Oeserrechsche Korollbak AG esoskasse erformaceberechug Asse Allocao Berechugsmehode Jul 200
Ihal erformaceberechug der OeKB...3 2 erformace...3 2. Defo der erformace...3 2.2 Berechugsmehode...4 2.3 Formel...4 2.4 5-Jahres erformace...7 3 Asse Allocao...8 3. Defo der Asse Allocao...8 3.2 Formel...9 OeKB FazDaeServce / Berechugsmehode esoskasse 2
erformaceberechug der OeKB Als uabhägge Selle Öserrech ha de OeKB e umfagreches Agebo a Deslesuge für de öserrechsche Kapalmark ewckel. Das Compeece Ceer OeKB bee see Kude zerales ud hochspezalseres Kow-how m moderse elekrosche Tools. De OeKB reche ud publzer äglch de erformace für alle öserrechsche Ivesmefods. Dese zerale ud uabhägge Ermlug s m Se der Trasparez ud Verglechbarke der Fods uereader ud wrd vo alle Markelehmer sehr geschäz. M Berechugsbeg Jahresulmo 997 ha de OeKB begoe, auch für de öserrechsche esoskasse erformaceberechuge durchzuführe. Her wurde ersmalg e Isrume geschaffe, das ee Verglech der esoskasse uereader ermöglch ud ee Überblck über de Erfolg des Gesammarkes gb. 2 erformace 2. Defo der erformace De erformace s de Werveräderug ees vesere Berages - ausgedrück rozee, uer Berückschgug vo Zuflüsse ud Eahme. Im rzp köe für belebg lage erode erformacekezahle gereche werde. De lägse dekbare erode s de se Veralagugsbeg. Vo der OeKB werde laufed erformaces für folgede erode gereche: Moa, 3 Moae, ab Jahresbeg, ab Berechugsbeg, Jahr, 3 Jahre ud, sobald geüged lage Zerehe vorhade sd, 5 ud 0 Jahre. erformaces werde für ezele Veralagugs- ud Rskogemeschafe der esoskasse, für das gesame Veralage Vermöge jeder esoskasse sowe für de Aggregae 'bereblche esoskasse', 'überbereblche esoskasse' ud 'esoskasse gesam' ermel. OeKB FazDaeServce / Berechugsmehode esoskasse 3
2.2 Berechugsmehode Uer Berückschgug des zur Verfügug sehede Daemaerals wurde für de Ermlug der erformace vorers de Dez Mehode gewähl, ab Jahresulmo 999 de Modfed Dez Mehode, welche e Näherugsverfahre zur Ermlug eer zegewchee erformace darsell. Dabe wrd der Zepuk ees Vermögeszu- oder -abgages Form ees Gewchugsfakors berückschg, währed be der Dez Mehode der Zepuk für Vermögeszu- ud -abgäge zur erodeme ageomme wrd. De für ee exake Ermlug eer zegewchee Rede owedge Bewerug der orfeulles jewels zum Zepuk ees Vermögeszu- oder -abgages s ch für alle esoskasse möglch bzw. m eem uverhälsmäßg hohe Aufwad verbude. De für de Berechug der erformace owedge Vermögesdae (Veralages Vermöge, Moas-Neobewegug) werde vo de ezele esoskasse ermel ud der OeKB zur Verfügug gesell. 2.3 Formel 2.3. -Moas erformace Bass für de Berechuge der erformace sd de Were des Veralage Vermöges eer esoskasse ud dere Veralagugs- ud Rskogemeschafe zum Moasulmo. -Moas erformace eer esoskasse oder eer Veralagugs- ud Rskogemeschaf: ( z ) VV S = M VV + S z -Moas erformace ees Aggregaes: ( z ) Σ VV S M = A VV + S z OeKB FazDaeServce / Berechugsmehode esoskasse 4
M -Moas erformace VV Veralages Vermöge S Saldo aus Vermögeszu- ud -abgäge zwsche dem Berechugszepuk ud dem dem Berechugszepuk voragegagee Moasulmo A Aggrega Berechugszepuk - dem Berechugszepuk vorageheder Moasulmo Zähler für esoskasse - =... z Zelcher Gewchugsfakor De Vermögeszu- ud -abgäge währed des beobachee Moas werde m eem Gewchugsfakor, der de jewelge Zepuk berückschg, mulplzer: z = D D d S d Σ D D S D Daumswer (zb 37.073 für 0.07.200) d Zepuk des Vermögeszu- oder -abgages Zähler für Vermögeszu- ud -abgäge - =... S Saldo aus Vermögeszu- oder -abgäge zum Zepuk d 2.3.2 3-Moas erformace De -Moas erformaces der vergagee dre Moae werde verküpf. Deser Wer wrd ers bereche, we mdeses dre -Moas erformaces vorlege. OeKB FazDaeServce / Berechugsmehode esoskasse 5
3 M = Π + M 3M 3-Moas erformace Zähler für Moasulmos - =... = 3 2.3.3 erformace se Jahresbeg De -Moas erformaces se Jahresbeg werde verküpf. JB = Π x+ + M JB x erformace se Jahresbeg Azahl der Moasulmos se Jahresbeg Zähler für Moasulmos - =... = x 2.3.4 -Jahres erformace De -Moas erformaces der vergagee zwölf Moae werde verküpf. Deser Wer wrd ers bereche, we mdeses zwölf -Moas erformaces vorlege. M = Π + J J -Jahres erformace Zähler für Moasulmos - =... = 2 OeKB FazDaeServce / Berechugsmehode esoskasse 6
2.3.5 3-Jahres erformace De -Moas erformaces der vergagee 36 Moae werde verküpf. Deser Wer wrd ers bereche, we mdeses 36 -Moas erformaces vorlege. Es wrd ee absolue ud ee aualsere 3-Jahres erformace gereche. 3 M = Π + J 35 3 3 3 J J = + p. a. 3J 3-Jahres erformace Zähler für Moasulmos - =... = 36 p.a. aualserer Wer 2.3.6 5-Jahres erformace De -Moas erformaces der vergagee 60 Moae werde verküpf. Deser Wer wrd ers bereche, we mdeses 60 -Moas erformaces vorlege. Es wrd ee absolue ud ee aualsere 3-Jahres erformace gereche. 5 M = Π + J 59 5 5 5 J J = + p. a. 5J 5-Jahres erformace Zähler für Moasulmos - = 60 OeKB FazDaeServce / Berechugsmehode esoskasse 7
2.3.7 erformace se Berechugsbeg De -Moas erformaces se Berechugsbeg werde verküpf. Es wrd ee absolue ud - sobald 3 -Moas erformaces vorhade sd - ee aualsere erformace se Berechugsbeg gereche. BB = Π + M BBp. a. = + BB 2 BB erformace se Berechugsbeg Zähler für Moasulmos - =... = Azahl der -Moas erformaces se Berechugsbeg 3 Asse Allocao 3. Defo der Asse Allocao Für de Aggregae 'bereblche esoskasse', 'überbereblche esoskasse' ud 'esoskasse gesam' werde de Aele der de folgede Rskogruppe veralage Beräge bekagegebe: Ake Ilad Ake Auslad Cash, Alehe ud Darlehe Ilad Cash, Alehe ud Darlehe Auslad Immoble OeKB FazDaeServce / Berechugsmehode esoskasse 8
3.2 Formel 3.2. Ael der Veralaguge ach Rskogruppe RK = Σ A = VV VV % RK RK Rskokaegore Zähler für esoskasse, =... 3.2.2 rozeueller Ael der Veralaguge ach Rskogruppe % RK A VV = RK A Σ VV OeKB FazDaeServce / Berechugsmehode esoskasse 9