Deutsche Asset & Wealth Management. Deutsche Asset & Wealth Management Investment GmbH

Transkript

1 Deutsche Asset & Wealth Management Deutsche Asset & Wealth Management Investment GmbH Halbjahresbericht 2015

2

3 Inhalt Halbjahresbericht 2015 vom bis (gemäß 103 KAGB) Hinweise 2 Hinweise für Anleger in der Schweiz Halbjahresbericht 6 Vermögensaufstellung zum Halbjahresbericht 8 1

4 Hinweise Wertentwicklung Der Erfolg einer Investmentfondsanlage wird an der Wertentwicklung der Anteile gemessen. Als Basis für die Wertberechnung werden die Anteilwerte (=Rücknahmepreise) herangezogen, unter Hinzurechnung zwischenzeitlicher Ausschüttungen, die z.b. im Rahmen der Investmentkonten bei der Deutsche Asset & Wealth Management Investment GmbH kostenfrei reinvestiert werden; bei inländischen thesaurierenden Fonds wird die nach etwaiger Anrechnung ausländischer Quellensteuer vom Fonds erhobene inländische Kapitalertragsteuer zuzüglich Solidaritätszuschlag hinzugerechnet. Die Berechnung der Wertentwicklung erfolgt nach der BVI-Methode. Angaben zur bisherigen Wertentwicklung erlauben keine Prognosen für die Zukunft. Darüber hinaus sind in den Berichten auch die entsprechenden Vergleichsindizes soweit vorhanden dargestellt. Alle Grafik- und Zahlenangaben geben den Stand vom 30. November 2015 wieder (sofern nichts anderes angegeben ist). Verkaufsprospekte Alleinverbindliche Grundlage des Kaufs ist der aktuelle Verkaufsprospekt einschließlich Anlagebedingungen sowie das Dokument Wesentliche Anlegerinformationen, die Sie bei der Deutsche Asset & Wealth Management Investment GmbH oder den Geschäftsstellen der Deutsche Bank AG und weiteren Zahlstellen erhalten. Angaben zur Kostenpauschale In der Kostenpauschale sind folgende Aufwendungen nicht enthalten: a) im Zusammenhang mit dem Erwerb und der Veräußerung von Vermögensgegenständen entstehende Kosten; b) im Zusammenhang mit den Kosten der Verwaltung und Verwahrung evtl. entstehende Steuern; c) Kosten für die Geltendmachung und Durchsetzung von Rechtsansprüchen des Sondervermögens. Details zur Vergütungsstruktur sind im aktuellen Verkaufsprospekt geregelt. Ausgabe- und Rücknahmepreise Börsentäglich im Inter net 2

5 Hinweise für Anleger in der Schweiz Der Vertrieb von Anteilen dieser kollektiven Kapitalanlage (die Anteile ) in der Schweiz richtet sich ausschliesslich an qualifizierte Anleger, wie sie im Bundesgesetz über die kollektiven Kapitalanlagen vom 23. Juni 2006 ( KAG ) in seiner jeweils gültigen Fassung und in der umsetzenden Verordnungen ( KKV ) definiert sind. Entsprechend ist und wird diese kollektive Kapitalanlage nicht bei der Eidgenössischen Finanzmarktaufsicht FINMA registriert. Dieses Dokument und/ oder jegliche andere Unterlagen, die sich auf die Anteile beziehen, dürfen in der Schweiz einzig qualifizierten Anleger zur Verfügung gestellt werden. 1. Vertreter und Zahlstellen in der Schweiz Deutsche Bank (Suisse) SA Place des Bergues 3 CH-1201 Genf und deren Zweigniederlassungen in Zürich und Lugano 2. Bezugsort der massgeblichen Dokumente Der Verkaufsprospekt, die Anlagebedingungen, Wesentliche Anlegerinformationen sowie Jahres- und Halbjahresberichte können beim Vertreter sowie den Zahlstellen in der Schweiz kostenlos bezogen werden. 3. Erfüllungsort und Gerichtsstand Für die in der Schweiz und von der Schweiz aus vertriebenen Anteile ist am Sitz des Vertreters Erfüllungsort und Gerichtsstand begründet. 3

6

7 Halbjahresbericht

8 Wertentwicklung der Anteilklassen (in EUR) Anteilklasse ISIN 6 Monate Klasse R DE000A1JBZ51 0,1% Klasse I DE000A1JBZ69 0,1% Wertentwicklung nach BVI-Methode, d. h. ohne Berücksichtigung des Ausgabeaufschlages. Wertentwicklungen der Vergangenheit ermöglichen keine Prognose für die Zukunft. Stand:

9 0Vermögensaufstellung zum 0 Halbjahresbericht

10 Vermögensübersicht I. Vermögensgegenstände Bestand in TEUR %-Anteil am Fondsvermögen 1. Aktien (Branchen): Finanzsektor ,59 Industrien ,49 Hauptverbrauchsgüter ,58 Gesundheitswesen ,56 Dauerhafte Konsumgüter ,56 Telekommunikationsdienste 947 7,78 Energie 884 7,26 Informationstechnologie 543 4,46 Versorger 540 4,44 Grundstoffe 378 3,11 Summe Aktien: ,83 2. Derivate ,70 3. Bankguthaben ,01 4. Sonstige Vermögensgegenstände 111 0,91 II. Verbindlichkeiten 1. Sonstige Verbindlichkeiten -6-0,05 III. Fondsvermögen ,00 Durch Rundung der Prozentanteile bei der Berechnung können geringfügige Rundungsdifferenzen entstanden sein. 8

11 Vermögensaufstellung zum Stück Käufe/ Verkäufe/ Kurswert %-Anteil Wertpapierbezeichnung bzw. Whg. Bestand Zugänge Abgänge Kurs in am Fondsin 1000 im Berichtszeitraum EUR vermögen Börsengehandelte Wertpapiere ,12 92,83 Aktien Allianz (DE )... Stück EUR 168, ,00 2,76 Amadeus IT Holding (ES )... Stück EUR 38, ,51 1,69 Anheuser-Busch InBev (BE )... Stück EUR 123, ,60 4,05 AXA (FR )... Stück EUR 25, ,72 2,26 Banco Bilbao Vizcaya Argentaria Reg. (ES ).... Stück EUR 7, ,20 1,87 BASF Reg. (DE000BASF111)... Stück EUR 79, ,74 3,11 Bayer (DE000BAY0017)... Stück EUR 127, ,60 3,45 BNP Paribas (FR ).... Stück EUR 56, ,52 2,48 Carrefour (FR )... Stück EUR 29, ,74 1,77 Christian Dior (FR ).... Stück EUR 173, ,75 3,06 Compagnie de Saint-Gobain (C.R.) (FR )... Stück EUR 41, ,68 1,64 Daimler Reg. (DE ).... Stück EUR 84, ,55 5,50 ENEL (IT ).... Stück EUR 4, ,38 2,13 Fresenius (DE ).... Stück EUR 69, ,89 3,47 Iberdrola (new) (ES Y14).... Stück EUR 6, ,60 2,31 ING Groep CVA (NL ).... Stück EUR 13, ,16 3,47 Intesa Sanpaolo (IT ).... Stück EUR 3, ,12 4,81 Orange (FR ).... Stück EUR 16, ,65 2,78 Pernod-Ricard (C.R.) (FR ).... Stück EUR 108, ,50 1,83 Royal Dutch Shell Cl. A (GB00B03MLX29).... Stück EUR 23, ,04 1,40 Ryanair Holdings (IE00BYTBXV33).... Stück EUR 14, ,02 3,73 Safran (FR ).... Stück EUR 69, ,00 2,39 Sanofi (FR ).... Stück EUR 84, ,62 2,64 SAP (DE ).... Stück EUR 74, ,30 2,77 Siemens Reg. (DE )... Stück EUR 98, ,72 2,98 Société Générale (FR ).... Stück EUR 45, ,44 4,94 Total (FR ).... Stück EUR 47, ,15 5,86 Unilever (NL ).... Stück EUR 42, ,13 1,93 VINCI (FR ).... Stück EUR 61, ,86 2,75 BT Group (GB ).... Stück GBP 5, ,46 5,00 Lloyds TSB Group (GB ).... Stück GBP 0, ,47 2,00 Summe Wertpapiervermögen ,12 92,83 Derivate Bei den mit Minus gekennzeichneten Beständen handelt es sich um verkaufte Positionen Aktienindex-Derivate ,00-8,70 (Forderungen / Verbindlichkeiten) Aktienindex-Terminkontrakte Dow Jones EURO STOXX 50 Future 12/2015 (EURX) EUR.... Stück ,00-8,70 Bankguthaben und nicht verbriefte Geldmarktinstrumente ,62 15,01 Bankguthaben ,62 15,01 Verwahrstelle (täglich fällig) EUR - Guthaben.... EUR ,50 % ,50 13,55 Guthaben in sonstigen EU/EWR-Währungen.... EUR ,32 % ,32 1,19 Guthaben in Nicht-EU/EWR-Währungen Schweizer Franken... CHF ,06 % ,80 0,27 Sonstige Vermögensgegenstände ,83 0,91 Dividendenansprüche.... EUR 4 307,11 % ,11 0,04 Quellensteueransprüche.... EUR ,72 % ,72 0,87 9

12 Stück Käufe/ Verkäufe/ Kurswert %-Anteil Wertpapierbezeichnung bzw. Whg. Bestand Zugänge Abgänge Kurs in am Fondsin 1000 im Berichtszeitraum EUR vermögen Sonstige Verbindlichkeiten ,36-0,05 Andere sonstige Verbindlichkeiten.... EUR ,36 % ,36-0,05 Fondsvermögen ,21 100,00 Anteilwert bzw. Stück Anteilwert in der umlaufende Anteile bzw. Whg. jeweiligen Whg. Anteilwert Klasse I... EUR 96,96 Klasse R.... EUR 96,89 Umlaufende Anteile Klasse I... Stück ,000 Klasse R.... Stück ,000 Durch Rundung der Prozentanteile bei der Berechnung können geringfügige Rundungsdifferenzen entstanden sein. Marktschlüssel Terminbörsen EURX = Eurex (Eurex Frankfurt/Eurex Zürich) Devisenkurse (in Mengennotiz) per Schweizer Franken... CHF 1, = EUR 1 Britische Pfund... GBP 0, = EUR 1 10

13 Während des Berichtszeitraums abgeschlossene Geschäfte, soweit sie nicht mehr in der Vermögensaufstellung erscheinen Käufe und Verkäufe in Wertpapieren, Investmentanteilen und Schuldscheindarlehen (Marktzuordnung zum Berichtsstichtag) Stück Käufe Verkäufe Wertpapierbezeichnung bzw. Whg. bzw. bzw. in 1000 Zugänge Abgänge Börsengehandelte Wertpapiere Aktien Chocoladefabriken Lindt & Spruengli Reg. (CH )... Stück 7 Novartis Reg. (CH )... Stück OC Oerlikon Corporation Reg. (CH )... Stück A.P.Møller-Mærsk B (DK )... Stück 311 Coloplast Cl.B (DK )... Stück Novozymes (DK )... Stück Vestas Wind Systems (DK )... Stück Alcatel-Lucent (FR )... Stück Andritz (AT )... Stück ASM International Reg. (NL )... Stück Atlantia (IT )... Stück Banco Bilbao Vizcaya Argentaria Right (ES B5)... Stück Brenntag (DE000A1DAHH0)... Stück Casino Guichard-Perrachon (FR )... Stück Deutsche Börse Reg. (DE )... Stück Deutsche EuroShop Reg. (DE )... Stück Deutsche Lufthansa Vink. Reg. (DE )... Stück Deutsche Telekom Reg. (DE )... Stück Distribuidora Internacional de Alimentation (ES )... Stück Groupe Danone (C.R.) (FR )... Stück Hermes International (FR )... Stück 233 Iberdrola Right (ES A5)... Stück Iliad (FR )... Stück KONE Cl.B (new) (FI )... Stück Koninklijke Ahold (NL )... Stück Koninklijke Boskalis Westminster CVA (new) (NL )... Stück Linde (DE )... Stück 834 Mediaset (IT )... Stück MTU Aero Engines Reg. (DE000A0D9PT0)... Stück Peugeot (C.R.) (FR )... Stück ProSiebenSat.1 Media Reg. (DE000PSM7770)... Stück Ryanair Holdings (IE00B1GKF381)... Stück Schneider Electric (FR )... Stück Smurfit Kappa (IE00B1RR8406)... Stück Téléperformance (FR )... Stück United Internet Reg. (DE )... Stück UPM Kymmene Corp. Bear. (FI )... Stück Valeo (FR )... Stück voestalpine (AT )... Stück Volkswagen Pref. (DE )... Stück Stück Käufe Verkäufe Wertpapierbezeichnung bzw. Whg. bzw. bzw. in 1000 Zugänge Abgänge Yara International (NO )... Stück Atlas Copco A (free) (SE )... Stück Atlas Copco A Redempt. Shares (SE ).. Stück Ericsson B (Free) (SE )... Stück Nicht notierte Wertpapiere Aktien Ryanair Holdings Pref. B (IE00BYTBY434)... Stück Derivate (in Opening-Transaktionen umgesetzte Optionsprämien bzw. Volumina der Optionsgeschäfte, bei Optionsscheinen Angabe der Käufe und Verkäufe) Terminkontrakte Volumen in 1000 Aktienindex-Terminkontrakte Verkaufte Kontrakte: EUR (Basiswerte: Euro STOXX 50 Price Euro) Devisenterminkontrakte Kauf von Devisen auf Termin CHF/EUR EUR GBP/EUR EUR Aviva (GB )... Stück British American Tobacco (BAT) (GB ).. Stück Centrica (GB00B033F229)... Stück EasyJet (GB00B7KR2P84)... Stück Hays (GB )... Stück HSBC Holdings (GB )... Stück Inchcape (GB00B61TVQ02)... Stück ITV (GB )... Stück Melrose Holdings (GB00BV9FYX34)... Stück Mondi (GB00B1CRLC47)... Stück Persimmon (GB )... Stück Reckitt Benckiser Group (GB00B24CGK77)... Stück Rio Tinto (GB )... Stück Rotork (GB00BVFNZH21)... Stück Schroders (GB )... Stück Shire (JE00B2QKY057)... Stück Tate & Lyle (GB )... Stück William Hill (GB )... Stück Statoil (NO )... Stück Telenor (NO )... Stück

14 Anhang gemäß 7 Nr. 9 KARBV Sonstige Angaben Anteilwert Klasse I: EUR 96,96 Anteilwert Klasse R: EUR 96,89 Umlaufende Anteile Klasse I: ,000 Umlaufende Anteile Klasse R: ,000 Angabe zu den Verfahren zur Bewertung der Vermögensgegenstände: Die Bewertung erfolgt durch die Verwahrstelle unter Mitwirkung der Kapitalverwaltungsgesellschaft. Die Verwahrstelle stützt sich hierbei grundsätzlich auf externe Quellen. Sofern keine handelbaren Kurse vorliegen, werden Bewertungsmodelle zur Preisermittlung (abgeleitete Verkehrswerte) genutzt, die zwischen Verwahrstelle und Kapitalverwaltungsgesellschaft abgestimmt sind und sich so weit als möglich auf Marktparameter stützen. Diese Vorgehensweise unterliegt einem permanenten Kontrollprozess. Preisauskünfte Dritter werden durch andere Preisquellen, modellhafte Rechnungen oder durch andere geeignete Verfahren auf Plausibilität geprüft. Die in diesem Bericht ausgewiesenen Anlagen werden nicht zu abgeleiteten Verkehrswerten bewertet. 12

15 Kapitalverwaltungsgesellschaft Verwahrstelle Geschäftsführung Deutsche Asset & Wealth Management Investment GmbH Frankfurt Haftendes Eigenkapital am : 177,9 Mio. Euro Gezeichnetes und eingezahltes Kapital am : 115 Mio. Euro Aufsichtsrat Michele Faissola Leiter Asset & Wealth Management Deutsche Bank AG, London Vorsitzender Christof von Dryander Deutsche Bank AG, Frankfurt am Main stellv. Vorsitzender Dr. Roland Folz Deutsche Bank AG, Frankfurt am Main Dr. Stefan Marcinowski Ludwigshafen Friedrich von Metzler Teilhaber des Bankhauses B. Metzler seel. Sohn & Co. KGaA, Frankfurt am Main Alain Moreau Deutsche Bank AG, Frankfurt am Main Andreas Pohl Vorstandsvorsitzender und Mitglied der Geschäftsleitung der Deutsche Vermögensberatung Holding GmbH, Marburg State Street Bank GmbH Brienner Straße München Haftendes Eigenkapital am : 1.326,7 Mio. Euro Gezeichnetes und eingezahltes Kapital am : 109,3 Mio. Euro James Dilworth (seit dem ) Sprecher der Geschäftsführung Reinhard Bellet (seit dem ) Henning Gebhardt (seit dem ) Stefan Kreuzkamp (seit dem ) Holger Naumann Geschäftsführer der DWS Holding & Service GmbH, Frankfurt am Main Vorsitzender des Aufsichtsrates der Deutsche Asset & Wealth Management Investment S.A., Luxemburg Geschäftsführer der RREEF Spezial Invest GmbH, Frankfurt am Main Vorsitzender des Verwaltungsrats der Oppenheim Asset Management Services S.à r.l., Luxemburg Barbara Rupf Bee Geschäftsführerin der Deutsche Bank (Suisse) SA, Zürich Mitglied des Aufsichtsrates der RREEF Spezial Invest GmbH, Frankfurt am Main Mitglied des Aufsichtsrates der RREEF Investment GmbH, Frankfurt am Main Dr. Asoka Wöhrmann (bis zum ) Gesellschafter der Deutsche Asset & Wealth Management Investment GmbH DWS Holding & Service GmbH, Frankfurt am Main Prof. Christian Strenger Frankfurt am Main Ute Wolf (seit dem ) Evonik Industries AG, Essen Stand:

16 Deutsche Asset & Wealth Management Investment GmbH Frankfurt am Main Tel.: +49 (0) Fax: +49 (0)