MFL Anlagefonds - MFC Rescue Fund Anlagefonds nach liechtensteinischem Recht des Typs Investmentunternehmen für andere Werte (mit erhöhtem Risiko) Halbjahresbericht 30.06.2014 CAIAC Fund Management AG Haus Atzig Industriestrasse 2 FL-9487 Bendern Tel. +423 375 83 33 Fax +423 375 83 38 http://www.caiac.li info@caiac.li
Allgemeine Informationen Organisation Verwaltungsgesellschaft Asset Manager / Vermögensverwalter Verwahrstelle / Depotbank Vertriebsberechtigte / -stelle Wirtschaftsprüfer / Revisionsstelle Bewertungstag Bewertungsintervall Ausgabe- und Rücknahmetag Annahmeschluss Anteilsgeschäft Ausgabe Annahmeschluss Anteilsgeschäft Rückname Rechnungswährung Erfolgsverwendung Abschluss Rechnungsjahr Fondsdomizil Fondstyp Rechtsform Rechtsgrundlage Publikationsorgan CAIAC Fund Management AG Haus Atzig Industriestrasse 2 FL-9487 Bendern CAIAC Fund Management AG Haus Atzig Industriestrasse 2 FL-9487 Bendern Volksbank AG Feldkircher Strasse 2 FL-9494 Schaan mandare AG Industriering 10 FL-9491 Ruggell ReviTrust Grant Thornton AG Bahnhofstr. 15 FL-9494 Schaan Mittwoch Wöchentlich Jeder Bewertungstag 16:00 Uhr ein Bankarbeitstag vor dem Bewertungstag 16:00 Uhr ein Bankarbeitstag vor dem Bewertungstag Thesaurierend 31. Dezember Bendern, Liechtenstein Investmentunternehmen für andere Werte (mit erhöhtem Risiko) Kollektivtreuhänderschaft Liechtensteinisches Gesetz über Investmentunternehmen (IUG) vom 19. Mai 2005 Web-Seite des LAFV Liechtensteinischer Anlagefondsverband www.lafv.li Fondsdaten ISIN LI0116650206 Verwahrstellen- / Depotbankgebühr 0.15% p.a. (Minimum CHF 10'000.-) Verwaltungs- / Administrationsgebühr 0.20% p.a. (Minimum CHF 25'000.-) Vertriebsgebühr CHF 60 000 p.a. Verwaltungskommission 2.60% p.a. Performance Fee 20% (mit High Watermark) Hurdle Rate Nein Ausgabeaufschlag /-kommission 6.5% (zugunsten Vertrieb) Rücknahmegebühr /-kommission 0.5% Konversionsgebühr 0.5% Seite 1
Vermögensrechnung per 30.06.2014 Bankguthaben, davon Sichtguthaben 8'175.59 8'175.59 Zeitguthaben 0.00 Wertpapiere 5'106'729.80 Derivate Finanzinstrumente 18'360.00 (Edel-)Metalle 372'947.65 Lebensversicherungspolicen 0.00 Sonstige Vermögenswerte, davon 24'444.44 Zinsen / Dividenden 24'444.44 Gesamtvermögen 5'530'657.48 Verbindlichkeiten, davon -63'073.15 Kredite 0.00 Verwahrstellen- / Depotbankgebühren -2'142.24 Verwaltungs- / Administrationsgebühren -5'110.76 Vermögensverwaltungsgebühren -49'394.62 Wertentwicklungsabhängige Gebühren 0.00 Reise- / Werbekosten 0.00 Revisionskosten -3'368.73 Nettovermögen 5'467'584.33 Anzahl der Anteile im Umlauf 88'179.0000 Nettoinventarwert pro Anteil 62.01 Seite 2
Erfolgsrechnung 01.01.2014-30.06.2014 Erträge der Bankguthaben 0.00 Erträge der Wertpapiere, davon -19'861.12 Obligationen, Wandelobligationen, Optionsanleihen -19'861.12 Aktien und sonstige Beteiligungspapiere einschliesslich Erträge Gratisaktien 0.00 Anteile anderer Investmentunternehmen 0.00 Sonstige Erträge, davon 0.00 Erträge aus Wertpapier-Darlehen- / -Pensionsgeschäften 0.00 Einkauf in laufende Erträge bei der Ausgabe von Anteilen -1'117.72 Total Erträge -20'978.84 Passivzinsen 1.11 Revisionsaufwand 5'786.30 Reglementarische Vergütung an die Verwaltung 108'804.46 Reglementarische Vergütung an die Verwahrstelle / Depotbank 4'341.96 Sonstige Aufwendungen, davon 9'643.84 Reise- / Werbekosten 0.00 Ausrichtung laufender Erträge bei der Rücknahme von Anteilen -10'562.37 Total Aufwendungen 118'015.30 Nettoertrag -138'994.14 Realisierte Kapitalgewinne und Kapitalverluste -453'656.42 Realisierter Erfolg -592'650.56 Nicht realisierte Kapitalgewinne und Kapitalverluste 125'012.96 Gesamterfolg -467'637.60 Ausserbilanzgeschäfte per 30.06.2014 Bezeichnung Datum Währung Anzahl Bezugsverhältnis Deutsche Bank AG Optionssch. 2006-28.9.16 auf Silber Im Berichtszeitraum wurden keine Wertpapiere ausgeliehen. Delta Basis Derivaterisiko 25.06.2014 27'000.00 1.00 0.2325 21.09 97'103.21 1.7557% in % Verwendung des Erfolgs Nettoertrag des Rechnungsjahres -138'994.14 Zur Ausschüttung bestimmte Kapitalgewinne des Rechnungsjahres 0.00 Zur Ausschüttung bestimmte Kapitalgewinne früherer Rechnungsjahre 0.00 Vortrag des Vorjahres 0.00 Zur Verteilung verfügbarer Erfolg -138'994.14 Zur Ausschüttung an die Anleger vorgesehener Erfolg 0.00 Zur Wiederanlage zurückbehaltener Erfolg -138'994.14 Vortrag auf neue Rechnung 0.00 Seite 3
Veränderung des Nettovermögens 01.01.2014-30.06.2014 Nettovermögen zu Beginn der Berichtsperiode Saldo aus dem Anteilsverkehr Gesamterfolg Nettovermögen am Ende der Berichtsperiode 6'397'941.91-462'719.98-467'637.60 5'467'584.33 Anzahl Anteile im Umlauf 01.01.2014-30.06.2014 Anteile zu Beginn der Periode Neu ausgegebene Anteile Zurückgenommene Anteile Anteile am Ende der Periode 95'478.0000 1'512.0000-8'811.0000 88'179.0000 Entwicklung des Nettoinventarwertes Datum Nettovermögen Anzahl Anteile Nettoinventarwert Performance 31.12.2011 7'137'052.00 88'593.0000 80.56-20.27% 31.12.2012 7'244'293.97 82'584.0000 87.72 8.89% 31.12.2013 6'397'941.91 95'478.0000 67.01-23.61% 30.06.2014 5'467'584.33 88'179.0000 62.01-7.46% Die historische Performance stellt keinen Indikator für die laufende oder zukünftige Performance dar. Die Performancedaten lassen die bei der Ausgabe und Rücknahme der Anteile erhobenen Kommissionen und Kosten unberücksichtigt. Hinterlegungsstellen Die Finanzinstrumente waren per Abschlussdatum bei der folgenden Hinterlegungsstelle deponiert: Liechtensteinische Landesbank AG Städtle 44 FL-9490 Vaduz Volksbank AG Feldkircher Strasse 2 FL-9494 Schaan SIX SIS Ltd. Brandschenkestrasse 47 CH-8002 Zürich UBS AG CH-8152 Opfikon Währungstabelle 30.06.2014 Schweizer Franken CHF 1.00 0.8218 Total Expense Ratio (TER) per 30.06.2014 TER laufende ordentliche Gebühren* TER laufende ordentliche Gebühren mit Performance Fee 4.37% p.a. 4.37% p.a. Seite 4
* ohne Performance Fee Kosten, welche auf Stufe der Zielfonds anfallen, werden in der TER-Berechnung nicht berücksichtigt. Transaktionskosten 01.01.2014-30.06.2014 Spesen 1'163.02 Courtage 942.94 Die Transaktionskosten werden direkt mit dem Einstands- und Verkaufswert der betreffenden Anlagen verrechnet und sind deshalb in der TER- Berechnung nicht berücksichtigt. Seite 5
Vermögensinventar per 30.06.2014 Käufe und Verkäufe 01.01.2014-30.06.2014 Bezeichnung Bestand Kauf Verkauf Bestand Marktwert Anteil Wertpapiere Wertpapiere, die an einer Börse gehandelt werden Obligationen Österreich Aquacircle- Perf. Linked Bond 2012-16.8.42 Dynasphere- Perf. Linked Bond 2012-16.8.42 01.01.2014 1) 2) 30.06.2014 520'000.00 120'000.00 0.00 640'000.00 554'652.80 10.03% 70'000.00 350'000.00 0.00 420'000.00 383'672.94 6.94% Summe Österreich 938'325.74 16.97% Summe Obligationen 938'325.74 16.97% Zertifikate Deutschland CoBa Index Zert / Verfall auf 4x Long Silver-Ind. 29'700.00 0.00 0.00 29'700.00 26'433.00 0.48% Summe Deutschland 26'433.00 0.48% Summe Zertifikate 26'433.00 0.48% Summe Wertpapiere, die an einer Börse gehandelt werden 964'758.74 17.44% Wertpapiere, die nicht an einer Börse gehandelt werden Aktien Deutschland Schiffsbeteiligungs GmbH & Co 01.01.12 Schiffsbeteiligungs GmbH & Co 23.04.12 Schiffsbeteiligungs GmbH & Co 18.12.12 500'000.00 0.00 0.00 500'000.00 500'000.00 9.04% 250'000.00 0.00 0.00 250'000.00 250'000.00 4.52% 500'000.00 0.00 0.00 500'000.00 500'000.00 9.04% Summe Deutschland 1'250'000.00 22.60% Summe Aktien 1'250'000.00 22.60% Obligationen Deutschland 5% Sachwert Christian-Ferkel-Str. 3 GmbH 20.02.13 1'000'000.00 0.00 0.00 1'000'000.00 1'000'000.00 18.08% Summe Deutschland 1'000'000.00 18.08% Luxemburg Median Trust S.A, Societe Anonyme de Titrisation 225'000.00 0.00 0.00 225'000.00 233'400.38 4.22% Summe Luxemburg 233'400.38 4.22% Summe Obligationen 1'233'400.38 22.30% Warrents Deutschland Deutsche Bank AG Optionssch. 2006-28.9.16 auf Silber 27'000.00 0.00 0.00 27'000.00 18'360.00 0.33% Summe Deutschland 18'360.00 0.33% Summe Warrents 18'360.00 0.33% Summe Wertpapiere, die nicht an einer Börse gehandelt werden 2'501'760.38 45.23% Summe Wertpapiere 3'466'519.12 62.68% Anlagefonds Liechtenstein MFL Anlagefonds - T.A.M. Full Return 7'000.00 0.00 7'000.00 0.00 0.00 0.00% Tell Gold & Silber Fonds A 598.00 0.00 0.00 598.00 1'941.08 0.04% Summe Liechtenstein 1'941.08 0.04% St. Vincent und die Grenadinen Seite 6
Vermögensinventar per 30.06.2014 Käufe und Verkäufe 01.01.2014-30.06.2014 Bezeichnung Bestand Kauf Verkauf Bestand Marktwert Anteil 01.01.2014 1) 2) 30.06.2014 Plutus Portfolio Fund Limited 17'680.33 1'447.99 680.33 18'447.99 1'656'629.60 29.95% Summe St. Vincent und die Grenadinen 1'656'629.60 29.95% Summe Anlagefonds 1'658'570.68 29.99% Wertpapiere, die nicht an einer Börse gehandelt werden (Edel-)Metalle Liechtenstein Goldbarren 1 Kilo 999-9 fein 40.00 0.00 28.00 12.00 372'947.65 6.74% Summe Liechtenstein 372'947.65 6.74% Summe (Edel-)Metalle 372'947.65 6.74% Summe Wertpapiere, die nicht an einer Börse gehandelt werden 372'947.65 6.74% Bankguthaben Sichtguthaben 0.00 0.00 0.00 0.00 8'175.59 0.15% Zeitguthaben 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00% Summe Bankguthaben 8'175.59 0.15% Sonstige Vermögenswerte 24'444.44 0.44% Gesamtvermögen 5'530'657.48 100.00% Verbindlichkeiten -63'073.15-1.14% Nettovermögen 5'467'584.33 98.86% 1) Kauf umfasst die Transaktionen: Gratistitel / Käufe / Konversionen / Namensänderungen / "Splits" / Stock- / Wahldividenden / Titelaufteilungen / Überträge / Umbuchungen in Folge Redenominierung in Euro / Umtausch zwischen Gesellschaften / Zuteilungen aus Bezugs- / Optionsrechten / Zuteilung von Bezugsrechten ab Basistiteln 2) Verkauf umfasst die Transaktionen: Auslosungen / Ausbuchung in Folge Verfall / Ausübung von Bezugs- / Optionsrechten / "Reverse Splits" / Überträge / Umbuchungen in Folge Redenominierung in Fondswährung / Umtausch zwischen Gesellschaften / Verkäufe / Rückzahlungen Seite 7
Auskünfte über Angelegenheiten von besonderer wirtschaftlicher oder rechtlicher Bedeutung Bewertungsstichtag Als Basis für den Bericht dient der letzte NAV des Berichtszeitraumes. Dieser wurde per 25.06.2014 berechnet. Berechnung Allfällige Abweichungen in den Summenbildungen sind auf Rundungsdifferenzen zurückzuführen. Mitteilung Im Berichtszeitraum fanden keine Angelegenheiten von besonderer wirtschaftlicher oder rechtlicher Bedeutung statt. Seite 8