2.612.681,92 4.589.732,91 1.162.772,00-388.608,91-7.606,00 Gekaufte Optionen zum Marktwert Zu den Anschaffungskosten gekaufte Optionen Bareinlagen bei Banken und Barmittel 2.066.042,30 11.627.367,63 4.821.534,02 1.088.560,87 190.944,56 Zinsforderungen 5.035.370,98 770.828,14 279.476,74 28.152,01 Forderungen aus dem Verkauf von Wertpapieren 5.680.824,21 3.984.217,44 1.098.186,90 Forderungen aus Zeichnungen 316.750,96 2.635.435,97 60.111,15 Forderungen aus Dividenden 48.401,78 Nicht realisierter Nettogewinn aus Devisentermingeschäften Nicht realisierter Nettogewinn aus Terminkontrakten 1.628.50 246.00 67.20 4.76 Nicht realisierter Nettogewinn aus Swapgeschäften Sonstige Forderungen Passiva 293.475,50 1.146.700,23 6.500.299,40 90.806,81 49.355,14 Leerverkauf von Optionen zu Marktpreisen Leerverkauf von Optionen zum Einstandspreis Bankverbindlichkeiten Verbindlichkeiten aus dem Kauf von Wertpapieren 243.716,59 4.816.873,54 47.638,98 Performance-Gebühr Verbindlichkeiten aus Rücknahmen 527.944,71 1.570.030,46 28.194,87 Nicht realisierter Nettoverlust aus Devisentermingeschäften Nicht realisierter Nettoverlust aus Terminkontrakten Nicht realisierter Nettoverlust aus Swapgeschäften Verwaltungsvergütung 41.689,19 525.442,36 77.311,61 46.100,08 1.146,50 Depot und Verwaltung 4.080,02 49.186,54 18.098,65 8.001,20 280,36 Sonstige Verbindlichkeiten 3.989,70 44.126,62 17.985,14 8.510,66 289,30 Nettovermögen 32.007.153,44 390.419.381,58 142.354.772,65 48.456.489,42 2.242.549,41 9
GENERALI INVESTMENTS SICAV Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung Euro Bonds 10+ Years US Bonds Central and Eastern European Bonds Euro Corporate Bonds Short Term Euro Corporate Bonds Aktiva 2.421.799,45 12.290.405,52 59.759.973,07 180.937.713,29 113.772.203,04 Wertpapierbestand zum Marktwert 2.273.497,62 11.298.747,63 56.379.609,82 174.427.401,72 106.414.640,98 Einstandspreis 2.307.842,24 10.134.694,58 55.945.082,03 171.462.587,44 107.285.365,14 Nicht realisierter Gewinn / Verlust auf das Anlagevermögen -34.344,62 1.164.053,05 434.527,79 2.964.814,28-870.724,16 Gekaufte Optionen zum Marktwert Zu den Anschaffungskosten gekaufte Optionen Bareinlagen bei Banken und Barmittel 57.348,08 885.968,46 2.255.629,34 2.532.449,96 5.206.096,41 Zinsforderungen 36.532,02 64.015,99 1.124.733,91 3.623.402,20 2.055.282,88 Forderungen aus dem Verkauf von Wertpapieren 51.321,73 Forderungen aus Zeichnungen 40.247,64 209.032,34 96.182,77 Forderungen aus Dividenden Nicht realisierter Nettogewinn aus Devisentermingeschäften 1.425,80 Nicht realisierter Nettogewinn aus Terminkontrakten 3.10 Nicht realisierter Nettogewinn aus Swapgeschäften Sonstige Forderungen 145.427,07 Passiva 2.211,76 22.376,51 102.570,67 2.067.847,59 939.517,85 Leerverkauf von Optionen zu Marktpreisen 110.145,70 37.764,24 Leerverkauf von Optionen zum Einstandspreis 148.75 51.00 Bankverbindlichkeiten Verbindlichkeiten aus dem Kauf von Wertpapieren 248.442,50 Performance-Gebühr Verbindlichkeiten aus Rücknahmen 2.606,26 5.806,88 34.912,19 95.769,61 Nicht realisierter Nettoverlust aus Devisentermingeschäften Nicht realisierter Nettoverlust aus Terminkontrakten Nicht realisierter Nettoverlust aus Swapgeschäften 1.402.494,44 645.368,37 Verwaltungsvergütung 1.567,03 16.435,94 81.790,09 224.280,57 132.407,13 Depot und Verwaltung 323,01 1.434,60 7.443,33 22.379,37 14.168,98 Sonstige Verbindlichkeiten 321,72 1.899,71 7.530,37 25.192,82 14.039,52 Nettovermögen 2.419.587,69 12.268.029,01 59.657.402,40 178.869.865,70 112.832.685,19 10
Nettovermögensaufstellung zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung European High Yield Bonds Euro Convertible Bonds Euro Inflation Linked Bonds Tactical Bond Allocation Asian Bond USD Aktiva 128.285.235,21 83.551.752,27 83.285.740,73 27.660.770,78 96.772.314,33 Wertpapierbestand zum Marktwert 110.318.414,47 74.087.441,82 82.032.624,66 23.335.341,14 87.043.909,25 Einstandspreis 108.757.716,26 79.169.064,30 82.626.722,39 23.351.106,95 87.842.448,51 Nicht realisierter Gewinn / Verlust auf das Anlagevermögen 1.560.698,21-5.081.622,48-594.097,73-15.765,81-798.539,26 Gekaufte Optionen zum Marktwert 167.357,48 Zu den Anschaffungskosten gekaufte Optionen 151.091,62 Bareinlagen bei Banken und Barmittel 14.182.598,60 7.271.962,97 398.980,54 4.194.164,34 8.862.915,91 Zinsforderungen 2.480.271,11 1.092.984,85 854.135,53 129.108,88 740.809,95 Forderungen aus dem Verkauf von Wertpapieren 1.133.236,11 867.913,19 Forderungen aus Zeichnungen 3.357,44 12.980,54 124.679,22 Forderungen aus Dividenden Nicht realisierter Nettogewinn aus Devisentermingeschäften 218.468,90 Nicht realisierter Nettogewinn aus Terminkontrakten Nicht realisierter Nettogewinn aus Swapgeschäften Sonstige Forderungen 2.156,42 Passiva 1.654.705,55 333.852,85 90.623,22 205.149,56 697.585,63 Leerverkauf von Optionen zu Marktpreisen Leerverkauf von Optionen zum Einstandspreis Bankverbindlichkeiten Verbindlichkeiten aus dem Kauf von Wertpapieren 1.306.732,47 573.203,34 Performance-Gebühr 2.660,73 Verbindlichkeiten aus Rücknahmen 16.976,29 10.524,25 8.872,24 Nicht realisierter Nettoverlust aus Devisentermingeschäften 28.882,41 156.110,90 Nicht realisierter Nettoverlust aus Terminkontrakten Nicht realisierter Nettoverlust aus Swapgeschäften 63.834,47 231.076,44 Verwaltungsvergütung 204.609,22 72.382,87 60.983,48 38.739,84 101.835,73 Depot und Verwaltung 15.893,77 10.388,98 10.625,40 3.934,73 12.052,06 Sonstige Verbindlichkeiten 17.776,92 9.480,31 10.142,10 3.703,36 10.494,50 Nettovermögen 126.630.529,66 83.217.899,42 83.195.117,51 27.455.621,22 96.074.728,70 11
GENERALI INVESTMENTS SICAV Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung Euro Covered Bonds Absolute Return Multi Strategies Absolute Return Credit Strategies Absolute Return Global Macro Strategies Euro Liquidity Aktiva 91.443.055,74 260.416.573,19 378.443.717,16 56.384.152,80 456.792.615,15 Wertpapierbestand zum Marktwert 89.249.445,79 168.570.861,84 340.541.490,26 46.039.573,89 435.005.96 Einstandspreis 87.455.605,63 170.860.956,83 391.249.797,82 45.609.797,04 436.366.605,42 Nicht realisierter Gewinn / Verlust auf das Anlagevermögen 1.793.840,16-2.290.094,99-50.708.307,56 429.776,85-1.360.645,42 Gekaufte Optionen zum Marktwert Zu den Anschaffungskosten gekaufte Optionen Bareinlagen bei Banken und Barmittel 316.028,14 43.279.282,75 30.042.456,14 9.016.077,81 7.736.751,70 Zinsforderungen 1.393.103,01 1.933.629,01 2.761.039,70 690.874,24 2.712.962,64 Forderungen aus dem Verkauf von Wertpapieren 446.279,90 46.604.871,18 1.520.699,09 188.187,47 10.730.007,12 Forderungen aus Zeichnungen 38.198,90 2.035,89 269.433,69 Forderungen aus Dividenden 27.928,41 Nicht realisierter Nettogewinn aus Devisentermingeschäften Nicht realisierter Nettogewinn aus Terminkontrakten 402.921,26 337.50 Nicht realisierter Nettogewinn aus Swapgeschäften 3.578.031,97 44.482,24 Sonstige Forderungen Passiva 594.784,48 51.783.681,33 13.454.623,81 2.180.294,02 3.078.423,55 Leerverkauf von Optionen zu Marktpreisen Leerverkauf von Optionen zum Einstandspreis Bankverbindlichkeiten Verbindlichkeiten aus dem Kauf von Wertpapieren 494.793,95 51.071.758,60 6.600.103,33 1.929.016,00 Performance-Gebühr Verbindlichkeiten aus Rücknahmen 1.705,27 10.600,40 2.762.987,04 Nicht realisierter Nettoverlust aus Devisentermingeschäften 214.244,89 3.587.384,37 176.933,53 Nicht realisierter Nettoverlust aus Terminkontrakten 23.19 126.292,72 Nicht realisierter Nettoverlust aus Swapgeschäften Verwaltungsvergütung 53.310,71 162.000,97 1.787.330,42 49.281,14 206.265,54 Depot und Verwaltung 11.564,91 25.848,52 45.477,46 6.965,86 59.147,22 Sonstige Verbindlichkeiten 10.219,64 183.535,63 1.434.328,23 7.497,09 50.023,75 Nettovermögen 90.848.271,26 208.632.891,86 364.989.093,35 54.203.858,78 453.714.191,60 12
Nettovermögensaufstellung zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung GaranT 1 GaranT 2 GaranT 3 GaranT 4 GaranT 5 Aktiva 54.166.765,40 78.649.327,61 56.682.414,93 51.841.227,36 42.448.055,27 Wertpapierbestand zum Marktwert 51.883.134,77 77.262.020,37 54.867.425,00 49.519.805,00 40.422.28 Einstandspreis 51.266.427,77 76.806.362,14 55.259.531,52 49.924.995,42 40.829.20 Nicht realisierter Gewinn / Verlust auf das Anlagevermögen 616.707,00 455.658,23-392.106,52-405.190,42-406.92 Gekaufte Optionen zum Marktwert Zu den Anschaffungskosten gekaufte Optionen Bareinlagen bei Banken und Barmittel 1.372.328,64 707.125,28 878.030,99 1.457.555,14 1.395.910,79 Zinsforderungen 891.658,05 542.467,32 813.228,14 787.149,72 596.741,49 Forderungen aus dem Verkauf von Wertpapieren Forderungen aus Zeichnungen 16.043,94 137.714,64 123.730,80 74.557,50 32.372,99 Forderungen aus Dividenden Nicht realisierter Nettogewinn aus Devisentermingeschäften Nicht realisierter Nettogewinn aus Terminkontrakten 3.60 2.16 75 Nicht realisierter Nettogewinn aus Swapgeschäften Sonstige Forderungen Passiva 228.805,76 288.487,48 205.159,17 289.022,16 137.117,03 Leerverkauf von Optionen zu Marktpreisen Leerverkauf von Optionen zum Einstandspreis Bankverbindlichkeiten Verbindlichkeiten aus dem Kauf von Wertpapieren Performance-Gebühr Verbindlichkeiten aus Rücknahmen 47.755,66 7.878,78 23.711,45 116.851,75 1.356,00 Nicht realisierter Nettoverlust aus Devisentermingeschäften Nicht realisierter Nettoverlust aus Terminkontrakten Nicht realisierter Nettoverlust aus Swapgeschäften Verwaltungsvergütung 134.645,40 197.019,86 141.958,80 130.386,39 103.868,78 Depot und Verwaltung 6.622,43 9.691,21 6.983,37 6.414,52 5.107,07 Sonstige Verbindlichkeiten 39.782,27 73.897,63 32.505,55 35.369,50 26.785,18 Nettovermögen 53.937.959,64 78.360.840,13 56.477.255,76 51.552.205,20 42.310.938,24 13
GENERALI INVESTMENTS SICAV Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung Euro Equities Euro 50 Equities Equity France Equity Germany Equity Italy Aktiva 5.609.869,30 5.442.249,57 5.633.306,97 5.881.525,03 5.196.608,28 Wertpapierbestand zum Marktwert 5.273.509,56 5.182.593,80 5.385.333,36 5.532.271,67 4.613.220,75 Einstandspreis 6.595.685,42 6.677.082,28 6.488.159,55 6.326.805,93 6.260.933,06 Nicht realisierter Gewinn / Verlust auf das Anlagevermögen -1.322.175,86-1.494.488,48-1.102.826,19-794.534,26-1.647.712,31 Gekaufte Optionen zum Marktwert Zu den Anschaffungskosten gekaufte Optionen Bareinlagen bei Banken und Barmittel 335.143,42 258.445,77 240.797,24 342.146,80 583.387,53 Zinsforderungen 123,43 7.106,56 Forderungen aus dem Verkauf von Wertpapieren Forderungen aus Zeichnungen Forderungen aus Dividenden 376,32 1.542,94 Nicht realisierter Nettogewinn aus Devisentermingeschäften Nicht realisierter Nettogewinn aus Terminkontrakten 84 1.21 5.51 Nicht realisierter Nettogewinn aus Swapgeschäften Sonstige Forderungen Passiva 2.852,82 2.771,16 2.841,09 4.251,13 16.993,75 Leerverkauf von Optionen zu Marktpreisen Leerverkauf von Optionen zum Einstandspreis Bankverbindlichkeiten Verbindlichkeiten aus dem Kauf von Wertpapieren Performance-Gebühr Verbindlichkeiten aus Rücknahmen Nicht realisierter Nettoverlust aus Devisentermingeschäften Nicht realisierter Nettoverlust aus Terminkontrakten 1.20 14.375,00 Nicht realisierter Nettoverlust aus Swapgeschäften Verwaltungsvergütung 1.495,16 1.450,66 1.491,38 1.602,66 1.370,34 Depot und Verwaltung 716,99 695,63 713,06 771,41 656,50 Sonstige Verbindlichkeiten 640,67 624,87 636,65 677,06 591,91 Nettovermögen 5.607.016,48 5.439.478,41 5.630.465,88 5.877.273,90 5.179.614,53 14
Nettovermögensaufstellung zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung 1/3 Years Euro Bonds 3/5 Years Euro Bonds 5/7 Years Euro Bonds 7/10 Years Euro Bonds Euro Bonds All Maturity Aktiva 8.089.127,98 8.339.150,06 8.528.907,12 8.834.195,67 8.594.269,31 Wertpapierbestand zum Marktwert 7.936.058,10 8.222.502,82 8.318.223,40 8.652.407,40 8.432.472,40 Einstandspreis 8.007.516,65 8.183.027,66 8.264.884,36 8.437.873,08 8.286.943,35 Nicht realisierter Gewinn / Verlust auf das Anlagevermögen -71.458,55 39.475,16 53.339,04 214.534,32 145.529,05 Gekaufte Optionen zum Marktwert Zu den Anschaffungskosten gekaufte Optionen Bareinlagen bei Banken und Barmittel 38.211,48 34.310,62 26.207,40 16.731,55 16.383,22 Zinsforderungen 114.858,40 82.336,62 184.476,32 165.056,72 145.413,69 Forderungen aus dem Verkauf von Wertpapieren Forderungen aus Zeichnungen Forderungen aus Dividenden Nicht realisierter Nettogewinn aus Devisentermingeschäften Nicht realisierter Nettogewinn aus Terminkontrakten Nicht realisierter Nettogewinn aus Swapgeschäften Sonstige Forderungen Passiva 4.028,63 4.167,09 4.268,76 4.416,98 4.295,99 Leerverkauf von Optionen zu Marktpreisen Leerverkauf von Optionen zum Einstandspreis Bankverbindlichkeiten Verbindlichkeiten aus dem Kauf von Wertpapieren Performance-Gebühr Verbindlichkeiten aus Rücknahmen Nicht realisierter Nettoverlust aus Devisentermingeschäften Nicht realisierter Nettoverlust aus Terminkontrakten Nicht realisierter Nettoverlust aus Swapgeschäften Verwaltungsvergütung 2.129,16 2.203,71 2.259,09 2.338,48 2.275,34 Depot und Verwaltung 1.014,51 1.050,08 1.076,25 1.112,59 1.082,69 Sonstige Verbindlichkeiten 884,96 913,30 933,42 965,91 937,96 Nettovermögen 8.085.099,35 8.334.982,97 8.524.638,36 8.829.778,69 8.589.973,32 15
GENERALI INVESTMENTS SICAV Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung zum 30.06.2012 Nettovermögensaufstellung Flexible Exposure Strategies Aktiva 4.064.027,11 Wertpapierbestand zum Marktwert 3.600.659,60 Einstandspreis 3.626.351,56 Nicht realisierter Gewinn / Verlust auf das -25.691,96 Anlagevermögen Gekaufte Optionen zum Marktwert Zu den Anschaffungskosten gekaufte Optionen Bareinlagen bei Banken und Barmittel 460.113,45 Zinsforderungen 2.324,06 Forderungen aus dem Verkauf von Wertpapieren Forderungen aus Zeichnungen Forderungen aus Dividenden Nicht realisierter Nettogewinn aus Devisentermingeschäften Nicht realisierter Nettogewinn aus 93 Terminkontrakten Nicht realisierter Nettogewinn aus Swapgeschäften Sonstige Forderungen Passiva 5.767,19 Leerverkauf von Optionen zu Marktpreisen Leerverkauf von Optionen zum Einstandspreis Bankverbindlichkeiten Verbindlichkeiten aus dem Kauf von Wertpapieren Performance-Gebühr 1.083,05 Verbindlichkeiten aus Rücknahmen Nicht realisierter Nettoverlust aus Devisentermingeschäften Nicht realisierter Nettoverlust aus Terminkontrakten Nicht realisierter Nettoverlust aus Swapgeschäften Verwaltungsvergütung 3.838,32 Depot und Verwaltung 510,87 Sonstige Verbindlichkeiten 334,95 Nettovermögen 4.058.259,92 16
Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf vom 01.01.2012 bis 30.06.2012 Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf vom 01.01.2012 bis 30.06.2012 European Equities Opportunity Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 85.420.012,86 79.802.450,85 77.850.640,44 424.951,907 93,93 429.301,907 93,28 343.046,072 105,83 Klasse B Klasse C Klasse E 400.833,819 79,26 332.833,550 78,87 328.617,823 89,82 103.638,586 92.171,586 64.494,586 66,90 66,63 76,03 54.861,505 59.922,203 50.138,405 104,24 104,23 119,92 10.818,744 11.211,360 9.623,115 99,87 100,09 115,72 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 429.301,907 25.000 29.350 424.951,907 Klasse B 332.833,550 106.006,371 38.006,102 400.833,819 Klasse C 92.171,586 11.467,000 0 103.638,586 59.922,203 435,083 5.495,781 54.861,505 Klasse E 11.211,360 0 392,616 10.818,744 High Conviction Europe Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 91.226.284,64 110.851.392,69 132.342.787,15 mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil 55.683,936 78,45 1.088.865,153 69,72 0,24 55.683,936 88,44 1.091.928,180 78,84 1,55 55.683,936 94,48 1.256.564,220 85,89 1,50 17
GENERALI INVESTMENTS SICAV Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30.06.2012 High Conviction Europe Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 91.226.284,64 110.851.392,69 132.342.787,15 Klasse B 38.134,449 71,21 137.531,070 80,41 134.112,509 86,17 Klasse C Klasse E mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil 86.535,901 89,44 80.630,901 101,07 62.971,569 108,52 3.650,833 4.219,119 4.658 89,79 101,90 110,33 1.311,055 1.461,469 1.818,405 85,93 97,75 106,37 605,758 605,758 605,758 83,70 95,22 103,61 0,47 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 55.683,936 0 0 55.683,936 mit Ausschüttung 1.091.928,180 0 3.063,027 1.088.865,153 Klasse B 137.531,070 2.133,109 101.529,730 38.134,449 Klasse C 80.630,901 5.905,000 0 86.535,901 4.219,119 1.666,052 2.234,338 3.650,833 Klasse E 1.461,469 0 150,414 1.311,055 mit Ausschüttung 605,758 0 0 605,758 Greater China Equities Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen USD 134.243.334,34 138.507.460,61 USD 957.800 139,11 USD 957.800 143,55 USD 0 Klasse E USD USD USD 6.683,138 133,04 6.612,725 138,23 0 USD USD USD 876,352 719,448 0 132,17 137,65 18
Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf vom 01.01.2012 bis 30.06.2012 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 957.800 0 0 957.800 6.612,725 766,592 696,179 6.683,138 Klasse E 719,448 243,373 86,469 876,352 Central and Eastern European Equities Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 52.859.312,74 49.502.278,66 60.519.627,73 mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil 16.717,541 223,21 53.815,221 198,72 16.717,541 209,83 53.815,221 186,81 7,62 16.717,541 273,41 42.415,243 252,50 5,43 Klasse B Klasse C Klasse E 16.318,673 230,01 16.364,451 216,55 17.186,034 283,03 130.570,107 120.137,107 92.242,107 157,96 148,86 194,95 57.021,320 62.408,911 72.734,341 187,28 177,27 234,22 18.786,628 20.235,757 23.659,017 179,72 170,53 226,40 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 16.717,541 0 0 16.717,541 mit Ausschüttung 53.815,221 0 0 53.815,221 Klasse B 16.364,451 0 45,778 16.318,673 Klasse C 120.137,107 12.619,000 2.186,000 130.570,107 62.408,911 1.589,553 6.977,144 57.021,320 Klasse E 20.235,757 141,579 1.590,708 18.786,628 19
GENERALI INVESTMENTS SICAV Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30.06.2012 German Equities Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 14.674.761,84 14.543.083,44 97.493.212,88 Klasse B 0 0 873.500 92,19 Klasse E 173.100,435 77,89 179.485,203 74,81 178.496,666 89,35 13.733,150 13.358,442 10.153,400 86,77 83,54 100,26 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 179.485,203 6.765,463 13.150,231 173.100,435 Klasse E 13.358,442 612,477 237,769 13.733,150 Global Multi Utilities Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 20.820.904,03 20.067.123,13 64.073.293,31 mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil 22.330,642 172,24 0,85 14.447,109 179,93 4,10 231.434,420 201,84 3,52 Klasse C Klasse E mit Ausschüttung 107.042,000 94,60 97.124,000 98,61 68.701,000 108,74 35.612,714 38.336,136 42.091,388 150,35 157,43 175,20 9.718,744 11.510,644 14.031,242 152,90 160,45 179,36 53,871 53,871 0 152,89 160,44 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 mit Ausschüttung 14.447,109 7.883,533 0 22.330,642 20
Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf vom 01.01.2012 bis 30.06.2012 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 Klasse C 97.124,000 10.805,000 887,000 107.042,000 38.336,136 616,764 3.340,186 35.612,714 Klasse E 11.510,644 25,993 1.817,893 9.718,744 mit Ausschüttung 53,871 0 0 53,871 Global Equity Allocation Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 127.376.030,26 117.425.891,05 161.880.858,46 mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil 17.080,949 122,88 1.067.932,975 108,47 0,23 17.080,949 115,97 1.068.432,975 102,58 2,23 28.080,949 125,29 1.330.672,482 113,37 1,97 Klasse B Klasse C Klasse E 34.397,934 107,38 1.142,997 101,56 2.274,811 110,15 26.225,000 24.755,000 17.920 117,91 111,62 121,32 21.726,088 25.865,986 37.179,571 106,61 101,34 111,08 3.369,811 3.588,449 8.944,413 101,29 96,47 106,14 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 17.080,949 0 0 17.080,949 mit Ausschüttung 1.068.432,975 0 500 1.067.932,975 Klasse B 1.142,997 33.254,937 0 34.397,934 Klasse C 24.755,000 1.470 0 26.225,000 25.865,986 718,779 4.858,677 21.726,088 Klasse E 3.588,449 405,143 623,781 3.369,811 21
GENERALI INVESTMENTS SICAV Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30.06.2012 Small & Mid Cap Euro Equities Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 103.744.153,34 86.576.584,91 108.947.194,95 mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil 1.427.324,427 70,69 0,15 1.255.282,908 66,56 1,46 1.249.348,403 85,61 1,51 Klasse B Klasse C Klasse E 10.930,427 89,20 7.010,171 83,95 942,948 106,12 7.171,050 15.040,839 1.000 74,60 70,28 89,04 11.851,016 11.967,712 14.513,711 71,80 67,94 86,90 6.940,523 8.581,756 6.391,448 70,12 66,50 85,36 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 mit Ausschüttung 1.255.282,908 357.200 185.158,481 1.427.324,427 Klasse B 7.010,171 3.920,256 0 10.930,427 Klasse C 15.040,839 778,638 8.648,427 7.171,050 11.967,712 2.843,029 2.959,725 11.851,016 Klasse E 8.581,756 40,081 1.681,314 6.940,523 North American Equities Fund of Funds Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 25.201.365,45 26.480.443,27 27.421.793,70 mit Ausschüttung 190.000 91,74 190.000 82,19 190.000 85,25 Klasse C 1.000 88,42 1.000 79,50 1.000 83,04 86.443,487 136.032,909 132.828,238 85,92 77,46 81,42 22
Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf vom 01.01.2012 bis 30.06.2012 North American Equities Fund of Funds Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 25.201.365,45 26.480.443,27 27.421.793,70 Klasse E 2.180,375 117,29 2.331,690 106,04 2.904,844 112,01 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 mit Ausschüttung 190.000 0 0 190.000 Klasse C 1.000 0 0 1.000 136.032,909 78.896,540 128.485,962 86.443,487 Klasse E 2.331,690 162,869 314,184 2.180,375 S.A.R.A. S.R.I. Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 32.007.153,44 30.476.028,20 34.243.357,22 mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil 355.173,141 79,95 0,12 355.173,141 77,53 1,84 355.173,141 90,45 1,26 Klasse B Klasse C Klasse E 28.005,000 85,03 28.005,000 82,51 18.805,000 94,44 110 110 110 80,68 78,37 89,88 14.970,700 7.686,896 3.631,016 80,27 78,43 90,90 226,978 189,306 39,850 88,59 86,58 100,54 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 mit Ausschüttung 355.173,141 0 0 355.173,141 Klasse B 28.005,000 0 0 28.005,000 Klasse C 110 0 0 110 23
GENERALI INVESTMENTS SICAV Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30.06.2012 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 7.686,896 8.384,219 1.100,415 14.970,700 Klasse E 189,306 37,672 0 226,978 Euro Bonds Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 390.419.381,58 381.706.206,50 444.196.782,11 mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil 54.376,000 157,53 1.151.509,182 109,59 0,82 54.376,000 151,02 1.151.509,182 105,85 3,27 179.076,000 146,25 1.150.428,019 105,71 2,61 Klasse B Klasse C mit Ausschüttung 938.000,763 152,13 975.114,395 146,01 1.110.400,102 141,73 151.319,132 172.227,866 180.587,909 125,22 120,30 116,97 684.408,263 654.903,175 783.556,945 128,62 123,89 121,12 0 0 154,079 121,12 Klasse E 47.430,859 60.545,969 192.552,992 126,32 121,81 119,32 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 54.376,000 0 0 54.376,000 mit Ausschüttung 1.151.509,182 0 0 1.151.509,182 Klasse B 975.114,395 294.791,446 331.905,078 938.000,763 Klasse C 172.227,866 33.479,649 54.388,383 151.319,132 654.903,175 67.166,373 37.661,285 684.408,263 Klasse E 60.545,969 1.089,548 14.204,658 47.430,859 24
Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf vom 01.01.2012 bis 30.06.2012 Euro Bonds 1/3 Years Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 142.354.772,65 142.635.084,03 167.362.228,37 mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil 93.546,000 112,66 158.145,336 102,23 0,46 93.546,000 110,09 255.145,336 100,35 2,71 160.082,000 108,36 255.145,336 101,46 2,11 Klasse B mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil Klasse E mit Ausschüttung 886.359,757 112,29 844.267,688 109,77 1.012.874,923 108,15 84.025,805 67.922,988 121.916,629 106,86 104,67 103,52 0 0 484,130 102,65 1,36 0,85 67.045,260 66.362,487 18.579,670 106,02 103,95 103,04 320,702 466,046 0 106,02 103,95 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 93.546,000 0 0 93.546,000 mit Ausschüttung 255.145,336 0 97.000 158.145,336 Klasse B 844.267,688 433.951,911 391.859,842 886.359,757 67.922,988 29.433,113 13.330,296 84.025,805 Klasse E 66.362,487 8.624,966 7.942,193 67.045,260 mit Ausschüttung 466,046 0 145,344 320,702 Euro Bonds 3/5 Years Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 48.456.489,42 90.181.056,83 63.878.160,87 mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil 179.504,000 117,76 50.999,223 111,58 0,75 179.504,000 113,73 50.999,223 108,48 2,99 68.486,000 111,43 50.999,223 109,25 2,24 25
GENERALI INVESTMENTS SICAV Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30.06.2012 Euro Bonds 3/5 Years Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 48.456.489,42 90.181.056,83 63.878.160,87 Klasse B 104.011,435 117,35 124.381,181 113,40 326.113,182 111,22 Klasse E mit Ausschüttung 47.325,260 110,80 429.102,412 107,24 132.973,889 105,58 37.745,516 38.352,199 3.489,195 110,29 106,86 105,40 142,964 142,964 0 110,30 106,86 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 179.504,000 0 0 179.504,000 mit Ausschüttung 50.999,223 0 0 50.999,223 Klasse B 124.381,181 26.787,849 47.157,595 104.011,435 429.102,412 15.649,163 397.426,315 47.325,260 Klasse E 38.352,199 1.307,855 1.914,538 37.745,516 mit Ausschüttung 142,964 0 0 142,964 Euro Bonds 5/7 Years Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 2.242.549,41 2.096.635,74 2.442.928,64 15.000 119,56 15.000 114,81 15.000 111,29 Klasse E mit Ausschüttung 3.846,019 110,04 3.300,809 105,90 7.432,335 103,11 190,183 190,183 70,716 107,95 103,98 101,46 49,628 49,628 0 107,93 103,98 26
Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf vom 01.01.2012 bis 30.06.2012 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 15.000 0 0 15.000 3.300,809 1.622,869 1.077,659 3.846,019 Klasse E 190,183 0 0 190,183 mit Ausschüttung 49,628 0 0 49,628 Euro Bonds 10+ Years Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 2.419.587,69 2.138.490,53 3.132.413,60 15.000 125,13 15.000 118,95 15.000 112,99 Klasse E 3.133,582 118,88 2.691,186 113,26 13.134,133 108,08 1.438,742 437,925 168,335 118,27 112,79 107,82 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 15.000 0 0 15.000 2.691,186 2.551,935 2.109,539 3.133,582 Klasse E 437,925 1.000,817 0 1.438,742 US Bonds Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 12.268.029,01 15.599.575,85 13.449.674,99 60.000 124,18 100.000 117,13 100.088,000 106,61 Klasse C 0 2.648,241 104,55 0 27.049,047 23.075,828 17.170,478 132,44 125,56 115,50 27
GENERALI INVESTMENTS SICAV Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30.06.2012 US Bonds Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 12.268.029,01 15.599.575,85 13.449.674,99 Klasse E 9.428,699 131,01 5.731,214 124,30 6.959,426 114,43 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 100.000 0 40.000 60.000 Klasse C 2.648,241 1.160,094 3.808,335 0 23.075,828 11.563,421 7.590,202 27.049,047 Klasse E 5.731,214 4.737,486 1.041 9.428,699 Central and Eastern European Bonds Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 59.657.402,40 63.068.850,16 73.378.616,75 mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil 35.194,925 155,66 429.688,844 103,12 4,02 55.194,925 146,51 441.760,398 100,81 0,96 55.194,925 153,54 441.760,398 106,57 3,69 Klasse B Klasse C mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil Klasse E 10.943,703 149,20 10.068,368 140,51 41.323,104 147,41 4.289,431 4.244,431 5.614,431 152,72 143,96 151,36 36.088,624 43.009,279 51.902,913 150,87 142,70 151,02 0 0 156,305 150,13 1,04 0,74 14.380,786 16.256,046 20.265,013 148,62 140,71 149,18 28
Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf vom 01.01.2012 bis 30.06.2012 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 55.194,925 0 20.000 35.194,925 mit Ausschüttung 441.760,398 15.972,381 28.043,935 429.688,844 Klasse B 10.068,368 2.255,224 1.379,889 10.943,703 Klasse C 4.244,431 45,000 0 4.289,431 43.009,279 1.552,429 8.473,084 36.088,624 Klasse E 16.256,046 166,517 2.041,777 14.380,786 Euro Corporate Bonds Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 178.869.865,70 174.048.733,99 269.938.273,39 mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil 219.859,860 167,52 445.486,544 115,82 1,31 219.859,860 158,52 445.486,544 110,84 5,29 341.227,546 156,00 445.486,544 114,36 4,70 Klasse B Klasse C mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil Klasse E mit Ausschüttung 332.950,248 124,33 373.052,783 117,79 504.324,740 116,21 16.285,000 20.523,000 50.074,000 121,03 114,76 113,40 38.714,893 49.410,465 122.768,321 106,92 102,43 105,68 1,10 4,45 4,06 300.920,078 281.175,203 681.403,221 130,23 123,82 123,03 0 0 206,538 121,34 0,89 1,54 29.195,528 29.844,544 38.233,470 128,03 121,86 121,34 82,753 82,753 0 128,00 121,83 29
GENERALI INVESTMENTS SICAV Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30.06.2012 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 219.859,860 0 0 219.859,860 mit Ausschüttung 445.486,544 0 0 445.486,544 Klasse B 373.052,783 50.146,959 90.249,494 332.950,248 Klasse C 20.523,000 340 4.578,000 16.285,000 mit Ausschüttung 49.410,465 0 10.695,572 38.714,893 281.175,203 62.596,500 42.851,625 300.920,078 Klasse E 29.844,544 2.412,563 3.061,579 29.195,528 mit Ausschüttung 82,753 0 0 82,753 Short Term Euro Corporate Bonds Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 112.832.685,19 101.062.209,37 125.510.154,76 mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil 231.844,114 111,04 213.519,689 107,92 1,13 231.844,114 107,28 122.327,753 105,36 1,90 255.235,261 105,43 0 Klasse B Klasse C mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil Klasse E mit Ausschüttung 305.406,987 110,29 322.211,807 106,69 557.957,131 105,10 113.755,000 108.705,000 113.712,000 108,72 105,26 103,87 152.230,448 151.537,897 242.966,826 106,01 102,92 102,13 0 0 195,070 100,94 1,18 17.521,805 18.186,850 32.515,896 105,50 102,53 101,97 78,492 225,539 0 105,48 102,51 30
Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf vom 01.01.2012 bis 30.06.2012 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 231.844,114 0 0 231.844,114 mit Ausschüttung 122.327,753 91.191,936 0 213.519,689 Klasse B 322.211,807 39.324,212 56.129,032 305.406,987 Klasse C 108.705,000 8.530 3.480 113.755,000 151.537,897 29.084,102 28.391,551 152.230,448 Klasse E 18.186,850 2.823,194 3.488,239 17.521,805 mit Ausschüttung 225,539 0 147,047 78,492 European High Yield Bonds Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 126.630.529,66 122.313.219,68 144.673.342,65 mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil 143.716,138 170,63 512.517,825 119,66 2,24 143.716,138 157,48 512.517,825 112,54 8,07 143.716,138 157,57 636.555,060 120,68 6,18 Klasse B Klasse C mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil Klasse E 94.131,986 121,81 108.736,417 112,49 132.662,060 112,68 117,864 117,864 17,864 130,99 121,07 121,20 150.345,507 164.482,449 161.509,145 168,09 155,88 157,51 0 0 132,047 156,19 2,11 1,14 26.968,260 29.710,183 34.221,466 149,27 138,56 140,29 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 143.716,138 0 0 143.716,138 mit Ausschüttung 512.517,825 0 0 512.517,825 Klasse B 108.736,417 2.621,969 17.226,400 94.131,986 31
GENERALI INVESTMENTS SICAV Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30.06.2012 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 Klasse C 117,864 0 0 117,864 164.482,449 11.718,610 25.855,552 150.345,507 Klasse E 29.710,183 669,180 3.411,103 26.968,260 Euro Convertible Bonds Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 83.217.899,42 79.844.782,38 106.313.751,94 mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil 56.458,630 111,43 746.809,858 99,77 0,78 59.067,367 105,07 746.809,858 94,81 2,95 59.067,367 118,51 744.338,124 110,13 2,39 Klasse B Klasse E mit Ausschüttung 0 1.050,921 106,39 30.011,355 120,12 21.628,167 25.755,110 126.556,709 90,56 85,77 97,59 4.959,210 5.775,785 13.895,860 92,31 87,49 99,73 0 49,886 0 87,47 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 59.067,367 0 2.608,737 56.458,630 mit Ausschüttung 746.809,858 0 0 746.809,858 Klasse B 1.050,921 0 1.050,921 0 25.755,110 1.021,965 5.148,908 21.628,167 Klasse E 5.775,785 0 816,575 4.959,210 mit Ausschüttung 49,886 0 49,886 0 32
Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf vom 01.01.2012 bis 30.06.2012 Euro Inflation Linked Bonds Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 83.195.117,51 83.688.121,36 87.973.382,76 mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil 140.534,930 108,35 506.389,194 101,20 0,38 140.534,930 104,99 505.972,985 98,43 1,69 140.534,930 107,15 505.972,985 102,17 1,27 Klasse B mit Ausschüttung 42.077,106 109,02 96.559,711 105,76 91.797,354 108,16 44.421,936 0 0 109,02 mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil Klasse E mit Ausschüttung 54.456,415 106,07 65.145,090 103,03 81.449,914 105,66 55,304 1.145,191 3.575,278 103,73 100,74 105,20 1,86 0,46 14.192,427 20.198,319 21.819,812 105,82 102,89 105,72 75,889 123,223 0 105,79 102,87 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 140.534,930 0 0 140.534,930 mit Ausschüttung 505.972,985 304.000 303.583,791 506.389,194 Klasse B 96.559,711 1.279,680 55.762,285 42.077,106 mit Ausschüttung 0 44.421,936 0 44.421,936 65.145,090 1.603,914 12.292,589 54.456,415 mit Ausschüttung 1.145,191 0 1.089,887 55,304 Klasse E 20.198,319 246,806 6.252,698 14.192,427 mit Ausschüttung 123,223 0 47,334 75,889 33
GENERALI INVESTMENTS SICAV Ungeprüfter Halbjahresbericht zum 30.06.2012 Tactical Bond Allocation Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 27.455.621,22 34.354.654,27 32.002.402,59 83.210,469 100,56 83.210,469 99,57 0 Klasse B Klasse E mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil 171.285,836 99,99 240.111,315 99,16 302.509,235 99,21 17.381,171 20.267,329 17.792,622 98,48 98,08 98,98 2.224,256 2.425,893 2.241,566 98,53 98,20 99,22 301,702 352,019 79,229 98,11 97,79 99,17 0,18 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 83.210,469 0 0 83.210,469 Klasse B 240.111,315 1.571,918 70.397,397 171.285,836 20.267,329 813,927 3.700,085 17.381,171 Klasse E 2.425,893 0 201,637 2.224,256 mit Ausschüttung 352,019 0 50,317 301,702 Asian Bond Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen USD 96.074.728,70 82.302.226,01 mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil USD 945.485,390 101,15 0,20 USD 820.147,566 100,35 USD 0 Klasse E USD USD USD 4.165,337 100,49 0 0 USD USD USD 200,567 0 0 99,67 34
Kennzahlen und Veränderungen im Anteilumlauf vom 01.01.2012 bis 30.06.2012 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 mit Ausschüttung 820.147,566 125.337,824 0 945.485,390 0 4.165,337 0 4.165,337 Klasse E 0 200,567 0 200,567 Euro Covered Bonds Stand: 30.06.2012 31.12.2011 31.12.2010 Gesamtvermögen 90.848.271,26 84.830.77 mit Ausschüttung Ausschüttung pro Anteil 841.347,230 103,95 0,85 841.347,230 100,73 1,02 0 Klasse B Klasse C Klasse E 29.727,160 101,57 0 0 700 0 0 101,02 1.208,318 0 0 102,30 1.699,130 836,241 0 103,05 99,47 am 01.01.2012 Ausgegebene Zurückgenommene am 30.06.2012 mit Ausschüttung 841.347,230 0 0 841.347,230 Klasse B 0 109.685,089 79.957,929 29.727,160 Klasse C 0 700 0 700 0 1.208,318 0 1.208,318 Klasse E 836,241 862,889 0 1.699,130 35