KAPITALVERWALTUNGSGESELLSCHAFT: HALBJAHRESBERICHT ZUM 30. JUNI 2014 VERWAHRSTELLE: BERATUNG UND VERTRIEB:
Kurzübersicht über die Partner 1. Kapitalverwaltungsgesellschaft 2. Verwahrstelle Universal-Investment-Gesellschaft mbh Norddeutsche Landesbank Girozentrale Hausanschrift: Hausanschrift: Theodor-Heuss-Allee 70 Friedrichswall 10 60486 Frankfurt am Main 30159 Hannover Postanschrift: Telefon: 0511 / 3610 Postfach 17 05 48 Telefax: 0511 / 3612502 60079 Frankfurt am Main http://www.nordlb.com Telefon: 069 / 710 43-0 Rechtsform: Anstalt des öffentlichen Rechts Telefax: 069 / 710 43-700 Haftendes Eigenkapital: 7.419.000.000,00 (Stand: 31.03.2014) http://www.universal-investment.com Gründung: 1968 3. Beratungsgesellschaft und Vertrieb Rechtsform: Gesellschaft mit beschränkter Haftung WAVE Management AG Gezeichnetes und eingezahltes Kapital: EUR 10.400.000, Eigenmittel: EUR 45.400.000, (Stand: September 2013) VHV Platz 1 30177 Hannover Geschäftsführer: Oliver Harth, Wehrheim-Obernhain Telefon +49 (0)511 907-2500 Markus Neubauer, Frankfurt am Main Telefax +49 (0)511 907-2524 Stefan Rockel, Lauterbach (Hessen) Alexander Tannenbaum, Offenbach Bernd Vorbeck, Elsenfeld 4. Anlageausschuss Boris Sonntag, Vorstand der WAVE Management AG, Hannover Aufsichtsrat: Jörg Schettler, WAVE Management AG, Hannover Jochen Neynaber, Bühl-Neusatz (Vorsitzender) Philipp Magenheimer, WAVE Management AG, Hannover Dr. Hans-Walter Peters, Hamburg (stellvertretender Vorsitzender) Prof. Dr. Harald Wiedmann, Berlin Ole Klose, Düsseldorf Michael O. Bentlage, Frankfurt am Main Prof. Dr. Stephan Schüller, Düsseldorf WKN: / ISIN: 531733 / DE0005317333 Stand: 30. Juni 2014 Seite 2
Vermögensübersicht zum 30.06.2014 Anlageschwerpunkte Tageswert in EUR % Anteil am Fondsvermögen I. Vermögensgegenstände 23.407.464,72 100,31 1. Aktien 21.054.808,00 90,23 Banken/Versicherungen 4.239.248,72 18,17 Bau/Baustoffe 447.909,16 1,92 Chemie/Pharmazeutik 2.489.019,23 10,67 Elektro 1.087.374,23 4,66 Fahrzeug-u.Maschinenbau 1.618.998,22 6,94 Fonds 218.398,60 0,94 Holdinggesellschaften 2.626.854,72 11,26 Kali,Erdöl,-gas,Kohle 1.474.237,38 6,32 Kaufhäuser 429.252,98 1,84 Software 565.071,60 2,42 Sonstige ausländische Aktien 1.176.560,01 5,04 Sonstige deutsche Aktien 264.786,66 1,13 Telekommunikation 1.157.265,06 4,96 Verbrauchsgüter/Nahrungsmittel 1.441.270,82 6,18 Versorgung/Energie 1.818.560,61 7,79 2. Investmentanteile 1.321.000,00 5,66 EUR 1.321.000,00 5,66 3. Derivate -30.750,00-0,13 4. Bankguthaben 914.283,28 3,92 5. Sonstige Vermögensgegenstände 148.123,44 0,63 II. Verbindlichkeiten -72.722,59-0,31 III. Fondsvermögen 23.334.742,13 100,00 Seite 3
Vermögensaufstellung zum 30.06.2014 Stück bzw. Gattungsbezeichnung ISIN Markt Anteile bzw. Bestand Käufe / Verkäufe / Kurs Kurswert % Whg. in 1.000 30.06.2014 Zugänge Abgänge in EUR des Fondsim Berichtszeitraum vermögens Bestandspositionen EUR 22.375.808,00 95,89 Börsengehandelte Wertpapiere EUR 21.054.808,00 90,23 Aktien EUR 21.054.808,00 90,23 Air Liquide-SA Ét.Expl.P.G.Cl. Actions Port. EO 5,50 FR0000120073 STK 3.629 330 0 EUR 98,600 357.809,54 1,53 Airbus Group N.V. Aandelen op naam EO 1 NL0000235190 STK 6.149 0 0 EUR 48,940 300.932,06 1,29 Allianz SE vink.namens-aktien o.n. DE0008404005 STK 4.780 0 0 EUR 121,700 581.726,00 2,49 Anheuser-Busch InBev N.V./S.A. Actions au Port. o.n. BE0003793107 STK 7.863 0 0 EUR 83,900 659.705,70 2,83 ASML Holding N.V. Aandelen op naam EO -,09 NL0010273215 STK 4.058 0 0 EUR 68,010 275.984,58 1,18 Assicurazioni Generali S.p.A. Azioni nom. EO 1 IT0000062072 STK 14.133 0 0 EUR 16,010 226.269,33 0,97 AXA S.A. Actions Port. EO 2,29 FR0000120628 STK 21.577 0 0 EUR 17,455 376.626,54 1,61 Banco Bilbao Vizcaya Argent. Acciones Nom. EO 0,49 ES0113211835 STK 60.560 0 0 EUR 9,309 563.753,04 2,42 Banco Santander S.A. Acciones Nom. EO 0,50 ES0113900J37 STK 120.119 2.660 0 EUR 7,630 916.507,97 3,93 BASF SE Namens-Aktien o.n. DE000BASF111 STK 9.723 0 0 EUR 85,030 826.746,69 3,54 Bayer AG Namens-Aktien o.n. DE000BAY0017 STK 8.744 0 0 EUR 103,150 901.943,60 3,87 Bayerische Motoren Werke AG Stammaktien EO 1 DE0005190003 STK 3.408 0 0 EUR 92,620 315.648,96 1,35 BNP Paribas S.A. Actions Port. EO 2 FR0000131104 STK 11.194 0 0 EUR 49,545 554.606,73 2,38 Carrefour S.A. Actions Port. EO 2,5 FR0000120172 STK 6.567 0 0 EUR 26,940 176.914,98 0,76 Compagnie de Saint-Gobain S.A. Actions au Porteur (C.R.) EO 4 FR0000125007 STK 4.848 0 0 EUR 41,205 199.761,84 0,86 CRH PLC Registered Shares EO -,32 IE0001827041 STK 7.664 0 0 EUR 18,740 143.623,36 0,62 Daimler AG Namens-Aktien o.n. DE0007100000 STK 10.393 0 0 EUR 68,400 710.881,20 3,05 Danone S.A. Actions Port.(C.R) EO-,25 FR0000120644 STK 6.189 0 0 EUR 54,240 335.691,36 1,44 Deutsche Bank AG Namens-Aktien o.n. DE0005140008 STK 10.775 0 0 EUR 25,695 276.863,63 1,19 Deutsche Post AG Namens-Aktien o.n. DE0005552004 STK 10.026 0 0 EUR 26,410 264.786,66 1,13 Deutsche Telekom AG Namens-Aktien o.n. DE0005557508 STK 32.197 0 0 EUR 12,800 412.121,60 1,77 E.ON SE Namens-Aktien o.n. DE000ENAG999 STK 21.148 0 0 EUR 15,080 318.911,84 1,37 ENEL S.p.A. Azioni nom. EO 1 IT0003128367 STK 67.535 0 0 EUR 4,254 287.293,89 1,23 ENI S.p.A. Azioni nom. o.n. IT0003132476 STK 28.291 0 0 EUR 19,980 565.254,18 2,42 Essilor Intl -Cie Génle Opt.SA Actions Port. EO 0,18 FR0000121667 STK 2.281 0 0 EUR 77,450 176.663,45 0,76 GdF Suez S.A. Actions Port. EO 1 FR0010208488 STK 16.166 0 0 EUR 20,105 325.017,43 1,39 Iberdrola S.A. Acciones Port. EO -,75 ES0144580Y14 STK 57.690 4.425 0 EUR 5,583 322.083,27 1,38 Industria de Diseno Textil SA Acciones Port. EO 0,15 ES0148396015 STK 2.245 0 0 EUR 112,400 252.338,00 1,08 ING Groep N.V. Cert.v.Aandelen EO 0,24 NL0000303600 STK 40.739 0 0 EUR 10,260 417.982,14 1,79 Intesa Sanpaolo S.p.A. Azioni nom. EO 0,52 IT0000072618 STK 147.776 0 0 EUR 2,256 333.382,66 1,43 Koninklijke Philips N.V. Aandelen aan toonder EO 0,20 NL0000009538 STK 10.317 0 0 EUR 23,175 239.096,48 1,02 LVMH Moet Henn. L. Vuitton SA Actions Port. (C.R.) EO 0,3 FR0000121014 STK 2.825 0 0 EUR 140,800 397.760,00 1,70 Münchener Rückvers.-Ges. AG vink.namens-aktien o.n. DE0008430026 STK 1.704 0 0 EUR 161,900 275.877,60 1,18 Orange S.A. Actions Port. EO 4 FR0000133308 STK 20.507 0 0 EUR 11,525 236.343,18 1,01 Oréal S.A., L' Actions Port. EO 0,2 FR0000120321 STK 2.524 0 0 EUR 125,850 317.645,40 1,36 Repsol S.A. Acciones Port. EO 1 ES0173516115 STK 8.785 231 0 EUR 19,260 169.199,10 0,73 RWE AG Inhaber-Stammaktien o.n. DE0007037129 STK 5.189 0 0 EUR 31,365 162.752,99 0,70 Sanofi S.A. Actions Port. EO 2 FR0000120578 STK 12.720 0 0 EUR 77,580 986.817,60 4,23 SAP SE Inhaber-Aktien o.n. DE0007164600 STK 10.019 0 0 EUR 56,400 565.071,60 2,42 Schneider Electric SE Actions Port. EO 4 FR0000121972 STK 5.877 0 0 EUR 68,750 404.043,75 1,73 Siemens AG Namens-Aktien o.n. DE0007236101 STK 8.795 0 0 EUR 96,450 848.277,75 3,64 Société Générale S.A. Actions Port. EO 1,25 FR0000130809 STK 8.466 0 0 EUR 38,255 323.866,83 1,39 Telefónica S.A. Acciones Port. EO 1 ES0178430E18 STK 40.639 0 1.570 EUR 12,520 508.800,28 2,18 Total S.A. Actions au Porteur EO 2,50 FR0000120271 STK 24.726 925 0 EUR 52,780 1.305.038,28 5,59 Unibail-Rodamco SE Actions Port. EO 5 FR0000124711 STK 1.028 0 0 EUR 212,450 218.398,60 0,94 UniCredit S.p.A. Azioni nom. o.n. IT0004781412 STK 57.259 0 0 EUR 6,115 350.138,79 1,50 Unilever N.V. Cert.v.Aandelen EO-,16 NL0000009355 STK 16.622 0 0 EUR 31,955 531.156,01 2,28 VINCI S.A. Actions Port. EO 2,50 FR0000125486 STK 5.573 0 0 EUR 54,600 304.285,80 1,30 Seite 4
Vermögensaufstellung zum 30.06.2014 Stück bzw. Gattungsbezeichnung ISIN Markt Anteile bzw. Bestand Käufe / Verkäufe / Kurs Kurswert % Whg. in 1.000 30.06.2014 Zugänge Abgänge in EUR des Fondsim Berichtszeitraum vermögens Vivendi S.A. Actions Port. EO 5,5 FR0000127771 STK 13.479 0 0 EUR 17,870 240.869,73 1,03 Volkswagen AG Vorzugsaktien o.st. o.n. DE0007664039 STK 1.520 0 0 EUR 191,800 291.536,00 1,25 Investmentanteile EUR 1.321.000,00 5,66 Gruppenfremde Investmentanteile EUR 1.321.000,00 5,66 ishares EURO STOXX 50 U.ETF DE Inhaber-Anteile DE0005933956 ANT 40.000 0 0 EUR 33,025 1.321.000,00 5,66 Summe Wertpapiervermögen EUR 22.375.808,00 95,89 Derivate EUR -30.750,00-0,13 (Bei den mit Minus gekennzeichneten Beständen handelt es sich um verkaufte Positionen.) Aktienindex-Derivate EUR -30.750,00-0,13 Forderungen/Verbindlichkeiten Aktienindex-Terminkontrakte EUR -30.750,00-0,13 FUTURE DAX (PERFORMANCE-INDEX) 09.14 EUREX 185 EUR Anzahl -20-6.750,00-0,03 FUTURE EURO STOXX 50 PR.EUR 09.14 EUREX 185 EUR Anzahl 30-24.000,00-0,10 Bankguthaben, nicht verbriefte Geldmarktinstrumente und Geldmarktfonds EUR 914.283,28 3,92 Bankguthaben EUR 914.283,28 3,92 Guthaben bei Nord LB Hannover (G) Guthaben in Fondswährung EUR 883.533,28 % 100,000 883.533,28 3,79 Guthaben bei Norddeutsche Landesbank Girozentrale Guthaben in Fondswährung EUR 30.750,00 % 100,000 30.750,00 0,13 Sonstige Vermögensgegenstände EUR 148.123,44 0,63 Zinsansprüche EUR 117,88 117,88 0,00 Dividendenansprüche EUR 6.011,52 6.011,52 0,03 Quellensteueransprüche EUR 141.994,04 141.994,04 0,61 Sonstige Verbindlichkeiten EUR -72.722,59-0,31 Verwaltungsvergütung EUR -57.787,07-57.787,07-0,25 Verwahrstellenvergütung EUR -1.719,21-1.719,21-0,01 Veröffentlichungskosten EUR -10.347,59-10.347,59-0,04 Prüfungskosten EUR -2.868,72-2.868,72-0,01 Fondsvermögen EUR 23.334.742,13 100,00 Anteilwert EUR 35,23 Ausgabepreis EUR 36,29 Anteile im Umlauf STK 662.444 Durch Rundung der Prozent-Anteile bei der Berechnung können geringfügige Rundungsdifferenzen entstanden sein. Seite 5
Wertpapierkurse bzw. Marktsätze Marktschlüssel b) Terminbörsen 185 Frankfurt/Zürich - Eurex Seite 6
Während des Berichtszeitraumes abgeschlossene Geschäfte, soweit sie nicht mehr in der Vermögensaufstellung erscheinen: - Käufe und Verkäufe in Wertpapieren, Investmentanteilen und Schuldscheindarlehen (Marktzuordnung zum Berichtsstichtag): Gattungsbezeichnung ISIN Stück bzw. Anteile Käufe Verkäufe Volumen Whg. in 1.000 bzw. bzw. in 1.000 Zugänge Abgänge Börsengehandelte Wertpapiere Andere Wertpapiere Banco Bilbao Vizcaya Argent. Anrechte ES0613211970 STK 60.560 60.560 Banco Santander S.A. Anrechte ES06139009I6 STK 117.459 117.459 Banco Santander S.A. Anrechte ES06139009H8 STK 117.459 117.459 Deutsche Bank AG Inhaber-Bezugsrechte DE000A11QV10 STK 10.775 10.775 Iberdrola S.A. Anrechte ES0644580971 STK 53.265 53.265 Repsol S.A. Anrechte ES0673516946 STK 8.785 8.785 Repsol S.A. Anrechte ES0673516938 STK 0 8.554 Nichtnotierte Wertpapiere Andere Wertpapiere Air Liquide-SA Ét.Expl.P.G.Cl. Anrechte FR0011898378 STK 3.299 3.299 Derivate (In Opening-Transaktionen umgesetzte Optionsprämien bzw. Volumen der Optionsgeschäfte, bei Optionsscheinen Angabe der Käufe und Verkäufe) Terminkontrakte Aktienindex-Terminkontrakte Verkaufte Kontrakte: (Basiswert(e): DAX PERFORMANCE-INDEX, ESTX 50 PR.EUR) EUR 79.459,91 Gekaufte Kontrakte: (Basiswert(e): DAX PERFORMANCE-INDEX, ESTX 50 PR.EUR) EUR 125.846,88 Für die Investmentfondsanteile wurden dem Sondervermögen keine Ausgabeaufschläge und Rücknahmeabschläge in Rechnung gestellt. Seite 7
Anhang gem. 7 Nr. 9 KARBV Bestand der Wertpapiere am Fondsvermögen (in %) 95,89 Bestand der Derivate am Fondsvermögen (in %) -0,13 Sonstige Angaben Anteilwert EUR 35,23 Ausgabepreis EUR 36,29 Anteile im Umlauf STK 662.444 Angabe zu den Verfahren zur Bewertung der Vermögensgegenstände Bewertung Für Devisen, Aktien, Anleihen und Derivate, die zum Handel an einer Börse oder an einem anderen organisierten Markt zugelassen oder in diesen einbezogen sind, wird der letzte verfügbare handelbare Kurs gemäß 27 KARBV zugrunde gelegt. Für Investmentanteile werden die aktuellen Werte, für Bankguthaben und Verbindlichkeiten der Nennwert bzw. Rückzahlungsbetrag gemäß 29 KARBV zugrunde gelegt. Für Vermögensgegenstände, die weder zum Handel an einer Börse noch an einem anderen organisierten Markt zugelassen oder in den regulierten Markt oder Freiverkehr einer Börse einbezogen sind oder für die kein handelbarer Kurs verfügbar ist, werden gemäß 28 KARBV i.v.m. 168 Absatz 3 KAGB die Verkehrswerte zugrunde gelegt, die sich bei sorgfältiger Einschätzung nach geeigneten Bewertungsmodellen unter Berücksichtigung der aktuellen Marktgegebenheiten ergeben. Unter dem Verkehrswert ist der Betrag zu verstehen, zu dem der jeweilige Vermögensgegenstand in einem Geschäft zwischen sachverständigen, vertragswilligen und unabhängigen Geschäftspartnern ausgetauscht werden könnte. Verwaltungsvergütungssätze für im Sondervermögen gehaltene Investmentanteile Investmentanteile Identifikation Verwaltungsvergütungssatz p.a. in % Gruppenfremde Investmentanteile ishares EURO STOXX 50 U.ETF DE Inhaber-Anteile DE0005933956 0,150 Frankfurt am Main, den 1. Juli 2014 Universal-Investment-Gesellschaft mbh Die Geschäftsführung Seite 8