S Stadtsparkasse Barsinghausen. Geschäftsbericht 2014

Transkript

1 S Stadtparkae Baringhauen Gechäftbericht 2014

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3 Gechäftbericht Gechäftjahr 3

4 Da Gechäftgebiet der Stadtparkae Baringhauen 4

5 Die Gechäfttellen der Stadtparkae Baringhauen Haupttelle Deitertraße 1a Baringhauen Telefon +49 (0) Telefax +49 (0) potfach@k-baringhauen.de Gechäfttellen Baringhauen Deitertraße 1a Baringhauen Han-Böckler-Straße 30 Egetorf Geibeltraße 2 Goltern Haupttraße 37 Hohenbotel Nenndorfer Straße 58 Geldautomaten / SB-Terminal Baringhauen Deitertraße 1a Baringhauen Han-Böckler-Straße 30 Egetorf Geibeltraße 2 Goltern Haupttraße 37 Hohenbotel Nenndorfer Straße 58 Kaufland (nur GA)* Gechäftzeiten Montag Uhr Uhr Dientag Uhr Uhr Mittwoch Uhr Donnertag Uhr Uhr Freitag Uhr täglich von Uhr *während der Gechäftzeiten de Supermarkte Treormat Deitertraße 1a täglich von Uhr 5

6 Grundlagen der Sparkae Die Stadtparkae Baringhauen it gemäß 3 NSpG eine Antalt de öffentlichen Recht. Sie it Mitglied de Sparkaenverbande Niederachen (SVN), Hannover, und über dieen dem Deutchen Sparkaen- und Giroverband e.v. (DSGV), Berlin und Bonn, angechloen. Sie it beim Amtgericht Hannover unter der Nummer A im Handelregiter eingetragen. Träger der Sparkae it die Stadt Baringhauen. Gechäftgebiet der Sparkae it da Gebiet de Träger. Die Sparkae it Mitglied im bundeweiten Haftungverbund der Sparkaen-Finanzgruppe. Da au Sparkaen, Landebanken und Landebauparkaen betehende überregionale Sicherungytem tellt icher, da im Bedarffall aureichend Mittel zur Verfügung tehen, um die Forderungen der Kunden und auch da Intitut elbt zu chützen. Al regionale Wirtchaftunternehmen hat die Stadtparkae Baringhauen die Schlüelaufgabe, Bevölkerung und Wirtchaft im Gechäftgebiet geld- und kreditwirtchaftlich zu verorgen. Daneben it da oziale und kulturelle Engagement der Sparkae hervorzuheben. Die in unerer Gechäfttrategie erfaten Grundätze der gechäftpolitichen Aurichtung tellen die Grundlage für die operativen Planungen dar. Die übergeordneten Ziele ind ebenfall in der Gechäfttrategie fetgelegt. Durch die konequente Entwicklung der trategichen Gechäftfelder oll die Aufgabenerfüllung der Stadtparkae Baringhauen über die Nutzung von Ertragpotenzialen und effizienten Kotenenkungen ichergetellt werden. Darüber hinau hat der Vortand Riikotrategien bechloen, die nach auführlichen Erörterungen mit dem Verwaltungrat allen Mitarbeitern kommuniziert wurden. Wirtchaftbericht Geamtwirtchaftliche und branchenbezogene wirtchaftliche Rahmenbedingungen im Jahr 2014 Allgemeine wirtchaftliche Entwicklungen Nur moderate Wachtum kennzeichnet die Weltwirtchaft im Jahr Wie auch im Jahr 2013 verlangamte ich da Wachtum in vielen Schwellenländern im Gechäftjahr China wuch langamer, Brailien geriet im Sommer in eine Rezeion. Aufgrund de Konflikte mit der Ukraine rutchte Ruland erneut in eine Wirtchaftkrie. Unter den Indutrieländern wuchen vor allem die USA und da Vereinigte Königreich tark. Innerhalb Europa verlief die Entwicklung heterogen: Spanien und Irland legten wieder zu, Italien tagnierte. Während Deutchland in Jahr 2014 mit Schwung getartet war, ließ da Wachtum im weiteren Verlauf de Jahre nach. Dennoch wird für da Jahr 2014 von einem Wirtchaftwachtum von 1,5% augegangen. Da Geamtjahr 2014 verlief damit weentlich beer al die chwachen Vorjahre. Da tärkere Wachtum it vor allem auf die Binnennachfrage zurückzuführen, doch auch der Außenbeitrag leitete einen Wachtumimpul. 6

7 Grundzüge der Gechäftentwicklung Erfreulicherweie tieg in 2014 die Zahl der Erwerbtätigen in Deutchland noch einmal auf einen neuen Rekordtand. Die Arbeitloenquote hat ich von 6,9% auf 6,7% reduziert. Stark beeinflut durch Verbilligung de Rohöl erhöhten ich die Verbraucherpreie in Deutchland im Jahredurchchnitt lediglich um 0,9%. Im Euroraum lag die Inflationrate bei 0,4%. Damit it da Erreichen der Zielmarke der EZB in abehbarer Zeit nicht möglich. Die geamtwirtchaftlichen Rahmenbedingungen piegelten ich auch in unerem Gechäftgebiet wider. Nach wie vor betimmt die Nähe zur Landehaupttadt Hannover die wirtchaftliche Entwicklung in Baringhauen. Die hohe Anzahl an Pendlern und die gute Verkehranbindung zu Hannover tellen weentliche Faktoren dar, die den Privatkonum vor Ort nachteilig beeinfluen. Zum Ende de Jahre wohnten im Gechäftgebiet der Stadtparkae Einwohner. Uneren Erwartungen entprechend hat ich die Einwohnerzahl tabil entwickelt. Die Arbeitloenquote in unerem Gechäftgebiet lag zum Jahreende bei 5,1% und damit deutlich unterhalb de Bundewerte. Der Wirtchafttandort Baringhauen it geprägt durch den Dientleitungektor und da Handwerk. Der inhabergeführte Einzelhandel hat ich aufgrund der Wettbewerbituation in den vergangenen Jahren ukzeive reduziert. Aktuell konnte eine Konolidierung erreicht werden. In unerer Gechäfttätigkeit berückichtigen wir die Tendenz zur Bevölkerungalterung, indem wir beipielweie neue altergerechte Kontomodelle anbieten. Im Vergleich zur Region it der Anteil der über 60-jährigen in unerem Gechäftgebiet leicht überdurchchnittlich. Der Anteil der unter 60-jährigen it dementprechend leicht unterdurchchnittlich. Dem ich verchärfenden Wettbewerb um die jüngeren Kunden tellen wir un mit zahlreichen Aktionen und Verantaltungen. Mit dem Haubankprinzip tehen wir für eine Kultur der Langfritigkeit und für eine olide, ortnahe Unternehmenfinanzierung. Mit uneren Gechäfttellen ichern wir ein flächendeckende und umfaende Angebot an modernen Finanzdientleitungen. Wir ehen un tet al Partner de Mitteltande, der kleinen und mitteltändichen Unternehmen in unerem Gechäftgebiet, der Wachtum durch Invetitionen ermöglicht. Auf diee Weie ichern wir Arbeitplätze. Auch uner Beitrag zur Gründung neuer Unternehmen in der Region it nicht zu vernachläigen. Die Konzentration auf realwirtchaftlich orientierte Gechäftfelder ermöglicht un eine tabile Ertraglage bei tragbaren Riiken. Umfaende Kenntnie der regionalen Gegebenheiten reduzieren unere Riiken erheblich. Dank guter Kenntnie der lokalen Märkte ind wir für die Veränderungen der wirtchaftlichen Rahmenbedingungen gewappnet und treten auch in unruhigen Zeiten al verlälicher Dientleiter auf. 7

8 Entwicklung der Kreditwirtchaft Da Drei-Säulenytem der deutchen Kreditwirtchaft - betehend au Sparkaen, Genoenchaft- und Privatbanken - trägt weentlich dazu bei, da ich alle Kreditintitute den Anforderungen eine wachenden Wettbewerb permanent anpaen müen. Der intenive Wettbewerb führte mit dem aggreiven Marktauftritt der Direktbanken inbeondere bei Sparkaen, die al Marktführer eine beonder große Angrifffläche bieten, weiterhin zu Mittelabflüen. Wir begegnen dieem Wettbewerb owohl mit dem teten Angebot einer ganzheitlichen, auf die perönlichen Wünche und Anforderungen de Kunden angepaten Beratung, al auch mit innovativen Anlageprodukten. So profitiert letztlich der Verbraucher von dem Wettbewerb, den die kreditwirtchaftlichen Strukturen in Deutchland ermöglichen. Die Sparkaen-Finanzgruppe it regional verwurzelt und dezentral organiiert. Sie verfügt zudem über einen leitungtarken Verbund mit erfolgreichen überregionalen Partnern. Un ermöglicht diee effiziente Arbeitteilung, den Kunden auch künftig die geamte Breite der Finanzdientleitungen flächendeckend anzubieten. Entwicklung de Zinniveau Auf die Zinenkungen in den Jahren 2012 und 2013 ind eiten der Europäichen Zentralbank (EZB) im Jahr 2014 weitere Zinenkungen in zwei Schritten gefolgt. Der Zinatz für die Hauptrefinanzierunggechäfte erreichte damit ein neue Rekordtief und betrug zum Jahreende nur 0,05%. Der Zinatz für die Einlagefazilität liegt mit -0,2% ogar im negativen Bereich. Ein Ende der Niedrigzinpolitik der Europäichen Zentralbank it aktuell nicht abzuehen. Im Herbt 2014 hat die EZB zudem neue Programme zum Kauf von Covered Bond und Aet Backed Securitie getartet. Da die bechriebenen geldpolitichen Intrumente nicht die erwünchte Wirkung erzielen konnten, kam im März 2015 ein Quantitative Eaing (EA), da extreme Intrument der Geldpolitik, zum Einatz. Die Geldpolitik der EZB tellt eine große Herauforderung für die Sparkae dar. Dauerhaft niedrige Zinen werden ich nachteilig auf die Gechäftentwicklung der Stadtparkae Baringhauen auwirken und die Ergebnie nachhaltig belaten. Veränderungen der rechtlichen Rahmenbedingungen Mit Wirkung zum 1. Januar 2014 ind die aufichtrechtlichen Anforderungen de Bael III-Regelwerke (CRR, Capital Requirement Regulation/Verordnung (EU) Nr. 575/2013) und CRD IV (Capital Requirement Directive IV/EU-Richtlinie 2013/36/EU) in Kraft getreten. Die Umetzung der EU-Richtlinie erfolgte in Deutchland durch da CRD IV-Umetzunggeetz. In dieem Zuammenhang haben ich die Anforderungen an die quantitative und qualitative Mindetkapital und Liquiditätautattung von Kreditintituten erhöht. Kreditintitute werden mit einer immer trengeren Regulierung der Finanzmärkte konfrontiert. Zunehmende Tiefe und Umfang der aufichtlichen und verbraucherchutzrechtlichen Vorgaben führen zu höheren Koten und belaten die Betriebergebnie der Kreditintitute. Da viele wichtige Fragen in dieem Zuammenhang noch offen ind, ind die aufichtrechtlichen Koten für die Kreditintitute nur chwer zu kalkulieren. Darüber hinau erchweren die aufichtrechtlichen Anforderungen die Bankenrefinanzierung. 8

9 Grundzüge der Gechäftentwicklung Dartellung, Analye und Beurteilung de Gechäftverlauf Betand Mio. EURO Veränderungen Betand in % de Gechäftvolumen Vorjahr Berichtjahr Berichtjahr Mio. EUR Berichtjahr % Vorjahr % Berichtjahr % Vorjahr % Gechäftvolumen 326,3 319,0 7,3 2,3-7,7 - - Bilanzumme 323,3 316,5 6,8 2,1-7,6 - - Kundenkreditvolumen 247,1 246,5 0,6 0,2 2,3 75,7 77,3 Forderungen an Kreditintitute 24,3 7,2 17,1 237,5-79,5 7,5 2,3 Wertpapiervermögen 41,0 53,8-12,8-23,8-6,3 12,6 16,9 Anlagevermögen 5,3 5,8-0,5-8,6-3,3 1,6 1,8 Sontige Vermögenwerte 8,6 5,7 2,9 50,9-6,6 2,6 1,7 Mittelaufkommen von Kunden 249,6 243,0 6,6 2,7-2,0 76,5 76,1 Verbindlichkeiten gegenüber Kreditintituten Sontige Paivpoten (einchl. Eventualverbindlichkeiten und Rücktellungen) 32,6 35,3-2,7-7,7-38,7 10,0 11,1 17,9 14,9 3,0 20,1 2,1 5,5 4,7 Eigene Mittel 26,2 25,8 0,4 1,6 1,6 8,0 8,1 9

10 Grundzüge der Gechäftentwicklung Bilanzumme und Gechäftvolumen Betand Veränderungen Berichtjahr Mio. EURO Berichtjahr Mio. EURO Berichtjahr % Vorjahr % Gechäftvolumen 326,3 7,3 2,3-7,7 Bilanzumme 323,3 6,8 2,1-7,6 Die Gechäftentwicklung der Stadtparkae Baringhauen kann angeicht der konjunkturellen und wirtchaftlichen Rahmenbedingungen in ihrem 149. Gechäftjahr ingeamt al zufriedentellend bezeichnet werden. Die Bilanzumme hat ich im Weentlichen durch die Zunahme von Verbindlichkeiten gegenüber Kunden erhöht. Die Stadtparkae Baringhauen it da größte regionale Kreditintitut vor Ort und konnte im abgelaufenen Gechäftjahr ihre Marktführerchaft erneut behaupten. 10

11 Grundzüge der Gechäftentwicklung Aktivgechäft (einchließlich Paiv-Poten 1 unter dem Strich) Betand Veränderungen Berichtjahr Mio. EURO Berichtjahr Mio. EURO Berichtjahr % Vorjahr % Kundenkreditvolumen 247,1 0,6 0,2 2,3 Forderungen an Kreditintitute 24,3 17,1 237,5-79,5 Wertpapiervermögen 41,0-12,8-23,8-6,3 Kundenkreditvolumen Da Kundenkreditvolumen zeichnet ich im Jahr 2014 durch eine vergleichweie tabile Entwicklung au. Da Wachtum im Kundenkreditgechäft wurde durch einen Zuwach bei den Schuldcheindarlehen getragen, während im originären Kundenkreditgechäft da Neugechäft durch Tilgungrückflüe überkompeniert wurde. Hierzu beigetragen hat die gute Liquiditätituation der Kunden aufgrund de niedrigen Zinniveau. Forderungen an Kreditintitute Inbeondere aufgrund von Mittelzuflüen au Kundeneinlagen haben ich die Forderungen an Kreditintitute von 7,2 Mio. auf 24,3 Mio. EUR erhöht. 11

12 Grundzüge der Gechäftentwicklung Wertpapiervermögen Im Jahr 2014 reduzierte ich da Wertpapiervermögen der Stadtparkae Baringhauen um 12,8 Mio. EUR und beträgt am Ende de Gechäftjahre 41,0 Mio. EUR. E dient im Weentlichen der Liquiditätreerve. Urächlich für den Rückgang waren vor allem Fälligkeiten bei fetverzinlichen Wertpapieren und ein Fondverkauf. Zum Bilanztichtag beteht da Wertpapiervermögen zu 86,6% au fetverzinlichen Wertpapieren der überwiegend ertklaigen Emittentenadreen und zu 13,4% au Invetmentfond. Beteiligungen/Anteilbeitz Zum Bilanztichtag entfielen 2,2 Mio. EUR vom geamten Anteilbeitz der Stadtparkae Baringhauen in Höhe von 2,6 Mio. EUR auf die Beteiligung am SVN. Gegenüber dem Vorjahr haben ich keine Veränderungen ergeben. 12

13 Grundzüge der Gechäftentwicklung Paivgechäft Betand Veränderungen Berichtjahr Mio. EURO Berichtjahr Mio. EURO Berichtjahr % Vorjahr % Mittelaufkommen von Kunden 249,6 6,6 2,7-2,0 Darunter: Spareinlagen 73,0-3,2-4,2-0,4 Sparkaenbriefe 26,4-1,3-4,6-18,0 Sichteinlagen 150,2 11,1 7,9 1,1 Verbindlichkeiten gegenüber Kreditintituten 32,6-2,7-7,7-38,7 Mittelaufkommen von Kunden Da Mittelaufkommen von Kunden war nach einem Rückgang im Vorjahr wieder von einer poitiven Entwicklung geprägt. Die im Vorjahr geäußerten Erwartungen zur Betandentwicklung der Kundeneinlagen wurden übertroffen, weil bei den Privatperonen ein vertärkter Zuflu bei den Sichteinlagen zu verzeichnen war. Sparkaenbriefe und Spareinlagen wurden nach Fälligkeiten zugunten der Sichteinlagen umgechichtet. Vor dem Hintergrund de niedrigen Zinniveau dienen diee uneren Kunden al liquide Zwichenanlage. Verbindlichkeiten gegenüber Kreditintituten Die Verbindlichkeiten gegenüber Kreditintituten zeigten einen leichten Rückgang. E handelt ich dabei um die Rückführung von Mitteln, die der Finanzierung de langfritigen Kreditgechäfte dienten. 13

14 Grundzüge der Gechäftentwicklung Dientleitungen und außerbilanzielle Gechäfte Dientleitungen Da Gechäftjahr 2014 war geprägt durch da Baupar-, Wertpapier-, Immobilien- und Vericherunggechäft. Da Aulandgechäft hatte eine untergeordnete Bedeutung. E wurden ingeamt 275 Bauparverträge mit einem Volumen von 9,8 Mio. EUR abgechloen, o da da Vorjahrevolumen übertroffen werden konnte. Die Wertpapierumätze mit dem Schwerpunkt Invetmentanteile ind gegenüber dem Vorjahr um 2,2% zurück gegangen. Dementprechend liegen die Bruttoerträge au dem Wertpapiergechäft unter dem Vorjahreniveau. Im Immobiliengechäft konnte die poitive Entwicklung der zurückliegenden Gechäftjahre fortgeführt werden. Trotz eine Rückgang der vermittelten Objekte haben ich die Erträge au der Vermittlung im Immobiliengechäft um 32,5% erhöht. Hierzu hat die Vermittlung von attraktiven Gebrauchtimmobilien im Gechäftgebiet der Stadtparkae Baringhauen weentlich beigetragen. E konnten ingeamt 874 Verträge an Sach-, Leben- und Rentenvericherungen mit einer Beitragumme von 2,5 Mio. EUR vermittelt werden. Trotz einer rückläufigen Anzahl der Verträge konnte eine Steigerung bei den Beitragummen erreicht werden. Die hat zu 3,9% höheren Bruttoerträgen geführt. 14

15 Grundzüge der Gechäftentwicklung Peronal- und Sozialbereich Die Geamtzahl der Bechäftigten verringerte ich gegenüber dem Vorjahr von 104 auf 102 Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter. Davon ind 62 vollzeit- und 29 teilzeitbechäftigt owie 11 in der Aubildung. Von den Mitarbeiterinnen und Mitarbeitern ind 42 in der Kundenberatung und -betreuung tätig. Gemeen am geamten Peronalbetand betrug die Quote der Auzubildenden 11,3%. Alle Auzubildende, die 2014 ihre Aubildung mit Erfolg beendeten, haben wir in Angetelltenverhältni übernommen. Mit der Eintellung von weiteren Auzubildenden zum 1. Augut 2015 chaffen wir die Bai für qualifizierte Nachwuchperonal und werden gleichzeitig unerer geellchaftlichen Verantwortung gerecht. Unere Mitarbeiter können attraktive Modelle der Arbeitzeit nutzen, von variablen Arbeitzeiten über Teilzeitarbeit bi zur Alterteilzeit. Darüber hinau fördert die Stadtparkae Baringhauen die Geundheit der Mitarbeiter durch ein konequente Geundheitmanagement. Schwerpunkt unerer Peronalentwicklung it e, eine ganzheitliche und ytematiche Beratung, orientiert an den Zielen und Wünchen unerer Kunden, abzubilden. Laufend finden die folgenden Weiterbildungmaßnahmen tatt: verhaltenorientierte Training, pezielle Seminare zur fachlichen Weiterbildung und perönlichkeitbildende Schulungen auf den Gebieten der Führung und Kommunikation. Für ihren Einatz und die erbrachten Leitungen gebührt allen Mitarbeiterinnen und Mitarbeitern uner audrücklicher Dank. Umweltchutz Umweltchutz hat für uner Hau hohe Priorität. Für den verantwortungvollen Umgang mit Reourcen haben wir bereit in den vorangegangenen Jahren unere Hautechnik den technichen Neuerungen angepat. 15

16 Grundzüge der Gechäftentwicklung Kundenbeziehungen Mit dem Sparkaen-Finanzkonzept bieten wir uneren Privat- und Gechäftkunden ein an die individuellen Bedürfnie, Erwartungen und Wünche orientierte Beratungkonzept an. Dabei pielt die ganzheitliche Aurichtung unerer Beratung- und Dientleitungangebote die zentrale Rolle. Die Intereen der Kunden tehen bei un tet im Vordergrund. Der Aufbau und die Pflege einer nachhaltig wirkenden Kundenbindung ind die Kernpunkte unerer Gechäfttätigkeit. Uner Handeln richten wir auf die heimiche Region au. Im geamten Gechäftgebiet tehen wir in enger Partnerchaft zu den anäigen mitteltändichen Unternehmen und Handwerkbetrieben. Unere Gechäfttellen bilden dabei ein flächendeckende Filialnetz. Geellchaftliche Engagement Da wir un unerer beonderen Verantwortung für die wirtchaftliche und geellchaftliche Entwicklung in unerem Gechäftgebiet bewut ind, engagieren wir un nachhaltig für die Region rund um Baringhauen. Wir untertützen nahezu alle Bereiche auf ozialer, kultureller und portlicher Ebene durch Spenden und Sponoring bzw. durch Fördermittel au unerer Sparkaentiftung. Im Jahr 2014 wurden ingeamt 134 TEUR für gemeinnützige und oziale Zwecke aufgewendet bzw. zugeagt. Die Sparkae it damit ihrer Aufgabe Förderung der Region und der Steigerung der Attraktivität der Stadt Baringhauen treu geblieben. Al Arbeitgeber, Aubilder, Steuerzahler und Auftraggeber für die heimiche Wirtchaft tragen wir zum Erhalt und der Weiterentwicklung der Wirtchaftkraft in Baringhauen und damit der anhaltenden Sicherung von Arbeitplätzen und Einkommen bei. 16

17 Wirtchaftliche Verhältnie Dartellung, Analye und Beurteilung der Lage Vermögenlage (iehe auch Übericht Seite 9) Gegenüber dem Vorjahr ergaben ich keine bedeutamen Veränderungen bei den Strukturanteilen. Auf der Aktiveite haben ich die Anteile de Kundenkreditvolumen trotz erhöhter Betände leicht reduziert, während ich die Anteile der Forderungen an Kreditintitute tark erhöht haben. Auf der Paiveite haben ich die Verbindlichkeiten gegenüber Kreditintituten reduziert, während die Anteile de Mittelaufkommen von Kunden trotz deutlicher aboluter Steigerung nur leicht zugelegt haben. Im Vergleich zum Verbanddurchchnitt it die Bilanztruktur der Aktiveite durch einen leicht überdurchchnittlichen Anteil bei den Forderungen an Kunden owie einen unterdurchchnittlichen Anteil bei den Eigenanlagen gekennzeichnet. Verglichen mit dem Durchchnitt der niederächichen Sparkaen it auf der Paiveite der Bilanzanteil der Verbindlichkeiten gegenüber Kreditintituten geringer. Der Bilanzanteil der Verbindlichkeiten gegenüber Kunden liegt über dem Durchchnittwert. 17

18 Wirtchaftliche Verhältnie Die Vermögengegentände und Rücktellungen wurden vorichtig bewertet. Die Rücktellungen werden in Höhe de nach vernünftiger kaufmännicher Beurteilung notwendigen Erfüllungbetrag angeetzt. Einzelheiten ind dem Anhang zum Jahreabchlu, Abchnitt Bilanzierung- und Bewertungmethoden, zu entnehmen. Für beondere Riiken de Gechäftzweig der Kreditintitute haben wir gemäß 340f HGB Vororge getroffen. In den bilanzierten Aktivwerten, inbeondere dem Wertpapierbetand und dem Grundvermögen, ind tille Reerven enthalten. Nach der durch den Verwaltungrat noch zu bechließenden Zuführung de Bilanzgewinn wird die Sicherheitrücklage 26,2 Mio. EUR betragen - die entpricht einer Eigenkapitalteigerung von 1,6% gegenüber dem Vorjahr. Neben der Sicherheitrücklage verfügt die Sparkae über einen Fond für allgemeine Bankriiken nach 340g HGB in Höhe von 7,3 Mio. EUR owie ergänzende Eigenkapitalbetandteile. Die Vermögenlage der Sparkae it geordnet. Die Eigenkapitalanforderungen wurden jederzeit eingehalten. Die gemäß CRR ermittelte Geamtkapitalquote al Relation der Eigenmittel zum Geamtriikobetrag, betehend au Adreenriiken, Marktpreiriiken owie operationellen Riiken liegt bei 15,7% (Vorjahr 13,7%). Die Kennziffer liegt deutlich über dem geetzlich vorgechriebenen Wert von 8,0% und dem al Mindetgröße fetgelegten Zielwert von 10,5% und bildet damit eine olide Bai für un. Die Kernkapitalquote beträgt 14,9% und überteigt damit ebenfall den geetzlichen vorgechriebenen Wert von 5,5% deutlich. 18

19 Wirtchaftliche Verhältnie Finanzlage Die Zahlungfähigkeit der Sparkae war im Gechäftjahr aufgrund einer planvollen und augewogenen Liquiditätvororge jederzeit gegeben. Zur Überwachung unerer Zahlungbereitchaft bedienen wir un kurz- und mittelfritiger Finanzpläne. Diee enthalten - nach Monaten getaffelt - die fälligen Geldanlagen und -aufnahmen owie die tatitich au der Vergangenheit entwickelten Prognoewerte de Kundengechäft. Größere Planabweichungen werden vierteljährlich analyiert und zuammen mit den aktuellen Informationen in den turnumäßigen Finanzplänen entprechend berückichtigt. Der Prognoezeitraum der Finanzplanung umfat einen Zeitraum von drei Jahren. Ergänzend zur Steuerung de Liquiditätriiko nutzen wir ein weitere Intrument zur Analye der Zahlungtromentwicklung. Hierdurch it e möglich, die Auwirkungen auf die Liquiditätlage zu imulieren, die wir auf Bai der aktuellen Zahlungtröme in Verbindung mit künftig geplanten Zahlungtrömen ermitteln. Die eingeräumten Kredit- bzw. Dipoitionlinien bei der NORD/LB wurden dipoitionbedingt in Anpruch genommen. Da zur Erfüllung der Mindetreervevorchriften notwendige Guthaben wurde in der erforderlichen Höhe bei der Deutchen Bundebank unterhalten. Vom Angebot der Europäichen Zentralbank zu Refinanzierunggechäften in Form von Offenmarktgechäften wurde kein Gebrauch gemacht. Die Vorchriften zur Einhaltung der Liquiditätkennziffer gemäß Liquiditätverordnung (LiqV) waren tet erfüllt. Im Jahreverlauf bewegte ich die Aulatung in einer Bandbreite zwichen 2,54 und 3,00 deutlich über dem vorgechriebenen Mindetwert von 1,00. Zum Jahreende lag die Kennziffer bei 2,60. Somit lag die Liquiditätkennziffer im Berichtjahr durchgängig über dem in der Riikotrategie fetgelegten Mindetwert von 1,5. Damit it die Liquidität im geamten Gechäftjahr 2014 al aureichend anzuehen. Auch die für die weiteren Beobachtungzeiträume (Laufzeitbänder bi zu zwölf Monaten) zu berechnenden Kennzahlen deuten nicht auf zu erwartende Engpäe hin. Weitere Angaben zu den Liquiditätriiken enthält der Riikobericht. Nach unerer Finanzplanung it die Zahlungbereitchaft auch für die abehbare Zukunft geichert. 19

20 Wirtchaftliche Verhältnie Ertraglage Dartellung nach der Gewinn- und Verlutrechnung: Berichtjahr Mio. EUR Vorjahr Mio. EUR Zinüberchu (einchließlich GV-Poition 3) 8,7 9,5 Proviionüberchu 2,1 2,0 Verwaltungaufwand a) Peronalaufwand b) Sachaufwand 5,8 2,3 5,0 2,2 Teilergebni 2,7 4,3 Nettoergebni de Handelbetand 0,0 0,0 ontige ordentliche Erträge und Aufwendungen -0,7-0,8 Ergebni vor Bewertung 2,0 3,5 Bewertungergebni 0,8-1,1 Ergebni nach Bewertung 2,8 2,4 Eintellung in den Fond für allgemeine Bankriiken 1,4 1,0 Außerordentliche Ergebni 0,0 0,0 Steuern 1,0 1,0 Jahreüberchu und Bilanzgewinn 0,4 0,4 Der im Gechäftjahr erwartete rückläufige Zinüberchu it weiterhin die bedeutendte Ertragquelle unere Gechäft. Da fortdauernde niedrige Marktzinniveau wirkte ich auf den Zinüberchu belatend au, da aulaufende Fetzinvereinbarungen im Kreditgechäft und Mittel au fälligen Wertpapieren nur zu deutlich niedrigeren Konditionen verlängert werden konnten. Der Proviionüberchu konnte, wie geplant, um 0,1 Mio. EUR geteigert werden. Die it auf höhere Erträge au der Vermittlung von Immobilien, Bauparverträgen und Vericherungen zurückzuführen. 20

21 Wirtchaftliche Verhältnie Der Verwaltungaufwand hat ich erwartunggemäß erhöht. Der um 0,8 Mio. EUR höhere Peronalaufwand wurde durch tarifliche Gehaltteigerungen owie Zuführungen zu Penionrücktellungen veruracht. Der Sachaufwand erhöhte ich geringfügig um 0,1 Mio. EUR. Die ontigen ordentlichen Aufwendungen ind inbeondere auf die Zahlung einer Sonderumlage an den SVN zur Reduzierung der Fremdfinanzierung de Beteiligungportfolio zurückzuführen. Da Ergebni vor Bewertung reduzierte ich planmäßig gegenüber dem Vorjahr um 1,5 Mio. EUR. Nach Vornahme aller notwendigen Bewertungaufwendungen weit die Sparkae ein poitive und gegenüber dem Vorjahr um 1,9 Mio. EUR güntigere Bewertungergebni au. E wird betimmt durch Bewertungmaßnahmen im Kreditgechäft und bei den Wertpapieren. Da Bewertungergebni au dem Kreditgechäft hat entgegen unerer Erwartung zu einer weentlichen Entlatung gegenüber dem Vorjahr geführt. Im Wertpapierbereich kam e erwartunggemäß zu Zuchreibungerträgen. Dem Fond für allgemeine Bankriiken wurden 1,4 Mio. EUR zugeführt. Da Ergebni nach Bewertung wird im Vergleich zum Vorjahr um 0,4 Mio. EUR höher augewieen. Der Jahreüberchu liegt auf Vorjahreniveau. Der Jahreüberchu und der zuätzlich gebildete Sonderpoten für allgemeine Bankriiken nach 340g HGB ichern da für eine tetige Gechäftentwicklung der Sparkae benötigte Eigenkapital. Die Kapitalrendite, berechnet al Quotient au Jahreüberchu und Bilanzumme, beträgt 0,13%. 21

22 Wirtchaftliche Verhältnie Zur weiteren Analye der Ertraglage unere Haue etzen wir intern den Betriebvergleich der Sparkaen-Finanzgruppe ein, in dem eine detaillierte Aufpaltung und Analye de Ergebnie unerer Sparkae in Relation zur durchchnittlichen Bilanzumme erfolgt. Zur Ermittlung eine Betriebergebnie vor Bewertung werden die Erträge und Aufwendungen um periodenfremde und außergewöhnliche Poten bereinigt, die in der internen Dartellung dem neutralen Ergebni zugerechnet werden. Auf dieer Bai beträgt da rückläufige Betriebergebni 0,97% (Vorjahr 1,24%) der durchchnittlichen Bilanzumme de Jahre E lag damit über dem Planwert von 0,84%. Im Vergleich mit den niederächichen Sparkaen haben wir einen überdurchchnittlichen Wert erzielt. Die gilt auch für die Zielgrößen Eigenkapitalrentabilität und Betriebergebni nach Bewertung, die wir baierend auf den Betriebvergleichwerten zur Unternehmenteuerung einetzten. Die Cot-Income-Ratio (Verhältni von Aufwendungen und Erträgen) it leicht unterdurchchnittlich. Im Jahr 2014 haben ich diee wie folgt entwickelt: Die Eigenkapitalrentabilität vor Steuern (bezogen auf da offen augewieene Kapital zum Jahrebeginn) lag mit 8,92% über dem Vorjahrewert von 7,88%. Da Verhältni von Aufwendungen und Erträgen veränderte ich von 64,3 auf 70,1. Nach Berückichtigung der Bewertungmaßnahmen haben wir ein zufriedentellende Betriebergebni nach Bewertung erzielt. Die wirtchaftliche Lage der Sparkae it ingeamt zufriedentellend. Bei geordneten Finanz- und Vermögenverhältnien verfügt die Sparkae über eine aureichende Ertragkraft, die e un erlaubt, da für eine tetige Gechäftentwicklung erforderliche Eigenkapital zu erwirtchaften. Damit ind die Vorauetzungen gegeben, da die Sparkae ihren Kunden auch künftig in allen Finanz- und Kreditangelegenheiten ein leitungtarker Gechäftpartner it. Vorgänge von beonderer Bedeutung nach dem Schlu de Gechäftjahre Vorgänge von beonderer Bedeutung haben ich nach dem Schlu de Gechäftjahre nicht ergeben. 22

23 Riikomanagement Prognoe- und Riikobericht Riikobericht Zwichen dem Erfolg bankbetrieblicher Tätigkeit und den eingegangenen Riiken beteht eine enge Wechelbeziehung. Da langfritige Erzielen riikoloer Gewinne it nahezu unmöglich. Da macht erforderlich, im Rahmen unerer Gechäfttätigkeit Riiken einzugehen. Riiken ind omit ein notwendiger Betandteil unerer Gechäfttätigkeit und unerlälich für den nachhaltigen unternehmerichen Erfolg. Ein ytematiche Riikomanagement genießt in der Gechäftpolitik unerer Sparkae einen beonder hohen Stellenwert. Maßgebliche Betandteile unere Riikomanagement ind die Fetlegung von Strategien owie die Einrichtung von Prozeen zur Identifizierung, Beurteilung, Steuerung und Überwachung owie zur Kommunikation von Riiken. Gechäft- und Riikotrategie Da trategiche Ziel der Stadtparkae Baringhauen it die langfritige Exitenzicherung einer eigentändigen Sparkae. Daher hat der Vortand die trategiche Aurichtung der Gechäfttätigkeit der Sparkae unter Berückichtigung der Riikotragfähigkeit owohl in einer Gechäfttrategie al auch in einer Riikotrategie fetgelegt. Die Riikotrategie umfat die folgenden Teiltrategien: die Marktpreiriikotrategie für die Marktpreiriiken die Adreenriikotrategie und die Beteiligungtrategie für die Adreenaufallriiken für die operationellen Riiken u. a. die IT-Strategie und die Strategie zu den operationellen Riiken die Liquiditätriikotrategie für die Liquiditätriiken Über die jeweiligen Teiltrategien wird in den folgenden Abchnitten berichtet. 23

24 Riikomanagement Riikomanagement Organiation Al Betandteil einer ordnunggemäßen Gechäftorganiation umfat da Riikomanagement Leitung-, Steuerung- owie Kontrollprozee. Durch da Riikomanagement wird ein einheitlicher Umgang mit allen weentlichen Riikoarten der Sparkae gewährleitet. Die Zutändigkeiten für da Riikomanagement ind eindeutig geregelt. Der Geamtvortand bechließt die Riikopolitik einchließlich der anzuwendenden Methoden und Verfahren zur Riikomeung, -teuerung, -überwachung und -kommunikation. Er trägt die Geamtverantwortung für da Riikomanagement. Die bankaufichtrechtlich geforderten Funktiontrennungen zwichen den Markt- und Marktfolgebereichen etzt unere Sparkae owohl bei der Abwicklung von Handelgechäften al auch im Kreditgechäft auf allen Ebenen um. Die Riikocontrolling-Funktion it für die Überwachung und Steuerung von Riiken zutändig. Im Weentlichen wird ie durch die Mitarbeiter der Abteilung Unternehmenteuerung wahrgenommen, die von den Marktbereichen organiatorich getrennt it. Für die Leitung der Riikocontrolling-Funktion it die Leiterin der Abteilung Unternehmenteuerung zutändig. Die Leiterin der Riikocontrolling-Funktion it bei wichtigen riikopolitichen Entcheidungen de Vortande zu beteiligen. Zu den Aufgaben der Abteilung Unternehmenteuerung gehört die Erfaung der Riiken und de vorhandenen Deckungpotenzial, Überwachung der Einhaltung von Riikolimiten owie Kontrolle der Wirkamkeit der zur Riikoabicherung und -minderung getroffenen Maßnahmen. Außerdem it die Abteilung für die konzeptionelle Weiterentwicklung de Riikomanagement verantwortlich. Für den Abchlu und die Genehmigung von Gechäften gelten eindeutige Kompetenzregelungen. Vor Einführung neuer Produkte und vor Gechäftabchlu in neuen Märkten ind zwingend fet definierte Einführungprozee zu durchlaufen, ofern mit ihnen weentliche Proze- bzw. Strukturveränderungen verbunden ind. Der Vortand hat eine Compliance-Funktion eingerichtet, deren Aufgaben von den jeweiligen Beauftragten wahrgenommen werden. Dabei handelt e ich um die Aufgaben im Zuammenhang mit der Verhinderung der Geldwäche, der Terrorimufinanzierung, ontiger trafbarer Handlungen, die Compliance-Funktion gemäß WpHG und die Compliance-Funktion gemäß MaRik. Die Beauftragten ind unmittelbar dem Vortand untertellt und ihm gegenüber berichtpflichtig. Die Interne Reviion gewährleitet al Intrument de Vortand die unabhängige Prüfung und Beurteilung ämtlicher Aktivitäten und Prozee der Sparkae. Sie achtet dabei inbeondere auf die Angemeenheit und Wirkamkeit de Riikomanagement. Neben der laufenden Berichtertattung werden der Vortand und der Verwaltungrat vierteljährlich informiert. 24

25 Riikomanagement Prozee Bai de Riikomanagementprozee bildet da Riikohandbuch, da au einer Betandaufnahme und Bewertung ämtlicher erkennbarer Riiken hervorgegangen it. Da Riikohandbuch wird laufend angepat und gibt einen aktuellen Überblick über den Riikomanagementproze der Sparkae. Im Riikohandbuch ind Ziele und Aufgaben de Riikomanagement, Intrumente der Riikoerkennung owie die eingeetzten Riikomeverfahren, die Riikoteuerung, die Riikoüberwachung und die Berichtpflichten in komprimierter Form bechrieben. Darüber hinau ind die organiatorichen Einheiten, die am Riikomanagementproze beteiligt ind, definiert. Jede Riiko wird, abhängig von der Bedeutung für unere Sparkae, in geeigneter Weie laufend geteuert und überwacht. Wo die innvoll it, ind Schwellenwerte fetgelegt, bei deren Über- bzw. Unterchreitung betimmte Maßnahmen zu ergreifen ind. Die Riikomeung erfolgt in der periodichen Sichtweie. Die Riiken werden danach gemeen, ob und in welcher Höhe ihr Eintritt Auwirkungen auf den Jahreüberchu der Sparkae hat. Die Ermittlung der Riiken erfolgt auf dem Planunghorizont von jeweil einem Jahr. Al Riiko wird in dieer Sichtweie eine negative Abweichung von den Planwerten vertanden. Die Sparkae führt in der periodichen Sichtweie darüber hinau auch eine Riikotragfähigkeitberechnung für da Folgejahr durch. Daneben werden die aufichtrechtlich vorgegebenen Relationen gemäß CRR al trenge Nebenbedingung regelmäßig ermittelt und überwacht. Unter Berückichtigung der laufenden Ergebniprognoe, der bilanziellen Eigenkapitalbetandteile owie der vorhandenen Reerven wird eine Riikodeckungmae und darau Limite für die weentlichen Riikoarten abgeleitet. Auf die Limite werden die erwarteten und unerwarteten Verlute angerechnet. Auf da Riikodeckungpotenzial werden alle weentlichen Riiken angerechnet. Mit Hilfe der periodichen Betrachtung wird gewährleitet, da die Riiken jederzeit au dem handelrechtlichen Ergebni und au Teilen de vorhandenen Vermögen der Sparkae getragen werden können. Für die weentlichen Riiken werden neben der Riikotragfähigkeitrechnung regelmäßig angemeene Strezenarien durchgeführt. Dabei wird die Anfälligkeit der Sparkae gegenüber unwahrcheinlichen aber plauiblen Ereignien analyiert. E wird auch da Szenario eine chweren konjunkturellen Abchwung analyiert owie ein inverer Stretet durchgeführt. Die Stretet berückichtigen die Riikokonzentrationen innerhalb (Intra-Riikokonzentrationen) und zwichen einzelnen Riikoarten (Inter-Riikokonzentrationen). Die da Geamtriiko mindernden Diverifikationeffekte werden nicht berückichtigt. Bei der jährlichen Überprüfung der Strategien wird die Erreichung der fetgelegten Ziele analyiert und die Wirkamkeit der zur Riikoabicherung und -minderung getroffenen Maßnahmen geprüft. Darüber hinau werden zeitnah geeignete Maßnahmen ergriffen, wenn ich Entwicklungen abzeichnen, die von den Planungen abweichen oder markante Riikoerhöhungen mit ich bringen. Die Sparkae hat einen Proze zur Planung de zukünftigen Kapitalbedarf eingerichtet. Der Kapitalplanungproze umfat drei Jahre über den Riikobetrachtunghorizont hinau und damit einen Zeitraum von ingeamt 5 Jahren. Aufgrund der erwarteten Gechäftentwicklung bzw. der prognotizierten Ertragentwicklung plant die Sparkae owohl die Entwicklung der regulatorichen al auch der wirtchaftlichen Eigenmittel. Au den Plandaten lät ich inbeondere die zukünftige Erfüllung der Kapitalquoten nach der CRR ermitteln. Darüber hinau werden advere Entwicklungen imuliert. 25

26 Riikomanagement Strukturierte Dartellung der weentlichen Riikoarten Unter Riiko verteht die Sparkae ungüntige zukünftige Entwicklungen, die ich nachteilig auf die Vermögen-, Ertrag- und Liquiditätlage der Sparkae auwirken können. Dabei wird nach Adreenaufallriiken, Marktpreiriiken, Liquiditätriiken, Operationellen Riiken und ontigen Riiken unterchieden. Für diee Riiken verfügen wir über ein Riikofrüherkennungverfahren. E gewährleitet, da ich abzeichnende Riiken frühzeitig aufgezeigt werden und geeignete Maßnahmen ergriffen werden können. Adreenaufallriiko im Kreditgechäft Unter dem Adreenaufallriiko im Kreditgechäft vertehen wir die Gefahr, da ein Kreditnehmer die ihm gewährten Kredite nicht bzw. nur eingechränkt oder nicht volltändig vertraggemäß zurückzahlen kann. Zur Steuerung der Adreenaufallriiken hat der Vortand der Sparkae unter Berückichtigung der gechäftpolitichen Aurichtung eine geonderte Kreditriikotrategie fetgelegt. In der Kreditriikotrategie wird zunächt da Kreditportfolio nach den weentlichen trukturellen Merkmalen (z. B. Größenklaen, Branchen, Sicherheiten, Bonitätklaen) analyiert. Die Kreditriikotrategie enthält Auagen zur angetrebten Zuammenetzung, Diverifizierung und Entwicklung de Portfolio owie zum angetrebten Beicherungniveau. Inbeondere wird auf eine angemeene Streuung nach Branchen, Größenklaen owie eine güntige Riikotruktur abgetellt. Ferner gibt ie vor, wie die Steuerung erfolgt und welche Maßnahmen zur Erreichung de gewünchten Riikoprofil zu ergreifen ind. Im Rahmen dieer Strategie werden Ziele zur Verbeerung der Riikopoition fetgelegt, die chwerpunktmäßig Bonitätbegrenzungen und Strukturvorgaben für da Kreditneugechäft betreffen. Grundlage jeder Kreditentcheidung it eine detaillierte Bonitätbeurteilung der Kreditnehmer. Zum wurden von den zum Jahreende augelegten Kreditmitteln in Höhe von 302,4 Mio. EUR 57% an Unternehmen und wirtchaftlich elbttändige Privatperonen vergeben, 40% an wirtchaftlich unelbttändige und ontige Privatperonen. Da Kommunalkreditgechäft hat bei der Sparkae eine eher untergeordnete Bedeutung. Diee Werte repräentieren weitetgehend die im Verbanddurchchnitt ermittelten Verhältnie. Die regionale Wirtchafttruktur piegelt ich auch im Kreditgechäft der Sparkae wider. Den Schwerpunktbereich bildet mit 28% der Auleihungen an Unternehmen und wirtchaftlich elbttändige Privatperonen da Grundtück- und Wohnungween. Darüber hinau kommt den Kreditnehmern der Branche Beratung/Planung mit 16% owie de Einzelhandel und de verarbeitenden Gewerbe mit jeweil 9% ebenfall eine gewie Bedeutung zu. Die übrigen Branchen ind breit getreut. Die Größenklaentruktur zeigt einen weiterhin bemerkenwerten Anteil größerer Kreditengagement. 40% de Geamtkreditvolumen (375,8 Mio. EUR) im Sinne de 19 Ab. 1 KWG betreffen Kreditengagement mit einem Kreditvolumen von mehr al 1,5 Mio. EUR. Dabei it zu berückichtigen, da ein Teil auf gedeckte Wertpapiere (19,9 Mio. EUR) owie auf öffentliche Hauhalte (11,1 Mio. EUR) entfällt. Vor dieem Hintergrund wird die derzeitige Größentruktur dem Grundatz einer angemeenen Größenklaengliederung noch gerecht. 26

27 Riikomanagement Da Länderriiko, da ich au unicheren politichen, wirtchaftlichen und ozialen Verhältnien eine anderen Lande ergeben kann, it für die Sparkae von untergeordneter Bedeutung. Da an Kreditnehmer mit Sitz im Auland augelegte Kreditvolumen einchließlich Wertpapiere betrug am ,4 Mio. EUR im Sinne de 19 Ab. 1 KWG. Für die Riikoklaifizierung etzen wir die von der Sparkaen-Finanzgruppe entwickelten Rating- und Scoringverfahren ein. Mit dieen Verfahren werden die einzelnen Kreditnehmer zur Preifindung und zur Steuerung de Geamtkreditportfolio entprechend ihrer individuellen Aufallwahrcheinlichkeiten einzelnen Ratingklaen zugeordnet. Auf dieer Bai ermittelt die Sparkae die Adreenaufallriiken im Kreditgechäft. Zur Steuerung de Geamtkreditportfolio werden die gerateten Kreditnehmer einzelnen Ratingklaen zugeordnet. Da Geamtriiko unere Kreditportfolio wird auf der Grundlage der Riikoklaifizierungverfahren ermittelt. Den einzelnen Riikoklaen werden jeweil vom DSGV validierte Aufallwahrcheinlichkeiten zugeordnet. Zum betrug da Bruttokundenkreditvolumen (ohne öffentliche Hauhalte und Schuldcheindarlehen) 285,1 Mio. EUR. E war fat volltändig im Riikobewertungytem erfat. Davon waren 219,7 Mio. EUR (80,1% den Ratingklaen 1 10) zugeordnet. Die Anteile der Kredite mit erhöhten Riiken betragen 29,0 Mio. EUR (10,6%) bzw. die mit Aufallriiken 25,6 Mio. EUR (9,4%). Die im Betand befindlichen Schuldcheindarlehen (12,5 Mio. EUR) ind bi auf eine Aunahme den Ratingklaen 1 10 zugeordnet. Ein Schuldcheindarlehen über 1 Mio. EUR it in der Ratingklae 11 eingetuft. Zur frühzeitigen Identifizierung der Kreditnehmer, bei deren Engagement ich erhöhte Riiken abzuzeichnen beginnen, nutzen wir ein hauindividuelle Verfahren und planen ab 2015 da "OSPlu-Frühwarnytem" einzuetzen. Im Rahmen diee Verfahren ind quantitative und qualitative Indikatoren fetgelegt worden, die eine Früherkennung von Kreditriiken ermöglichen. Soweit einzelne Kreditengagement fetgelegte Kriterien aufweien, die auf erhöhte Riiken hindeuten, werden diee Kreditengagement einer geonderten Beobachtung unterzogen (Intenivbetreuung). Kritiche Kreditengagement werden von pezialiierten Mitarbeiterinnen und Mitarbeitern auf der Grundlage eine Sanierung- bzw. Abwicklungkonzepte betreut (Problemkredite). Riikovororgemaßnahmen ind für alle Engagement vorgeehen, bei denen nach umfaender Prüfung der wirtchaftlichen Verhältnie der Kreditnehmer davon augegangen werden mu, da die fälligen Zin- und Tilgungzahlungen vorauichtlich nicht gemäß den vertraglich vereinbarten Kreditbedingungen erbracht werden können. Bei der Bemeung der Riikovororgemaßnahmen werden die vorauichtlichen Realiationwerte der getellten Sicherheiten berückichtigt. 27

28 Riikomanagement Von dem Geamtbetrag an Einzelwertberichtigungen und Rücktellungen entfällt der überwiegende Teil auf Unternehmen und wirtchaftlich elbtändige Peronen. Die Direktabchreibungen, Eingänge auf abgechriebene Forderungen, Kredite in Verzug (ohne Wertberichtigungbedarf) und Nettozuführungen/Auflöungen von EWB entfallen nahezu auchließlich auf im Inland anäige Privatperonen und Unternehmen. Der Anteil von Forderungen in Verzug (ohne Wertberichtigungen) außerhalb Deutchland it von untergeordneter Bedeutung. Wechelkurbedingte und ontige Veränderungen lagen zum Berichttichtag nicht vor. Entwicklung der Riikovororge: Art der Riikovororge Anfangbetand per Zuführungen Auflöung Verbrauch Endbetand per TEUR TEUR TEUR TEUR TEUR EWB Rücktellungen PWB Geamt

29 Riikomanagement Konzentrationen betehen im Kreditportfolio in der Branche Grundtück- und Wohnungween owie bei Engagement ab der Größenklae 1,5 Mio. EUR. Darüber hinau ind Konzentrationen bei der Sicherheitenart Grundpfandrechte fetzutellen. Um diee Konzentrationen zu begrenzen, haben wir in der Kreditriikotrategie Grenzen fetgelegt, die nicht überchritten werden ollen. Dazu zählen für den Bereich der Branchenkonzentration, da wir den Blankoanteil der Branche Grundtück- und Wohnungween auf maximal 30% und den durchchnittlichen Blankoanteil je Verbund in dieer Branche auf maximal 1,0 Mio. EUR begrenzen. Al Bemeunggrundlage dient hierbei da Bruttokundenkreditvolumen (ohne öffentliche Hauhalte und Schuldcheindarlehen). E it weiter uner Ziel, die Engagement mit einem Kreditvolumen von mehr al 1,5 Mio. EUR auf maximal 30% de Bruttokundenkreditvolumen (ohne öffentliche Hauhalte und Schuldcheindarlehen) zu begrenzen. Darüber hinau oll der durchchnittliche Blankoanteil innerhalb dieer Größenklae 1,5 Mio. EUR nicht überteigen. Zuätzlich wurden Frühwarnindikatoren definiert, die eine rechtzeitige Einleitung von Gegenteuerungmaßnahmen gewährleiten ollen. Al Ergebni von durchgeführten Stretet finden die Konzentrationen auch im Rahmen der Riikotragfähigkeitkonzeption ihre Berückichtigung. Die Sicherheit Grundpfandrecht tellt da tärkte Gewicht innerhalb der parkaenrechtlich bewertbaren Sicherheiten dar. Zur angemeenen Bearbeitung und Bewertung betehen Regelungen in den internen Organiationrichtlinien. Dabei it e da Ziel der Sparkae, Beleihungen von Immobilien vorzunehmen, die ich auchließlich innerhalb de Auleihbezirke befinden. Zu Steuerungzwecken berückichtigen wir darüber hinau die Grundpfandrechte auch bei der Durchführung der Stretet. Die Adreenaufallriiken im Kreditgechäft bewegten ich im abgelaufenen Gechäftjahr innerhalb der vorgegebenen und auf die Riikotragfähigkeit der Sparkae abgetimmten Grenzen. Im Hinblick auf den geringen Umfang der Aulandkredite it da Länderriiko au dem Kreditgechäft von untergeordneter Bedeutung. Da Bewertungergebni im Kreditgechäft (inkluive Direktabchreibungen) hat ich gegenüber dem Vorjahr deutlich verbeert. 29

30 Riikomanagement Adreenaufallriiken der Beteiligungen Unter dem Adreenaufallriiko au Beteiligungen vertehen wir die Gefahr einer bonitätbedingten Wertminderung de Unternehmenwerte. Für die Beteiligungen beteht eine eigentändige Strategie. Beteiligungen werden vor allem zur Untertützung de Verbundgedanken (og. Verbundbeteiligungen) und zur Untertützung unere Träger im Sinne der Förderung de regionalen Wirtchaftraum eingegangen. Da Riikocontrolling für die Verbundbeteiligungen wird durch den SVN wahrgenommen; wir werden über die Ergebnie informiert. Für die Überwachung der Riiken au ontigen Beteiligungen it die Abteilung Unternehmenteuerung zutändig. Bai für die Steuerung bildet unter anderem die Beteiligungtrategie der Sparkae, in der qualitative und quantitative Anforderungen für Beteiligungen fetgelegt ind. Au der Beteiligung am SVN reultieren Riiken hinichtlich der weiteren Wertentwicklung, die wir in uner Riikomanagement einbeziehen. Konzentrationen betehen aufgrund der Bündelung trategicher Verbundbeteiligungen. Zur Begrenzung dieer Konzentration nehmen wir Betraglimitierungen vor. In unerem Beteiligungportfolio befinden ich die Verbundbeteiligungen mit einem Buchwert von 2,4 Mio. EUR und trategiche Beteiligungen in Höhe von 0,2 Mio. EUR. Adreenaufallriiken au Handelgechäften Unter dem Adreenriiko au Handelgechäften vertehen wir die Gefahr von Bonitätverchlechterungen oder dem Aufall eine Emittenten oder eine Kontrahenten. Für die Limitierung de Adreenaufallriiko au Eigenanlagen etzt die Sparkae individuelle Emittenten- und Kontrahentenlimite in Form von Volumenbegrenzungen fet. Zur Gewichtung der betehenden Volumina werden externe Rating und die damit verbundenen Aufallwahrcheinlichkeiten herangezogen. Der Betand der Wertpapiere entfällt im Weentlichen auf Schuldverchreibungen und Anleihen (35,5 Mio. EUR), einen Immobilienpezialfond (5,0 Mio. EUR) owie ontige Invetmentanteile (0,5 Mio. EUR). Die Schuldverchreibungen und Anleihen verteilen ich mit 20,3 Mio. EUR auf Banken, mit 11,1 Mio. EUR auf öffentliche Hauhalte und mit 4,1 Mio. EUR auf Unternehmen unterchiedlicher Branchen. Der Anteil der gedeckten Wertpapiere beträgt 56,1%. Die von un direkt gehaltenen und von Kreditintituten und Unternehmen emittierten Wertpapiere weien volltändig ein Rating au dem Invetmentgradebereich auf. Bei den unter Aktiva 6 augewieenen Wertpapieren ohne Rating handelt e ich um Invetmentfond. Für die in einem Immobilienpezialfond gehaltenen Anlagen betehen Anlagerichtlinien, die da Anlageuniverum und die Volumina für Einzelinvetment definieren. Darüber hinau wird der Gechäftumfang durch Rahmengrundätze und die vom Vortand vorgegebene Adreenriikotrategie begrenzt. 30

31 Riikomanagement Da Adreenaufallriiko au Handelgechäften wird über Mindetrating und Limite für einzelne Kontrahenten definiert. Da Limitytem dient u. a. der Steuerung von Konzentrationriiken. In der internen Steuerung werden zur Berechnung de Adreenaufallriiko die hitorichen Aufallwahrcheinlichkeiten von S&P und Moody zugrunde gelegt. Fall einzelne Papiere über kein externe Rating verfügen, greifen definierte Regeln, um da Adreenaufallriiko abzubilden. Eine Konzentration beteht hinichtlich der Anlagen und Forderungen an die Nord/LB, die ich zum Bilanztichtag auf 25,0 Mio. EUR beliefen. Aufgrund der zufriedentellenden Bonität der eigenen Landebank und angeicht de gemeinamen Haftungverbunde der Sparkaenorganiation ehen wir derzeit in dieer Konzentration kein gravierende Riiko. Um die Konzentration zu begrenzen, nehmen wir Betraglimitierungen vor. Zum Stichtag it die Sparkae mit einem Nennwert von 2,0 Mio. EUR in paniche Staatanleihen invetiert. Darüber hinau betehen keine weiteren Engagement in den og. PIIGS-Staaten owie Slowenien und Zypern. Die Adreenaufallriiken au Handelgechäften bewegten ich im abgelaufenen Gechäftjahr innerhalb der vorgegebenen und auf die Riikotragfähigkeit der Sparkae abgetimmten Grenzen. Im Hinblick auf den Umfang und der guten Länderrating der Wertpapiere von Emittenten mit Sitz im Auland it da Länderriiko au dem Handelgechäft von untergeordneter Bedeutung. Marktpreiriiken au Handelgechäften Marktpreiriiken bechreiben die Wahrcheinlichkeit negativer Entwicklungen der Geld- und Kapitalmärkte für die Sparkae. Diee reultieren au Veränderungen der Marktpreie von z.b. Wertpapieren, Immobilien oder au Schwankungen der Zinätze. Zur Steuerung der Marktpreiriiken hat der Vortand der Sparkae eine Marktpreiriikotrategie fetgelegt, die jährlich überprüft wird. 31

32 Riikomanagement Der Betand der bilanzwirkamen Handelgechäfte hat ich zum Bilanztichtag wie folgt entwickelt: Anlagekategorie Buchwerte Mio. EUR Mio. EUR Tage- und Termingelder 13,0 0,0 Schuldverchreibungen und Anleihen 35,5 44,3 Immobilien-Spezialfond 5,0 4,9 Sontige Invetmentfond 0,5 4,6 54,0 53,8 Die Ermittlung der Marktpreiriiken der bewertungrelevanten Handelgechäfte erfolgt anhand von Riikozenarien. Dabei wird der Wert de Portfolio unter Zugrundelegung unterchiedlicher Annahmen über die künftige Zinentwicklung imuliert, wobei eine der Szenarien einen um 130 BP (Baipunkte) Ad-hoc Zinantieg dartellt. Diee vierteljährlich durchgeführten Szenarien zeigen mögliche Auwirkungen auf da Jahreergebni der Sparkae, o da ggf. Steuerungmaßnahmen getroffen werden können. In der Marktpreiriikotrategie hat der Vortand die grundlegende Anlagetrategie fetgelegt. Zur Begrenzung der Marktpreiriiken au Handelgechäften wird eine tägliche Bewertung zu Marktpreien durchgeführt und die erzielten Handelergebnie werden betimmt. Im Rahmen der Überwachung der Marktpreiriiken au Handelgechäften werden owohl da bereit realiierte Handelergebni al auch da Verlutriiko berückichtigt. Die angewandten Riikoparameter werden mindeten jährlich einem Backteting unterzogen, um deren Vorheragekraft einchätzen zu können. Die Überwachung de Marktpreiriiko wird in der Abteilung Unternehmenteuerung mit Hilfe de Sytem SimCorpDimenion unter trenger Beachtung der Funktiontrennung zum Handel wahrgenommen. E wird täglich geprüft, ob ich die Adreenaufall- und Marktpreiriiken innerhalb der vorgegebenen periodichen Limite bewegen. Bei Überchreitung von Limiten bzw. der vordefinierten Frühwarngrenzen hat der Vortand über Maßnahmen zur Verringerung der Marktpreiriiken zu entcheiden. 32