Wir halten Wort. Performanceausweis und Vermögensübersicht per 28. Februar 2019 UGZ Unabhängige Gemeinschaftsstiftung Zürich 25230, BVG Mischvermögen Referenzwährung: Kundenbetreuer Stellvertreter Portfoliomanager Willi Rico Wildhaber Christian Schoch Benjamin Albin Kistler AG Talstrasse 11 CH-8001 Zürich +41 44 224 60 24 info@albinkistler.ch www.albinkistler.ch
04.03.2019 25230 - UGZ Unabhängige Gemeinschaftsstiftung Zürich 2 / 8 Vermögensentwicklung Total Vermögenswerte per Total Vermögenswerte per Total Vermögenswerte per 31.12.2018 28.02.2019 476'964'196.73 492'346'888.17 500'079'367.84 Performance des laufenden Jahres Mittelfluss Mittelfluss 01.02. - 28.02.2019 01.01. - 28.02.2019 1'555'500.00 3'055'562.40 31.01.-28.02. 01.01.-28.02.2019 Rückforderbare VST 30'116.63 75'179.13 Wertentwicklung 6'207'096.30 20'134'787.84 Nettoergebnis in Prozent (TWR) 1.25 % 4.22 % Bruttoergebnis in Prozent (TWR) 1.25 % 4.22 % Performancekontribution 31.01.-28.02. 01.01.-28.02.2019 Historische Performance Albin Kistler AG Liquidität -0.01 % 0.03 % Anleihen 0.15 % 0.35 % Anleihen Fremdwährungen 0.01 % 0.09 % Aktien Schweiz 0.53 % 2.00 % Aktien Ausland 0.46 % 1.40 % Immobilien 0.11 % 0.32 % Edelmetalle 0.00 % 0.03 % Bruttoergebnis in Prozent (TWR) 1.25 % 4.22 % 2017 7.31 % 2018-2.24 % 2019 4.22 % Performance seit 31.12.2003 86.58 % Bankkosten und unsere Honorare sind beim Nettoergebnis bereits abgezogen. Bis 2013 wird für die Performance-Berechnung das Poolvermögen inkl. Liquidität verwendet, ab 2014 das Mandat Albin Kistler (exkl. ZV-Konto & direkte Immobilienanlagen).
04.03.2019 25230 - UGZ Unabhängige Gemeinschaftsstiftung Zürich 3 / 8 Anlageallokation in % 28.02.2019 in % Liquidität 3'819'172.05 0.8 % 7'026'706.43 1.4 % Anleihen 211'556'367.42 43.0 % 212'167'622.32 42.4 % Anleihen Fremdwährungen 15'887'020.43 3.2 % 15'887'959.70 3.2 % Total Anleihen 227'443'387.85 46.2 % 228'055'582.02 45.6 % Aktien Schweiz 102'667'611.00 20.9 % 103'827'360.00 20.8 % Aktien Ausland 72'130'476.76 14.7 % 74'329'301.14 14.9 % Total Aktien 174'798'087.76 35.5 % 178'156'661.14 35.6 % Immobilien 82'068'840.51 16.7 % 82'629'318.25 16.5 % Edelmetalle 4'217'400.00 0.9 % 4'211'100.00 0.8 % Total Vermögenswerte 492'346'888.17 100.0 % 500'079'367.84 100.0 % Währungsallokation in % 28.02.2019 in % 408'942'728.82 83.1 % 414'359'464.72 82.9 % USD 53'791'865.60 10.9 % 55'321'920.63 11.1 % EUR 17'305'091.30 3.5 % 17'786'552.28 3.6 % Diverse (< 2%) 12'307'202.45 2.5 % 12'611'430.21 2.5 % Total Vermögenswerte 492'346'888.17 100.0 % 500'079'367.84 100.0 %
04.03.2019 25230 - UGZ Unabhängige Gemeinschaftsstiftung Zürich 4 / 8 Währungsallokation vor Absicherung Vor Absicherung in % 407'386'064.72 81.5 % EUR 17'786'552.28 3.6 % USD 62'295'320.63 12.5 % CAD 1'525'818.11 0.3 % GBP 7'708'112.21 1.5 % Diverse 3'377'499.89 0.7 % Total Vermögenswerte 500'079'367.84 100.0 % Währungsallokation nach Absicherung Nach Absicherung in % Absicherungsgeschäft 414'359'464.72 82.9 % 6'973'400.00 EUR 17'786'552.28 3.6 % 0.00 USD 55'321'920.63 11.1 % -6'973'400.00 CAD 1'525'818.11 0.3 % 0.00 GBP 7'708'112.21 1.5 % 0.00 Diverse 3'377'499.89 0.7 % 0.00 Total Vermögenswerte 500'079'367.84 100.0 %
04.03.2019 25230 - UGZ Unabhängige Gemeinschaftsstiftung Zürich 5 / 8 Anlagerichtlinien per 28.02.2019 Allokation Strategie Bandbreite Liquidität 1.4 % 2.0 % 0.0-9.0 % Anleihen 42.4 % 41.0 % 33.0-75.0 % Anleihen Fremdwährungen 3.2 % 8.0 % 0.0-21.0 % Total Anleihen 45.6 % 49.0 % 44.0-75.0 % Aktien Schweiz 20.8 % 21.0 % 0.0-37.0 % Aktien Ausland 13.3 % 13.0 % 0.0-21.0 % Total Aktien 35.6 % 34.0 % 17.0-39.0 % Immobilien Schweiz 16.5 % 15.0 % 11.0-21.0 % Total Immobilien 16.5 % 15.0 % 11.0-21.0 % Alternative Anlagen 0.8 % 0.0 % 0.0-3.0 % 0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 70% 80% 90% 100% = Allokation =Strategie
04.03.2019 25230 - UGZ Unabhängige Gemeinschaftsstiftung Zürich 6 / 8 Anleihen Schuldnerkategorie 28.02.2019 Veränderung Bonitäten* Öffentliche Hand 16.3 % 16.2 % -0.1 % Pfandbriefe 15.3 % 15.2 % -0.1 % Finanz 20.6 % 20.7 % +0.1 % Grundbedürfnisse 25.9 % 25.9 % 0.0 % Zykliker 21.4 % 21.4 % 0.0 % Supranationale 0.5 % 0.5 % 0.0 % 28.02.2019 Veränderung Duration 5.90 5.84-0.06 Ø-Verfallrendite 0.37 % 0.29 % -0.08 % Duration Fremdwährung 5.48 5.43-0.05 Ø-Verfallrendite Fremdwährungen 3.10 % 3.04 % -0.06 % Zinsertrag pro Jahr 2'360'185.50 Währungen Performance (TWR) 31.01.-28.02. 01.01.-28.02.2019 Anleihen 0.35 % 0.80 % Anleihen Fremdwährungen 0.19 % 2.75 % Anleihen 0.34 % 0.94 % *Anleihen- oder Emittentenrating von Moody's oder Standard & Poor's. Falls nicht vorhanden, werden Einstufungen Schweizerischer Gross- und Kantonalbanken herangezogen. Es wird jeweils das tiefste Rating ausgewiesen.
04.03.2019 25230 - UGZ Unabhängige Gemeinschaftsstiftung Zürich 7 / 8 Aktien Branchenallokation 28.02.2019 Veränderung Branchen Aktien Zykliker 37.2 % 36.4 % -0.8 % Industrie 13.8 % 12.6 % -1.2 % Roh-, Hilfs- & Betriebsstoffe 8.9 % 9.0 % +0.1 % Nicht-Basiskonsumgüter 6.6 % 6.8 % +0.2 % Informationstechnologie 5.4 % 5.6 % +0.2 % Kommunikation 2.5 % 2.4 % -0.1 % Finanz 19.4 % 19.6 % +0.2 % Versicherungen 9.9 % 10.2 % +0.3 % Banken & Diversifizierte Finanzdienste 9.5 % 9.4 % -0.1 % Grundbedürfnisse 39.1 % 39.6 % +0.5 % Gesundheitswesen 22.1 % 22.6 % +0.5 % Basiskonsumgüter 15.2 % 15.3 % +0.1 % Versorger 1.8 % 1.7 % -0.1 % Diverse 4.3 % 4.4 % +0.1 % Diverse 4.3 % 4.4 % +0.1 % Angaben zu den Aktien Unternehmensgewinnrendite Dividendenrendite (Schätzung) Anteil ausserbörslicher Titel (CH) 28.02.2019 4.9 % 2.1 % 1.3 % Investitionen nach Regionen Performance (TWR) 31.01.-28.02. 01.01.-28.02.2019 Aktien Schweiz 2.55 % 10.34 % Aktien Ausland 3.16 % 9.90 % Aktien 2.80 % 10.14 %
04.03.2019 25230 - UGZ Unabhängige Gemeinschaftsstiftung Zürich 8 / 8 Immobilien 28.02.2019 Veränderung Immobilien Anlagestiftungen 76.3 % 76.0 % -0.3 % Anlagefonds 22.1 % 22.4 % +0.3 % Immobilienaktien kotiert 0.9 % 0.8 % -0.1 % Immobilienaktien ausserbörslich 0.7 % 0.7 % 0.0 % Performance (TWR) 31.01.-28.02. 01.01.-28.02.2019 Total Immobilien 0.68 % 1.89 % Edelmetalle 28.02.2019 Veränderung Edelmetalle Gold 100.0 % 100.0 % 0.0 % Performance (TWR) 31.01.-28.02. 01.01.-28.02.2019 Total Edelmetalle -0.15 % 3.79 %