Deutsche Asset Management Deutsche Asset Management Investment GmbH DWS Aktien Schweiz Halbjahresbericht 2015/2016
DWS Aktien Schweiz
Inhalt Halbjahresbericht 2015/2016 vom 1.10.2015 bis 31.3.2016 (gemäß 103 KAGB) Hinweise 2 2015 2016 Halbjahresbericht DWS Aktien Schweiz 4 Vermögensaufstellung zum Halbjahresbericht 6 TER für Anleger in der Schweiz 10 1
Hinweise Wertentwicklung Der Erfolg einer Investmentfonds anlage wird an der Wertentwicklung der Anteile gemessen. Als Basis für die Wertberechnung werden die Anteilwerte (=Rücknahmepreise) herangezogen, unter Hinzurechnung zwischenzeitlicher Ausschüttungen, die z.b. im Rahmen der Investmentkonten bei der Deutsche Asset Management Investment GmbH kostenfrei reinvestiert werden; bei inländischen thesaurierenden Fonds wird die nach etwaiger Anrechnung ausländischer Quellensteuer vom Fonds erhobene inländische Kapital ertragsteuer zuzüglich Solidaritätszuschlag hinzugerechnet. Die Berechnung der Wertentwicklung erfolgt nach der BVI-Methode. Angaben zur bisherigen Wertentwicklung erlauben keine Prognosen für die Zukunft. Darüber hinaus sind in den Berichten auch die entsprechenden Vergleichsindizes soweit vorhanden dargestellt. Alle Grafik- und Zahlenangaben geben den Stand vom 31. März 2016 wieder (sofern nichts anderes angegeben ist). Verkaufsprospekte Alleinverbindliche Grundlage des Kaufs ist der aktuelle Verkaufsprospekt einschließlich Anlagebedingungen sowie das Dokument Wesentliche Anlegerinformationen, die Sie bei der Deutsche Asset Management Investment GmbH oder den Geschäftsstellen der Deutsche Bank AG und weiteren Zahlstellen erhalten. Angaben zur Kostenpauschale In der Kostenpauschale sind folgende Aufwendungen nicht enthalten: a) im Zusammenhang mit dem Erwerb und der Veräußerung von Vermögensgegenständen entstehende Kosten; b) im Zusammenhang mit den Kosten der Verwaltung und Verwahrung evtl. entstehende Steuern; c) Kosten für die Geltendmachung und Durchsetzung von Rechtsansprüchen des Sondervermögens. Details zur Vergütungsstruktur sind im aktuellen Verkaufsprospekt geregelt. Ausgabe- und Rücknahmepreise Börsentäglich im Inter net www.dws.de Zum 17. März 2016 wurden die folgenden Gesellschaften umbenannt: Deutsche Asset & Wealth Management Investment GmbH in Deutsche Asset Management Investment GmbH Deutsche Asset & Wealth Management International GmbH in Deutsche Asset Management International GmbH Deutsche Asset & Wealth Management Investment S.A. in Deutsche Asset Management S.A. 2
Halbjahresbericht
DWS Aktien Schweiz DWS Aktien Schweiz Wertentwicklung der Anteilklassen vs. Vergleichsindex (in CHF) Anteilklasse ISIN 6 Monate Klasse CHF LC DE000DWS0D27-1,6% Klasse CHF FC DE000DWS1VC7-1,3% SPI -4,2% Wertentwicklung nach BVI-Methode, d. h. ohne Berücksichtigung des Ausgabeaufschlages. Wertentwicklungen der Vergangenheit ermöglichen keine Prognose für die Zukunft. Stand: 31.3.2016 ÜBERBLICK ÜBER DIE ANTEILKLASSEN ISIN-Code CHF LC DE000DWS0D27 CHF FC DE000DWS1VC7 Wertpapierkennnummer (WKN) CHF LC DWS0D2 CHF FC DWS1VC Fondswährung CHF Anteilklassenwährung CHF LC CHF CHF FC CHF Erstzeichnungs- CHF LC 2.4.2007 und Auflegungsdatum (ab 19.3.2013 als Anteilklasse CHF LC) CHF FC 20.8.2013 Ausgabeaufschlag CHF LC 5% CHF FC Keiner Verwendung der Erträge CHF LC Thesaurierung CHF FC Thesaurierung Kostenpauschale CHF LC 1,50% p.a. CHF FC 0,80% p.a. Mindestanlagesumme CHF LC Keine CHF FC CHF 400.000 Erstausgabepreis CHF LC CHF 52,50 (inkl. Ausgabeaufschlag) CHF FC CHF 45,46 4
Vermögensaufstellung zum Halbjahresbericht
DWS Aktien Schweiz Vermögensübersicht I. Vermögensgegenstände Bestand in TCHF %-Anteil am Fondsvermögen 1. Aktien (Branchen): Gesundheitswesen 34 001 29,60 Finanzsektor 20 354 17,71 Hauptverbrauchsgüter 16 024 13,94 Industrien 15 116 13,15 Grundstoffe 11 486 9,99 Informationstechnologie 6 986 6,08 Dauerhafte Konsumgüter 4 227 3,68 Telekommunikationsdienste 2 080 1,81 Summe Aktien: 110 274 95,96 2. Bankguthaben 3 576 3,11 3. Sonstige Vermögensgegenstände 1 205 1,05 II. Verbindlichkeiten 1. Sonstige Verbindlichkeiten -139-0,12 III. Fondsvermögen 114 916 100,00 Durch Rundung der Prozentanteile bei der Berechnung können geringfügige Rundungsdifferenzen entstanden sein. 6
DWS Aktien Schweiz Vermögensaufstellung zum 31.03.2016 Stück Käufe/ Verkäufe/ Kurswert %-Anteil Wertpapierbezeichnung bzw. Whg. Bestand Zugänge Abgänge Kurs in am Fondsin 1000 im Berichtszeitraum CHF vermögen Börsengehandelte Wertpapiere 110 273 895,00 95,96 Aktien Actelion Reg. (CH0010532478)... Stück 27 000 10 500 6 500 CHF 143,0000 3 861 000,00 3,36 Adecco Reg. (CH0012138605)... Stück 40 000 28 800 15 800 CHF 62,6000 2 504 000,00 2,18 ams (AT0000A18XM4)... Stück 66 000 25 000 19 000 CHF 32,6500 2 154 900,00 1,88 Burckhardt Compression Holding Reg. (CH0025536027) 3)... Stück 6 600 300 400 CHF 331,2500 2 186 250,00 1,90 Cie Financière Richemont Reg. (CH0210483332)... Stück 66 000 15 500 18 500 CHF 64,0500 4 227 300,00 3,68 Clariant Reg. (CH0012142631)... Stück 80 000 33 500 33 500 CHF 17,4900 1 399 200,00 1,22 Credit Suisse Group Reg. (CH0012138530)... Stück 135 000 148 000 188 000 CHF 13,6000 1 836 000,00 1,60 dorma+kaba Holding Reg. (CH0011795959)... Stück 3 400 250 850 CHF 613,0000 2 084 200,00 1,81 Emmi Reg. (CH0012829898)... Stück 4 700 4 750 50 CHF 516,5000 2 427 550,00 2,11 Flughafen Zürich Reg. (CH0010567961)... Stück 2 700 600 900 CHF 858,0000 2 316 600,00 2,02 Geberit Reg. Disp. (CH0030170408)... Stück 9 500 4 100 1 300 CHF 360,0000 3 420 000,00 2,98 Givaudan Reg. (CH0010645932)... Stück 1 350 1 650 2 300 CHF 1 902,0000 2 567 700,00 2,23 Helvetia Holding Reg. (CH0012271687)... Stück 3 400 1 000 1 600 CHF 548,5000 1 864 900,00 1,62 Julius Baer Gruppe Reg. (CH0102484968)... Stück 43 500 6 000 2 500 CHF 41,1700 1 790 895,00 1,56 Kühne + Nagel International Reg. (CH0025238863)... Stück 19 000 23 300 4 300 CHF 137,1000 2 604 900,00 2,27 LafargeHolcim Reg. (CH0012214059)... Stück 47 000 65 000 18 000 CHF 44,8200 2 106 540,00 1,83 Lonza Group Reg. (CH0013841017)... Stück 17 000 4 700 7 800 CHF 163,0000 2 771 000,00 2,41 Molecular Partners (CH0256379097)... Stück 53 000 1 000 2 000 CHF 30,4000 1 611 200,00 1,40 Nestlé Reg. (CH0038863350)... Stück 156 000 45 000 46 000 CHF 71,9500 11 224 200,00 9,77 Novartis Reg. (CH0012005267)... Stück 156 000 52 000 23 000 CHF 70,0000 10 920 000,00 9,50 Partners Group Holding Reg. (CH0024608827)... Stück 8 100 700 2 700 CHF 388,0000 3 142 800,00 2,73 Sonova Holding Reg. (CH0012549785)... Stück 17 000 4 100 3 600 CHF 121,9000 2 072 300,00 1,80 Straumann Holding Reg. (CH0012280076)... Stück 6 800 7 200 8 400 CHF 327,0000 2 223 600,00 1,93 Swiss Life Holding Reg. (CH0014852781)... Stück 6 800 8 300 9 500 CHF 255,5000 1 737 400,00 1,51 Swisscom Reg. (CH0008742519)... Stück 4 000 7 000 7 000 CHF 520,0000 2 080 000,00 1,81 Syngenta Reg. (CH0011037469)... Stück 13 500 6 500 6 500 CHF 400,9000 5 412 150,00 4,71 Temenos Group Reg. (CH0012453913)... Stück 40 000 40 000 CHF 52,4500 2 098 000,00 1,83 u-blox Holding Reg. (CH0033361673) 3)... Stück 14 800 3 500 2 200 CHF 184,7000 2 733 560,00 2,38 UBS Group Reg. (CH0244767585) 3)... Stück 405 000 68 000 43 000 CHF 15,4200 6 245 100,00 5,43 Zurich Insurance Group Reg. (CH0011075394)... Stück 17 000 9 100 9 600 CHF 219,8000 3 736 600,00 3,25 Sonstige Beteiligungswertpapiere Chocoladefabriken Lindt & Spruengli Part.Cert. (CH0010570767)... Stück 400 410 10 CHF 5 930,0000 2 372 000,00 2,06 Roche Holding Profitsh. (CH0012032048)... Stück 44 500 9 500 11 000 CHF 236,9000 10 542 050,00 9,17 Summe Wertpapiervermögen 110 273 895,00 95,96 Bankguthaben und nicht verbriefte Geldmarktinstrumente 3 576 160,22 3,11 Bankguthaben 3 576 160,22 3,11 Verwahrstelle (täglich fällig) CHF - Guthaben... CHF 3 574 456,82 % 100 3 574 456,82 3,11 Guthaben in EU/EWR-Währungen... CHF 1 215,53 % 100 1 215,53 0,00 Guthaben in Nicht-CHF-Währungen US Dollar... USD 505,72 % 100 487,87 0,00 Sonstige Vermögensgegenstände 1 204 693,96 1,05 Quellensteueransprüche... CHF 1 203 015,53 % 100 1 203 015,53 1,05 Sonstige Ansprüche... CHF 1 678,43 % 100 1 678,43 0,00 Sonstige Verbindlichkeiten -138 607,14-0,12 Verbindlichkeiten aus Kostenpositionen... CHF -136 457,35 % 100-136 457,35-0,12 Andere sonstige Verbindlichkeiten... CHF -2 149,79 % 100-2 149,79 0,00 7
DWS Aktien Schweiz Stück Käufe/ Verkäufe/ Kurswert %-Anteil Wertpapierbezeichnung bzw. Whg. Bestand Zugänge Abgänge Kurs in am Fondsin 1000 im Berichtszeitraum CHF vermögen Fondsvermögen 114 916 142,04 100,00 Anteilwert bzw. Stück Anteilwert in der umlaufende Anteile bzw. Whg. jeweiligen Whg. Anteilwert Klasse CHF LC... CHF 50,86 Klasse CHF FC... CHF 51,81 Umlaufende Anteile Klasse CHF LC... Stück 1 993 902,143 Klasse CHF FC... Stück 260 769,000 Durch Rundung der Prozentanteile bei der Berechnung können geringfügige Rundungsdifferenzen entstanden sein. Devisenkurse (in Mengennotiz) per 31.03.2016 US Dollar... USD 1,036592 = CHF 1 Fußnoten 3) Diese Wertpapiere sind ganz oder teilweise als Wertpapier-Darlehen verliehen. Der Gegenwert der verliehenen Wertpapiere beläuft sich auf CHF 9 972 684,05. Während des Berichtszeitraums abgeschlossene Geschäfte, soweit sie nicht mehr in der Vermögensaufstellung erscheinen Käufe und Verkäufe in Wertpapieren, Investmentanteilen und Schuldscheindarlehen (Marktzuordnung zum Berichtsstichtag) Stück Käufe Verkäufe Wertpapierbezeichnung bzw. Whg. bzw. bzw. in 1000 Zugänge Abgänge Börsengehandelte Wertpapiere Aktien ABB Reg. (CH0012221716)... Stück 255 000 255 000 Chocoladefabriken Lindt & Spruengli Reg. (CH0010570759)... Stück 2 56 Comet Holding Reg. (CH0003825756)... Stück 2 350 Credit Suisse Group Rights (CH0301992506)... Stück 137 000 137 000 Dufry Reg. (CH0023405456)... Stück 500 14 000 Gategroup Holding Reg. (CH0100185955)... Stück 50 000 50 000 Logitech International Reg. (CH0025751329)... Stück 15 000 160 000 Schweiter Technologies (CH0010754924)... Stück 400 2 400 SFS Group (CH0239229302)... Stück 27 000 SGS Reg. (CH0002497458)... Stück 1 350 Sika (CH0000587979)... Stück 700 700 Swiss Re Reg. (CH0126881561)... Stück 10 000 50 000 The Swatch Group (CH0012255151)... Stück 11 800 11 800 Wertpapier-Darlehen (Geschäftsvolumen, bewertet auf Basis des bei Abschluss des Darlehensgeschäftes vereinbarten Wertes) Volumen in 1000 unbefristet CHF 31 345 Gattung: ABB Reg. (CH0012221716), Burckhardt Compression Holding Reg. (CH0025536027), Cie Financière Richemont Reg. (CH0210483332), Credit Suisse Group Reg. (CH0012138530), Dufry Reg. (CH0023405456), Kühne + Nagel International Reg. (CH0025238863), Logitech International Reg. (CH0025751329), Swiss Re Reg. (CH0126881561), The Swatch Group (CH0012255151), u-blox Holding Reg. (CH0033361673), UBS Group Reg. (CH0244767585), Zurich Insurance Group Reg. (CH0011075394) 8
DWS Aktien Schweiz Anhang gemäß 7 Nr. 9 KARBV Sonstige Angaben Anteilwert Klasse CHF LC: CHF 50,86 Anteilwert Klasse CHF FC: CHF 51,81 Umlaufende Anteile Klasse CHF LC: 1 993 902,143 Umlaufende Anteile Klasse CHF FC: 260 769,000 Angabe zu den Verfahren zur Bewertung der Vermögensgegenstände: Die Bewertung erfolgt durch die Verwahrstelle unter Mitwirkung der Kapitalverwaltungsgesellschaft. Die Verwahrstelle stützt sich hierbei grundsätzlich auf externe Quellen. Sofern keine handelbaren Kurse vorliegen, werden Bewertungsmodelle zur Preisermittlung (abgeleitete Verkehrswerte) genutzt, die zwischen Verwahrstelle und Kapitalverwaltungsgesellschaft abgestimmt sind und sich so weit als möglich auf Marktparameter stützen. Diese Vorgehensweise unterliegt einem permanenten Kontrollprozess. Preisauskünfte Dritter werden durch andere Preisquellen, modellhafte Rechnungen oder durch andere geeignete Verfahren auf Plausibilität geprüft. Die in diesem Bericht ausgewiesenen Anlagen werden nicht zu abgeleiteten Verkehrswerten bewertet. 9
TER für Anleger in der Schweiz Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio (TER)) für Fonds mit Registrierung in der Schweiz im Zeitraum vom 1.4.2015 bis 31.3.2016 Fonds Anteilklasse ISIN TER 1)2) DWS Aktien Schweiz Klasse CHF LC DE000DWS0D27 1,50 Klasse CHF FC DE000DWS1VC7 0,80 1) Die Gesamtkostenquote drückt die Summe der Kosten und Gebühren (ohne Transaktionskosten) als Prozentsatz des durchschnittlichen Fondsvolumens innerhalb eines Jahres aus (TER inkl. erfolgsabhängiger Vergütung gemäss SFAMA-Richtlinie). 2) Der TER-Ausweis in den Vermögensaufstellungen und Ertrags- und Aufwandsrechnungen zu den Jahresberichten kann hiervon abweichen, da er nach BVI-Methode ermittelt wurde. 10
Kapitalverwaltungsgesellschaft Verwahrstelle Geschäftsführung Deutsche Asset Management Investment GmbH 60612 Frankfurt Haftendes Eigenkapital am 31.12.2015: 179,2 Mio. Euro Gezeichnetes und eingezahltes Kapital am 31.12.2015: 115 Mio. Euro Aufsichtsrat Quintin Price (seit dem 1.1.2016) Deutsche Bank AG, London Vorsitzender Christof von Dryander Deutsche Bank AG, stellv. Vorsitzender State Street Bank GmbH Brienner Straße 59 80333 München Haftendes Eigenkapital am 31.12.2014: 1.326,7 Mio. Euro Gezeichnetes und eingezahltes Kapital am 31.12.2014: 109,3 Mio. Euro Holger Naumann Sprecher der Geschäftsführung Geschäftsführer der DWS Holding & Service GmbH, Vorsitzender des Aufsichtsrates der Deutsche Asset Management Investment S.A., Luxemburg Geschäftsführer der RREEF Spezial Invest GmbH, Reinhard Bellet (seit dem 1.12.2015) James Dilworth (bis zum 29.2.2016) Henning Gebhardt (seit dem 1.12.2015) Stefan Kreuzkamp (seit dem 1.12.2015) Michele Faissola (bis zum 31.12.2015) Dr. Matthias Liermann (seit dem 1.4.2016) Dr. Roland Folz Deutsche Bank AG, Dr. Stefan Marcinowski Ludwigshafen Friedrich von Metzler Teilhaber des Bankhauses B. Metzler seel. Sohn & Co. KGaA, Thorsten Michalik (seit dem 1.4.2016) Barbara Rupf Bee Geschäftsführerin der Deutsche Bank (Suisse) SA, Zürich Mitglied des Aufsichtsrates der RREEF Spezial Invest GmbH, Mitglied des Aufsichtsrates der RREEF Investment GmbH, Alain Moreau Deutsche Bank AG, Andreas Pohl Vorstandsvorsitzender und Mitglied der Geschäftsleitung der Deutsche Vermögensberatung Holding GmbH, Marburg Dr. Asoka Wöhrmann (bis zum 30.11.2015) Gesellschafter der Deutsche Asset Management Investment GmbH DWS Holding & Service GmbH, Prof. Christian Strenger Ute Wolf Evonik Industries AG, Essen Stand: 30.4.2016
Deutsche Asset Management Investment GmbH 60612 Tel.: +49 (0) 69-910-12371 Fax: +49 (0) 69-910-19090 www.dws.de