Halbjahresbericht. HAIG Balance. zum 30. Juni 2017

Transkript

1 Halbjahresbericht zum 30. Juni 2017 HAIG Balance Ein Investmentfonds mit Sondervermögenscharakter als Umbrella (fonds commun de placement à compartiments multiples) gemäß Teil I des er Gesetzes vom 17. Dezember 2010 über Organismen für gemeinsame Anlagen in seiner jeweils gültigen Fassung Verwaltungsgesellschaft Verwahrstelle

2 Inhalt Management und Verwaltung 3 Erläuterungen zu der Vermögensübersicht 5 HAIG Balance First Euro Invest 6 2

3 Management und Ver waltung Management und Verwaltung Verwaltungsgesellschaft Verwahrstelle Hauck & Aufhäuser Investment Gesellschaft S.A. R.C.S. Luxembourg B c, rue Gabriel Lippmann, L-5365 Munsbach Eigenkapital zum 31. Dezember 2016: EUR Aufsichtsrat Vorsitzender Michael Bentlage Persönlich haftender Gesellschafter Sprecher der Geschäftsleitung Hauck & Aufhäuser Privatbankiers AG, Frankfurt am Main Mitglieder Jochen Lucht (bis zum 16. Februar 2017) Persönlich haftender Gesellschafter Hauck & Aufhäuser Privatbankiers AG, Frankfurt am Main Marie-Anne van den Berg Niederlassungsleiterin (bis 31. Dezember 2016) Hauck & Aufhäuser Privatbankiers AG, Niederlassung Independent Director (seit dem 1. Januar 2017) Andreas Neugebauer (seit dem 16. Februar 2017) Independent Director Vorstand Hauck & Aufhäuser Privatbankiers AG, Niederlassung 1 1c, rue Gabriel Lippmann, L-5365 Munsbach Zahl-, Vertrieb- und Informationsstellen Großherzogtum Hauck & Aufhäuser Privatbankiers AG, Niederlassung 1c, rue Gabriel Lippmann, L-5365 Munsbach Bundesrepublik Deutschland Vertriebstelle Deutschland: Hauck & Aufhäuser Privatbankiers AG Kaiserstraße 24, D Frankfurt am Main Abschlussprüfer BDO Audit S.A. Cabinet de révision agréé 1, rue Jean Piret, L-2350 Luxembourg Register- und Transferstelle Hauck & Aufhäuser Investment Gesellschaft S.A. 1c, rue Gabriel Lippmann, L-5365 Munsbach Stefan Schneider Hauck & Aufhäuser Investment Gesellschaft S.A., Achim Welschoff Hauck & Aufhäuser Investment Gesellschaft S.A., 1 Hauck & Aufhäuser Privatbankiers KGaA hat am 31. Mai 2017 ihre Rechtsform geändert und ist nunmehr eine Aktiengesellschaft. 3

4 Sehr geehrte Damen und Herren, der vorliegende Bericht informiert Sie umfassend über die Entwicklung des Investmentfonds HAIG Balance mit seinem Teilfonds HAIG Balance First Euro Invest. Der Investmentfonds ist ein nach er Recht als Umbrellafonds mit der Möglichkeit der Auflegung verschiedenerer Teilfonds in der Form eines fonds commun de placement à compartiments multiples errichtetes Sondervermögen aus Wertpapieren und sonstigen Vermögenswerten. Er wurde nach Teil I des er Gesetzes vom 17. Dezember 2010 über Organismen für gemeinsame Anlagen in seiner jeweils gültigen Fassung ("Gesetz von 2010") und erfüllt die Anforderungen der geänderten Richtlinie des Rates der Europäischen Gemeinschaften Nr. 2009/65/EG vom 13. Juli 2009, zuletzt geändert durch die Richtlinie 2014/91/EU des Europäischen Parlamentes und des Rates vom 23. Juli 2014 ("Richtlinie 2009/65/EG"). Zeichnungen können nur auf Grundlage des aktuellen Verkaufsprospekts oder der wesentlichen Anlegerinformationen (Key Investor Information Document) zusammen mit dem Zeichnungsantragsformular, dem letzten Jahresbericht und gegebenenfalls dem letzten Halbjahresbericht erfolgen. Wir möchten noch darauf hinweisen, dass Änderungen der Vertragsbedingungen des Sondervermögens sowie sonstige wesentliche Anlegerinformationen an die Anteilinhaber im Internet unter bekannt gemacht werden. Hier finden Sie ebenfalls aktuelle Fondspreise und Fakten zu Ihren Fonds. Der Bericht umfasst den Zeitraum vom 1. Januar 2017 bis zum 30. Juni Wertentwicklung des Netto-Fondsvermögens im Berichtszeitraum (nach BVI-Methode exkl. Verkaufsprovision) HAIG Balance First Euro Invest 4,05 % Die Wertentwicklung ist die prozentuale Veränderung zwischen dem angelegten Vermögen am Anfang des Anlagezeitraumes und seinem Wert am Ende des Anlagezeitraumes und beruht auf der Annahme, dass etwaige Ausschüttungen wieder angelegt wurden. Historische Wertentwicklungen lassen keine Rückschlüsse auf eine ähnliche Entwicklung in der Zukunft zu. 4

5 Erläuter ung en zu der Ver mögensübersicht Erläuterungen zu der Vermögensübersicht zum 30. Juni 2017 Der vorliegende Bericht wurde gemäß den in geltenden Vorschriften erstellt. Der Wert eines Anteils ("Anteilwert") lautet auf die im Verkaufsprospekt des jeweiligen Teilfonds festgelegte Währung der Anteilklasse ("Anteilklassenwährung"). Er wird unter Aufsicht der Verwahrstelle von der Verwaltungsgesellschaft oder einem von ihr beauftragten Dritten an jedem im Verkaufsprospekt festgelegten Tag ("Bewertungstag") berechnet. Die Berechnung des Teilfonds und seiner Anteilklassen erfolgt durch Teilung des Netto-Teilfondsvermögens der jeweiligen Anteilklasse durch die Zahl der am Bewertungstag im Umlauf befindlichen Anteile dieser Anteilklasse. Soweit in Jahres- und Halbjahresberichten sowie sonstigen Finanzstatistiken aufgrund gesetzlicher Vorschriften oder gemäß den Regelungen des Verwaltungsreglements Auskunft über die Situation des Fondsvermögens des Fonds insgesamt gegeben werden muss, erfolgen diese Angaben in Euro ("Referenzwährung"), und die Vermögenswerte werden in die Referenzwährung umgerechnet. Das Netto-Fondsvermögen wird nach folgenden Grundsätzen berechnet: a) Die im Fonds enthaltenen Zielfondsanteile werden zum letzten festgestellten und erhältlichen Anteilwert bzw. Rücknahmepreis bewertet. b) Der Wert von Kassenbeständen oder Bankguthaben, Einlagenzertifikaten und ausstehenden Forderungen, vorausbezahlten Auslagen, Bardividenden und erklärten oder aufgelaufenen und noch nicht erhaltenen Zinsen entspricht dem jeweiligen vollen Betrag, es sei denn, dass dieser wahrscheinlich nicht voll bezahlt oder erhalten werden kann, in welchem Falle der Wert unter Einschluss eines angemessenen Abschlages ermittelt wird, um den tatsächlichen Wert zu erhalten. c) Der Wert von Vermögenswerten, welche an einer Börse oder an einem anderen geregelten Markt notiert oder gehandelt werden, wird auf der Grundlage des letzten verfügbaren Kurses ermittelt, sofern nachfolgend nichts anderes geregelt ist. d) Sofern ein Vermögenswert nicht an einer Börse oder auf einem anderen geregelten Markt notiert oder gehandelt wird oder sofern für Vermögenswerte, welche an einer Börse oder auf einem anderen Markt wie vorerwähnt notiert oder gehandelt werden, die Kurse entsprechend den Regelungen in c) den tatsächlichen Marktwert der entsprechenden Vermögenswerte nicht angemessen widerspiegeln, wird der Wert solcher Vermögenswerte auf der Grundlage des vernünftigerweise vorhersehbaren Verkaufspreises nach einer vorsichtigen Einschätzung ermittelt. e) Der Liquidationswert von Futures, Forwards oder Optionen, die nicht an Börsen oder anderen organisierten Märkten gehandelt werden, entspricht dem jeweiligen Nettoliquidationswert, wie er gemäß den Richtlinien des Vorstands auf einer konsistent für alle verschiedenen Arten von Verträgen angewandten Grundlage festgestellt wird. Der Liquidationswert von Futures, Forwards oder Optionen, welche an Börsen oder anderen organisierten Märkten gehandelt werden, wird auf der Grundlage der letzten verfügbaren Abwicklungspreise solcher Verträge an den Börsen oder organisierten Märkten, auf welchen diese Futures, Forwards oder Optionen vom Fonds gehandelt werden, berechnet; sofern ein Future, ein Forward oder eine Option an einem Tag, für welchen der Nettovermögenswert bestimmt wird, nicht liquidiert werden kann, wird die Bewertungsgrundlage für einen solchen Vertrag vom Vorstand in angemessener und vernünftiger Weise bestimmt. f) Swaps werden zu ihrem Marktwert bewertet. Es wird darauf geachtet, dass Swap - Kontrakte zu marktüblichen Bedingungen im exklusiven Interesse des Fonds abgeschlossen werden. g) Geldmarktinstrumente können zu ihrem jeweiligen Verkehrswert, wie ihn die Verwaltungsgesellschaft nach Treu und Glauben und allgemein anerkannten, von Wirtschaftsprüfern nachprüfbaren Bewertungsregeln festlegt, bewertet werden. h) Sämtliche sonstige Wertpapiere oder sonstige Vermögenswerte werden zu ihrem angemessenen Marktwert bewertet, wie dieser nach Treu und Glauben und entsprechend dem der Verwaltungsgesellschaft auszustellenden Verfahren zu bestimmen ist. i) Die auf Wertpapiere entfallenden anteiligen Zinsen werden mit einbezogen, soweit diese nicht im Kurswert berücksichtigt wurden (Dirty - Pricing). j) Der Wert aller Vermögenswerte und Verbindlichkeiten, welche nicht in der Währung des Teilfonds ausgedrückt sind, wird in diese Währung zu den zuletzt verfügbaren Devisenkursen umgerechnet. Wenn solche Kurse nicht verfügbar sind, wird der Wechselkurs nach Treu und Glauben und nach dem vom Vorstand aufgestellten Verfahren bestimmt. Die Verwaltungsgesellschaft kann nach eigenem Ermessen andere Bewertungsmethoden zulassen, wenn sie dieses im Interesse einer angemesseneren Bewertung eines Vermögenswertes des Fonds für angebracht hält. Wenn die Verwaltungsgesellschaft der Ansicht ist, dass der ermittelte Anteilwert an einem bestimmten Bewertungstag den tatsächlichen Wert der Anteile des Teilfonds nicht wiedergibt, oder wenn es seit der Ermittlung des Anteilwertes beträchtliche Bewegungen an den betreffenden Börsen und/oder Märkten gegeben hat, kann die Verwaltungsgesellschaft beschließen, den Anteilwert noch am selben Tag zu aktualisieren. Unter diesen Umständen werden alle für diesen Bewertungstag eingegangenen Anträge auf Zeichnung und Rücknahme auf der Grundlage des Anteilwertes eingelöst, der unter Berücksichtigung des Grundsatzes von Treu und Glauben aktualisiert worden ist. Im Geschäftsjahr kamen keine Wertpapierfinanzierungsgeschäfte und Gesamtrendite-Swaps im Sinne der Verordnung (EU) 2015/2365 des Europäischen Parlaments und des Rates vom 25. November 2015 über die Transparenz von Wertpapierfinanzierungsgeschäften und der Weiterverwendung sowie zur Änderung der Verordnung (EU) Nr. 648/2012 ("SFTR") zum Einsatz. Somit sind im Jahresbericht keine Angaben im Sinne von Artikel 13 der genannten Verordnung an die Anleger aufzuführen. 5

6 HAIG Balance First Euro Invest Vermögensübersicht Vermögensaufstellung zum HAIG Balance First Euro Invest Da der Fonds HAIG Balance zum 30. Juni 2017 aus nur einem Teilfonds, dem HAIG Balance First Euro Invest, besteht, sind die Vermögensaufstellung, die Entwicklung des Fondsvermögens sowie die Ertrags- und Aufwandsrechnung des HAIG Balance First Euro Invest gleichzeitig die konsolidierten obengenannten Aufstellungen des Fonds HAIG Balance. Gattungsbezeichnung ISIN Stück/ Anteile/ Bestand zum Käufe/ Zugänge Verkäufe/ Abgänge Whg. Kurs Kurswert in % des Fonds- Whg im Berichtszeitraum EUR vermögens Wertpapiervermögen ,45 68,81 Börsengehandelte Wertpapiere Aktien Deutsche Bank AG Namens-Aktien o.n. DE Stück , ,00 0,00 EUR 15, ,00 2,01 Vonovia SE Namens-Aktien o.n. DE000A1ML7J1 Stück , ,00 0,00 EUR 34, ,00 1,76 Großbritannien BHP Billiton PLC Registered Shares DL -,50 GB Stück ,00 0,00 0,00 GBP 11, ,88 1,72 Royal Dutch Shell Reg. Shares Class A EO -,07 GB00B03MLX29 Stück , ,00 0,00 EUR 23, ,00 1,59 Unilever PLC Registered Shares LS -, GB00B10RZP78 Stück ,00 0,00 0,00 GBP 41, ,80 2,00 ArcelorMittal S.A. Actions Nouvelles Nominat. on LU Stück , ,00 0,00 EUR 19, ,00 1,67 Schweiz Nestlé S.A. Namens-Aktien SF -,10 CH Stück 3.000,00 0, ,00 EUR 76, ,00 0,97 andere Wertpapiere (Genussscheine) Schweiz Roche Holding AG Inhaber-Genußscheine o.n. CH Stück 1.000,00 0,00 0,00 EUR 223, ,50 0,95 Verzinsliche Wertpapiere Aareal Bank AG - Pfandbrief - 0, DE000AAR0181 Nominal ,00 0,00 0,00 EUR 100, ,00 1,70 Bilfinger SE - Anleihe - 2, DE000A1R0TU2 Nominal ,00 0,00 0,00 EUR 103, ,00 1,76 Deutsche Pfandbriefbank AG - Anleihe - 3, DE000A2DAST0 Nominal , ,00 0,00 EUR 102, ,00 0,97 K+S Aktiengesellschaft - Anleihe - 2, XS Nominal , ,00 0,00 EUR 103, ,00 1,75 Landesbank Baden-Württemberg - Pfandbrief - 1, DE000LB0M596 Nominal ,00 0,00 0,00 EUR 101, ,00 1,72 NRW.BANK - Anleihe - 0, DE000NWB16X8 Nominal ,00 0,00 0,00 EUR 101, ,00 1,71 Otto (GmbH & Co KG) - Anleihe - 1, XS Nominal , ,00 0,00 EUR 99, ,00 1,68 Sixt Leasing SE - Anleihe - 1, DE000A2DADR6 Nominal , ,00 0,00 EUR 100, ,00 1,71 thyssenkrupp AG - Anleihe - 1, DE000A2BPET2 Nominal , ,00 0,00 EUR 100, ,00 1,70 Frankreich Electricité de France (E.D.F.) - Anleihe (Fix to Float) - 5,375 endlos FR Nominal ,00 0,00 0,00 EUR 110, ,00 1,88 6

7 Gattungsbezeichnung ISIN Stück/ Anteile/ Bestand zum Käufe/ Zugänge Verkäufe/ Abgänge Whg. Kurs Kurswert in % des Fonds- Whg im Berichtszeitraum EUR vermögens Niederlande Allianz Finance II B.V. - Anleihe - 5,375 endlos DE000A0GNPZ3 Nominal ,00 0,00 0,00 EUR 108, ,00 1,84 Volkswagen Intl Finance N.V. Anl. (F. t. F.) - 4, XS Nominal ,00 0,00 0,00 EUR 107, ,00 1,82 Norwegen Norwegen, Königreich - Anleihe - 2, NO Nominal ,00 0,00 0,00 NOK 104, ,78 1,15 Norwegen, Königreich - Anleihe - 3, NO Nominal ,00 0,00 0,00 NOK 110, ,49 1,22 Österreich OMV AG - Anleihe (Fix to Float) - 6,750 endlos XS Nominal ,00 0,00 0,00 EUR 104, ,00 1,78 Organisierter Markt Verzinsliche Wertpapiere BNP Par. Em.-u.Handelsg.mbH Anl. m. Andienungsr. - 0, DE000PB91LJ8 Nominal 400,00 400,00 0,00 EUR 992, ,00 1,68 BNP Par. Em.-u.Handelsg.mbH Anl. m. Andienungsr. - 7, DE000PR1C452 Nominal ,00 0,00 0,00 EUR 103, ,00 1,76 Deutsche Bank AG - Anleihe m. Andienungsr. - 4, DE000DM0DCF9 Nominal , ,00 0,00 EUR 101, ,00 1,72 Deutsche Bank AG - Anleihe m. Andienungsr. - 4, DE000DM0DQL7 Nominal , ,00 0,00 EUR 100, ,00 1,71 Deutsche Bank AG - Anleihe m. Andienungsr. - 5, DE000DM02M21 Nominal , ,00 0,00 EUR 99, ,00 1,69 Deutsche Bank AG - Anleihe m. Andienungsr. - 8, DE000DL9XFN6 Nominal ,00 0,00 0,00 EUR 97, ,00 1,65 DZ BANK AG Deut.Zentr.-Gen. Anl. m. Andienungsr. - 6, DE000DGN3SR2 Nominal ,00 0,00 0,00 EUR 100, ,00 1,71 Hapag-Lloyd AG - Anleihe - 7, XS Nominal ,00 0,00 0,00 EUR 102, ,00 0,87 HSBC Trinkaus & Burkhardt AG Anl. m. Andienungsr. - 2, DE000TD8AWG7 Nominal , ,00 0,00 EUR 99, ,00 1,68 HSBC Trinkaus & Burkhardt AG Anl. m. Andienungsr. - 3, DE000TD6QK92 Nominal ,00 0,00 0,00 EUR 100, ,00 1,70 Vontobel Financial Products - Anleihe m. Andienungsr. - 1, DE000VN7NKW8 Nominal , ,00 0,00 EUR 101, ,00 1,72 Vontobel Financial Products - Anleihe m. Andienungsr. - 2, DE000VN7KGD2 Nominal , ,00 0,00 EUR 98, ,00 1,67 Vontobel Financial Products - Anleihe m. Andienungsr. - 3, DE000VN7KFP8 Nominal , ,00 0,00 EUR 101, ,00 1,72 Trafigura Funding S.A. - Anleihe - 5, XS Nominal , ,00 0,00 EUR 103, ,00 1,76 VTG Finance S.A. - Anleihe (Fix to Float) - 5, XS Nominal ,00 0,00 0,00 EUR 106, ,00 1,80 Österreich Wienerberger AG - Anleihe (FRN) - 5,000 endlos DE000A1ZN206 Nominal ,00 0,00 0,00 EUR 107, ,00 1,82 USA AT & T Inc. - Anleihe - 1, XS Nominal , ,00 0,00 EUR 100, ,00 1,71 Zertifikate Citigroup Global Markets Dt. CA.BO.Z AIRBUS DE000CX993B4 Stück 5.800, ,00 0,00 EUR 69, ,00 1,71 DZ BANK AG Deut.Zentral-Gen. CA.BO.Z ArcelorM DE000DGN9C56 Stück , ,00 0,00 EUR 7, ,00 1,67 Investmentanteile ,00 7,94 Gruppenfremde Investmentanteile ish.sto.europe 50 UCITS ETF DE Inhaber-Anteile DE Anteile ,00 0,00 0,00 EUR 31, ,00 1,77 7

8 Gattungsbezeichnung ISIN Stück/ Anteile/ Bestand zum Käufe/ Zugänge Verkäufe/ Abgänge Whg. Kurs Kurswert in % des Fonds- Whg im Berichtszeitraum EUR vermögens KVG - eigene Investmentanteile H & A Aktien Global Inhaber-Anteile B o.n. LU Anteile 3.300, ,00 0,00 EUR 125, ,00 1,76 H & A Aktien Small Cap EMU Inhaber-Anteile A o.n. LU Anteile 6.300,00 0,00-700,00 EUR 78, ,00 2,09 H & A Renten Global Inhaber-Anteile B o.n. LU Anteile 4.500, ,00 0,00 EUR 121, ,00 2,32 Bankguthaben ,59 22,51 EUR - Guthaben EUR bei UniCredit Luxembourg S.A ,00 EUR ,00 7,20 EUR bei Hauck & Aufhäuser Privatbankiers AG, ,36 EUR ,36 15,26 Niederlassung Guthaben in Nicht-EU/EWR-Währungen USD bei Hauck & Aufhäuser Privatbankiers AG, ,51 USD 8.875,23 0,04 Niederlassung Sonstige Vermögensgegenstände ,60 0,80 Zinsansprüche aus Bankguthaben 2,86 EUR 2,86 0,00 Zinsansprüche aus Wertpapieren ,08 EUR ,08 0,78 Sonstige Forderungen 3.024,66 EUR 3.024,66 0,01 Gesamtaktiva ,64 100,06 Verbindlichkeiten ,80-0,06 aus Prüfungskosten ,72 EUR ,72-0,01 Risikomanagementvergütung -625,00 EUR -625,00 0,00 Sonstige Verbindlichkeiten -250,00 EUR -250,00 0,00 Taxe d'abonnement ,10 EUR ,10-0,01 Transfer- und Registerstellenvergütung -334,00 EUR -334,00 0,00 Verwahrstellenvergütung ,76 EUR ,76-0,01 Verwaltungsvergütung ,11 EUR ,11-0,02 Zinsverbindlichkeiten aus Bankguthaben -885,11 EUR -885,11 0,00 Gesamtpassiva ,80-0,06 Fondsvermögen ,84 100,00* *Bei der Ermittlung der Prozentwerte können geringfügige Rundungsdifferenzen entstanden sein. 8

9 Wertpapierkurse bzw. Marktsätze Die Vermögensgegenstände des Sondervermögens, welche nicht in Fondswährung ausgedrückt sind, sind auf Grundlage der zuletzt festgestellten Devisenkurse bewertet. Devisenkurse (in Mengennotiz) per Britische Pfund GBP 0,8792 = 1 Euro (EUR) Norwegische Kronen NOK 9,5852 = 1 Euro (EUR) US-Dollar USD 1,1425 = 1 Euro (EUR) 9

10 Verkaufsprovisionen und Verwaltungsgebühren der Zielfonds des HAIG Balance First Euro Invest* zum 30. Juni 2017 Gattungsbezeichnung Whg. ISIN Rücknahme- Verkaufs- Verwaltungsprovision provision vergütung ish.sto.europe 50 UCITS ETF DE Inhaber-Anteile EUR DE ,50 % ish.core DAX UCITS ETF DE Inhaber-Anteile EUR DE ,17 % H & A Aktien Global Inhaber-Anteile B o.n. EUR LU ,13 % H & A Aktien Small Cap EMU Inhaber-Anteile A o.n. EUR LU ,50 % H & A Renten Global Inhaber-Anteile B o.n. EUR LU ,13 % * Die Zielfonds wurden zum Nettoinventarwert gekauft bzw. verkauft, d.h. es wurden keine Ausgabeaufschläge und Rücknahmegebühren gezahlt. 10

11 Fondsvermögen in EUR, Inventarwert je Anteil in EUR und umlaufende Anteile HAIG Balance First Euro Invest zum Fondsvermögen ,84 Inventarwert je Anteil 174,33 Umlaufende Anteile ,942 11