THE GLOBAL PRIVATE EQUITY PLATFORM. SECA Conference, July 3 rd

Transkript

1 THE GLOBAL PRIVATE EQUITY PLATFORM SECA Conference, July 3 rd 2013

2 Was Private Equity von Online Dating lernen kann - Bzw. wieso Private Equity online gehen muss 2

3 Online Dating Akzeptanz vor ein paar Jahren? Vorurteil: Nur schwer vermittelbare Menschen sind auf Online Dating Plattformen 3

4 Heute akzeptiert und Vorteile verstanden und die Nutzer gar nicht so unvermittelbar und hässlich Source: 4

5 Im Gegenteil Gemäss einer kürzlich erschienen US Studie sollen diese online «Deals» - 1/3 aller US Hochzeiten initiiert haben, - die Ehen länger halten und - glücklicher machen! 5

6 Gleiche Vorurteile in PE wie beim Online Dating «Nur schlechte Deals finden sich auf Online Plattformen & Crowdfunding» ABER in (fast) allen Industrien haben sich online Plattformen durchgesetzt: eprocurement, Rohstoffhandel, etc. 6

7 Was sind die Trends in PE/VC? 1. Local versus Global Deals und Akteure werden internationaler/globaler 2. Krise, Wirtschaftskrise, tiefe Zinsen, Nebst professionellen Investoren auch zunehmend institutionelle Anleger & FO in PE/VC 3. Returns (IRR) sind über die letzten Jahre dramatisch gesunken FO, LPs suchen mehr «direct investments» 4. Fundraising wird anspruchsvoller So viele Funds wie noch nie am «fundraisen» 5. Klassisches 2/20 Model unter Druck Finanzierung der «operating cost» von kleinen Funds [< 3-50mio] schwierig (Kapital & Personalresourcen) 6. Series A Crunch (VC) «The Series A Round is the new Series B Round»* Raise more money in the Seed round (to give runway make the progress for a Series A round) 7. Veränderung der politische Rahmenbedingungen Politik öffnet Türen für online Plattformen z.b. JOBS Act (USA), Investitionszuschuss Wagniskapital für private BA in DE von 20%) * Jeff Jordan, Partner at Andreessen Horowitz (Airbnb, Fab, Pinterest, Zoosk, etc.) 7

8 Was bedeuten diese Trends für PE Akteure? 1. Local versus Global Ausbau des Netzwerkes Genau Prüfung der Geschäftsbeziehungen (geografische, regulatorische, rechtliche und kulturelle Problemstellungen) 2. Returns (IRR) sind über die letzten Jahre dramatisch gesunken Profunde Due Diligence & professionelle Bewertung der Risiken extrem wichtig 3. Fundraising wird anspruchsvoller Die «Besten» kriegen die Funds (mit den besten «Returns») 4. Klassisches 2/20 Model unter Druck Nutzen von Effizienz steigernden und kostengünstigen Möglichkeiten der internen Abläufe, der Informationsbeschaffung und DD 5. Series A Crunch (VC) Effizientes Fundraising für start-ups (Visibilität, investor awareness erhöhen, ) 6. Veränderung der politische Rahmenbedingungen Förderung der Akzeptanz und «Legalisierung» 8

9 Online Plattformen helfen diese Herausforderungen effizienter & kostengünstiger als bisher zu lösen 9

10 Online Plattformen bringen Transparenz & Effizienz Internationale Online-Plattformen für Private Equity und Corporate Finance ermöglichen insbesondere kleineren und mittelgrossen Akteuren - einen transparenten und effizienten Zugang zu - wichtigen PE Informationen & Dienstleistungen, - transparente Sicht auf den globalen Deal Flow, - sowie eine (globale) Erweiterung ihres Netzwerkes 10

11 DealMarket PLACE bringt Seller, Buyer & Service Provider effizient zusammen. erhöhte Transparenz des globalen und regionalen Marktplatzes für PE Investitionen effizientes Matchmaking (Kontakterstellung) zwischen Investoren und Kapitalsuchenden Reduktion der Investitionsrisiken (durch verbesserte Suche und Auswahl der richtigen Partner, beispielsweise Co- Investoren oder Service-Providern) 11

12 DealMarket STORE ermöglicht Zugang zu branchenführenden Anbietern für Informationen, Research und DL in PE. Einfacher & kostengünstiger Zugang zu Informationen und Dienstleistungen für eine professionelle Due Diligence À la carte -Zugang (ohne teure Subscription- Modelle), die sonst den grossen Player vorenthalten sind M&A-Datenbanken, Bonitätsprüfungen, Hintergrund- Checks von Unternehmen & Personen, VDR, etc. Strukturierung des DD Prozesses Bewertung & Vermeidung von Risiken 12

13 DealMarket OFFICE ermöglicht den Deal Flow effizient zu managen und innerhalb des Netzwerkes zu teilen Cloud-basierte Lösung, um den Deal Flow in einer strukturierten Weise zu erhalten, speichern, bearbeiten und zu teilen Closed user group (invitation only) Deal Exchange Platform, um Deals innerhalb eines geschlossenen Netzwerkes zu teilen (z.b. Business Angel Netzwerk, Verbände, Banken, etc.) 13

14 Und die Vorurteile? Der Wunsch nach Sicherheit und Zuverlässigkeit war vielfach der Grund dafür, dass sich Finanzdienstleister neuen Technologien gegenüber eher zurückhaltend zeigten. Die Zeiten ändern sich aber schnell! Wer hätte zum Beispiel vor ein paar Jahren gedacht 14

15 Wer hätte vor ein paar Jahren gedacht, dass sich Privatpersonen ohne Mitwirkung von Banken heute bereits fast 1 Milliarde US-Dollar über sogenannte Peer-to-peer -Portale wie Zopa und Funding Circle leihen weltweit etwa Unternehmen ihre Abrechnungen sowie den gesamten Zahlungsverkehr einem kleinen dänischen Technologieunternehmen namens TradeShift anvertrauen fast wöchentlich neue Crowdfunding Rekorde Schlagzeilen machen Start-ups und PE Deals über online Plattformen wie DealMarket.com tatsächlich finanziert werden 15

16 : Contact Urs Haeusler - CEO DealMarket AG Schipfe Zurich Switzerland urs@dealmarket.com Phone: Fax:

17 Backup 17

18 DealMarket STORE Produkte 18