Bilanzierungsvielfalt vor und nach dem BilMoG

Bilanzierungsvielfalt vor und nach dem BilMoG Die Sichtweise eines internationalen Konzerns Dr. Christoph Hütten Chief Accounting Officer SAP AG

1 Rechnungslegungsvielfalt und ausgewählte Schmerzpunkte 2 3 Auswirkungen des BilMoG auf die Schmerzpunkte Ausgewählte Möglichkeiten der Schmerzlinderung 4 Fiktion eines schmerzarmen Szenarios SAP AG 2009. All rights reserved. / Page 2

Rechnungslegungsvielfalt in der Finanzberichterstattung internationaler Konzerne IFRS-Konzernabschluss (IFRS 8) HGB-Konzernlagebericht HGB-Jahresabschluss HGB-Lagebericht Mutterunternehmen Tochter 1 Tochter n Local GAAP-Jahresabschluss Local GAAP-Jahresabschluss SAP 2008 / Page 3

Schmerzpunkte in der Finanzberichterstattung internationaler Konzerne IFRS nicht immer steuerungstauglich HGB-Abschluss im Spannungsfeld zwischen IFRS und Steuerrecht IFRS-Konzernabschluss (IFRS 8) HGB-Konzernlagebericht HGB-Jahresabschluss HGB-Lagebericht Mutterunternehmen Lagebericht und Konzernlagebericht zunehmend von Nicht- Finanzdaten dominiert HGB-Abschluss laut Gesetz Ausschüttungsgrundlage. Faktisch jedoch Konzernabschluss Abweichung zwischen und IFRS beeinträchtigt ggf. IFRS- Verständnis SAP 2008 / Page 4 Tochter 1 Local GAAP-Jahresabschluss Local GAAP- Abschlüsse von Töchtern vielfach ohne Adressaten Tochter n Local GAAP-Jahresabschluss

Rechnungslegungsvielfalt und ausgewählte 1 Schmerzpunkte 2 3 Auswirkungen des BilMoG auf die Schmerzpunkte Ausgewählte Möglichkeiten der Schmerzlinderung 4 Fiktion eines schmerzarmen Szenarios SAP AG 2009. All rights reserved. / Page 5

Auswirkungen des BilMoG auf die Finanzberichterstattung internationaler Konzerne Änderung von Bilanzierungsvorschriften Annäherung des HGB-Abschlusses an die IFRS Annäherung des HGB-Abschlusses an die Tochter 1 IFRS-Konzernabschluss (IFRS 8) HGB-Konzernlagebericht HGB-Jahresabschluss HGB-Lagebericht Mutterunternehmen Tochter n Ausweitung von Anhangangaben z.b. Angaben zu Geschäften mit nahestehenden Personen z.b. Vorteile und Risiken von nicht bilanzwirksamen Geschäften z.b. erweiterte Angaben zu Finanzinstrumenten Ausweitung der Lageberichterstattung BilMoG Local GAAP-Jahresabschluss Local GAAP-Jahresabschluss Angaben zum internen Kontrollsystem und Risikomanagementsystem bzgl. Rechnungslegungsprozess Erklärung zur Unternehmensführung Neue Anforderungen an die Überwachung Finanzexperte im Aufsichtsrat Abgrenzung der Zuständigkeit des Prüfungsausschusses SAP 2008 / Page 6

BilMoG & Spannungsverhältnis des Jahresabschlusses Was das BilMoG geändert hat Annäherung verschiedener Bilanzierungsvorschriften an die IFRS und teilweise an die Abschaffung von Wahlrechten Abschaffung der umgekehrten Maßgeblichkeit Zusätzliche Anhangangaben Handelsbilanz IFRS-Konzernabschluss Welche Auswirkungen haben die BilMoG-Änderungen auf globale Konzerne Maßgeblichkeit gilt weiterhin => Interesse der Steuerabteilung am HGB-Abschluss ist unverändert Annäherung statt Vereinheitlichung => Geschäftsvorfälle müssen vielfach weiterhin auf potenzielle Unterschiede untersucht werden Z.B. Forschung & Entwicklung: Aktivierung erfordert getrennte Beurteilung für IFRS und HGB Teilweise führt Annäherung zu Mehrarbeit Fazit SAP 2008 / Page 7 Z.B. Pensionsbilanzierung: Vielfach künftig drei Gutachten statt bisher zwei Anhangangaben nicht immer deckungsgleich mit IFRS (z.b. Angaben zu Geschäften mit nahe stehenden Unternehmen und Personen) Spannungsverhältnis bleibt bestehen

BilMoG & Adressatenlose Jahresabschlüsse von Töchtern Faktische versus theoretische Ausschüttungsbasis Was das BilMoG geändert hat Erleichterungen für Mikro-Unternehmen nicht relevant für Kapitalgesellschaften Erhöhung der Schwellenwerte der Größenklassen Im RefE enthaltender Vorschlag zum Wegfall des HGB-Anhangs bei Erstellung eines IFRS-Einzelabschlusses konnte sich nicht durchsetzen Welche Auswirkungen haben die BilMoG-Änderungen auf globale Konzerne Mutterunternehmen und alle deutschen Tochterunternehmen weiterhin zur Erstellung eines vollen HGB-Jahresabschlusses verpflichtet Erleichterungen nur bei Verlustübernahmeerklärung und für & Co. -Gesellschaften Ausschüttung weiterhin auf Basis HGB-Einzelabschluss SAP 2008 / Page 8 Fazit Unverändert werden in vielen Fällen Abschlüsse aufgestellt & veröffentlicht, für die es keine Adressaten gibt (gilt für Inland und Ausland) Unverändert erfolgt die Ausschüttung faktisch auf Basis Konzernabschluss, aber offiziell auf Basis Jahresabschluss

BilMoG & Nicht-Finanzdaten im Lagebericht Was das BilMoG geändert hat Übernahmerelevante Angaben können auch per Verweis auf den (Konzern-)Anhang gemacht werden Pflicht zur Beschreibung der wesentlichen Merkmale des internen Kontroll- und des Risikomanagementsystems Erklärung zur Unternehmensführung (alternativ auf der Website des Unternehmens mit Verweis im Lagebericht) Welche Auswirkungen haben die BilMoG-Änderungen auf globale Konzerne Vermeidung von Redundanzen bei übernahmerechtlichen Angaben Deutliche Ausweitung der Corporate Governancebezogenen Berichterstattung, die nur teilweise durch einen gesonderten Bericht auf der Website ersetzt werden können Lagebericht Corporate Governance Fazit Die Beschreibung des Geschäftsverlaufs rückt im (Konzern-)Lagebericht weiter in den Hintergrund SAP 2008 / Page 9

Möglichkeiten zu Schmerzlinderung in der Finanzberichterstattung internationaler Konzerne Ausschüttung auf Basis eines IFRS-Abschlusses Diskutiert werden insbesondere die folgenden Alternativen IFRS Alternative 1: IFRS-Ergebnis als ausschüttungsfähiger Gewinn Wie berechtigt ist die Sorge um Ausschüttung nicht realisierter Gewinne? Alternative 2: IFRS-Ergebnis als ausschüttungsfähiger Gewinn bei positivem Solvenztest Kann ein zukunftsorientierter Solvenztest ausschüttungsbestimmend sein aber nicht publiziert werden? Alternative 3: IFRS-Ergebnis nach Ausschüttungssperren als ausschüttungsfähiger Gewinn Lassen sich Ausschüttungssperren an die Veränderungsgeschwindigkeit der IFRS anpassen? Ausschüttung auf Basis des Konzernabschlusses SAP 2008 / Page 11

Möglichkeiten zu Schmerzlinderung in der Finanzberichterstattung internationaler Konzerne Erstellung/Publikation von Jahresabschlüssen & Lageberichten von Tochterunternehmen nur bei Verlangen Jahresabschluss/Lagebericht muss nur erstellt werden, wenn Minderheitsgesellschafter oder Gläubiger dies fordern Ähnlich 291 HGB zu Teilkonzernabschlüssen Getrennte Aufforderung für Jahresabschluss und Lagebericht Jahresabschluss als Extrakt aus Reporting Package Offenlegung der HB 2 => IFRS-Abschluss bei Tochterunternehmen von nach IFRS bilanzierenden Konzernen Ausschüttung auf Basis IFRS-Abschluss, sofern Minderheitsgesellschafter oder Gläubiger keinen zusätzlichen Solvenztest bzw. Ausschüttungsüberleitung fordern Missbrauchsrisiko dürfte insgesamt durch Einsparungspotenzial überkompensiert werden Erfordert ggf. Modifikation des Maßgeblichkeitsprinzips Abschluss SAP 2008 / Page 12

Möglichkeiten zu Schmerzlinderung in der Finanzberichterstattung internationaler Konzerne Lagebericht Corp. Gov. Bericht Entlastung des Lageberichts durch gesonderten Corporate Governance-Bericht CG-Bericht beinhaltet z.b. Erklärung zur Unternehmensführung, Vergütungsbericht, übernahmerechtliche Angaben, Beschreibung Risikomanagementsystem und Kontrollsystem im Internet zu veröffentlichen zu aktualisieren bei wesentlichen Änderungen Erlaubt Fokussierung des Lageberichts auf Geschäftsverlauf im Berichtsjahr SAP 2008 / Page 13

Basisannahmen der Fiktion Umsetzung der bisher vorgestellten schmerzlindernden Maßnahmen Ausschüttung auf Basis IFRS-Konzernabschluss plus Ausschüttungsüberleitung oder Solvenztest Einzel-Rechnungslegung von Tochterunternehmen nur auf Anfrage Trennung von Lagebericht und Corporate Governance-Bericht Zusätzliche schmerzlindernde Maßnahmen Umsetzung der o.a. Maßnahmen nicht nur lokal Länderübergreifende Vereinheitlichung der Berechnung des steuerfähigen Gewinns Steuerungstaugliche IFRS => Keine (oder zumindest kaum) Abweichungen zwischen und Nicht hilfreich Besteuerung auf Basis IFRS Durchhalten ist unrealistisch Könnte IFRS-Fokus auf Informationsvermittlung beeinträchtigen SAP 2008 / Page 15

Rechnungslegungsvielfalt: Fiktion eines schmerzarmen Szenarios IFRS-Konzernabschluss (inkl. IFRS-Segementbericht) HGB-Konzernlagebericht Ausschüttungsüberleitung Internationale Corp. Govern.-Bericht Alternativ Solvenztest = Mutterunternehmen = Weitgehende Identität Weitgehende Identität Tochter 1 = Tochter n Weitgehende Identität Weitgehende Identität IFRS-Jahresabschluss Ausschüttungsüberleitung Internationale Nur auf Aufforderung Alternativ Solvenztest IFRS-Jahresabschluss Ausschüttungsüberleitung Internationale SAP 2008 / Page 16

Danke! SAP 2008 / Page 17