Vom europäischen zum internationalen Agrarhändler Akquisitionen von Cefetra B.V. und Bohnhorst Agrarhandel GmbH

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1 Vom europäischen zum internationalen Agrarhändler Akquisitionen von Cefetra B.V. und Bohnhorst Agrarhandel GmbH Pressekonferenz Klaus Josef Lutz, CEO Andreas Helber, CFO

2 Agenda Ausgangslage Cefetra B.V. Bohnhorst Agrarhandel GmbH BayWa AG ein globaler Agrarhändler 1

3 Agenda Ausgangslage Cefetra B.V. Bohnhorst Agrarhandel GmbH BayWa AG ein globaler Agrarhändler 2

4 BayWa Agrar Überblick Geschäftsmodell Geschäftsmodell BayWa Agrar Erzeugnisse* NATIONALE ERFASSUNG NATIONALER & INTERNATIONALER HANDEL Kerngeschäft dem Geschäftsmodell vor- bzw. nachgelagerte Wertschöpfungsstufe Erstverarbeitung Landwirtschaft Pflanzenproduktion Erfassungshandel Lagerung/Logistik/ Dienstleistungen Internationaler Getreidehandel Wiederverkäufer Weizen Braugetreide Futtergetreide Mais Ölsaaten Ölschrote Rohstoffe Ex Ernte/ Nacherfassung Getreide & Ölsaaten (2,4 Mio. t) Erstverarbeitung Trocknung Lagerung Transport Preisabsicherung Ankauf Großhandel Getreide & Ölsaaten (3,2 Mio. t) BAYWA KOMPETENZ Agrarvollsortimenter mit Schwerpunkt Zentral-Europa Starkes Vertriebs- und Logistiknetzwerk Ausgeprägte Erfassungsstrukturen 1,8 Mio. t Lagerkapazität Getreide-Mühlen (1,5 Mio. t) Ölmühlen (0,7 Mio. t) Mälzereien (0,2 Mio. t) Energie/Stärke (0,5 Mio. t) Futtermittelindustrie (1,1 Mio. t)** Wiederverkäufer/Landwirte/Sonstige (1,6 Mio. t)*** Ankaufmenge 5,6 Mio. t (Landwirtschaft, Genossenschaften, Landhandel, Intern. Händler) Absatzmenge 5,6 Mio. t (Mühlen, Mälzereien, Energie/Stärke, Futtermittelindustrie, Wiederverkäufer, Landwirte) *Ankaufmengen beziehen sich auf 2011, Absatzmengen beinhalten Lagerbestände **beinhaltet konzerninterne Lieferungen und Lageraufbau der RWA AG ***beinhaltet beim Ölsaaten-Absatz der BayWa AG die Kundengruppen Getreide-Industrie und Ind/Hand/Gew. Sonst. 3

5 BayWa Agrar Kerngeschäft im Konzern Marktpositionierung BayWa Getreidehandel Arbeitsgebiet BayWa Die BayWa betreibt in Deutschland 300, in Österreich über die LH Organisation/RWA 600 und in der Tschechischen Republik 16 Standorte Gesamthandelsvolumen im Getreidehandel beträgt ~ 5,6 Mio. t / die Lagerkapazität der BayWa Gruppe beträgt knapp 1,8 Mio. t im Arbeitsgebiet Getreide-Ankauf vorwiegend von Landwirten und Genossenschaften im Arbeitsgebiet / enge Kundenbindung über das Getreide- und Betriebsmittelgeschäft Vertrieb überwiegend an inländische Mühlen, Großhandel und Futtermittelindustrie / kaum Direkt-Zugang zu Kundengruppen im europäischen Ausland Regionale Markttrends Umsatz & EBIT Entwicklung BayWa Agrar Für Agrarhandelsunternehmen wird es zunehmend wichtiger, sich direkt beim Landwirt zu positionieren durch breites Standortnetz und Betriebsmittelgeschäft ist BayWa hervorragend aufgestellt Das Marktwachstum insb. die Erntemengen im BayWa Arbeitsgebiet ist durch die steigende Wettbewerbsfähigkeit des Energieanbaus und Rückgang der Anbauflächen stagnierend Konsolidierung im Wettbewerb in der Erfassung und dem Agrarhandel Agrarmarktliberalisierung und Abbau von Handelshemmnissen führen zur weiteren Zunahme des Wettbewerbs Mio EUR Umsatzwachstum von 28% von / Schwankungen aufgrund von Preisänderungen Mio EUR Umsatz EBIT Kerngeschäft Agrar ist eine Erfolgsgeschichte innerhalb der BayWa Durch starke Kundenbindung zum Landwirt und Infrastruktur behauptet die BayWa Gruppe ihre Marktposition 4

6 Internationalisierung sichert Mengen- und Margenwachstum Weltweit starker Anstieg des Getreidebedarfs In Tsd. Tonnen FORECAST In US$ US$ US$ US$ *Weizenkontrakt Nov.12 Euronext Paris 19.Sept US$* Weizenkonsum Weizenproduktion Weltpreis [US$] Quelle: OECD-FAO Agricultural Outlook , USDA Weltweite Getreideproduktion wächst bis 2021 um +11,3% - bedingt durch wachsende Weltbevölkerung, steigenden Wohlstand und den Bedarf aus der Energiewirtschaft USDA/OECD/FAO sehen Weizenpreise in den kommenden 10 Jahren nominal bis auf ca. 335 US$ im Trend steigen bei deutlich zunehmender Preisvolatilität bedingt durch abnehmende Lagerbestände, Wetterkapriolen und Finanzinvestoren Abbau der Regulierung und Marktprotektionsinstrumente führen zu einem verstärkten internationalen Handel Verschiebung der Handelsströme zugunsten der Schwellenländer 100 Der weltweite Getreidemarkt ist ein Wachstumsmarkt wobei das Wachstum vor allem im Ausland stattfindet. Der Wettbewerb um den Zugang zu Erfassungsstrukturen verschärft sich 5

7 Deutliche Verschiebung der Warenströme auf den Rohstoffmärkten Versorgungssicherheit durch globale Beschaffung. Überblick über die Internationalen Warenströme für Getreide und Soja, 2010 Weizen: 6,7 Mio. t Wesentliche Markttrends Weizen: 3,5 Mio. t Mais: 25,5 Mio. t Soja: 30,0 Mio. t Sojaschrot 2,3 Mio. t Verknappung der Agrarrohstoffe durch wachsende Weltbevölkerung und Wohlstand Änderung der Subventionslandschaft in Europa durch GAP2014 Weltweite Getreideproduktion: Mio. t Mais: 844 Mio. t Weizen: 650 Mio. t Gerste: 123 Mio. t Weltweite Sojabohnenproduktion: 265 Mio. t Weltweiter Getreidehandel: 291 Mio. t Weizen: 145 Mio. t Mais: 108 Mio. t Gerste: 26 Mio. t Weltweiter Sojabohnenhandel: 93 Mio. t Weltweiter Sojaschrothandel: 64 Mio. t Sojaschrot: 11,4 Mio. t Weizen: 4,0 Mio. t Weizen: 13,3 Mio. t Soja: 6,6 Mio. t Sojaschrot: 9,6 Mio. t Soja: 21,8 Mio. t Sojaschrot 3,3 Mio. t Weizen: 6,2 Mio. t Weizen: 8,0 Mio. t Mais: 5,5 Mio. t Soja: 11,8 Mio. t Sojaschrot 5,6 Mio. t Weizen: 12,8 Mio. t Deutliche Verschiebung der Handelsströme zugunsten der Schwellenländer, insbesondere Asien. China baut seinen Anteil als größter Importeur von Ölsaaten aus EU27 mit rückläufigem Anteil an international gehandelten Mengen Landgrabbing : Zur Absicherung des steigenden Rohstoffbedarfs kaufen v.a. asiatische und arabische Staaten Agrarflächen Quelle: UNComtrade, FAOstat Warenströme für Getreide und Ölsaaten verschieben sich rapide. Wegfall von Handelshemmnissen und Öffnung der Märkte führen zu einer Internationalisierung und Verschärfung des Wettbewerbs 6

8 Verknappung der Agrarrohstoffe drängt internationale Rohstoffkonzerne verstärkt in Erfassungsstrukturen 10/10: Gavilon, akquiriert DeBruce Grains für USD 600Mio. 3/11: ADM, akquiriert Verkleinerungsanlagen von Prairie Pride 05/12: Marubeni, akquiriert Gavilon für USD 5,6Mrd. 06/12: Olam, formt JV mit Lansing 08/11: Cargill, akquiriert Provimi für EUR 1,5Mrd. 05/11: ADM, akquiriert Getreidesilo (40 Tsd. t) der Muskator-Werke in Riesa 12/08: HAGE Kiel beendet Mitgliedschaft im Deutschen Raiffeisen Verband u. GVN 03/09: HAGE Kiel erwirbt Biesterfeld Scheibler Linssen 06/10: HAGE Kiel beteiligt sich zu 60% am Roth Agrarhandel 05/12: HAGE Kiel kauft Muskator- Futtermittelwerke in Riesa, Bamberg und Deggendorf 11/10: Agravis AG expandiert im Futtermittelmarkt und kauft HL-Gruppe 09/12: Agravis gründet Osteuropa Joint Venture mit DLA 02/12: Nisshin, akquiriert Miller Milling für USD 122Mio. 03/12: Glencore, akquiriert Viterra (zusammen mit Agrium und Richardson) 3/11: Kernel, akquiriert 71% von Sakharnyi Soyuz für EUR 100Mio. 08/07: DLG Group wird Hauptaktionär bei der HAGE Kiel mit dem Kauf von 56% der Aktien 04/11: Cargill, akquiriert 85% an PT Sorini Agro für EUR 395Mio. 1/12: Gavilon, akquiriert AgriService 01/11: Mitsui, akquiriert 44% von Multigrain 01/10: Bunge, akquiriert 5 Zuckermühlen von Usina Moema für USD 1,2Mrd. 4/11: Bunge verkauft Verkleinerungsanlagen an Cereal Docks 6/11: Louis Dreyfus, akquiriert Macrofertil für EUR 16Mio. 12/10: Cargill, akquiriert AWB s Getreidehandel von Agrium für USD 860Mio. 08/10: Agrium, akquiriert AWB für USD 1,8Mrd. Getreide & Soja Getreide Deutschland 7

9 Agenda Ausgangslage Cefetra B.V. Bohnhorst Agrarhandel GmbH BayWa AG ein globaler Agrarhändler 8

10 Cefetra: Akquisition eines internationalen Getreidehändlers Meilenstein-Transaktion im genossenschaftlichen Sektor Kurzübersicht Standortnetzwerk Firma: Cefetra B.V. KANADA Unternehmenssitz: Rotterdam, Niederlande Absatz: rd. 20 Millionen Tonnen Agrarrohstoffe in 2011 GROßBRITANNIEN LETTLAND Internationaler Handel von Agrarrohstoffen an Futtermittel-, Lebensmittel-, Energieindustrie Mitarbeiter: 210 (Jahr 2011) IRLAND NIEDERLANDE DEUTSCHLAND POLEN POLEN Aktionäre: ForFarmers Group B.V. (57,7%) BELGIEN Agrifirm Group B.V. (32,3%) AgruniekRijnvallei Holding B.V. (10%) FRANKREICH UNGARN RUMÄNIEN Hauptabnehmer ist die Futtermittelindustrie (95% der Absatz); die bestehende Aktionäre haben mit 15% hiervon einen rel. niedrigen Anteil Eigentum (Silos) Niederlassungen (Gemietet) Langfristig gemietet (Häfen) Kurzfristig gemietet (Häfen) Strategisches Rational Internationale Expansion im Getreidehandel BayWa erreicht damit eine marktführende Position innerhalb Europas Expansion in neue Beschaffungsmärkte v.a. in Osteuropa (Polen, Rumänien, Ungarn, Baltische Staaten) und Südamerika Cefetra besitzt Zugang zu den Wachstumsmärkten / hat aber kein Kapital in den politisch unsicheren Märkten gebunden Erweiterung der Produktpalette (z.b. Soja) und Vergrößerung der Kundenbasis (insb. Zugang zu den internationalen Futtermittelkonzernen) Ausbau und Kombination von Marktforschungsaktivitäten - bessere Nutzung von Preisunterschieden und Erhöhung der Versorgungssicherheit Finanzkennzahlen In EUR Mio ,9% 1,0% 1,0% 0,9% 0,2% A 2008A 2009A 2010A 2011A Umsatz EBIT Marge 1,2% 1,0% 0,8% 0,6% 0,4% 0,2% 0,0% In Mio. 2007A 2008A 2009A 2010A 2011A Absatz [Mio. t] 15,4 16,6 15,2 18,9 19,6 Umsatz EBIT Eigenkapital Mitarbeiter (Ǿ)

11 Kerngeschäftsfelder von Cefetra sind Beschaffung, Logistik und Vermarktung von Soja und Getreide Globale Beschaffung Cefetra aktiv in den Wachstumsmärkten Getreide (38%) Soya (36%) Raps Zitrusmark Palmkuchen Tapioka < 26% Soja aus Argentinien, Brasilien, Nordamerika, Kanada Getreide aus Kanada, Südamerika, Osteuropa Palmkuchen aus Indonesien und Malaysia Raps aus Argentinien, Australien und Canada Tapioka aus Thailand Zitrusmark aus Brasilien und USA Absatzmengen und Zielländer Starker Fokus auf die Futtermittelindustrie Absatz nach Zielländern ,6 Mio. t Absatz nach Produktgruppen ,6 Mio. t Baltische Staaten 4% Polen 6% Diverse / Kapitalmarkt 11% Niederlande 38% Getreidefreie Zutaten (NGFI) 9% Kuchen/ Saaten 17% Getreide 38% Belgien 10% Deutschland 15% UK/Irland 16% Soja 36% 10

12 Hohe Flexibilität durch internationale Beschaffung und internationalen Verkauf Geschäftsmodell Organisation und Verantwortung bei Cefetra Transport durch Reedereien Multi- Destinationen Transport Weltweite Beschaffung Beschaffung Zentral organisiert durch Cefetra Logistik - Lagerung und Abfertigung Vertrieb & Distribution Organisiert durch Cefetra, Anlieferung durch Reedereien Multi- Produkte Multi- Kunden Risikomanagement Beschaffung Logistik Distribution Flexibilität in der Wahl des Zulieferers durch langfristige Geschäftsbeziehungen mit über 1500 verschiedenen Lieferanten Keine Abhängigkeit von lokaler Infrastruktur durch zentrale Organisation der Beschaffung Langfristige Rahmenverträge mit mehreren Zulieferern (ca. 20% des jährlichen Angebots) Die größten 5 Zulieferer sind nur für 15% der Belieferung zuständig Expertise und Erfahrung in Logistik/Transport durch ein spezialisiertes Handelsteam Einkauf von weltweiten Frachten zur Minimierung der Logistikkosten Logistiknetzwerk durch regionale Beschaffung der Rohstoffe und zeitnahe Anlieferung bei den Kunden Langfristig gesicherter Zugang zu 3 Tiefseehäfen und zu mehr als 23 Silos in Europa Multi-Multi Ansatz bietet die Möglichkeit unterschiedliche Produkte, in unterschiedlichen Geographien, für unterschiedliche Anwendungen zu vertreiben Unabhängigkeit durch sehr diversifizierte Kundenbasis mit über 700 Kunden in Nordwest- und Zentraleuropa Die bisherigen Eigentümer machen nur knapp 15% des Absatzvolumens aus 11

13 Agenda Ausgangslage Cefetra B.V. Bohnhorst Agrarhandel GmbH BayWa AG ein globaler Agrarhändler 12

14 Bohnhorst Agrarhandel - Akquisition eines Agrarhändlers mit lokalen Erfassungs- und internationaler Handelsstruktur Kurzübersicht Standorte Firma: Bohnhorst Agrarhandel GmbH Unternehmenssitz: Steimbke, Niedersachsen Hafenstandort: 2 Standorte Ostsee, Weser, Mittellandkanal Arbeitsgebiet: Nord-Ost Deutschland und Polen Lagerkapazität: rd T (2011) Mitarbeiter: 213 (2011) Geschäftsbereiche (Umsatz 2011: EUR 468 Mio.): Agrarhandelsgeschäft (ca. 310 Mio.) Futtermittelgeschäft (ca. 40 Mio.) Betriebsmittelgeschäft (ca. 100 Mio.) Sonstiges & Dienstleistungen (ca. 18 Mio.) Strategisches Rational Die Akquisition ermöglicht den Markteintritt an strategischen Schlüsselstandorten in Nord-Ostdeutschland damit ist BayWa flächendeckend in Ostdeutschland vertreten Hafenstandorte eröffnen den direkten Zugang zur Ostsee, Mittellandkanal und Weser Die Betriebe sind für einen weiteren Geschäftsausbau in Nord-Ost Deutschland und Polen geeignet Geeignete Logistikstrukturen für Importe bspw. aus Russland Deutliches Ausbaupotenzial des Betriebsmittelgeschäfts (Saatgut, Düngemittel, Pflanzenschutz) Finanzkennzahlen 500 Mio EUR ,7% 10,0% 2,8% 6,2% 5,0% 3,1% 2,2% 2,6% 2,0% 2,4% 2,7% 1,7% 0,0% * Umsatz in Mio EUR EBIT Marge EBITDA Marge In Mio Ø Umsatz 313,1 445,5 406,2 387,9 468,3 404,2 EBITDA 8,9 13,6 9,1 10,1 31,1 14,6 EBIT 7,5 11,9 7,0 7,9 29,1 12,7 Eigenkapital 11,5 17,7 22,3 26,6 46,7 25,0 Mitarbeiter Ø

15 Komplementäres Standortportfolio mit Lagerkapazität von Tonnen und Binnen- & Tiefseehafenzugang Steimbke Mukran Kapazität: T Verwaltung Neu erstellt in 2011/12 Tiefseehafen für Schiffe bis T Lagerhalle direkt am Fährhafen Agrarregion Rügen wird komplett erfasst Verbreiterter Gleisanschluss für russ. Im/Exporte Nienburg Stettin Kapazität: T Hafenstandort Mittel-Weser Lager direkt an der Weser Verpachtet durch Mitarbeiter an Bohnhorst Agrarhandel Keine Anlagen Einkaufsgesellschaft zur Erfassung poln. Flächen bzw. Einkauf v. Betriebsmitteln Zubringer für dt. Standorte Hohenseefeld Vierow Kapazität: T Klassisches Landlager Düngemittelmischanlage Zwei Standorte Umschlag: T p.a Kapazität: T Schiffe bis T netto bedienbar Neuer Gleisanschluss 2011/12 Petkus Kölleda Großmühlingen Ketzin Bergholz Züssow Kapazität: T 10 km Entfernung von Hohenseefeld Erweiterbar: günstige Mietlager im Umfeld Kapazität: T Anbindung: Ganz/Zielzüge Tankstelle am Standort Kapazität: T Nahe Verarbeitungsstelle von Cargill Hohe Wettbewerbsintensität keine Expansion Kapazität: T davon T im Silo Hafenstandort mit Zugang zum Mittelland-Kanal Östl. Punkt für unbeschränkte Binnenschiffahrt Expansionsfläche 20ha Kapazität ca T Mietlager Kauf möglich Kapazität: T Zubringer für Hafen Vierow 14

16 Bohnhorst Tiefseehäfen attraktive Logistikstandorte für BayWa und Cefetra an der Ostsee Hafen Mukran Beschreibung Tiefseehafen Anlagemöglichkeit für Schiffe bis zu t Ladekapazität Vermischung, Veredelung, Lagerung und Umschlag von Getreide und anderen Agrargütern Direkte Anbindung zur Verladerampe / Kaikante Schneller Warenumschlag durch eine moderne Schüttgutgosse vom Terminal zum Liegeplatz Direkte Anbindung und Nutzung der Gleisanlagen (russische Breitspur + deutsches Schienensystem) t Lagerkapazität-Lagerhalle für Agrarprodukte (1.900m² Fläche) Hafen Vierow Beschreibung Tiefseehafen Anlagemöglichkeit für Schiffe bis 7,000 t (max. Tiefgang für Seeschiffe 6,5m) Pier mit 2 Liegeplätzen - 140m und 120m Kailänge Neuer Gleisanschluss seit 2012 kostengünstige Verlademöglichkeit m² befestigtes Freilager / m² gedecktes Lager Lagerkapazität Getreide ca. 70,000 t Sehr gute Anbindung (25 km zur A20, Anschluss an das Europäische Binnenschifffahrtsnetz) 15

17 Agenda Ausgangslage Cefetra B.V. Bohnhorst Agrarhandel GmbH BayWa AG ein globaler Agrarhändler 16

18 BayWa Konzern mit rund 10 Mrd. Umsatz im Agrarsegment Cefetra Niederlande 210 Mitarbeiter Agrarhandel weltweit Bohnhorst Niedersachsen 213 Mitarbeiter Agrarhandel Europa BayWa Agrarhandel München Mitarbeiter Agrarhandel Europa Agrar Umsatz ca. EUR 4,5 Mrd. + Together Umsatz ca. EUR 5,0 Mrd. Baltic Umsatz ca. EUR 0,5 Mrd. = Gesamt + Die Hafenstandorte von BayWa + Cefetra + Bohnhorst ergänzen sich hervorragend Sicherung der Logistik-Kette von CEE nach Westeuropa Umsatz ca. EUR 10 Mrd. 17

19 Cefetra + Bohnhorst: Optimale Ergänzung entlang der Wertschöpfungskette Beschaffung Inlandshandel Internationaler Handel Lagerung Verarbeitung & Vertrieb Cefetra Diversifikation der Beschaffung (multiregional / multi- Produkte) Zugang zu osteuropäischen und internationalen Rohstoffmärkten Gemeinsame Nutzung von Infrastruktur (Erfassungsstandorte und Hafenanlagen) Risikostreuung durch breite Aufstellung, bessere Nutzung von Preisdifferenzen und multipler Rohstoffmärkte Diversifikation des Produktangebots Erweiterung des internationalen Marktverständnisses über Preisentwicklungen Bevorzugter Versorger in umsatzstarken Futtermittelmärkten in Europa Optimale Vermarktungsmöglichkeiten des BayWa Produktangebots für die neue Kundenbasis Bohnhorst Ausdehnung der Erfassungskapazität auf Nord- und Ostdeutschland Absicherung Heimatmarkt Diversifikation der Beschaffung Gemeinsame Nutzung von Infrastruktur (Erfassungsstandorte und Hafenanlagen) Verstärkung der Handelsaktivitäten in Norddeutschland Deutliches Ausbaupotenzial des Betriebsmittelgeschäfts (Saatgut, Düngemittel, Pflanzenschutz) Ausbau der Lagerkapazitäten in Nord- und Ostdeutschland Etablierter Agrarhändler mit starken Erfassungsstrukturen in Nord- / Ostdeutschland Umfassende Hafenanbindung Gute Kundenbeziehungen nach Skandinavien und Mittelmeerraum Ergebnis: Ein europäisches Agrarhandelsunternehmen mit Zugang zu internationaler Beschaffung und Distribution 18

20 Vergleich der Geschäftsmodelle kaum Überschneidungen. Dienstleistungsportfolio Markt Erfassung Betriebsmittel Beratung Handel Beschaffung Absatz Kunden Getreideerfassung an ca. 300 Agrar-Standorten hauptsächlich in Süddeutschland + Aufbereitung und Trocknung Gesamtes Betriebsmittelsortiment Versuchsstationen im Arbeitsgebiet Regionale Pflanzenbauund Futtermittelberater Brau- und Futtergetreide, Weizen, Mais, Raps, Ölschrote, Soja, Betriebsmittel vorwiegend Deutschland und Österreich vorwiegend Umsätze innerhalb DE, AU sowie CZ und HUN u.a. nationale Mühlen, Mälzereien, Großhandel, Futtermittelindustrie 12 Standorte in Nord- und Ostdeutschland Vereinzelt, deutliches Ausbaupotenzial Keine Spezialberatung Handel mit Getreide (90%), Leguminosen und Ölsaaten vorwiegend Deutschland, Polen, Russland und Ungarn ca. 75% Umsätze in D, Rest fokussiert auf Skandinavien, UK und Mittelmeerraum internationaler Export, Mühlen, Mälzereien, Großhandel Direkterfassung in Polen / Zwischenhandel an Hafenterminals Kein Betriebsmittelhandel Keine Spezialberatung Handel mit Soja und Weizen (70%) weltweite Beschaffung (Europa, USA und Südamerika) Fokus auf Absatzmärkte Benelux (40%) und UK (17%) Futtermittelindustrie (95%) Bildung eines gruppenübergreifenden Strategieausschusses Infrastruktur Lager / Logistik 1,8 Mio. t Lagerkapazität (Erzeugnisse) 18 Hafenstandorte im Arbeitsgebiet Mehrere Hafenstandorte mit Tiefseeanbindung sowie Anschluss an den Mittellandkanal Lagerkapazität t Eigene bzw. gemietete Lager- und Umschlagsstandorte in ganz Europa Vollständiger Bestandteil des Geschäftsmodells Kein Bestandteil des Geschäftsmodells 19

21 Global Sourcing auf allen Kontinenten und einem Handelsvolumen von ca. 30 Mio. t. Globale Beschaffung BayWa aktiv in den Wachstumsmärkten Getreide Soya Raps Zitrusmark Palmkuchen Tapioka Agrar Handelsvolumen Baltic Handelsvolumen 5,6 Mio. t + 19,6 Mio. t + 1,9 Mio. t = Handelsvolumen Together Baltic Gesamt Handelsvolumen ca. 30 Mio. t 20

22 Vielen Dank für die Aufmerksamkeit. Die Angaben in dem vorliegenden Dokument beinhalten teilweise zukunftsgerichtete Aussagen, die auf Annahmen basieren und nicht vorhersehbaren Risiken unterliegen. Soweit sich die Annahmen bezüglich der erfolgreichen Integration der getätigten Akquisitionen und des weiteren internen Wachstums der Gesellschaft als unzutreffend herausstellen sollten oder sich andere unvorhersehbare Risiken realisieren, ist nicht auszuschließen, dass die tatsächliche Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft wesentlich nachteilig von den in diesem Dokument dargestellten Plangrößen abweicht. Die BayWa AG kann somit keine Gewähr dafür übernehmen, dass die tatsächliche Entwicklung der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft mit den in diesem Dokument dargestellten Plangrößen übereinstimmen.