Halbjahresbericht Frankfurt am Main, den Halbjahresbericht Seite 1
Vermögensübersicht Aufteilung des Fondsvermögens nach Assetklassen Assetklasse Betrag Anteil in % I. Vermögensgegenstände 38.017.219,55 100,10 1. Aktien 9.126.232,39 24,03 2. Anleihen 27.412.811,72 72,18 Verzinsliche Wertpapiere 27.412.811,72 72,18 3. Forderungen 345.551,17 0,91 4. Bankguthaben 1.132.624,27 2,98 II. Verbindlichkeiten -38.476,47-0,10 Sonstige Verbindlichkeiten -38.476,47-0,10 III. Fondsvermögen 37.978.743,08 100,00 Frankfurt am Main, den Halbjahresbericht Seite 2
Vermögensaufstellung Gattungsbezeichnung Anteile bzw. Bestand Kurs Kurswert in EUR % des Fondsvermögens Börsengehandelte Wertpapiere 36.539.044,11 96,21 Aktien 9.126.232,39 24,03 Deutschland 2.598.694,28 6,84 Automobil 155.665,96 0,41 Daimler NA DE0007100000 VW Vorzugsaktien DE0007664039 Stück 824 0 0 69,0400 EUR 56.888,96 0,15 Stück 721 0 0 137,0000 EUR 98.777,00 0,26 Bau & Materialien 225.390,25 0,59 Hochtief DE0006070006 Stück 1.465 0 308 153,8500 EUR 225.390,25 0,59 Chemie 909.417,80 2,39 BASF NA DE000BASF111 Bayer NA DE000BAY0017 Stück 6.065 4.747 236 93,1200 EUR 564.772,80 1,49 Stück 3.206 0 443 107,5000 EUR 344.645,00 0,91 Gesundheit / Pharma 139.707,75 0,37 Fresenius DE0005785604 Stück 1.869 0 0 74,7500 EUR 139.707,75 0,37 Industrie 466.928,31 1,23 Deutsche Post NA DE0005552004 Siemens DE0007236101 Stück 4.824 2.100 0 31,8150 EUR 153.475,56 0,40 Stück 2.473 0 0 126,7500 EUR 313.452,75 0,83 Frankfurt am Main, den Halbjahresbericht Seite 3
Gattungsbezeichnung Anteile bzw. Bestand Kurs Kurswert in EUR % des Fondsvermögens Nahrungsmittel 63.203,09 0,17 Südzucker DE0007297004 Stück 2.673 2.673 0 23,6450 EUR 63.203,09 0,17 Privater Konsum & Haushalt 15.801,95 0,04 adidas NA DE000A1EWWW0 Stück 89 223 738 177,5500 EUR 15.801,95 0,04 Technologie 136.288,17 0,36 SAP DE0007164600 Stück 1.489 0 0 91,5300 EUR 136.288,17 0,36 Versicherungen 486.291,00 1,28 Allianz vinkulierte NA Stück 2.300 0 288 172,5500 EUR 396.865,00 1,04 DE0008404005 Münchener Rückversicherung vinkulierte NA Stück 488 0 240 183,2500 EUR 89.426,00 0,24 DE0008430026 Belgien 65.055,75 0,17 Industrie 65.055,75 0,17 Anheuser-Busch InBev Stück 635 3.309 2.674 102,4500 EUR 65.055,75 0,17 BE0974293251 Finnland 319.937,51 0,84 Handel 34.175,04 0,09 Kesko FI0009000202 Stück 776 776 0 44,0400 EUR 34.175,04 0,09 Rohstoffe 285.762,47 0,75 Stora Enso R FI0009005961 UPM Kymmene FI0009005987 Stück 14.065 0 0 11,0200 EUR 154.996,30 0,41 Stück 5.909 0 0 22,1300 EUR 130.766,17 0,34 Frankfurt am Main, den Halbjahresbericht Seite 4
Gattungsbezeichnung Anteile bzw. Bestand Kurs Kurswert in EUR % des Fondsvermögens Frankreich 3.542.644,53 9,33 Automobil 262.355,22 0,69 Cie Génle Éts Michelin FR0000121261 Peugeot FR0000121501 Stück 418 418 0 111,8500 EUR 46.753,30 0,12 Stück 11.456 0 4.250 18,8200 EUR 215.601,92 0,57 Banken 762.004,80 2,01 BNP Paribas FR0000131104 Société Générale FR0000130809 Stück 6.879 0 0 61,6200 EUR 423.883,98 1,12 Stück 7.191 0 2.809 47,0200 EUR 338.120,82 0,89 Bau & Materialien 249.203,70 0,66 VINCI FR0000125486 Stück 3.385 0 0 73,6200 EUR 249.203,70 0,66 Energie 478.338,30 1,26 Total FR0000120271 Stück 10.172 0 630 47,0250 EUR 478.338,30 1,26 Gesundheit / Pharma 597.498,18 1,57 Essilor Intl.-Cie Genle Opt FR0000121667 Sanofi FR0000120578 Stück 894 894 0 113,1500 EUR 101.156,10 0,27 Stück 5.892 0 360 84,2400 EUR 496.342,08 1,31 Industrie 473.559,91 1,25 Nexans FR0000044448 Safran FR0000073272 Schneider Electric FR0000121972 Stück 2.210 2.210 0 47,8000 EUR 105.638,00 0,28 Stück 1.374 0 0 69,3400 EUR 95.273,16 0,25 Stück 145 145 0 67,6900 EUR 9.815,05 0,03 Frankfurt am Main, den Halbjahresbericht Seite 5
Gattungsbezeichnung Téléperformance FR0000051807 THALES FR0000121329 Anteile bzw. Bestand Kurs Kurswert in EUR % des Fondsvermögens Stück 1.037 1.037 0 100,1000 EUR 103.803,70 0,27 Stück 1.767 0 0 90,0000 EUR 159.030,00 0,42 Privater Konsum & Haushalt 99.120,30 0,26 LVMH Moët Henn. L. Vuitton FR0000121014 Stück 489 0 0 202,7000 EUR 99.120,30 0,26 Reise & Freizeit 14.837,60 0,04 Sodexo FR0000121220 Stück 136 136 0 109,1000 EUR 14.837,60 0,04 Technologie 227.319,75 0,60 Atos FR0000051732 Stück 1.981 727 219 114,7500 EUR 227.319,75 0,60 Telekommunikation 288.460,13 0,76 Orange FR0000133308 Stück 20.025 0 1.976 14,4050 EUR 288.460,13 0,76 Versicherungen 89.946,64 0,24 AXA Stück 3.733 0 1.994 24,0950 EUR 89.946,64 0,24 FR0000120628 Italien 120.612,00 0,32 Versorger 120.612,00 0,32 ENEL Stück 27.600 0 0 4,3700 EUR 120.612,00 0,32 IT0003128367 Niederlande 905.628,15 2,39 Automobil 52.377,30 0,14 Fiat Investments NL0010877643 Stück 5.105 0 25.256 10,2600 EUR 52.377,30 0,14 Frankfurt am Main, den Halbjahresbericht Seite 6
Gattungsbezeichnung Anteile bzw. Bestand Kurs Kurswert in EUR % des Fondsvermögens Banken 263.530,80 0,69 ING Groep NL0011821202 Stück 18.770 8.221 0 14,0400 EUR 263.530,80 0,69 Handel 107.530,19 0,28 Ahold Delhaize NL0011794037 Stück 5.457 662 0 19,7050 EUR 107.530,19 0,28 Medien 85.808,34 0,23 Wolters Kluwer NL0000395903 Stück 2.221 2.221 0 38,6350 EUR 85.808,34 0,23 Privater Konsum & Haushalt 383.302,46 1,01 Unilever NL0000009355 Stück 8.293 0 953 46,2200 EUR 383.302,46 1,01 Technologie 13.079,06 0,03 BE Semiconductor Inds NL0000339760 Österreich Stück 341 2.230 1.889 38,3550 EUR 13.079,06 216.420,15 0,03 0,57 Energie 216.420,15 0,57 OMV Stück 5.835 0 0 37,0900 EUR 216.420,15 0,57 AT0000743059 Spanien 1.357.240,02 3,57 Banken 199.906,34 0,53 Banco Santander ES0113900J37 Stück 35.016 0 18.302 5,7090 EUR 199.906,34 0,53 Handel 444.603,20 1,17 Distribuidora Intl de Alim. ES0126775032 Industria de Diseño Textil ES0148396007 Stück 12.718 12.718 0 5,4020 EUR 68.702,64 0,18 Stück 11.536 6.261 0 32,5850 EUR 375.900,56 0,99 Frankfurt am Main, den Halbjahresbericht Seite 7
Gattungsbezeichnung Anteile bzw. Bestand Kurs Kurswert in EUR % des Fondsvermögens Industrie 39.735,18 0,10 Prosegur - Cía de Seguridad ES0175438003 Stück 7.121 0 17.998 5,5800 EUR 39.735,18 0,10 Medien 165.175,40 0,43 Mediaset España Comunicacion ES0152503035 Stück 13.736 12.803 1.974 12,0250 EUR 165.175,40 0,43 Telekommunikation 311.377,26 0,82 Telefónica ES0178430E18 Stück 29.897 19.176 0 10,4150 EUR 311.377,26 0,82 Versorger 196.442,64 0,52 Endesa ES0130670112 Stück 9.036 0 1.980 21,7400 EUR 196.442,64 0,52 Verzinsliche Wertpapiere 27.412.811,72 72,18 EUR 27.412.811,72 72,18 Öffentliche Anleihen 25.956.564,49 68,34 4,250% Belgien, Königreich EO-Obl. Lin. 2010(41) BE0000320292 2,250% Belgien, Königreich EO-Obl. Lin. 2013(23) BE0000328378 3,750% Belgien, Königreich EO-Obl. Lin. 2013(45) BE0000331406 4,000% Bundesrep. Deutschland Anl. 2007(18) DE0001135341 2,500% Bundesrep.Deutschland Anl. 2012(44) DE0001135481 1,000% Bundesrep.Deutschland Anl. 2014(24) DE0001102366 2,500% Bundesrep.Deutschland Anl. 2014(46) DE0001102341 EUR 10.000 0 0 153,1297 % 15.312,97 0,04 EUR 570.000 0 200.000 113,7150 % 648.175,50 1,71 EUR 350.000 170.000 0 144,6255 % 506.189,39 1,33 EUR 155.000 0 135.000 103,6420 % 160.645,10 0,42 EUR 140.000 0 0 133,7061 % 187.188,49 0,49 EUR 930.000 0 0 107,8805 % 1.003.288,65 2,64 EUR 500.000 0 0 134,9863 % 674.931,38 1,78 Frankfurt am Main, den Halbjahresbericht Seite 8
Gattungsbezeichnung 0,000% Bundesrep.Deutschland Anl. 2016(26) DE0001102408 0,250% Bundesrep.Deutschland Anl. 2017(27) DE0001102416 1,000% Bundesrep.Deutschland Bundesobl. 2013(18) DE0001141679 3,500% Finnland, Republik EO-Notes 2011(21) FI4000020961 1,750% Frankreich EO-OAT 2013(23) FR0011486067 2,250% Frankreich EO-OAT 2013(24) FR0011619436 3,250% Frankreich EO-OAT 2013(45) FR0011461037 0,000% Frankreich EO-OAT 2015(20) FR0012557957 0,500% Frankreich EO-OAT 2015(25) FR0012517027 0,500% Frankreich EO-OAT 2016(26) FR0013131877 3,400% Irland EO-Treasury Bonds 2014(24) IE00B6X95T99 5,250% Italien, Republik EO-B.T.P. 2002(17) IT0003242747 4,250% Italien, Republik EO-B.T.P. 2003(19) IT0003493258 4,750% Italien, Republik EO-B.T.P. 2012(17) IT0004793474 3,500% Italien, Republik EO-B.T.P. 2012(17) IT0004867070 3,500% Italien, Republik EO-B.T.P. 2013(18) IT0004907843 4,500% Italien, Republik EO-B.T.P. 2013(24) IT0004953417 Anteile bzw. Bestand Kurs Kurswert in EUR % des Fondsvermögens EUR 600.000 600.000 0 97,6568 % 585.940,50 1,54 EUR 900.000 900.000 0 99,2510 % 893.259,00 2,35 EUR 110.000 0 0 102,7363 % 113.009,97 0,30 EUR 400.000 0 0 115,7572 % 463.028,66 1,22 EUR 560.000 0 0 108,9157 % 609.927,72 1,61 EUR 1.100.000 0 0 112,6383 % 1.239.021,69 3,26 EUR 620.000 90.000 0 128,1691 % 794.648,42 2,09 EUR 700.000 0 0 100,9567 % 706.696,66 1,86 EUR 740.000 0 0 98,6428 % 729.956,35 1,92 EUR 1.000.000 0 0 96,9245 % 969.245,00 2,55 EUR 840.000 0 0 120,0038 % 1.008.032,21 2,65 EUR 460.000 0 0 101,8606 % 468.558,97 1,23 EUR 200.000 0 0 107,6658 % 215.331,50 0,57 EUR 2.030.000 0 0 100,3921 % 2.037.958,82 5,37 EUR 70.000 0 0 102,1754 % 71.522,78 0,19 EUR 2.700.000 0 0 104,2155 % 2.813.818,50 7,41 EUR 260.000 0 0 118,3538 % 307.719,88 0,81 Frankfurt am Main, den Halbjahresbericht Seite 9
Gattungsbezeichnung 2,500% Italien, Republik EO-B.T.P. 2014(24) IT0005045270 1,650% Italien, Republik EO-B.T.P. 2015(32) IT0005094088 3,250% Italien, Republik EO-B.T.P. 2015(46) IT0005083057 1,600% Italien, Republik EO-B.T.P. 2016(26) IT0005170839 1,250% Italien, Republik EO-Infl.Idx Lkd B.T.P. 2015(32) IT0005138828* 4,000% Niederlande EO-Anl. 2005(37) NL0000102234 1,750% Niederlande EO-Bonds 2013(23) NL0010418810 1,750% Österreich, Republik EO-Bundesobl. 2013(23) AT0000A105W3 4,650% Österreich, Republik EO-MTN 2003(18) AT0000385745 3,650% Österreich, Republik EO-MTN 2011(22) AT0000A0N9A0 4,700% Spanien EO-Bonos 2009(41) ES00000121S7 4,400% Spanien EO-Bonos 2013(23) ES00000123X3 3,800% Spanien EO-Bonos 2014(24) ES00000124W3 2,750% Spanien EO-Bonos 2014(24) ES00000126B2 1,950% Spanien EO-Obligaciones 2016(26) ES00000127Z9 Anteile bzw. Bestand Kurs Kurswert in EUR % des Fondsvermögens EUR 1.700.000 0 0 104,7580 % 1.780.885,66 4,69 EUR 435.000 435.000 0 89,3789 % 388.798,24 1,02 EUR 350.000 0 0 100,5140 % 351.799,12 0,93 EUR 535.000 535.000 0 95,9857 % 513.523,44 1,35 EUR 450.000 0 400.000 98,5047 % 443.785,32 1,17 EUR 220.000 0 0 155,5127 % 342.127,92 0,90 EUR 880.000 0 0 111,4495 % 980.755,60 2,58 EUR 650.000 0 0 111,4878 % 724.670,93 1,91 EUR 540.000 0 0 104,2435 % 562.914,90 1,48 EUR 170.000 0 0 119,7023 % 203.493,96 0,54 EUR 530.000 0 0 136,7229 % 724.631,48 1,91 EUR 490.000 0 0 122,4208 % 599.862,07 1,58 EUR 560.000 0 0 118,9415 % 666.072,18 1,75 EUR 30.000 0 0 111,5050 % 33.451,50 0,09 EUR 400.000 0 0 104,0960 % 416.384,06 1,10 Schuldverschreibungen der Kreditwirtschaft 317.032,03 0,84 2,625% Bque Fédérative du Cr. Mutuel EO-MTN 2013(21) XS0954928783 EUR 100.000 0 0 108,8734 % 108.873,37 0,29 Frankfurt am Main, den Halbjahresbericht Seite 10
Gattungsbezeichnung Bestand Kurs Kurswert in EUR % des Anteile bzw. Fonds- vermögens 2,656% Svenska Handelsbanken EO-FLR MTN 2014(19/24) EUR 200.000 200.000 0 104,0793 % 208.158,66 0,55 XS1014674227 Andere Schuldverschreibungen / Industrie 1.139.215,20 3,00 1,500% ENI EO-MTN 2017(27) EUR 150.000 150.000 0 99,5910 % 149.386,53 0,39 XS1551068676 1,500% Eurogrid MTN 2016(28) EUR 200.000 200.000 0 101,0784 % 202.156,84 0,53 XS1396285279 0,500% Proximus EO-MTN 2017(22) EUR 100.000 100.000 0 100,6540 % 100.654,00 0,27 BE0002273424 1,875% Redexis Gas Finance EO-MTN 2015(27) EUR 200.000 200.000 0 97,1215 % 194.243,00 0,51 XS1223842847 0,750% Sodexo EO-Notes 2016(27) EUR 100.000 100.000 0 95,6549 % 95.654,89 0,25 XS1505132602 1,528% Telefonica Emisiones S.A.U. EO-MTN 2017(25) EUR 200.000 200.000 0 101,0072 % 202.014,30 0,53 XS1550951211 0,750% Total Capital Intl EO-MTN 2016(28) EUR 100.000 0 0 95,0001 % 95.000,14 0,25 XS1443997819 0,500% Volkswagen Intl Finance EO-Notes 2017(21) EUR 100.000 100.000 0 100,1055 % 100.105,50 0,26 XS1586555606 Summe Wertpapiervermögen 36.539.044,11 96,21 * Bei diesen Wertpapieren handelt es sich um Poolfaktoranleihen, deren Kurswert sich auf Grund von Teilrückzahlung oder Teilzinskapitalisierung nicht zwangsläufig aus Kurs und Nominal ergibt. Frankfurt am Main, den Halbjahresbericht Seite 11
Gattungsbezeichnung Anteile bzw. Bestand Kurs Kurswert in EUR % des Fondsvermögens Forderungen 345.551,17 0,91 Dividendenansprüche EUR 13.654,44 13.654,44 0,04 Forderungen Quellensteuer EUR 35.191,52 35.191,52 0,09 Zinsansprüche EUR 296.705,21 296.705,21 0,78 Bankguthaben 1.132.624,27 2,98 Bankguthaben EUR 1.132.624,27 1.132.624,27 2,98 Verbindlichkeiten -38.476,47-0,10 Sonstige Verbindlichkeiten -38.476,47-0,10 Verwahrstellenvergütung EUR -2.432,92-2.432,92-0,01 Verwaltungsvergütung EUR -30.451,46-30.451,46-0,08 Prüfungskosten EUR -4.992,09-4.992,09-0,01 Veröffentlichungskosten EUR -600,00-600,00 0,00 Fondsvermögen EUR 37.978.743,08 100,00** Anteilwert Umlaufende Anteile * Durch Rundung der Prozent-Anteile bei der Berechnung können geringfügig Rundungsdifferenzen entstanden sein. EUR Stück 52,71 720.463 Frankfurt am Main, den Halbjahresbericht Seite 12
Gattungsbezeichnung Anteile bzw. Während des Berichtszeitraumes abgeschlossene Geschäfte, soweit sie nicht mehr in der Vermögensaufstellung erscheinen: Käufe und Verkäufe in Wertpapieren, Investmentanteilen und Schuldscheindarlehen (Marktzuordnung zum Berichtsstichtag) Börsengehandelte Wertpapiere Aktien Deutsche Telekom NA Stück 0 13.677 DE0005557508 E.ON NA Stück 0 10.983 DE000ENAG999 Erste Group Bank Stück 0 855 AT0000652011 Evonik Industries NA Stück 0 6.602 DE000EVNK013 Intesa Sanpaolo Stück 0 61.431 IT0000072618 KION GROUP Stück 0 1.103 DE000KGX8881 Natixis Stück 0 31.373 FR0000120685 Nokia Stück 0 25.754 FI0009000681 OSRAM Licht NA Stück 0 2.392 DE000LED4000 ProSiebenSat.1 Media NA Stück 0 4.688 DE000PSM7770 Recordati - Ind.Chim.Farm. Stück 0 2.185 IT0003828271 RWE Stück 6.586 6.586 DE0007037129 Frankfurt am Main, den Halbjahresbericht Seite 13
Gattungsbezeichnung STADA Arzneimittel vinkulierte NA DE0007251803 Uniper NA DE000UNSE018 Verzinsliche Wertpapiere 1,500% Bundesrep.Deutschland Anl. 2014(24) DE0001102358 1,000% Frankreich EO-BTAN 2012(17) FR0120746609 1,700% Irland EO-Treasury Bonds 2017(37) IE00BV8C9B83 Andere Wertpapiere Banco Santander Anrechte ES06139009O4 Telefónica Anrechte ES06784309B3 An organisierten Märkten zugelassene oder in diese einbezogene Wertpapiere Aktien Anheuser-Busch InBev BE0003793107 Neuemissionen Andere Wertpapiere Unilever Anrechte (CVA) NL0012171433 Anteile bzw. Stück 3.335 3.335 Stück 0 0 EUR 0 810.000 EUR 0 1.150.000 EUR 150.000 150.000 Stück 50.204 50.204 Stück 10.721 10.721 Stück 0 3.309 Stück 8.293 8.293 Frankfurt am Main, den Halbjahresbericht Seite 14
Gattungsbezeichnung Umsätze in Derivaten (In Opening-Transaktionen umgesetzte Optionsprämien bzw. Volumen der Optionsgeschäfte. Bei Optionsscheinen Angabe der Käufe und Verkäufe.) Terminkontrakte Aktienindex-Terminkontrakte Anteile bzw. Volumen in 1.000 Verkaufte Kontrakte EUR 1.330 (Basiswert[e]: ESTX 50 Index (Price) (EUR)) Frankfurt am Main, den Halbjahresbericht Seite 15
Anhang gem. 7 Nr. 9 KARBV Angaben nach der Derivateverordnung Bestand der Wertpapiere am Fondsvermögen (in %) 96,21 Bestand der Derivate am Fondsvermögen (in %) 0,00 Frankfurt am Main, den Halbjahresbericht Seite 16
Sonstige Angaben Anteilwert Umlaufende Anteile EUR Stück 52,71 720.463 Wertpapierkurse bzw. Marktsätze Die Vermögensgegenstände des Sondervermögens sind auf der Grundlage der Kapitalanlage-Rechnungslegungs- und Bewertungsverordnung mit nachstehenden Kursen/Marktsätzen bewertet: Wertpapierart Region Bewertungs- 27 Bewertung mit 28 Bewertung mit 32 Besonderheiten bei 29 Besonderheiten bei datum handelbaren Kursen Bewertungs- der Bewertung Investmentmodellen unternehmerischer anteilen, Bankgut- Beteiligungen haben und Verbindlichkeiten Aktien Renten Übriges Vermögen Inland 6,84 % Europa 17,19 % Inland 30.03.2017 10,06 % Europa 30.03.2017 62,12 % 3,79 % 96,21 % 3,79 % Die prozentualen Angaben beziehen sich auf den Anteil der einzelnen Vermögensgegenstände am Fondsvermögen. Die Bewertung erfolgt durch die Verwahrstelle unter Mitwirkung der Kapitalverwaltungsgesellschaft. Die Bewertung von börsengehandelten Vermögensgegenständen erfolgt mit entsprechend handelbaren Kursen. Sollten für diese Vermögensgegenstände keine handelbaren Kurse verfügbar sein, erfolgt die Bewertung auf Basis geeigneter Modelle. Bewertungseinheiten werden nicht gebildet. Frankfurt am Main, den Halbjahresbericht Seite 17
Frankfurt am Main, den 31. März 2017 BNY Mellon Service Kapitalanlage-Gesellschaft mbh Frankfurt am Main (Geschäftsführung) Frankfurt am Main, den Halbjahresbericht Seite 18